Lorsque le co-fondateur et PDG de Binance, Changpeng Zhao, a démissionné en disgrâce en novembre, son successeur, Richard Teng, a promis qu'une nouvelle ère commençait pour le plus grand échange de crypto-monnaie au monde.
Le non-respect de la réglementation était exclu. Et la conformité était au rendez-vous.
Alors que Zhao, 47 ans, doit être condamné le 30 avril pour violation de la loi bancaire américaine, tenir cette promesse s'avère problématique.
Tout au long de ses sept années d'existence, les régulateurs du monde entier ont régulièrement reproché à Binance d'opérer sur leurs marchés sans les licences nécessaires.
Alors que Zhao décrivait Binance comme une nouvelle génération d’entreprises qui ne respectaient pas les anciennes règles, son approche allait à l’encontre des pratiques profondément enracinées visant à protéger les investisseurs contre la fraude et le système financier contre l’argent sale.
Même si Teng change de cap – et il a eu un certain succès – certains régulateurs rattrapent enfin Binance. Et le bilan est lourd.
Supprimer l'application Binance
En mars, les autorités philippines ont bloqué Binance après que l'échange n'ait pas obtenu de licence après des mois d'avertissements. Désormais, les autorités vont jusqu'à travailler avec Apple et Google pour supprimer Binance de leurs magasins d'applications.
Pendant ce temps, l’agence anti-corruption du Nigéria a accusé Binance de blanchiment d’argent et d’évasion fiscale. Ces efforts s'inscrivent dans le cadre d'une vaste enquête sur des allégations selon lesquelles la société faciliterait des transactions financières illicites sur sa plateforme.
Les autorités nigérianes ont également inculpé deux dirigeants de Binance des mêmes allégations, et l'un d'entre eux, Tigran Gambaryan, a été détenu pendant près de neuf semaines en attendant sa libération sous caution et son procès.
L'affaire suit les mêmes contours que l'action intentée par plusieurs agences américaines l'année dernière.
Le 21 novembre, Binance a plaidé coupable d'avoir violé la loi bancaire américaine en ne parvenant pas à empêcher les criminels et les entités sanctionnées d'utiliser sa plateforme pour effectuer des transactions illicites.
L'entreprise a payé 4,3 milliards de dollars d'amendes et Zhao, qui a également plaidé coupable, a démissionné de son poste de PDG.
Cette semaine, les procureurs américains ont demandé à un tribunal fédéral de Seattle de condamner Zhao à une peine de trois ans. Les avocats de Zhao ont répliqué en plaidant pour une probation pour leur client.
Mardi prochain, l’ancien chef de la cryptographie connaîtra son sort.
Binance a nié les allégations au Nigeria et Gambaryan a plaidé non coupable des accusations. La société n’a pas répondu aux multiples demandes de commentaires de DL News sur la situation aux Philippines.
Les représentants des médias n'ont pas non plus répondu à une demande de commentaires sur cet article.
Pendant ce temps, la part de marché de Binance sur le marché du trading de crypto au comptant a chuté de trois points de pourcentage, à 35 %, au cours du mois dernier, marquant son point le plus bas depuis janvier, selon CCData.
Pourtant, il reste le premier échange cryptographique centralisé au monde, avec une part dominante de 42 % sur le marché au comptant et les marchés dérivés, a déclaré le fournisseur de données.
Le CV d’un régulateur
Avec un passage en tant qu'ancien régulateur à la banque centrale de Singapour, Teng semblerait idéal pour orienter Binance sur un terrain plus sûr.
À cette fin, il a déclaré le 9 avril que Binance établirait un siège social mondial, et personne ne sait où il se trouvera. Cette décision inversera la détermination de Zhao de n’avoir Binance basé nulle part.
Teng agrémente également ses discours d’expressions telles que « axé sur la conformité » et reconnaît que le respect des réalités réglementaires du régime précédent était « inadéquat ».
Et Binance a fait des progrès. Il a obtenu la semaine dernière une licence opérationnelle à Dubaï auprès de la Virtual Assets Regulatory Authority.
Les rapports indiquent que Binance envisage de réintégrer le marché indien, même si elle devra peut-être payer une amende de 2 millions de dollars pour ce faire.
Et en Thaïlande, elle est réintégrée sur le marché grâce à une entreprise avec un partenaire local à la suite d’une plainte pénale déposée par la SEC du pays en 2021 pour avoir opéré dans le pays sans les licences appropriées.
Pourtant, les crises réglementaires de Binance en Asie et en Afrique éclipsent ces étapes.
Au Nigeria, la banque centrale et les responsables de la sécurité de l’État ont accusé la bourse – et plus largement les plateformes de trading crypto peer-to-peer – d’avoir fait chuter la monnaie fiduciaire du pays, le naira, au début de cette année.
Les autorités ont déclaré que Binance gérait un marché des changes illégal qui permettait aux utilisateurs d'échanger du naira contre le stablecoin de Tether, l'USDT.
Les enquêteurs ont conclu que les racketteurs utilisaient Binance pour manipuler la valeur d’échange du naira, selon des personnes proches de l’enquête.
Les pourparlers échouent
En février, Binance a envoyé deux dirigeants à Abuja, la capitale nationale, pour résoudre le problème.
Lorsque les pourparlers ont rapidement échoué, les autorités nigérianes ont arrêté Gambaryan, responsable de la conformité en matière de criminalité financière de Binance basé aux États-Unis, et Nadeem Anjarwalla, son responsable régional basé au Kenya.
La situation s'est aggravée dans les semaines qui ont suivi lorsqu'Anjarwalla a échappé à ses gardes et s'est enfui du Nigeria avec un deuxième passeport qu'il n'avait pas restitué.
« Il s’agit d’une prise d’otages purement sanctionnée par l’État. »
Mark Mordi, avocat de Tigran Gambaryan
Ensuite, la Commission nigériane des crimes économiques et financiers, la police anti-corruption du pays, a inculpé Binance et Gambaryan et a incarcéré l’exécutif dans une prison.
L’ancien agent de l’Internal Revenue Service des États-Unis ne saura pas s’il sera libéré sous caution avant le 17 mai.
« Il s’agit d’une prise d’otages purement sanctionnée par l’État », a déclaré Mark Mordi, l’avocat de Gambaryan, lors d’un procès mardi suivi par DL News.
Lourde amende
Pendant ce temps, la Securities and Exchange Commission des Philippines a déclaré quelques jours seulement après le début du mandat de Teng en novembre dernier que Binance n'avait pas de licence dans le pays.
Il s'est engagé à interdire l'accès au site et a averti les promoteurs qu'ils pourraient encourir une lourde amende et jusqu'à 21 ans de prison s'ils encourageaient les citoyens à utiliser la plateforme.
Cette interdiction est entrée en vigueur fin mars lorsque le gouvernement a bloqué l'accès au site Internet.
Le président de la SEC, Emilio B. Aquino, a qualifié l'accès continu aux plateformes de Binance de « menace pour la sécurité des fonds des Philippins investisseurs ».
Mais selon les utilisateurs des Philippines, Binance continue de prendre en charge les utilisateurs philippins tant qu'ils peuvent accéder au site avec un VPN.
En effet, malgré tous les efforts de Teng, il reste difficile de savoir exactement où Binance opère.
Selon son site Internet, les services de la bourse sont disponibles dans plus de 100 pays mais n’en répertorie que 45.
Les Philippines figurent toujours parmi eux malgré l'interdiction.
Avec l'aide au reportage d'Osato Avan-Namayo.
Callan Quinn est le correspondant asiatique de DL News basé à Hong Kong. Contactez-nous à callan@dlnews.com. Edward Robinson est le rédacteur en chef de DL News. Contactez-le à ed@dlnews.com.