Cuộc họp Ủy ban Basel gần đây (2-3 tháng 7) tập trung vào các quyết định chính sách quan trọng liên quan đến việc các ngân hàng tiếp xúc với tài sản tiền điện tử. Những quyết định này là một phần trong quá trình cải cách Basel III đang diễn ra, một loạt quy định được khởi xướng vào năm 2019 nhằm tăng cường khả năng phục hồi của các ngân hàng Liên minh Châu Âu thông qua giám sát chặt chẽ hơn, thực hành quản lý rủi ro và khung pháp lý.

Đề xuất về khung công bố toàn diện đối với việc nắm giữ tiền điện tử của các ngân hàng lần đầu tiên được trình bày vào tháng 12 năm 2022 và mở lấy ý kiến ​​công chúng vào tháng 5 năm 2023. Khung này đã được sửa đổi và hiện bao gồm các sửa đổi có mục tiêu đối với đề xuất ban đầu, cùng với các cập nhật về tiêu chuẩn an toàn cho nắm giữ stablecoin (tiền điện tử được thiết kế để duy trì mức giá ổn định). Ngân hàng Thanh toán Quốc tế (BIS) đã thông báo rằng các tiêu chuẩn công bố thông tin cuối cùng sẽ được công bố vào cuối tháng 7.

Sự minh bạch ngày càng tăng này thông qua việc tiết lộ bắt buộc nhằm mục đích mang lại lợi ích cho thị trường theo hai cách: thứ nhất, bằng cách cung cấp một bức tranh rõ ràng hơn về sự tham gia của ngân hàng vào không gian tiền điện tử và thứ hai, bằng cách khuyến khích các hoạt động có trách nhiệm trong chính ngành công nghiệp tiền điện tử.

Ủy ban Basel đã tích cực xem xét vấn đề tiếp xúc với tiền điện tử của các ngân hàng kể từ năm 2019. Ban đầu, một đề xuất năm 2021 đề xuất phân loại tài sản tiền điện tử là tài sản “Nhóm 2” có rủi ro cao, thu hút trọng số rủi ro khổng lồ 1.250%. Điều này về cơ bản sẽ buộc các ngân hàng phải nắm giữ dự trữ vốn tương đương với toàn bộ giá trị nắm giữ tiền điện tử của họ. Ngoài ra, việc nắm giữ tài sản Nhóm 2 bị giới hạn chỉ ở mức 1% trong tổng số tài sản nắm giữ trong “Nhóm 1” của ngân hàng (được coi là có rủi ro thấp hơn).

Mặt khác, Stablecoin nhận được sự phân loại ban đầu nhẹ nhàng hơn là “Nhóm 1b”, không phát sinh thêm yêu cầu về vốn nào ngoài các yêu cầu về vốn đối với tài sản Nhóm 1 điển hình. Tuy nhiên, các stablecoin được coi là có cơ chế ổn định không đầy đủ phải tuân theo các quy định chặt chẽ hơn của Nhóm 2. Đề xuất ban đầu này đã vấp phải sự phản đối đáng kể từ ngành công nghiệp tiền điện tử.

Vào tháng 12 năm 2022, ủy ban đã đề xuất các biện pháp tiếp theo, bao gồm đặt ra giới hạn đáo hạn tối đa cho tài sản dự trữ của ngân hàng và yêu cầu thế chấp quá mức đối với việc nắm giữ stablecoin để giảm thiểu rủi ro tiềm ẩn liên quan đến việc giảm giá (tình huống stablecoin mất giá trị cố định với tiền tệ pháp định).

Ngoài các tiêu chuẩn Basel, ủy ban cũng thừa nhận ý nghĩa pháp lý của việc các ngân hàng phát hành stablecoin của riêng họ. Trong khi thừa nhận rằng các khuôn khổ Basel hiện tại giải quyết rộng rãi những rủi ro này, ủy ban đã cam kết tiếp tục theo dõi những diễn biến trong lĩnh vực này.

Việc triển khai Basel III bị trì hoãn

Trong một quyết định riêng, việc thực hiện các tiêu chuẩn Basel III sửa đổi đã được hoãn lại từ ngày mục tiêu ban đầu là ngày 1 tháng 1 năm 2025 đến ngày 1 tháng 1 năm 2026. Sự chậm trễ này giúp các ngân hàng có thêm thời gian để thích ứng và tuân thủ các quy định mới.

Điều quan trọng cần lưu ý là Ủy ban Basel về Giám sát Ngân hàng, mặc dù được BIS tổ chức và hỗ trợ, nhưng vẫn hoạt động dưới sự quản lý và hướng dẫn của ngân hàng trung ương của các quốc gia Nhóm 10 (G10). Những quyết định chính sách gần đây này thể hiện một bước quan trọng hướng tới việc thiết lập một khung pháp lý toàn diện hơn và tập trung vào rủi ro hơn cho sự tham gia của các ngân hàng vào bối cảnh tài sản tiền điện tử.