Dopo il 2020, oltre il 90% delle persone che sono entrate nel mercato delle criptovalute lo hanno fatto a causa dell'alta leva nei trading di derivati, che può realizzare il 'sogno di ricchezza' di molte persone. Forse 【Liangxi】 di Henan è la vera rappresentazione di queste persone quando sono entrate nel mercato delle criptovalute. Archimede ha detto: dammi una leva e solleverò il mondo! Questa è la grandezza e il fascino della leva.
Anche io, dopo essere stato profondamente educato sui contratti e sulla leva, ho continuato a riflettere per poter sopravvivere così a lungo in questo mercato. Oggi condivido con tutti voi i principi e i rischi operativi del trading di derivati.
Cosa sono contratti, leva e prestiti collaterali?
Contratto: il trading di contratti è una forma di trading di derivati, sviluppato nel mercato delle criptovalute sulla base dei tradizionali futures, ed è un prodotto standardizzato basato su criptovalute, che copre un certo prezzo e un certo sottostante. A differenza dei futures tradizionali, si divide in contratti temporali con data di scadenza e contratti perpetui senza data di scadenza. I contratti temporali devono essere liquidati forzatamente alla scadenza, mentre i contratti perpetui non hanno data di scadenza o di liquidazione, simili a un mercato spot con margini, potendo sfruttare la leva.
Leva: il trading con leva si riferisce all'uso di un capitale iniziale relativamente ridotto per ottenere una grande esposizione a posizioni, coinvolgendo l'uso di fondi presi in prestito per scambiare criptovalute, indici, materie prime e valute (forex) e altri asset finanziari.
Il trading con leva può amplificare la tua capacità di acquisto o vendita, consentendoti di avere fondi negoziabili superiori a quelli attualmente disponibili nel tuo portafoglio. Puoi prendere in prestito fondi fino a 100 volte il saldo del tuo conto, a seconda della piattaforma di trading che utilizzi.
Prestiti collaterali: il principio operativo del prestito di criptovalute è che un utente offre le proprie criptovalute a un altro utente, ricevendo una certa commissione. Il modo esatto in cui vengono gestiti i prestiti varia a seconda della piattaforma. Gli utenti possono trovare servizi di prestito di criptovalute sia su piattaforme centralizzate che decentralizzate, mantenendo invariato il principio fondamentale.
Gli utenti non devono necessariamente essere debitori, possono anche bloccare le proprie criptovalute in un fondo, permettendo al fondo di gestire i fondi per guadagnare reddito passivo e interessi. Scegli contratti intelligenti affidabili; di solito, il rischio di perdita di fondi personali è trascurabile.
Tra contratti, trading spot con leva e prestiti collaterali, chi ha il miglior rapporto qualità-prezzo?
Capitale: 1000 dollari americani, leva: 2x, sottostante: ETH,
Prezzo di apertura: 1000 USDT, prezzo di chiusura: 2000 USDT.
Trading di contratti: — Contratti perpetui [Contratti in valuta U]
Il trading spot con leva è equivalente ai contratti in valuta del token.
Qui vi spiego: perché la leva è 2x. Il prezzo di liquidazione è: 670. La leva di 2x sul trading spot e il contratto in valuta del token sono essenzialmente 3x, perché il tuo margine è il token ancorato, non USDT. USDT è una stablecoin, mentre il prezzo del tuo token può fluttuare!
Operazioni di prestito collaterale:
Questo problema matematico te lo scrivo direttamente qui: capitale 1000 USDT, prezzo ETH 1000 dollari americani, in questo momento posso acquistare direttamente 1 ETH e poi effettuare un prestito di 500 USDT sulla piattaforma di trading. 【Questa operazione comporta il rischio che se il prezzo di ETH scende sotto 500, potrei affrontare una liquidazione】.
Quindi, i 500 USDT presi in prestito posso usarli per acquistare 0,5 ETH e poi ri-effettuare un prestito per ridurre il rischio di liquidazione.
Quale di queste tre operazioni ha il miglior rapporto qualità-prezzo?
Confrontando, in realtà, puramente dal punto di vista dei profitti e dei rischi, sono più o meno simili, si può dire che siano praticamente gli stessi, senza grandi differenze. Ma ciò che spesso decide il tuo successo o fallimento sono i dettagli del trading e lo studio delle regole della piattaforma di trading.
Primo, i contratti in valuta U sono i più facili da comprendere e gestire, e offrono il miglior rapporto qualità-prezzo. Allo stesso modo, i contratti in valuta U, in situazioni estreme, possono evitare la liquidazione, a condizione che il margine sia sufficientemente aumentato.
In secondo luogo, i contratti in valuta del token e il trading spot con leva, prima dell'evento Luna, avevano il miglior rapporto qualità-prezzo, ma in questo ciclo di mercato rialzista, hanno un rapporto qualità-prezzo relativamente basso, perché il principale rischio è: quando guadagni, i tuoi profitti sono calcolati in base al capitale in oro, mentre quando perdi, lo sono in base al capitale in valuta del token.
In altre parole: i tuoi profitti possono essere calcolati, ma se operi con leva su un token e il prezzo crolla come nel caso di Luna, scendendo all'infinito, il tuo contratto in valuta del token e il trading spot con leva non hanno un limite. Anche se aumenti il margine, sarai liquidato perché il prezzo del token che hai ancorato continua a scendere; per bilanciare dovresti aumentare ulteriormente il tuo capitale del token. Quindi, in situazioni estreme, se il prezzo del token continua a scendere, l'unica cosa che puoi fare è aumentare all'infinito il tuo capitale del token per evitare di essere liquidato. Guarda attentamente l'immagine qui sotto e capirai perché.
In terzo luogo, il prestito collaterale è un metodo comunemente utilizzato da istituzioni e capitali nel settore. In realtà, è essenzialmente simile ai contratti; i rischi sono quasi gli stessi. Il maggiore vantaggio di questa operazione è: utilizzo del token A per prestare USDT, e poi acquisto del token B, che ha un aumento maggiore, guadagnando di più.
Alcune persone potrebbero non capire ancora questi calcoli. Se non ti è chiaro, puoi scansionare il codice QR alla fine dell'articolo per aggiungermi su WeChat e ti insegnerò.
Come possiamo migliorare le nostre operazioni?
Uno, strategia e disciplina.
Per guadagnare, prima di tutto devi avere un tuo metodo, e in secondo luogo, devi eseguire con disciplina. Avere un modello di profitto stabile richiede di seguire il tuo piano di trading e applicare strategie e tecniche; in realtà, ciò che conta non è avere tante strategie, ma avere una sola strategia vincente!
Due, mentalità ed esecuzione.
Una verità nel mercato delle criptovalute è che molte persone credono di avere difficoltà a guadagnare soldi in questo ciclo, perché il loro capitale è poco. Se avessi un patrimonio di 8 cifre, comprerei BTC e lo terrei fermo, ma in realtà questa idea è sbagliata; è solo una scusa. Ciò di cui hai bisogno è un modello di profitto stabile da replicare continuamente.
Ma perché la maggior parte delle persone non riesce a farlo? Pensando che il capitale sia poco, operano frequentemente a breve termine, cercando di ottenere un interesse composto in breve tempo, il risultato è spesso una perdita o un blocco, guadagnano poco e perdono molto, il capitale continua a ridursi. Oppure sono impazienti e aprono contratti con leva alta, sognando di arricchirsi da un giorno all'altro, ma le conseguenze sono una perdita enorme in una notte.
Tre, impara pagando di più.
Molte delle cose realmente preziose, poche persone sono disposte ad insegnarti gratuitamente; i risultati e le competenze del lavoro altrui non ti vengono dati senza costi. Ciò che è gratuito spesso non ti permette di apprendere le cose vere. La cosa più importante è che l'apprendimento può aiutarti a proteggere adeguatamente il tuo patrimonio e arricchire le tue competenze, permettendoti di andare avanti nel mercato delle criptovalute!
Infine: molti dei punti di vista espressi in questo documento rappresentano la mia personale comprensione del mercato e non costituiscono un consiglio per i tuoi investimenti. Se hai opinioni diverse, possiamo discuterne.
