Ketika crypto airdrops menjadi lebih umum, proyek di baliknya menghadapi masalah besar: penyerang Sybil.
Para pemain DeFi yang membajak ini membuat beberapa alamat dompet untuk memalsukan airdrop dengan berpura-pura melakukan aktivitas yang sah, yang menghabiskan biaya jutaan proyek kripto.
Mereka menyedot imbalan dari pengguna yang sah dan membahayakan integritas proyek yang mereka targetkan.
Tapioca DAO, protokol pasar uang pemula yang dibangun di LayerZero, mengatakan mereka punya solusinya. Alih-alih membagikan token gratis, airdrop-nya akan memberi pengguna kemampuan untuk membeli token TAP aslinya dengan harga diskon.
“Kalau ada yang mau Sybil, ada belanja modal,” kata salah satu pendiri Tapioca DAO, Matt Marino, kepada DL News. “Hasilnya sama saja. Jika Anda mengirimkan 1.000 token dengan diskon 50%, orang itu akan mendapatkan 500 token gratis.”
Marino mengatakan pendekatan Tapioca memastikan bahwa bahkan jika pengguna melakukan serangan Sybil, mereka tidak hanya mendapatkan keuntungan – mereka juga harus memberikan sesuatu kembali.
Tapioca DAO sedang membangun pasar uang DeFi dan stablecoin. Itu dibangun di LayerZero, jembatan lintas rantai.
Hal ini memungkinkan Tapioca menghubungkan peminjam dan pemberi pinjaman di berbagai blockchain.
Inspirasi dari ayah baptis DeFi
Inspirasi airdrop ini, kata Marino, datang dari Andre Cronje, yang disebut sebagai bapak baptis DeFi di balik protokol Yearn Finance, Keeper Network, dan Solidly.
“Dia berbicara tentang opsi panggilan, dan saya adalah penggemar berat Keeper Network,” katanya. “Saya sangat setuju dengan prinsip yang dia bicarakan, dan kami langsung menjalankannya.”
Cronje pertama kali melontarkan ide pemberian insentif menggunakan panggilan, taruhan derivatif yang terbayar jika harga token naik, pada tahun 2021.
Namun, rencana Tapioka mempunyai risiko.
Marino mengatakan Tapioca mungkin merupakan protokol pertama yang mencoba melakukan opsi airdrop. Ada kemungkinan penyerang Sybil akan menemukan celah untuk mengeksploitasi mekanisme yang belum teruji.
Ini bukan pertama kalinya salah satu ide Cronje menjadi kacau. Ketika dia meluncurkan Solidly pada tahun 2022, pengguna memainkan protokol tersebut dengan memberikan suara pada kumpulan likuiditas token mereka sendiri.
Pilihan airdrop
Tapioca DAO mengatakan opsi airdrop-nya akan “menciptakan airdrop yang paling tahan, selaras, dan bernilai Sybil yang pernah dilakukan.”
Ini dijadwalkan akan dimulai pada 14 Juni, dan akan memberikan opsi panggilan token TAP kepada mereka yang berpartisipasi dalam lelang peluncuran protokol, pemegang Pearl Club ONFT, dan anggota komunitas tertentu.
Putaran pertama airdrop akan mendistribusikan opsi dengan harga pembayaran 50% di bawah harga lelang peluncuran TAP akhir sebesar $2,07, dan akan kedaluwarsa dalam satu minggu. Putaran selanjutnya akan memberikan opsi dengan diskon 25% hingga 50%.
Jika harga TAP turun di bawah harga pembayaran opsi, opsi tersebut menjadi tidak berharga, dan berpotensi memotong sebagian pengguna.
Marino mengatakan, situasi ini memang disengaja.
“Kami telah menciptakan mekanisme perlindungan di mana jika permintaan tidak mencukupi, dan token turun, maka inflasi terhenti,” katanya.
Namun, Marino menambahkan, protokol tersebut dirancang untuk memberikan insentif bagi penyelenggaraan TAP untuk menghindari masalah ini.
Pemegang yang mengunci TAP dalam protokol akan menerima biaya yang dihasilkannya. Mereka juga dapat menggunakan token mereka yang terkunci sebagai jaminan untuk meminjam.
‘Pemantau aula’
Marino mengkritik pendekatan populer terhadap airdrop, di mana proyek memberikan token gratis kepada pengguna yang memenuhi kriteria tertentu.
“Anda selalu kehilangan nilai yang sangat besar bagi orang-orang Sybiling,” katanya.
Beberapa proyek telah menghabiskan banyak waktu dan upaya untuk mengidentifikasi dan mengecualikan penyerang Sybil, namun keberhasilannya terbatas.
Beberapa bahkan memberi hadiah pada mereka, dan berjanji untuk memberikan lebih banyak token kepada pengguna yang dapat mengidentifikasi mereka.
Hal ini memberikan insentif kepada pengguna untuk salah melaporkan pengguna yang sah ke proyek dengan harapan mendapatkan lebih banyak token untuk diri mereka sendiri.
“Mereka menempatkan monitor di sana untuk mengawasi,” kata Marino. “Itu tidak berhasil.”
Permainan akhir Tapioka
Selain menggagalkan penyerang Sybil, opsi airdrop memiliki fungsi lain.
Tapioca akan menggunakan uang yang diperoleh melalui opsi airdrop untuk menyediakan likuiditas, sebuah sistem yang dikenal sebagai likuiditas milik protokol — atau PoL.
Marino mengatakan banyak pasar uang dan stablecoin DeFi menjadi sangat tidak likuid.
“Cara Anda memperoleh biaya dan keuntungan dari stablecoin CDP sebagai platform adalah dari leverage. Dan jika Anda tidak memiliki likuiditas, tidak ada yang dapat memanfaatkannya dan Anda tidak dikenakan biaya,” kata Marino.
CDP adalah singkatan dari posisi utang yang dijaminkan — pada dasarnya, menciptakan token bernilai dolar dengan mengunci token lain dengan nilai lebih besar sebagai jaminan.
Stablecoin DAI MakerDAO menggunakan model CDP.
Harapannya adalah jika Tapioca dapat menghasilkan PoL yang cukup, maka Tapioca tidak akan bergantung pada penyedia likuiditas yang tidak bertanggung jawab dan dapat menawarkan harga yang kompetitif.
Apakah Tapioka dapat mencapai hal ini masih belum pasti.
Protokol lain yang mencoba menghasilkan PoL, seperti Olympus DAO dan Tokemak, kesulitan untuk tetap relevan.
Tim Craig adalah Koresponden DeFi di DL News. Punya tip? Email dia di tim@dlnews.com.
