OG Fan Token ($OG), криптовалюта, пов’язана з європейською кіберспортивною організацією OG, зазнала значних коливань ціни протягом останнього тижня. Вартість токена різко зросла з $2,6 до піку в $14,3 всього за чотири дні, щоб впасти більш ніж на 50% до $6,6 за один день. Незважаючи на таку волатильність, токен все ще зафіксував вражаючу прибутковість за сім днів у 178%. За цей період обсяг торгів на Convert зріс більш ніж у 350 разів, оскільки трейдери використовували платформу для здійснення великих угод, одночасно зменшуючи ринкові ризики.
Подібним чином токен Santos FC Fan ($SANTOS) став свідком помітного зростання торговельної активності на Convert, коли обсяг торгів зріс у дванадцять разів порівняно з попереднім тижнем. На зростання попиту на токени Fan у блокчейні Chiliz значною мірою вплинула активність навколо токена OG Fan.
Wing Finance ($WING), платформа децентралізованого кредитування, яка працює на основі міжланцюжкової моделі кредитування, також спостерігала значне зростання інтересу. Партнерство платформи дозволило їй вивчити різні ринки кредитування, включаючи позику з недостатньою заставою та кредитування синтетичними токенами. Минулого тижня обсяг торгів WING різко зріс у 33 рази на Convert, що призвело до тижневого приросту на 20,3%.
Токен Prosper ($PROS) значно зріс у ціні після того, як компанія Animoca Brands, яка розробляє блокчейн та програмне забезпечення для ігор, оголосила про свій намір придбати додаткові рідні токени платформи. Ця новина привернула увагу ринку, що призвело до підвищення ціни на понад 55% протягом тижня, що супроводжувалося зростанням обсягу торгів на Convert на 89,9%.
Загальний ринок
Наведений вище графік показує рух ціни BTC на 8-годинному графіку.
Минулого тижня загальні настрої щодо ризику на фінансових ринках показали ознаки покращення, головним чином завдяки позитивним розвиткам як на китайському ринку акцій А, так і на фондовому ринку Гонконгу. Таке підвищення настроїв було особливо помітним під час закриття китайського ринку акцій А на національне свято, періоду, протягом якого наша команда спостерігала значний приплив капіталу в сектор криптовалют. Цей сплеск інвестицій призвів до значного зростання ціни біткойна, яка зросла з 60 000 доларів США до понад 64 000 доларів США за вихідні, що відображає підвищений інтерес інвесторів і оптимізм у крипто-просторі.
Однак цей бичачий імпульс був недовгим. У перший торговий день після повторного відкриття китайського ринку акцій A значне падіння цін на акції кинуло тінь ведмежих настроїв на ринок криптовалют. Зниження ринку акцій А викликало занепокоєння серед інвесторів, що призвело до обережного підходу до більш ризикованих активів, таких як криптовалюти. Ці ведмежі настрої посилили публікацію надійних даних про ринок праці в Сполучених Штатах, які вказували на сильну економіку та зменшили очікування щодо агресивного зниження процентних ставок з боку Федерального резерву. Ця подія сприяла зміцненню долара США, що ще більше вплинуло на біткойн та інші криптовалюти.
У результаті ми спостерігали значні розпродажі біткойнів під час торгових сесій у США протягом останніх трьох із чотирьох днів, оскільки інвестори реагували на зміну економічного ландшафту. Наш аналіз виявив послідовну закономірність: ціна біткойна зазвичай знижувалася більш ніж на 2% під час торгів у США, тоді як вона мала тенденцію до стабілізації під час азіатської та європейської сесій. Ця тенденція свідчить про те, що ринкова динаміка та поведінка інвесторів у різні години торгів відіграють вирішальну роль у зміні цін на біткойн.
Цікаво, що незважаючи на те, що індекс S&P 500 досяг нового історичного максимуму, біткойн зіткнувся зі значним тиском продажів. Одне з потенційних пояснень цього явища полягає в тому, що інвестори в біткойн спотові ETF можуть перерозподіляти свій капітал на фондовий ринок США, прагнучи отримати вигоду від зростання цін на акції. Ця теорія додатково підтверджується постійним відтоком капіталу, який спостерігається в 11 спотових ETF біткойн, що вказує на зміну настроїв і стратегії інвесторів. Оскільки інвестори орієнтуються на ринковий ландшафт, що розвивається, взаємодія між традиційними акціями та криптовалютами продовжуватиме формувати динаміку обох класів активів.
У четвер дані індексу споживчих цін США (CPI) показали відновлення темпів зниження інфляції у вересні, фактично зменшуючи перспективи зниження процентної ставки на 50 базисних пунктів Федеральним резервом у листопаді. Після цієї новини біткойн зазнав стрімкого розпродажу під час торгової сесії в США, але зумів компенсувати більшу частину втрат до відкриття азіатських ринків.
Наш аналіз стверджує, що діапазон від 58 000 до 59 000 доларів слугуватиме рівнем підтримки, від якого ми очікуємо відскок ціни біткойна. Якщо цей рівень підтримки буде порушено, ми очікуємо, що біткойн знову перегляне діапазон від 50 000 до 52 000 доларів. Якщо цей сценарій здійсниться, ми не очікуємо, що ціна досягне позначки в 100 000 доларів США до першого кварталу 2025 року.
Ринок опціонів
На наведеній вище діаграмі показано приблизну волатильність опціонів на гроші BTC.
Після нещодавніх надійних даних про ринок праці та відновлення показників ІСЦ долар США продемонстрував помітну силу, що призвело до нового історичного максимуму для американських акцій, зокрема в індексі S&P 500. Навпаки, біткойн зазнав значного розпродажу через відтік капіталу з біткойн ETF у Сполучених Штатах. Супровідна таблиця вказує на те, що передбачувані волатильності (IV) для 7-денних опціонів із закінченням терміну дії мають низхідну тенденцію, тоді як IV для середньострокових і довгострокових опціонів на BTC залишаються відносно стабільними в діапазоні 50–55%.
Як зазначено в розділі «Загальний ринок», наш аналіз показує, що ціна BTC, ймовірно, знайде підтримку на цьому рівні та згодом відскочить. Враховуючи наш позитивний довгостроковий прогноз щодо цін BTC, розгортання структури опцій календарного розповсюдження може оптимізувати потенціал прибутку, мінімізуючи збитки.
Типова торгівля календарним спредом передбачає продаж опціону (колл або пут) із найближчим терміном дії та одночасну купівлю опціону (колл або пут) із довгостроковим терміном дії. Обидва опціони належать до одного типу та зазвичай використовують однакову ціну виконання.
Ввівши стратегію довгострокового календарного спреду, трейдер отримає прибуток від зростання ціни базового активу або від зростання волатильності. Ця стратегія має обмежений ризик, при цьому максимальний збиток становить чисту премію, сплачену трейдером. Крім того, він пропонує необмежений потенціал прибутку, якщо базовий актив подорожчає після закінчення довгострокового опціону.
Макрос з першого погляду
Минулого четверга (24.10.2003)
На цьому тижні в США було зареєстровано 225 000 первинних звернень за безробіттям, що трохи перевищує очікувані 222 000 і 219 000 минулого тижня. Цей рівень первинних претензій продовжує відображати тенденцію до нижчого рівня, яка спостерігалася останніми тижнями, що вказує на зміцнення ринку праці в Сполучених Штатах.
У вересні невиробничий PMI ISM досяг 54,9, перевищивши очікувані 51,7 і 51,5 попереднього місяця. Крім того, індекс невиробничих цін ISM для США у вересні становив 59,4, що є найвищим рівнем із січня. Цей показник значно перевищує прогноз 56,3 і минулорічний 57,3. Підвищений індекс цін свідчить про триваючий інфляційний тиск, який може змусити Федеральну резервну систему прийняти обережну позицію щодо майбутніх процентних ставок.
Минулої п'ятниці (24-10-04)
Звіт про заробітну плату в несільськогосподарському секторі США показав збільшення кількості робочих місць на 254 000 у вересні, що значно перевищує очікувані 147 000 і 159 000 у серпні. Ці вагомі дані щодо заробітної плати зменшили шанси Федерального резерву скоротити ставку на 50 базисних пунктів у найближчій перспективі.
Рівень безробіття в США знизився з 4,2% у серпні до 4,1% у вересні, опустившись нижче прогнозів аналітиків у 4,2%.
У світлі стабільного ринку праці індекс долара США піднявся вище 102,66, завершивши тиждень п’ятиденною виграшною серією та зростанням на 2,15%. Навпаки, ціни на золото трохи впали до 2653 доларів, тоді як біткойн повернувся з 60 700 доларів до 62 000 доларів.
У середу (24-10-09)
Протоколи FOMC вказують на відсутність подальших вказівок, оскільки члени Федеральної резервної системи продовжують покладатися на дані для своїх рішень. Ринок усунув можливість агресивного зниження ставок і тепер очікує зниження на 25 базисних пунктів як у листопаді, так і в грудні. Оскільки очікування щодо зниження ставки ФРС зменшилися, долар США зберіг свою тенденцію до зростання, фінішувавши на рівні 102,87. Тим часом біткойн зіткнувся зі значним тиском продажів, опустившись нижче рівня підтримки в 62 000 доларів і закрившись на рівні 60 300 доларів.
У четвер (24.10.10)
Дані ІСЦ США за вересень перевершили очікування, збільшившись на 0,2% за місяць і на 2,4% за рік, перевищивши очікувані показники на 0,1% і 2,3% відповідно. Базовий ІСЦ також продемонстрував відновлення, зареєструвавши місячне зростання на 0,3% і річне зростання на 3,3%, обидва вище прогнозів на 0,2% і 3,2%. Після звіту про вищий, ніж очікувалося, індекс споживчих цін, індекс долара США піднявся вище позначки 103, але втратив більшу частину свого зростання під час наступної торгової сесії. Тим часом біткойн продовжив тенденцію до зниження, торгуючись нижче 59 000 доларів, перш ніж відновити деякі втрати після закриття ринку США.
Перетворити зміну обсягу порталу
У наведеній вище таблиці показано зміну обсягу на нашому порталі конвертації за зонами.
BTC відскочив від значного рівня в 60 000 доларів, перевищивши 64 000 доларів на вихідних. Однак розпродажі почалися після відновлення китайського ринку акцій A після національного свята, що призвело до спаду. Зміцнення долара США, підкріплене надійними даними ринку праці та високими показниками CPI, додало додаткового тиску на ціну BTC, яка впала нижче 59 000 доларів під час торгової сесії в четвер. У цьому високоризиковому середовищі наша служба відзначила помітне зростання попиту на токени Fan минулого тижня.
У Fan Token Zone спостерігався значний сплеск торгової активності, коли обсяг торгів зріс більш ніж у 14 разів. Таке значне зростання було зумовлене насамперед ефективністю двох із п’яти найпопулярніших активів тижня, які зіграли важливу роль у цьому сплеску. Ажіотаж навколо цих токенів Fan вказує на зростаючий інтерес серед трейдерів та інвесторів, що підкреслює яскраву динаміку цього сектору на ринку криптовалют.
Зона BNB Chain Zone спостерігала значне зростання обсягу торгів, який зріс на 30,7%. Цей підйом значною мірою був спричинений токенами OG Fan Token ($OG), які пережили дуже нестабільний торговий тиждень, маючи більш ніж у 30 разів більше звичайного обсягу на спотовому ринку. Це свідчить про активну спільноту в екосистемі BNB Chain.
Крім того, у зоні Launchpool було зафіксовано значне збільшення обсягу торгів на 23,1%. Токен OG Fan Token ($OG) зіграв важливу роль у цьому зростанні обсягу.
Навіщо торгувати на позабіржовому ринку?
Binance пропонує своїм клієнтам різні способи доступу до позабіржової торгівлі, включаючи канали спілкування в чаті та позабіржову платформу Binance (https://www.binance.com/en/otc) для котирування цін вручну, алгоритмічних замовлень або автоматизованого котирування цін через Binance Convert і платформу Block Trade (https://www.binance.com/en/convert) і OTC API Binance Convert.
