Thèmes principaux du post :

  • La crypto-monnaie est l’un des actifs d’investissement les plus performants de la dernière décennie, mais c’est aussi le plus volatil. Si vous êtes nouveau dans le monde des crypto-monnaies, vous pouvez avoir l'impression d'être sur des montagnes russes. 

  • Comprendre et adopter la nature cyclique du marché des cryptomonnaies est une condition préalable pour maximiser les avantages d’une approche à long terme des actifs numériques. 

  • Ce blog vous aidera à comprendre les tendances historiques des mouvements des prix des cryptomonnaies et à naviguer dans ces cycles pour un succès à long terme.

Les marchés des cryptomonnaies sont connus pour leur extrême volatilité. Les prix peuvent fluctuer de façon drastique, créant un tourbillon d’opportunités et de risques. Ce mouvement rapide peut être accablant, en particulier pour les nouveaux arrivants qui sont encore en train de trouver leurs marques dans cet environnement. Cependant, derrière cette volatilité se cache un schéma de cycles quelque peu répétitifs. Comprendre ces cycles – et les accepter comme caractéristiques de cet espace – est essentiel pour quiconque souhaite réussir avec les crypto-monnaies à long terme.

Dans cet article, nous analyserons la nature cyclique des marchés des cryptomonnaies, le fonctionnement de ces cycles, les tendances historiques et comment gérer les hauts et les bas pour bâtir un succès à long terme.

Les fondamentaux des cycles de marché

La cyclicité est un aspect fondamental de tous les marchés financiers et le marché des cryptomonnaies ne fait pas exception. Un cycle de marché de la cryptographie se compose généralement de quatre étapes.

Accumulation

Cette phase survient après que le marché a atteint son point le plus bas possible après une période de stagnation. Les investisseurs commencent à entrer lentement sur le marché, achetant des actifs à des prix plus bas dans l’espoir que ceux-ci augmenteront à un moment donné.

Marché haussier

Le marché commence à augmenter à mesure qu'un nombre croissant d'investisseurs commencent à investir. Les prix s’accélèrent à mesure que la demande dépasse l’offre, souvent motivée par la spéculation et un optimisme croissant. Le marché haussier peut persister pendant de longues périodes, parfois des années, jusqu’à atteindre son apogée à un certain moment.

Distribution

Après avoir atteint un sommet et dépassé l’état d’euphorie, le marché commence à perdre de son élan. Les investisseurs expérimentés et les baleines (détenteurs de grandes quantités de crypto-monnaies) commencent à vendre leurs actifs, provoquant une stabilisation, voire une baisse des prix. Cette phase se produit généralement avant le prochain marché baissier.

Marché baissier

Un marché baissier se caractérise par des baisses de prix prolongées. Cette phase peut durer des mois, voire des années, alors que les investisseurs fuient le marché en réaction à la baisse des prix et à un sentiment négatif. Au cours de cette phase, les actifs cryptographiques sont souvent sous-évalués, mais le sentiment du marché reste majoritairement pessimiste.

Comprendre ces phases est essentiel pour naviguer sur le marché des cryptomonnaies. Même s’il peut être tentant de rechercher des gains en période de marché haussier ou de sortir en période de marché baissier, la principale clé du succès à long terme est de comprendre comment se positionner à chaque phase du cycle.

Comment se sont déroulés les cycles de marché passés : 2008 – 2024

Examinons quelques données historiques pour comprendre comment les cycles de marché se sont déroulés dans l'espace des crypto-monnaies depuis sa création. Même si les performances passées ne garantissent pas les résultats futurs, les régularités observées dans le passé peuvent aider les nouveaux utilisateurs à mieux comprendre certains aspects fondamentaux du marché des cryptomonnaies.

Les premières années (2008 - 2012) : l'émergence et les premiers pas du Bitcoin

Même si les prix fluctuaient considérablement, le marché global était petit, la capitalisation boursière du Bitcoin restant inférieure à 1 milliard de dollars. Les cas de forte volatilité à petite échelle étaient fréquents, comme à la mi-2011, lorsque le prix du BTC a grimpé à 31 dollars avant de retomber à 2 dollars, marquant le premier d'une longue série de cycles turbulents.

Les premiers utilisateurs ont commencé à reconnaître le potentiel du Bitcoin, mais son utilisation était largement limitée aux communautés de niche et aux passionnés de technologie. Cette période a été axée sur la construction de l'écosystème, y compris les premières maisons de courtage et opérations minières.

 Le marché haussier de 2013

  • Phase haussière : la première tendance haussière significative du Bitcoin s'est produite en 2013. Commençant à environ 13 $ en janvier, il a culminé à 1 100 $ en décembre, soit un gain de plus de 8 300 %. Cette croissance est due à une sensibilisation accrue au Bitcoin et à une adoption précoce.

  • Phase baissière : Le marché baissier qui a suivi a été brutal. Début 2015, le BTC était tombé à environ 200 dollars, soit une baisse de 80 %. C’était la première fois que de nombreux investisseurs étaient confrontés à l’extrême volatilité des crypto-monnaies. Le marché a atteint un plancher début 2015, suivi d’une lente reprise.

 Le boom des cryptomonnaies en 2017

  • Phase haussière : Le marché haussier de 2017 reste légendaire dans le cœur et l’esprit des vétérans des cryptomonnaies. Le Bitcoin est passé de 1 000 dollars en janvier à 20 000 dollars en décembre, soit une augmentation stupéfiante de 1 900 %. Les altcoins comme l'ETH ont enregistré des gains encore plus extraordinaires, l'Ether étant passé de 8 $ à 1 400 $ la même année.

  • Phase baissière : L’euphorie a pris fin brusquement début 2018. En décembre 2018, le Bitcoin était tombé à 3 200 $, soit une baisse de 84 %. Les Altcoins ont subi des pertes encore plus importantes. De nombreux projets ont échoué au cours de cette période et la confiance des investisseurs a été ébranlée. Ce marché baissier, qui a duré jusqu'à la mi-2019, a mis en évidence l'importance de la gestion des risques et de la réflexion à long terme.

Le marché haussier 2020-2021 et le grand krach de 2022

  • Phase haussière : Poussé par l'adoption institutionnelle et la reconnaissance croissante du Bitcoin comme « or numérique », le cycle de marché 2020-2021 a vu le BTC passer de 10 000 $ à la mi-2020 à un sommet historique de 69 000 $ en novembre 2021, soit une augmentation de 590%. L'Ether et d'autres jetons de couche 1 tels que SOL (Solana) et AVAX (Avalanche) ont également connu une croissance exponentielle.

  • Phase baissière : fin 2021, le marché est entré dans un nouveau ralentissement. Des facteurs macroéconomiques tels que la hausse de l’inflation, la rigidité des banques centrales et l’effondrement de grands projets (par exemple Terra-Luna en 2022) ont aggravé ce déclin. Le Bitcoin est tombé à environ 16 000 dollars fin 2021, perdant près de 75 % de sa valeur. Ce marché baissier, marqué par des scandales comme l’effondrement de FTX, a mis en évidence la nécessité d’une diligence raisonnable, d’une gestion rigoureuse des risques et de gagner la confiance de la communauté et des régulateurs.

 Reprise 2023 – 2024

  • Phase haussière : Après une année 2022 difficile, le marché des crypto-monnaies a commencé à se redresser en 2023. Le Bitcoin a augmenté régulièrement, dépassant les 35 000 $ à la fin de 2023, signalant un regain d’optimisme et le début possible d’un autre marché haussier.

Développements récents : fin 2024 et nouveaux sommets historiques

En novembre 2024, le marché des cryptomonnaies a connu une résurgence notable, plusieurs actifs atteignant de nouveaux sommets historiques.

  • Le Bitcoin a atteint un niveau record de 99 830 $ le 22 novembre 2024, avant de connaître un léger recul à environ 91 000 $. Cette hausse représente une reprise significative par rapport aux creux précédents et renforce la confiance renouvelée des investisseurs.

  • La capitalisation boursière mondiale des cryptomonnaies a atteint un record de 3 200 milliards de dollars, dépassant les précédents sommets enregistrés en 2021. Cette croissance reflète un intérêt institutionnel accru et une adoption plus large.

  • L’élection de législateurs pro-crypto-monnaie, dont le président américain élu Donald Trump, qui s’est engagé à faire des États-Unis un leader mondial dans le secteur des crypto-monnaies, a renforcé l’optimisme du marché. La perspective d’une réserve stratégique nationale de Bitcoin a encore renforcé le sentiment positif.

Ces évolutions suggèrent que le marché pourrait entrer dans une nouvelle phase haussière. Toutefois, les tendances historiques nous rappellent que de tels sauts sont souvent suivis de corrections. Les investisseurs doivent rester vigilants et envisager des stratégies à long terme pour faire face à la volatilité potentielle.

Analyse du cycle de marché : tendances et informations clés

À partir de ces exemples historiques, nous pouvons identifier plusieurs modèles importants caractéristiques des cycles du marché des cryptomonnaies.

1. Les cycles sont déterminés par le sentiment

Le sentiment des investisseurs joue un rôle crucial dans la conduite des cycles de marché. Les marchés haussiers sont souvent alimentés par l’optimisme, les investisseurs institutionnels et particuliers se mobilisant à mesure que les prix augmentent. Les marchés baissiers, en revanche, sont marqués par peur et incertitude, où les investisseurs vendent leurs actifs pour éviter de nouvelles pertes.

2. Réduire de moitié les événements

Dans le cas du Bitcoin, les événements de réduction de moitié — où la récompense globale pour les mineurs est réduite de moitié — ont historiquement conduit à l'apparition de marchés haussiers sur plusieurs mois. La réduction de moitié la plus récente a eu lieu en avril 2024 et certains observateurs ont soutenu qu'au moins une partie de la hausse actuelle des prix du BTC était due à cet événement. Bien que cela ne soit pas garanti, les réductions de moitié ont été un facteur important dans la nature cyclique du marché.

3. Des facteurs externes influencent les cycles

Les marchés des cryptomonnaies sont également influencés par des facteurs externes tels que la réglementation, l’adoption, les évolutions technologiques et les conditions macroéconomiques. Par exemple, des mesures de répression réglementaires ou des innovations technologiques telles que la fusion d'Ethereum ​​et l'élection présidentielle américaine pourraient affecter considérablement le sentiment et l'orientation du marché.

Comment naviguer dans les cycles du marché pour réussir à long terme

La clé pour prospérer sur le marché des cryptomonnaies n’est pas d’essayer de déterminer le bon moment pour entrer sur le marché. Il s’agit plutôt de comprendre les cycles et de se positionner pour bénéficier des tendances à long terme. Découvrez quelques stratégies pratiques pour naviguer dans les cycles du marché :

1. Gestion périodique des coûts en dollars (DCA)

Même si nous savons que les cycles du marché des cryptomonnaies existent et que nous pouvons prédire les achats pendant la période baissière et les bénéfices pendant la période haussière, il est très risqué et impossible d’essayer de chronométrer le marché. 

L'une des stratégies les plus efficaces pour résister à la volatilité des cycles du marché des cryptomonnaies est la la moyenne des coûts en dollars (DCA). Le DCA consiste à investir une somme d’argent fixe dans des crypto-monnaies, à intervalles réguliers, quelles que soient les conditions actuelles. 

Cette stratégie permet d’atténuer l’impact des fluctuations de prix à court terme et réduit le risque de réaliser des investissements importants au mauvais moment. Au fil du temps, le DCA peut aider à atténuer la volatilité et à garantir que vous investissez dans la croissance à long terme du marché des cryptomonnaies.

2. HODL et longo prazo

Même s'il peut être tentant de vendre pendant un marché baissier pour éviter de nouvelles pertes, la clé du succès à long terme est souvent de maintenir votre investissement. L'expression HODL « Hold On for Dear Life » a été inventée pendant le marché baissier de 2013 et est devenue un cri de ralliement pour les passionnés de cryptomonnaie qui croient au potentiel à long terme des actifs numériques. Le maintien pendant les hauts et les bas du marché peut permettre aux utilisateurs de crypto-monnaie de bénéficier de la trajectoire générale ascendante des crypto-monnaies au fil du temps.

3. Restez informé et éduqué

Le marché des cryptomonnaies évolue rapidement, avec de nouveaux développements et innovations qui émergent constamment. Pour réussir à naviguer dans les cycles du marché, il est essentiel de rester informé des dernières tendances, des avancées technologiques et des changements réglementaires. Suivez des sources d'information réputées comme le blog Binance, interagissez avec la communauté et investissez dans votre éducation pour prendre des décisions éclairées.

4. Concentrez-vous sur l'utilité et l'adoption

Les projets de cryptographie les plus réussis sont ceux qui offrent une utilité réelle et sont adoptés par les utilisateurs quotidiens. Lorsque vous envisagez un investissement, regardez au-delà des mouvements de prix à court terme et concentrez-vous sur le potentiel à long terme du projet. Le projet résout-il un problème du monde réel ? A-t-il le soutien et le soutien de la communauté ? Ces facteurs peuvent vous aider à identifier les actifs les plus susceptibles de prospérer à long terme, même en période de marchés baissiers.

5. La gestion des risques est essentielle

La gestion des risques est un élément essentiel pour naviguer dans les cycles du marché des cryptomonnaies. N’engagez jamais plus que ce que vous pouvez risquer de perdre et soyez toujours prêt à affronter les ralentissements des marchés. La diversification est une autre stratégie importante : c'est toujours une bonne idée de ne pas placer tous vos fonds dans un seul actif. Au lieu de cela, les investissements peuvent être répartis sur une variété d’actifs et de secteurs afin de réduire l’exposition globale au risque. 

Si vous achetez des cryptomonnaies, allouez-leur seulement un pourcentage de votre portefeuille, tout en diversifiant votre choix de plateformes et de portefeuilles. Cela vaut la peine d'investir dans un portefeuille matériel pour mieux protéger vos actifs. 

Considérations finales

Les marchés des cryptomonnaies sont cycliques et comprendre ces cycles est extrêmement important pour le succès à long terme. En reconnaissant les tendances des cycles du marché, en adoptant des approches à long terme, en restant informés et en se concentrant sur des projets réellement utiles, les nouveaux arrivants peuvent mieux gérer les hauts et les bas du marché. N’oubliez pas que les crypto-monnaies sont un jeu à long terme – et avec le bon état d’esprit et les bonnes stratégies, vous pouvez vous positionner pour réussir dans cet espace dynamique et passionnant.

Lectures complémentaires

Avertissement : les prix des actifs numériques peuvent être volatils. La valeur de votre investissement peut augmenter ou diminuer et vous ne récupérerez peut-être pas le montant investi. Vous êtes seul responsable de vos décisions d'investissement et Binance n'est pas responsable des pertes que vous pourriez subir. Ce matériel ne doit pas être considéré comme un conseil financier. Pour plus d'informations, veuillez consulter nos Conditions d'utilisation, nos Conditions d'utilisation de Binance Pay et notre Avertissement sur les risques