V Ada easter egg di akhir artikel
Dua bulan setelah Wells Notice dikeluarkan, SEC memutuskan untuk terus mengejar ConsenSys.
Tampaknya SEC AS belum siap melepaskan ConsenSys.
Pada tanggal 26 April 2024, SEC AS mengeluarkan "Pemberitahuan Wells" kepada ConsenSys, menuduh produknya MetaMask melanggar undang-undang sekuritas, gagal mendaftar sebagai broker, dan juga berpartisipasi dalam penerbitan dan penjualan sekuritas tertentu yang tidak terdaftar. ConsenSys kemudian menggugat SEC.
Setelah SEC AS meloloskan pengajuan ETH ETF 19b-4 di bawah tekanan politik, pasar pernah berpikir bahwa SEC AS akan melepaskan ConsenSys. Pada tanggal 18 Juni 2024, SEC AS menulis kepada pengacara Consensys yang menyatakan, “Kami menulis surat ini untuk memberi tahu Anda bahwa kami telah menyelesaikan penyelidikan kami terhadap [masalah Ethereum 2.0]… Berdasarkan informasi yang kami miliki saat ini, kami tidak bermaksud merekomendasikan hal itu SEC Klien Anda, Consensys Software Inc., mengambil tindakan penegakan hukum sehubungan dengan penyelidikan ini."
Dua bulan setelah Wells Notice dikeluarkan, SEC memutuskan untuk terus mengejar ConsenSys. Pada tanggal 28 Juni 2024, SEC AS secara resmi menggugat ConsenSys.
SEC AS menggugat ConsenSys: MetaMask tidak terdaftar
1. Sejak 2016, Consensys telah mengembangkan dan mengoperasikan serangkaian layanan terkait aset kripto di bawah merek “MetaMask”. Consensys menyebut dirinya sebagai pemimpin dan inovator dalam industri aset kripto, namun beberapa produk yang ditawarkan kepada klien menjalankan fungsi tradisional: (1) menjadi perantara transaksi sekuritas untuk investor ritel dan (2) berpartisipasi dalam penerbitan dan penjualan sekuritas.
2. Consensys melanggar undang-undang sekuritas federal dengan tidak mendaftar sebagai pialang-dealer dan terlibat dalam penawaran dan penjualan sekuritas tertentu yang tidak terdaftar, sehingga menghilangkan perlindungan penting yang diberikan oleh undang-undang ini kepada investor. Sejak Oktober 2020, Consensys telah bertindak sebagai broker-dealer tidak terdaftar untuk sekuritas aset kripto melalui layanan MetaMask Swaps. Sejak Januari 2023, Consensys telah terlibat dalam penerbitan dan penjualan sekuritas tidak terdaftar dalam bentuk program staking aset kripto melalui layanan MetaMask Staking dan bertindak sebagai broker-dealer tidak terdaftar. Melalui tindakannya sebagai broker-dealer yang tidak terdaftar, Consensys telah mengumpulkan biaya lebih dari $250 juta.
3. MetaMask Swaps adalah platform digital yang menjadi perantara transaksi sekuritas aset kripto untuk pengguna MetaMask Swaps (termasuk investor ritel sekuritas aset kripto). Seperti namanya, melalui “MetaMask Swaps,” Consensys menukar satu aset kripto dengan aset kripto lainnya atas nama investor. Consensys mengumpulkan calon investor dalam sekuritas aset kripto, memposisikan dirinya sebagai tempat untuk membeli dan menjual aset kripto (termasuk sekuritas aset kripto), merekomendasikan transaksi (seperti yang dikatakan oleh Consensys sendiri, nilai “terbaik”), menerima pesanan investor, mengirimkan pesanan investor, memproses aset pelanggan, melakukan transaksi sesuai dengan parameter dan instruksi perdagangan pelanggan, dan mengumpulkan remunerasi berdasarkan transaksi.
4. MetaMask Swaps beroperasi sebagai berikut. Investor memasukkan nama dan jumlah aset kripto yang ingin mereka jual, serta nama dan jumlah aset kripto yang ingin mereka peroleh. MetaMask Swaps kemudian mengambil nilai tukar yang tersedia dari serangkaian tempat eksekusi dan penyedia likuiditas pihak ketiga lainnya yang dikurasi oleh Consensys (selanjutnya disebut sebagai "Penyedia Likuiditas Pihak Ketiga") dan menampilkan nilai tukar ini kepada investor, menyoroti Menampilkan opsi yang Consensys dianggap "terbaik". Dengan satu klik lagi dari investor, MetaMask Swaps menjalankan fungsi yang diperlukan untuk berdagang dengan penyedia likuiditas pihak ketiga atas nama investor. Seperti dijelaskan lebih lanjut di bawah, perangkat lunak Consensys berinteraksi dengan penyedia likuiditas pihak ketiga atas nama investor dengan mengarahkan pesanan investor melalui kontrak pintar di blockchain. Seperti yang umumnya terjadi di pasar sekuritas tradisional, investor di sini tidak pernah berinteraksi langsung dengan pihak ketiga; semua interaksi investor terjadi secara langsung melalui platform Consensys. Consensys membebankan biaya pada sebagian besar transaksi.
5. Sejak tahun 2020, melalui MetaMask Swaps, Consensys telah menjadi perantara lebih dari 36 juta transaksi aset kripto, di mana setidaknya 5 juta di antaranya adalah transaksi sekuritas aset kripto, antara investor dan penyedia likuiditas pihak ketiga (seperti yang disebut " Go Centralized” platform perdagangan aset kripto dan pembuat pasar) melakukan transaksi di sisi lain.
6. Selain bertindak sebagai broker-dealer yang tidak terdaftar di MetaMask Swaps, Consensys juga menjalankan fungsi tradisional lain dari pasar sekuritas: penerbitan dan penjualan sekuritas. Secara khusus, Consensys menerbitkan dan menjual puluhan ribu sekuritas untuk dua emiten: Lido dan Rocket Pool. Dengan tindakan ini, Consensys bertindak sebagai penjamin emisi sekuritas ini dan berpartisipasi pada poin-poin penting dalam penerbitannya.
7. Lido dan Rocket Pool masing-masing menawarkan program yang disebut “liquidity staking.” “Staking” dalam jaringan blockchain mengacu pada penerapan aset kriptografi asli blockchain (seperti ether atau “ETH” dalam blockchain Ethereum) untuk berfungsi sebagai “validator” di jaringan. Validator Blockchain melakukan fungsi tertentu untuk mendapatkan hadiah dalam bentuk token tambahan dan mengusulkan blok baru ke blockchain ketika dipilih. Lido dan Rocket Pool menawarkan rencana investasi yang berpusat pada blockchain Ethereum, yang disebut “staking plan.” Program staking ini pada dasarnya mengumpulkan ETH yang disumbangkan oleh investor dan mempertaruhkannya di blockchain, menggunakan keahlian teknis mereka untuk mendapatkan keuntungan yang tidak dapat diperoleh sendiri oleh investor biasa. Setelah menerima ETH dari investor, Lido dan Rocket Pool masing-masing menerbitkan aset kripto baru—stETH atau rETH—kepada investor, yang mewakili kepentingan proporsional investor terhadap staking pool dan keuntungannya. Lido dan Rocket Pool menyebut program staking mereka "likuid" karena kepentingan investor dalam program ini (diwakili oleh token stETH dan rETH) dapat diperdagangkan di pasar sekunder, memberikan investor posisi keluar dari mekanisme investasi mereka, sementara token dijaminkan secara langsung di blockchain tidak dapat diperoleh dengan mudah selama periode janji.
8. Staking plan Lido dan Rocket Pool masing-masing ditawarkan dan dijual sebagai kontrak investasi dan oleh karena itu merupakan sekuritas. Secara khusus, investor menginvestasikan ETH di perusahaan umum dan secara wajar mengharapkan untuk menerima keuntungan dari upaya manajemen masing-masing Lido dan Rocket Pool. Namun, baik Lido maupun Rocket Pool belum mengajukan pernyataan pendaftaran ke SEC untuk penawaran dan penjualan kontrak investasi tersebut.
9. Broker Consensys, menawarkan dan menjual sekuritas ini melalui platform "MetaMask Staking" untuk melakukan transaksi yang tidak terdaftar. Consensys merupakan komponen penting dalam penerbitan sekuritas ini dengan menarik investor ke program staking Lido dan Rocket Pool dan bertindak sebagai perantara antara Lido dan Rocket Pool dan investor dalam program staking mereka. Faktanya, Consensys mengembangkan dan menerapkan MetaMask Staking untuk tujuan khusus menawarkan dan menjual kontrak investasi program staking untuk Lido dan Rocket Pool. Consensys meminta investasi dalam program staking Lido dan Rocket Pool melalui “MetaMask Staking.” Ketika seorang investor meminta untuk berinvestasi di Lido atau Rocket Pool melalui MetaMask Staking, Consensys mentransfer ETH ke Lido atau Rocket Pool atas nama investor, dan mentransfer stETH atau rETH yang baru diterbitkan dari Lido atau Rocket Pool ke Dompet MetaMask investor (disediakan oleh Consensys Sebuah aplikasi perangkat lunak yang dikembangkan untuk menyimpan aset kripto investor, seperti dijelaskan di bawah). Investor di MetaMask Staking tidak pernah berinteraksi langsung dengan Lido atau Rocket Pool; semua interaksi investor terjadi langsung melalui platform Consensys.
10. Meskipun menjalankan fungsi perantara, Consensys melanggar undang-undang sekuritas federal dengan tidak mendaftar sebagai pialang-dealer di Komisi. Undang-undang sekuritas federal ini memerlukan transparansi, termasuk pengungkapan konflik kepentingan, sehingga investor memiliki informasi yang diperlukan untuk membuat keputusan investasi yang tepat. Pendaftaran juga mengharuskan broker untuk mematuhi persyaratan tanggung jawab keuangan yang berlaku untuk melindungi klien dan pelaku pasar lainnya.
11. Consensys melanggar undang-undang sekuritas federal dengan tidak terdaftar untuk menawarkan dan menjual sekuritas Lido dan Rocket Pool dan dengan melakukannya sebagai pialang-dealer yang tidak terdaftar. Hal ini menghilangkan perlindungan investor yang diberikan oleh undang-undang sekuritas federal. Memang benar, pernyataan pendaftaran memberikan informasi penting kepada investor tentang penawaran sekuritas serta kondisi bisnis dan keuangan emiten sehingga investor dapat membuat keputusan investasi yang tepat.
12. Melalui MetaMask Swaps dan MetaMask Staking, Consensys telah memasuki pasar sekuritas AS namun gagal bertindak sesuai dengan ketentuan undang-undang sekuritas federal yang berlaku, yang dibuat untuk melindungi investor.
13. Dengan terlibat dalam perilaku yang dijelaskan dalam keluhan ini, termasuk mengoperasikan platform MetaMask Swaps dan MetaMask Staking, Consensys bertindak sebagai broker-dealer tidak terdaftar yang melanggar Bagian 15(a) Securities Exchange Act tahun 1934[15 U.S.C ].
14. Selain itu, melalui Program Staking MetaMask, Consensys terlibat dalam penawaran dan penjualan sekuritas yang tidak terdaftar, melanggar Bagian 5(a) dan (c) dari Securities Act tahun 1933 [15 U.S.C. C)].
15. Kecuali jika Tergugat dibatasi dan dilarang, maka Tergugat akan terus melakukan perbuatan, praktek, transaksi dan usaha yang diuraikan dalam pengaduan ini, atau terlibat dalam perbuatan, praktek, transaksi dan usaha yang sejenis dan bertujuan serupa.
Consensys melawan: SEC AS tidak memiliki wewenang untuk mengatur MetaMask
Consensys mengeluarkan pernyataan mengenai gugatan SEC AS terhadap Consensys:
Consensys sepenuhnya mengantisipasi bahwa SEC akan menindaklanjuti ancamannya dengan mewajibkan antarmuka perangkat lunak MetaMask kami untuk mendaftar sebagai pialang sekuritas. SEC telah menjalankan agenda anti-mata uang kripto yang dipimpin oleh tindakan penegakan hukum ad hoc. Ini hanyalah contoh terbaru dari pelanggaran peraturan yang dilakukan SEC—sebuah upaya nyata untuk mendefinisikan kembali standar hukum yang ada dan memperluas yurisdiksi SEC melalui litigasi. Consensys sangat yakin bahwa SEC tidak diberi wewenang untuk mengatur antarmuka perangkat lunak seperti MetaMask. Kami akan terus berjuang keras untuk mengambil keputusan atas masalah ini di Texas karena masalah ini penting tidak hanya bagi perusahaan kami, namun juga bagi keberhasilan web3 di masa depan.
Dalam pengaduan yang diajukan oleh Consensys terhadap SEC, Consensys membantah tiga poin utama SEC:
Ethereum adalah platform komputasi global, bukan skema investasi. ETH bukanlah sekuritas, melainkan komoditas, seperti yang telah berulang kali dikonfirmasi oleh Komisi Perdagangan Berjangka Komoditas (CFTC) AS.
Aplikasi yang memungkinkan orang untuk berdagang sendiri menggunakan Ethereum bukanlah pialang sekuritas dan oleh karena itu tidak dapat diatur oleh SEC.
Perebutan kekuasaan ilegal yang dilakukan SEC mengancam akan melemahkan posisi Amerika sebagai pemimpin internet generasi berikutnya.
[Penafian] Ada risiko di pasar, jadi investasi perlu hati-hati. Artikel ini bukan merupakan nasihat investasi dan pengguna harus mempertimbangkan apakah pendapat, pandangan atau kesimpulan yang terkandung dalam artikel ini sesuai dengan keadaan khusus mereka. Investasikan sesuai kebutuhan dan lakukan dengan risiko Anda sendiri.
🌏:XYBNB10000
