Źródło artykułu: PA rekomendacja
Autor: DC większy niż C
Ten artykuł porównuje ruchy BTC, ETH, SOL i altcoinów w przeszłych cyklach byka w latach 2021, 2023, 2024 oraz analizuje, jak uchwycić obecny i przyszły ruch altcoinów w rynku byka. Cały tekst ma ponad 3000 słów, przeczytanie go wymaga dużo cierpliwości, ale można przejść do podsumowania na końcu, wierzę, że po przeczytaniu wszystkiego znajdziesz wiele wartościowych informacji, dziękuję wszystkim.
Przez cykle byka i niedźwiedzia, obserwując wzloty i upadki wielu obszarów, rynek kryptowalut przypomina zmieniającą się scenę, pełną nieskończonych możliwości. Tutaj wiedza ciągle ewoluuje, a jedynym sposobem na nadążanie za rynkiem jest nieustanne uczenie się, aby zdobyć bogactwo w obrębie naszej wiedzy. Jak mówi przysłowie „jeden dzień w krypto to rok w rzeczywistości”, tak szybka zmiana jest unikalnym urokiem rynku kryptowalut. Opinie są do rozważenia, a jeśli są inne, zapraszam do dyskusji. Dziękuję (wszystkie wykresy K liniowe przedstawione są na podstawie tygodniowych danych)
Od końca 2020 roku do pierwszej połowy 2021 roku 519.
Jak widać na obrazku:
Pierwsza fala od 5.10.2020 do 21.12.2020: BTC najpierw znacząco wzrosło, a ETH rosło w wahaniach; na tym etapie z wykresu widać, że ETH jest rzeczywiście słabe.
Druga fala od 28.12.2020 do 22.02.2021: BTC wzrosło i spadło w wahaniach, ETH rozpoczęło dużą falę wzrostową z niewielkimi wahaniami.
Trzecia fala od 1.03.2021 do 19.05.2021: BTC poruszał się w wahaniach na wysokich poziomach, ETH rozpoczęło dużą falę wzrostową, aż do nadejścia 519, kiedy spadło razem.
Na początku BTC wzrosło, a w późniejszym okresie ETH wzrosło. Przyjrzyjmy się sytuacji w różnych obszarach altcoinów.
BNB, MX, HT i inne tokeny platformowe: 1 lutego 2021 roku rozpoczęły dużą falę wzrostową po wcześniejszym wahaniach.
Obszar Meme: Doge był na końcu pierwszej fali, a następnie rozpoczął drugą dużą falę wzrostową. SHIB od momentu uruchomienia na Uniswap w sierpniu 2020 roku, przeszedł przez wahania, a w styczniu 2021 roku oficjalnie rozpoczął główną falę wzrostową, aż do nadejścia 519.
Obszar publicznych łańcuchów: Odniesienie do SOL, AVAX, CHR, ADA, DOT, ATOM, FTM, ENJ, VET itd., wszystkie rozpoczęły drugą falę głównej fali wzrostowej 28.12.2020. THETA, NEAR, INJ zaczęły w drugiej połowie pierwszej fali.
Obszar gier i metawersum: Odniesienie do AXS, MANA, SAND itd., pierwsza fala wzrostu, druga fala to duża fala wzrostowa.
DEFI: Odniesienie do UNI, SUSHI, MKR, 1INCH, ALPHA, COMP itd., wszystkie są w drugiej fali wzrostów, a tylko nieliczne z nich rozpoczęły wzrosty w pierwszej fali.
Inne obszary: Na przykład FIL, które wówczas były bardzo popularne, stare monety ETC, zaczęły główną falę wzrostową dopiero w trzeciej fali.
Podsumowanie
W tej fali głównego wzrostu BTC najpierw wzrosło, nawet przy wielokrotnych historycznych szczytach, ETH również wzrosło w wahaniach, aż w późniejszym okresie ETH naprawdę zaczęło rosnąć, a następnie rozpoczęło wzrosty w różnych obszarach altcoinów. Obszary wymienione nie są wszystkie, ponieważ w głównych obszarach drugorzędne wzrosty były bardzo dobre, a możliwości zarobku mnóstwo, zwłaszcza w MEME, L1, grach itd.
Uwaga: Większość projektów, o których mowa, weszła na Binance w latach 2019-2020, podczas gdy popularne w 2021 roku metawersum i gry były już na Binance od 2020 roku, co wystarczająco pokazuje, jak Binance dostrzega nowe narracje i obszary na rynku. Co do publicznych łańcuchów, to od zawsze były gorącym tematem spekulacji. Meme powstało w wyniku wzrostu Dex w 2020 roku. Dodatkowo, dzięki Muskowi, który promował DOGE i SHIB, MEME zyskało na popularności.
Druga główna fala wzrostowa w 2021 roku: od lipca 2021 do końca 2021 roku.
Jak widać z obrazu, od lipca do listopada 2021 roku miała miejsce główna fala wzrostowa, gdzie BTC i ETH niemal się pokrywały, wspólnie rosnąc. A co do wzrostów altcoinów, osoby, które to przeżyły, powinny to doskonale pamiętać.
Obszar MEME: Chociaż w drugiej połowie roku DOGE nie wzrosło znacząco, SHIB po 519 wzrosło dziesięciokrotnie, a w obszarze Meme pojawiło się wiele dobrych projektów, takich jak BABYDOGE, FLOKI itd.;
Obszar publicznych łańcuchów: W drugiej połowie roku AVAX, SOL, CHR, ENJ, ADA, FTM itd. wzrosły do nowych szczytów.
Obszar gier i metawersum: AXS, SAND, MANA, RACA itd. osiągnęły nowe szczyty.
Obszar DEFI: W drugiej połowie roku praktycznie się zatrzymał, nie miało miejsca nowe ożywienie ani wzrosty.
Inne obszary: takie jak FIL, stare monety ETC, BCH itd., nie miały już nowych spekulacji ani wzrostów. Cały rok 2021 dobiegł końca.
Podsumowanie rynku altcoinów w czasie byka w 2021 roku:
Makroekonomiczne tło: Po wyborach w 2020 roku, cały rok 2021 był okresem luzowania, z powodu pandemii. Było to największe luzowanie od czasów kryzysu w 2008 roku. W takim makroekonomicznym kontekście, gdy płynność była szaleńczo wysoka, BTC wzrósł z 10,000 dolarów w październiku 2020 roku prawie siedmiokrotnie do 69,000 dolarów, a ETH z 340 dolarów w październiku wzrosło ponad czternastokrotnie do 4,870 dolarów.
A co z altcoinami? Czy rzeczywiście miały miejsce ogólne wzrosty? W pierwszej połowie 2021 roku, przed 519, rzeczywiście miały miejsce ogólne wzrosty, ale w drugiej połowie roku wiele obszarów przestało się rozwijać i zaczęło zbierać płynność rynkową.
PS: Zastanawiam się, jak ludzie definiują ogólny wzrost altcoinów w rynku byka, mówiąc o wzrostach 5-10 razy i powyżej 10 razy, a jeśli tak, to ogólny współczynnik wzrostu wynosi około 70%. Na pewno wielu ludzi powie, że w rynku byka można zarobić tylko 10 razy? To za mało. Dobrze, więc definiując wzrosty powyżej 30 razy jako ogólny wzrost altcoinów, mogę ci jasno powiedzieć, że ogólny współczynnik wzrostu wynosi najwyżej 20%.
Tylko publiczne łańcuchy, gry, metawersum i Meme są obszarami, które nieprzerwanie są przedmiotem spekulacji. A DEFI, jest wiele innych obszarów, które nie są tak popularne i które nie zostały tu wymienione, jak muzyka, fani, infrastruktura itd., które w zasadzie osiągnęły szczyt lub przestały być aktywne.
Ponadto, publiczne łańcuchy, gry, metawersum i Meme, te popularne projekty spekulacyjne w zasadzie zostały uruchomione na rynku wtórnym w latach 2019-20, szczególnie projekty uruchomione na Binance w 2020 roku, niezależnie od tego, czy były to bezpośrednie notowania, czy IEO. Więc czy projekty, które będą uruchamiane w latach 22-24 na Binance, są warte uwagi? Nie spiesz się, wkrótce o tym wspomnę.
Zastanawiając się nad projektami, które zaczęły działalność w rynku wtórnym w 2021 roku, niezależnie od tego, czy były to duże, czy małe giełdy, ile z nich przetrwało do teraz? Czy pamiętasz, co się stało? Pamiętając to, zapewne niektórzy zainwestowali w złe projekty.
Od października 2023 do marca 2024 trwa trzecia główna fala wzrostowa.
Jak widać na obrazku: od października 2023 do marca 2024 miała miejsce główna fala wzrostowa, gdzie BTC i ETH niemal się pokrywały, wspólnie rosnąc. A co z altcoinami? Po doświadczeniu niedźwiedziego rynku w 2022 roku, pojawiły się nowe, popularne projekty w takich obszarach jak AI, L2 dla ETH, modułowe blockchainy dla LI itp., podczas gdy zainteresowanie metawersum już opadło.
Przyjrzyjmy się sytuacji w obszarach takich jak publiczne łańcuchy, L2, AI, gry oraz Meme, aby zobaczyć, które projekty w tych obszarach osiągnęły wysokie wzrosty. Ranking wygląda następująco: publiczne łańcuchy = Meme > AI > gry.
Stare publiczne łańcuchy: ETH, SOL, INJ, CKB, nie trzeba ich przedstawiać.
Nowe publiczne łańcuchy: SEI, TIA, SUI, TAO, NTRN, 5-10 razy;
Meme: ORDI i SATS (Meme BRC20), PEPE, WIF, BOME, BONK, FLOKI, 5-10 razy i więcej;
AI: ARKM, WLD (związane z AI, w tej chwili umieszczam je w AI), 5-10 razy;
Gry: PIXEL, PORTAL, XAI, ACE itd., 50%-2 razy;
Inne obszary, takie jak DEFI i infrastruktura: PENDEL i ID, 5-10 razy;
L2 dla ETH: ARB, OP, STRK, miały wzrosty, ale nie były duże, tylko METIS było całkiem dobre, miało 10 razy.
W porównaniu do innych projektów poza wymienionymi, wzrosty nie są już tak znaczące, a narracje nie są gorącymi tematami spekulacyjnymi.
Podsumowanie
Makroekonomiczne tło: Po cyklu podwyżek stóp procentowych w 2022 roku, w 2023 roku we wrześniu wstrzymano podwyżki, a także podsycane są spekulacje związane z ETF na BTC oraz transakcjami.
Wcześniej wspomniane luzowanie to rozszerzanie bilansu, a obecnie mamy do czynienia ze zmniejszaniem bilansu, co naturalnie ogranicza płynność na rynku. Ograniczone środki skupiają się na głównych obszarach, co sprawia, że porównując z rokiem 2021, ogólny wzrost altcoinów jest bardzo trudny do osiągnięcia. Nieprzemijającym narracją w spekulacjach pozostają łańcuchy publiczne i MEME. Co do gier, uważam, że głównie ograniczona płynność na rynku oraz wzrost SOL, a także popularność Meme na SOL, zabrały zbyt wiele płynności rynkowej.
Czy pamiętasz, co wcześniej mówiłem? Projekty uruchamiane w latach 2022-2024 na Binance zasługują na uwagę. Oprócz starych publicznych łańcuchów, inne projekty w różnych obszarach to w zasadzie projekty, które weszły na rynek wtórny w latach 2022-2023. Dlatego tę wiedzę rynkową musimy wykorzystać, a wkrótce zobaczymy, czy będzie to potwierdzone.
Sytuacja na rynku od października 2024 roku do teraz (aktualizacja na temat bieżącej sytuacji to także moje podsumowanie dotyczące makroekonomii, BTC, ETH, SOL oraz różnych obszarów altcoinów)
Nie zamieszczam wykresów dla BTC i ETH, ponieważ wszyscy są świadomi wzrostów różnych altcoinów.
Na obecnym etapie jedynym, który znacząco wzrasta, jest MEME. W L1, SOL i SUI również radzą sobie dobrze, podczas gdy inne nie wykazują aktywności, ale dobrze jest to, że w chwili pisania tego tekstu ETH wydaje się zaczynać osiągać wzrost.
Podsumowanie
Makroekonomiczne tło: W 2024 roku we wrześniu rozpocznie się cykl obniżania stóp procentowych, w połączeniu z nowym prezydentem USA, który ma przyjazny stosunek do kryptowalut, być może w pierwszym kwartale nastąpi zakończenie zmniejszania bilansu, a także pojawi się ETF na BTC. Choć jeszcze nie mamy luzowania, to przynajmniej zaczynamy przechodzić od zaostrzenia do luzowania, nowa czteroletnia kadencja, bardzo obiecująca.
Pierwsza fala to obecny okres do pierwszego kwartału przyszłego roku, a następnie zobaczymy, czy wystąpi recesja w amerykańskiej gospodarce lub inne czarne łabędzie. Jeśli tak, to będzie kolejny 312, a potem podobna sytuacja jak w latach 2020-21, postaram się konkretnie podzielić się tym w odpowiednim czasie.
Jeśli nie będzie recesji w amerykańskiej gospodarce, a sytuacja będzie łagodna, to nie dojdzie do 312, a w przyszłości muzyka będzie dalej grać.
BTC, SOL, BNB oraz nowy publiczny łańcuch SUI już wzrosły, co wpłynęło na wzrosty w obszarze MEME, inne obszary nie wykazują znaczącej aktywności, jak wcześniej analizowaliśmy, potrzebujemy wzrostu ETH, co jest ciekawe, że obecnie ETH zaczyna wykazywać wzrosty, jakby rozpoczynając drugą falę. (Na moment pisania artykułu, rynkowa reakcja potwierdza, że L1 również eksploduje, jest to nieprzemijająca narracja spekulacyjna)
Ponieważ ETH rozpoczęło drugą falę wzrostu, biorąc pod uwagę ogólne tło, istnieje duże prawdopodobieństwo ogólnych wzrostów w altcoinach, ale jeśli chodzi o konkretne obszary, które będą dobrze się rozwijać, warto wybrać: nowe i stare publiczne łańcuchy, MEME, L2 na ETH oraz projekty związane z AI (takie jak AI+MEME). Co do gier, nie jest to tak, że nie są brane pod uwagę, ale mogą być nieco spóźnione.
Czym jest obecnie podsycane zainteresowanie rynkiem kryptowalut? Ostatecznie znajduje to odzwierciedlenie w konkretnych kryptowalutach. Jak więc znaleźć i ocenić, które obszary będą następnie wzbudzać zainteresowanie? Obserwując projekty uruchamiane na Binance oraz amerykańskie makroekonomiczne dane i reportaże głównych mediów.
Od 2022 roku do teraz, największą liczbę projektów uruchomił Binance w obszarach takich jak publiczne łańcuchy, Meme, L2, gry, AI, DEFI (o tym obszarze nie chcę pisać, co, chcesz szybko się wzbogacić? Meme, publiczne łańcuchy to nie wystarczająco wiele do zabawy), RWA i DEPIN (są oznaki), a w innych obszarach, w zasadzie nadal to samo, chcesz się wzbogacić? Meme, L1, gry, AI, jak nie możesz wykorzystać tych możliwości?
W kontekście uchwycenia nowych narracji rynkowych, Binance jest wskaźnikiem branżowym, a także jego płynność jest niezaprzeczalna.
Najważniejsze są informacje z USA. Nie wspominając o innych, wzrosty DOGE i PNUT mówią wszystko. Dlatego musimy to śledzić. Co do SOL, nie zapominaj, że to projekt, który powstał dzięki inwestycjom i działalności rynkowej amerykańskiego kapitału, tak samo jak SUI, APT, OMNI, ALT itd.
Wybór czasu i monet został opisany, łatwo jest wsiąść, ale jak zjechać? Każdy projekt powinien uwzględniać tło rynkowe, obszar, na którym się znajduje, giełdę, na której jest notowany (Binance, Coinbase, Upbit, OKX), market makerów (ich charakterystyka), sufit w danym obszarze, perspektywy narracji w danym obszarze itd. Nie ma projektu, który mógłby nieustannie rosnąć, zawsze trzeba przeprowadzić korektę, nawet BTC jest takim przykładem. Rynek jest często irracjonalny, a FOMO jest złym sygnałem.
Dziękuję, DYOR.
