据悉，美联储官员米歇尔·鲍曼于 2024 年 6 月 17 日在萨尔茨堡金融科技创新、社会影响和监管全球研讨会上发表题为“金融体系创新”的演讲，建议美国监管机构应促进银行体系和更广泛金融体系的创新，包括分布式账本技术和人工智能。为实现这一目标，她鼓励监管机构专注于“加深对技术的理解，对创新采取开放态度，并将创新作为制定监管框架的优先事项”。

了解新技术和创新者

关于新技术，鲍曼说：

以分散式帐本技术（DLT）为例，包括区块链，它是金融系统中正在探索的一些创新的支柱。

DLT 为各方提供了一种记录数位资产转移的方法，无需任何中心化机构，并依赖多个参与者协调维护「分类帐」的同步版本。

她表示，尽管分散式帐本技术有许多好处，但“监管机构还需要对在特定创新领域运营的参与者充满信心。”

例如，在金融服务领域，鲍曼承认银行及其「悠久的创新历史」。  一般来说，从事银行活动的实体也受到监管。

相较之下，当今的一些#blockchain 和#AI 创新者不是银行，可能是不受监管的各方。

鲍曼似乎表明这是一个问题，她说：“这个领域涉及的参与者范围广泛，这带来了另一层复杂性。”

其中一个“复杂情况”似乎是一些非银行创新者“将自己描述为金融体系的“颠覆者”，这表明他们改变现有金融体系的“野心”。  鲍曼表示，这“证明需要采取深思熟虑和谨慎的监管方式。”

鲍曼补充说：“对于监管机构来说，能够从原型炒作中提炼出现实，以实现必要的全面理解，从而形成政策观点并最终形成有效的监管框架，这一点尤为重要。”

她继续说：

从长远来看，金融创新的目标是将新科技融入金融体系的结构中。为了以负责任的方式做到这一点，我们需要了解该技术将产生的影响，包括引入该技术的风险和后果，以及其在金融体系中广泛采用的风险和后果。

我无意淡化理解可能改变金融体系内关键活动、技术、产品或流程的新发展的困难。我们正处于一个快速变革的时代，各种各样的创新可能会在金融体系的未来中发挥重要作用。但在银行体系的监管范围内，我们需要警惕新技术带来的风险，不仅关系到个体金融机构的安全稳健，也关系到金融稳定的担忧。

虽然鲍曼指出，监管机构在采用新技术时应保持谨慎，但她表示，他们不应该「预先判断金融创新并采取严厉的态度」。

用她的话来说，采取严厉的态度并“消除创新”，“可能会对金融体系的稳定造成重大损害，并限制银行在经济中的作用。”

她继续说：

银行体系内部对创新的敌意常常导致活动转移到银行体系之外。

这并不能消除这些活动的潜在风险。

它们仍然留在金融体系中，但与银行进行的相同活动相比，它们的透明度和监管往往较低。

有许多例子表明，监管方法推动了银行业以外的活动，从而产生了不同的、透明度较低的风险。

换句话说，鲍曼似乎在说，虽然人工智慧和分散式帐本技术等创新不应该被扼杀，但它们应该受到监管监督，特别是在它们有可能影响现有金融体系或遵守法规的情况下。

她暗示，这种监督或监管将确保「重要的合规保障措施」继续存在，「阻止犯罪活动」。

鲍曼认为，适当的前进方式是鼓励创新者和监管者「在整个创新生命周期中互动和分享回馈，并纳入对创新的监管回馈」。

她补充说：“监管机构对创新了解得越多，他们就越愿意接受并促进创新在金融体系中的采用。”

她总结道：“随著我们不断加深理解，我希望我们能够对金融创新采取更容易接受的态度，从而为未来建立一个更加创新、高效和有效的金融体系。”

鲍曼指出，所表达的观点是她自己的观点，不一定是她在联邦公开市场委员会或#FederalReserve 系统理事会的同事的观点。