Вчора (22 квітня) фондовий ринок США спостерігав невелике відновлення ризикових настроїв, припинивши шестиденну серію втрат S&P 500, давши ринку передихнути перед індексом PCE у п’ятницю, насиченим прибутковим тижнем і майбутнім FOMC засідання. З іншого боку, нещодавні незадовільні дані щодо інфляції затримали очікування ринку щодо переходу Федерального резерву до більш м’якої політики. Прибутковість казначейських облігацій США продовжує коливатися на високих рівнях, що змушує світових інвесторів переглянути свої очікування щодо глобального циклу пом’якшення. Деякі інвестори починають сумніватися в рішучості Європейського центрального банку знизити процентні ставки. Валютний ринок більше не повністю враховує очікування, що ЄЦБ тричі знизить ставки до грудня. Аналітики Morgan Stanley зазначили у звіті: «Інфляція, викликана обмінними курсами, дає нам підстави для занепокоєння щодо дій ЄЦБ щодо зниження ставок, які є більш агресивними, ніж передбачалося раніше».

Джерело: TradingView, SP 500

Премія за золото, викликана геополітичними конфліктами, поступово зникає з ринку, при цьому спот-золото зафіксувало найбільше падіння за один день за два роки та продовжує падати сьогодні.

Джерело: TradingView, XAUUSD

У сфері цифрових валют ETF зберігає позитивний приплив, при цьому приплив FBTC перевершує приплив основного гравця IBTC протягом трьох днів поспіль, а відтік від GBTC також зменшується. Крім того, згідно з аналітичною компанією Artemix, чисті надходження в стейблкоїни зберігалися протягом 15 із 16 тижнів у 2024 році, причому минулого тижня чистий приплив досяг $3,4 млрд, що є третім найвищим рівнем у 2024 році.

Джерело: Farside Investors；Twitter

Минулого дня ціна BTC зросла з 66 000 доларів до 67 000 доларів, а потім знизилася майже до 66 000 доларів. Що стосується опціонів, припущена волатильність помітно різко знизилася. Були транзакції стратегій Iron Condor в опціонах BTC з протилежними напрямками, купівля Vol наприкінці квітня та продаж Vol наприкінці травня. Крім того, велика кількість опціонів на зростання BTC, термін дії яких закінчується наприкінці червня, була активно продана під впливом двох трикутних арбітражних угод на масовій платформі, включно з продажем 28 JUN 75000 і 80000 Call і купівлею 27 DEC 80000-C і 27 SEP 90000 -C, можливо, через невизначеність навколо виборів у США.

На фронті ETH угоди були відносно концентрованими. Великі рахунки купили величезну кількість 3100 путів наприкінці квітня як захист для майбутнього щомісячного розрахунку, тоді як роздрібні трейдери скористалися перевагами передбачуваної волатильності, яка все ще знижується, щоб продати OTM пут 3 і 31 травня, заробляючи премії.

Джерело: Deribit （Станом на 23 A PR 8:00 UTC）

Джерело: SignalPlus

Джерело даних: Deribit, розповсюдження ETH

Джерело даних: Deribit, розповсюдження торгівлі BTC, велика кількість викликів, термін дії яких закінчується наприкінці червня, були розпродані.

Джерело: Deribit Block Trade

Джерело: Deribit Block Trade