2024年3月末、資産トークン化プラットフォームMidasは、Coinbase VentureやGSRなどの著名な機関の参加を得て、875万米ドルのシードラウンドを成功裡に完了した。この成果は、伝統的な金融を分散型金融と結びつけるというミダスの使命を強化すると同時に、世間の注目を浴びるミダスの地位をさらに強固なものとしました。
2 年以上にわたる集中的な研究開発を経て、ミダスは主力製品である mTBILL を発売できることに興奮しています。このERC-20ベースのトークンは、従来の金融と分散化の特徴を巧みに融合させ、ブラックロック財務省の短期米国債を追跡することで、ステーブルコイン投資家にブロックチェーン上でお金を稼ぐ新しい方法を提供する。
世界の金融システムにおいて、ステーブルコインは仮想通貨市場の変動を安定的に支えるだけでなく、効率的な国境を越えた取引の鍵でもあります。従来の金融システムにおける際限のない仲介者と煩雑な処理時間に直面して、ステーブルコインは、その高速かつコスト効率の高い利点により、世界送金の効果的な代替手段となっています。
しかし、金利の上昇に伴い、ステーブルコインの供給量も近年大きく変動しています。この現象は、競争力のある利益を提供できる DeFi ソリューションに対する市場の緊急のニーズを浮き彫りにしています。 mTBILL はこの課題を解決するために誕生し、チェーン上で利益を分配するだけでなく、ユーザーが DeFi エコシステムに自由に参加できるように設計されました。
金融分野の急速な発展の時代において、ミダスは mTBILL によってイノベーションの最前線に立っています。 mTBILL の導入により、Midas は市場での地位を占めるだけでなく、市場を積極的に再定義します。このトークンの発売は大きな前進であり、従来の金融商品の安定性とDeFiの効率性と使いやすさを組み合わせ、投資家が米国の潜在的な利回りを活用するための持続可能で公正かつ完全に規制に準拠した方法を提供します。国債と両方の長所を享受し、すべての人に利益をもたらす経済的に豊かな未来を保証します。
Midas は、トークン化を通じて機関グレードの資産をブロックチェーンに導入し、ブロックチェーン分野で独自の世界を徐々に開く資産トークン化プラットフォームです。この革新的なアプローチは、分散型金融 (DeFi) の分野に大きな影響を与えます。
Midas が提供するコア製品は、従来の金融商品とブロックチェーン技術の多用途性の融合を例示する ERC-20 トークンである mTBILL です。ミダスの最初の資産トークン化製品として発売された mTBILL は、すぐに市場で注目を集め、現在、年間収益率は 5.23%、総価値ロック (TVL) は 303 万米ドルです。
mTBILL は、iシェアーズ ドル国債 0-1 年 UCITS ETF (IB 01.L) に直接リンクされています。この ETF は、運用資産が 146 億米ドル、1 日の平均取引高が 2,518 万米ドル、年換算リターンが 2,000 億米ドルです。 S&PによるAA格付け。各 mTBILL トークンは、IB 01.L の各シェアに 1:1 の比率で対応します。
IB 01.L の原資産である米国債が満期になると、資産が再投資され、それによってファンドの純資産価値（NAV）が増加します。したがって、ファンド全体のNAVが累積するにつれて、対応する各mTBILLトークンの価値もそれに応じて増加します。したがって、mTBILL商品の償還は現在のNAVに基づいて計算されます。
他の現実世界資産 (RWA) プロジェクトと同様に、mTBILL 商品の購入と償還には KYC と AML の審査が必要であり、米国の個人および機関は参加できませんが、他の国ではそのような制限はありません。初期購入基準額は 12,000 USDC ですが、基準額は低くありませんが、ファンドが要件を満たしている限り、どのようなタイプの投資家が購入できるかは規定されていません。プロジェクト当事者が資産償還の基準値要件を明確に示さず、購入基準値についてのみ言及したことは注目に値します。一部の mTBILL 株式が流通市場で購入された場合、直ちに償還できるかどうかについてはさらなる確認が必要であるとプロジェクト関係者は述べたが、購入と償還のプロセスにはまだ時間がかかるだろう。
さらに、RWA 分野におけるミダスの主な焦点は、トークンを必要としない DeFi です。 mTBILLを購入した後、購入者は相手がKYC資格を持っていなくても、主に融資を行うチェーン上の関連するDeFiプロジェクトに参加することができます。市場で取引しますが、資産を償還したい場合、償還者はKYCおよびその他の関連するレビューを満たす必要があります。 Midas のアプローチは、mTBILL の開始と終了を監査することであり、そのプロセスにおける動作に制限はありません。
金利に関しては、ミダスはプロジェクトの初期段階では発行手数料を請求しませんが、0.07％のETF管理手数料のみを請求します。継続的に料金が発生するかどうかは不明です。
一般に、機関や富裕層投資家が主導するほとんどのRWAプロジェクトの中で、ミダスプロトコルはオンチェーンDeFi用途向けのRWA製品の特徴を強調し、RWA製品を既存のDeFiエコシステムに統合して追加の製品収益と利用を提供します。ミダスはまだ初期段階にあるが、現段階では基礎となる融資契約を裏付ける証拠は見つかっていない。 CoinbaseやGSRなどからのサポートにより、DeFiのユースケースは今後も拡大していく可能性があります。興味のある投資家は、上記のリスク点にも注意する必要があります。製品関連の説明はまだ完了していません。
Midas の主力製品である mTBILL は、超流動性の BlackRock Treasury Bond (iShares $Treasury Bond 0-1yr UCITS ETF) を介して短期米国国債の 1 対 1 追跡を可能にするパーミッションレス ERC-20 トークンです。この設計により、mTBILLはDeFiプラットフォーム上で自由に取引できるようになるだけでなく、従来の金融商品との緊密な統合が保証され、暗号資産投資家が従来の金融市場に直接アクセスできるようにする橋渡しとなります。
mTBILLの保有者は、パーミッションレスのERC-20トークンに付属するDeFiプラットフォーム、サービス、戦略の完全なスイートを享受しながら、米国財務省証券によって生成される利息から収入を得ることができます。 DeFi の構成可能性により、さまざまな分散型アプリケーション (dApps) がシームレスかつ効果的に対話できるようになり、ユーザーは mTBILL を活用して、多数の DeFi プラットフォームにわたって自分のニーズに合わせた独自の投資戦略を開発できるようになります。
Midas の資産は、ブロックチェーンの不変台帳によって提供されるオープンな透明性を維持します。各 mTBILL トークンは BlackRock Treasury Bond の株式を表し、その額の純資産価値 (NAV) で完全に償還できるため、投資の安全性と透明性が確保されます。
ミダスプラットフォームを通じて、投資家は従来の金融市場に参加できるだけでなく、従来の金融商品では提供できなかった低コストで、より少ない仲介業者で参加することができます。さらに、Midas のスマート コントラクトは大手セキュリティ会社によって監査されており、プラットフォームの信頼性とセキュリティがさらに強化されています。
DeFiエコシステムが成熟し発展し続けるにつれて、Midasとその製品mTBILLは世界の金融市場でますます重要な役割を果たすことが期待されています。従来の投資家に仮想通貨市場へのゲートウェイを提供するだけでなく、仮想通貨投資家に従来の金融市場への橋渡しも提供します。より多くの機関や富裕層投資家の参加により、ミダスはその商品ラインと市場への影響力を拡大し続け、金融エコシステム全体がよりオープンで相互接続された方向に発展するよう推進すると予想されている。
つまり、Midas と mTBILL の立ち上げは、仮想通貨金融と従来の金融の統合における重要なマイルストーンであり、世界中の投資家に新しい投資チャネルと付加価値を与える方法を提供します。プラットフォームがさらに開発および改善されるにつれて、金融市場にさらなる革新と機会がもたらされることが期待されています。
現実世界資産 (RWA) は、物理世界に存在する資産であり、トークン化テクノロジーを通じて暗号通貨空間で活用できます。ブロックチェーン技術の発展により、これらの資産の価値移転の新たな機会が提供され、簡単な取引と流動性の変換が可能になります。 RWAの導入は、分散型金融（DeFi）の新たな基盤を提供するだけでなく、この分野の成長を大きく促進します。
RWA は、次のようなさまざまな分野をカバーしていますが、これらに限定されません。
1. 不動産: 土地、住宅、商業用不動産に関連付けられたトークンは、その価値が原資産に関連付けられているため、多くの場合セキュリティ トークンと見なされます。これらのトークンは、たとえば不動産ベースの NFT を他人に貸したり抵当に入れたりすることで、定期的なキャッシュ フローや受動的収入を生み出すために使用でき、それによってレンタル収入やロイヤルティ収入が得られます。
2. アートワーク: コレクション関連のトークンは、主に商品またはサービスに関連付けられているため、ユーティリティ トークンとみなされる場合があります。 Masterworks.io などのプラットフォームは、バンクシーやウォーホルなどのアーティストによる高価な作品を積極的にトークン化し、個人投資家に投資を多様化する柔軟性を提供します。
3. 商品: 金、石油、農産物などの有形および物理的な製品。このカテゴリには、中央銀行準備金を裏付けとする中央銀行デジタル通貨 (CBDC) や、その他の多くの RWA 関連の方向性も含まれます。
RWA のトークン化とアプリケーションは、次のような複数のプラットフォームでサポートされています。
シルバー コラボレーション: 不動産を DAI トークンのマイニングに使用できるようにする共同プロジェクト。
Goldfinch: 一連の監査人による独自の検証方法を通じて、企業が暗号通貨担保を必要とせずに、暗号通貨融資などの DeFi 機会にアクセスできるようにします。
Centrifuge: RWA トークン市場の主要プレーヤーとして、Centrifuge は投資家が仮想通貨を介して請求書、住宅ローン、さらには住宅などの資産に投資できるようにします。
メープル: 融資プロトコルは、機関投資家、プール代表者、および貸し手が関与する無担保取引に焦点を当てていました。
Ondo Finance: 機関レベルの現実世界の金融商品を DeFi エコシステムに導入し、資産をトークン化し、AML および KYC プロセス完了後の取引を可能にします。
RWAは、不動産、債券、美術品などの伝統的な資産のトークン化に流動性とグローバルなアクセスをもたらし、これらの資産の市場効率を向上させるだけでなく、DeFiに新たな成長の機会をもたらします。テクノロジーの進歩と規制の枠組みの改善に伴い、RWA は今後数年間で市場シェアを拡大し続け、投資家や市場参加者の間で注目の話題となることが予想されます。
したがって、RWA は、投資家の観点からも、市場全体の健全性と成熟度の観点からも、注目すべき重要な物語です。これは従来の金融業界と仮想通貨の世界の間のギャップを埋め、コンプライアンスと透明性を確保することでより堅牢な投資環境を提供し、これにより従来の金融セクターからより多くのプレーヤーが仮想通貨市場に参入するよう誘致する可能性があります。
RWA がさらに発展するにつれて、既存の金融システムに革新をもたらすだけでなく、個人や企業に資金調達の新しい方法を提供し、それによって資本コストが削減され、資本効率が向上します。たとえば、RWA トークン化を通じて、中小企業や自営業者は、自社の資産の株式を世界中の投資家に直接提供できますが、これは従来の金融では実現が困難なことが多いです。
また、ブロックチェーン技術の成熟に伴いRWAの適用範囲も拡大しており、将来的にもその対象範囲は不動産や美術品から、農作物やエネルギー、各種商品などのより物理的な資産へと拡大していきます。中央銀行デジタル通貨 (CBDC) の可能性。この多様化により、市場の厚みが増すだけでなく、より幅広い参加者とより複雑な金融商品がDeFiエコシステムに加わります。
革新的な資産トークン化プラットフォームとして、ミダス・プロトコルは、mTBILL 製品を通じて米国国債などの伝統的な金融資産を分散型金融 (DeFi) の分野に導入することに成功し、暗号化テクノロジーと従来の金融とのシームレスな接続を実証しました。ミダスは、従来の資産がブロックチェーン上で自由に流通し取引できるようにする橋渡しを提供するだけでなく、規制に準拠した戦略と透明性のある運営を通じて投資家の信頼とDeFi分野への参加を強化します。さらに、mTBILLは、革新的な商品として、資金の安全性を確保するだけでなく、資金の効率的な利用も保証する、安定した収益と高い流動性の特性を通じて、DeFi投資家に魅力的な投資チャネルを提供します。
同時に、リアルワールドアセット（RWA）の導入により、DeFiと従来の金融市場の間に橋が架けられ、2つの分野の統合とイノベーションが促進されました。 RWAのトークン化により、不動産、アート、さまざまな商品などの物理的資産が暗号市場に参入できるようになるだけでなく、これらの資産の流動性とグローバルなアクセスが大幅に向上し、DeFiエコシステムに新たな成長機会と機会がもたらされます。市場への参加。 RWA の開発と改善は暗号市場の成熟と拡大を予告し、従来の金融資産の保有者と暗号通貨投資家により多くの交流の機会と協力プラットフォームを提供します。
ミダスとRWAの組み合わせは、仮想通貨市場に大きな影響を与えるだけでなく、世界金融市場の将来の発展に新たな道を開く重要な発展の方向性を示しています。これらのイノベーションを通じて、ミダスはテクノロジーの大きな進歩を達成しただけでなく、実際の運用において投資家や市場参加者に多大な価値を提供し、世界の金融分野におけるブロックチェーンテクノロジーの幅広い応用と推進の大きな可能性を実証しました。この国境を越えた統合の成功事例は、他の金融テクノロジーの革新と実装に参考とインスピレーションを提供し、さらなるテクノロジーの進歩と市場の変化につながることが期待されています。