Principales conclusiones

  • Las monedas estables son criptomonedas diseñadas para ofrecer estabilidad al mercado al estar vinculadas a activos estables como las monedas fiduciarias.

  • Estos activos digitales versátiles se utilizan en comercio, pagos, remesas y DeFi, y también proporcionan un punto de entrada menos volátil para los recién llegados a las criptomonedas.

  • Nuestras diversas ofertas de monedas estables, incluidas USDC y FDUSD, entre otras, subrayan nuestra dedicación a mejorar la experiencia general del usuario en Binance.

Bienvenido a nuestra guía para principiantes sobre monedas estables, donde desentrañamos las complejidades de estos activos digitales únicos dentro del panorama de las criptomonedas. 

En este blog, profundizamos en los conceptos fundamentales de las monedas estables, su papel en el ecosistema y exploramos varias monedas estables destacadas en el mercado, incluidas USD Coin (USDC) y First Digital USD (FDUSD), entre otras. 

También discutiremos los beneficios y desafíos que presentan, brindaremos información sobre cómo seleccionar una moneda estable y mostraremos cómo estamos integrando estos activos para ampliar sus horizontes comerciales.

Stablecoins: comprensión de los conceptos básicos

En pocas palabras, las monedas estables son un tipo de criptomoneda diseñada para ofrecer estabilidad y evitar la volatilidad. Su valor está vinculado a activos más estables, como monedas fiduciarias o materias primas, para mantener un valor constante. Esta estabilidad es lo que las diferencia de otras criptomonedas, cuyos valores pueden fluctuar enormemente.

Este valor predecible los hace ideales para las transacciones diarias, el comercio y como protección contra la volatilidad del mercado criptográfico en general. Varias monedas estables diferentes han ganado prominencia, incluidas:

  • Tether (USDT)

  • Moneda USD (USDC)

  • Dai (DAI)

  • TrueUSD (TUSD)

  • Primer USD digital (FDUSD)

La capitalización de mercado combinada de estas cinco monedas estables, lo que refleja su importante papel en el panorama, es de 129.560 millones de dólares (al 12 de enero de 2024).

¿Cómo mantienen la estabilidad?

Una de las características que definen a las monedas estables es su capacidad para mantener un valor estable. ¿Pero cómo lo logran exactamente? A continuación se muestran algunos métodos clave:

1. Colateralización fiduciaria: la mayoría de las monedas estables están respaldadas por reservas de un activo estable, como moneda fiduciaria u oro. Esto garantiza que por cada moneda estable emitida, haya un valor equivalente de la garantía subyacente mantenida en reserva, que pueda canjearse.

2. Sobrecolateralización con criptomonedas: algunas monedas estables utilizan otras criptomonedas como garantía. Para tener en cuenta la volatilidad de las criptomonedas de respaldo, a menudo tienen un exceso de garantía, lo que significa que el valor de la criptomoneda mantenida como garantía (y/o en reserva) es mayor que el valor de las monedas estables emitidas.

3. Control algorítmico: Las monedas estables algorítmicas utilizan un algoritmo informático para gestionar el suministro de las monedas estables emitidas, incrementándolo o disminuyéndolo según ciertos criterios para mantener una vinculación con un activo estable.

Estudio de caso: monedas estables respaldadas por Fiat

A modo de ejemplo, veamos las monedas estables respaldadas por dinero fiduciario, como FDUSD y USDC, que están respaldadas por dólares estadounidenses mantenidos en reserva. 

Por cada token en circulación, se conserva un dólar estadounidense, lo que garantiza que el valor se mantenga constante. Esto proporciona un nivel de certeza y confianza, ya que los usuarios saben que su moneda estable siempre se puede canjear por una cantidad equivalente de USD. 

Las reservas se auditan periódicamente para garantizar el cumplimiento y la transparencia.

El papel integral de las monedas estables en el ecosistema criptográfico

Las monedas estables desempeñan un papel crucial y multifacético en el ecosistema criptográfico. Su atributo único de estabilidad les permite facilitar diversas actividades financieras, incluido el comercio, los préstamos, los empréstitos y las remesas. 

Facilitar el comercio

Las monedas estables son la piedra angular del comercio de criptomonedas. Proporcionan un medio de intercambio estable, lo que permite a los operadores entrar y salir de posiciones sin volver a convertirlas a moneda fiduciaria. Esta estabilidad es crucial, especialmente en un mercado donde las oscilaciones de precios pueden ser repentinas. Actúan como una moneda base confiable para operar con pares, lo que los convierte en una herramienta esencial para gestionar el riesgo y calcular ganancias y pérdidas.

Préstamos y empréstitos

En el mundo de las finanzas descentralizadas (DeFi), las monedas estables son cada vez más populares para prestar y pedir prestado. Su valor estable los convierte en una opción ideal para estas actividades. Los usuarios pueden prestar sus monedas estables para ganar intereses o utilizarlas como garantía para pedir prestados otros activos. Esta estabilidad reduce el riesgo de liquidación que podría ocurrir debido a la volatilidad asociada con otras criptomonedas.

Uso en remesas

Las monedas estables ofrecen una alternativa rápida y de bajo costo para enviar dinero a través de fronteras. Los métodos tradicionales de envío de remesas pueden ser costosos y llevar mucho tiempo, pero las monedas estables agilizan el proceso. Su estabilidad asegura que el valor enviado sea el valor recibido, un factor crítico en las transacciones internacionales.

Las monedas estables, vinculadas a activos estables como las monedas fiduciarias, ofrecen estabilidad al mercado, lo que las convierte en una opción más segura para las inversiones y eficiente para las transacciones, ideal para los recién llegados y las regiones con monedas volátiles. Desempeñan un papel crucial en DeFi, ayudando a otorgar préstamos, endeudarse y generar rendimiento con una volatilidad minimizada.

Sin embargo, también debe ser consciente de los desafíos, como la incertidumbre regulatoria y la posibilidad de problemas de transparencia, especialmente en las auditorías de reservas y las divulgaciones de respaldo. Además, su valor, vinculado a los activos subyacentes, puede verse afectado y (a diferencia de las criptomonedas descentralizadas) a menudo dependen de una gestión centralizada, lo que plantea riesgos como una posible mala gestión.

Seleccionar la moneda estable adecuada: factores a considerar

Con una variedad de monedas estables disponibles en el mercado, elegir la correcta puede ser crucial para sus actividades criptográficas. Pero ¿cuáles son los factores clave a considerar? 

Reputación de mercado: la reputación de una moneda estable en el mercado es un indicador importante. Busque monedas estables que sean ampliamente reconocidas y utilizadas. Una alta capitalización de mercado y una adopción generalizada suelen ser una apuesta más segura.

Activos subyacentes: comprender qué respalda una moneda estable es fundamental. ¿Tiene garantía fiduciaria, criptogarantía o está controlado algorítmicamente? Una moneda estable con garantía fiduciaria, respaldada por activos de reserva como el dólar estadounidense, tiende a ofrecer más estabilidad. Sin embargo, es importante verificar el respaldo. 

Cumplimiento normativo: verifique si la moneda estable cumple con las regulaciones y marcos legales relevantes. Una moneda estable que cumple con los estándares regulatorios es generalmente más confiable y es menos probable que enfrente problemas legales.

Transparencia y auditorías: La transparencia en las operaciones, particularmente en la divulgación de las reservas y los informes de auditoría, es fundamental. Asegúrese de que la moneda estable publique periódicamente su estado de reserva y se someta a auditorías de terceros. Esta transparencia puede brindar garantía sobre el respaldo y la estabilidad de la moneda estable.

Integración del ecosistema: examine qué tan bien está integrada la moneda estable en el ecosistema criptográfico. Una moneda estable con amplio soporte en intercambios, billeteras y plataformas DeFi ofrece más flexibilidad y utilidad.

Stablecoins en Binance: integración y beneficios

En Binance, entendemos el papel fundamental que desempeñan las monedas estables en el ecosistema de las criptomonedas. Reconociendo sus aplicaciones en el mundo real, apoyamos una variedad de monedas estables para ofrecer a nuestros usuarios medios de intercambio y liquidación de bajo costo, rápidos y eficientes. Esta integración facilita una forma sencilla de comprar y vender otras criptomonedas y aumenta el acceso a la liquidez. 

Ampliación de las opciones de Stablecoin en Binance: USDC, FDUSD, AEUR

Ampliamos continuamente nuestra oferta de monedas estables en Binance para satisfacer las diversas necesidades de nuestra comunidad. Los ejemplos recientes incluyen nuevos pares comerciales al contado del USDC y contratos perpetuos con margen del USDC, la cotización de la moneda estable Anchored Coins EUR (AEUR) en diciembre de 2023, así como FDUSD en julio de 2023.

Ampliando sus horizontes comerciales

  • El 3 de enero de 2024, introdujimos contratos perpetuos con margen de USDC para activos importantes como BTC y ETH, brindando una alternativa a los futuros con margen de USDT.

  • Binance Futures también ha lanzado una serie de promociones de USDC, incluidas 170 000 USDC en recompensas para los usuarios elegibles que depositen USDC en sus billeteras de futuros e intercambien contratos perpetuos con margen de USDC, junto con un descuento del 10% en la tarifa comercial promocional para todas las operaciones con margen de USDC. contratos de futuros del 3 de enero al 3 de abril de 2024.

  • En diciembre de 2023, continuamos la expansión de nuestra oferta de monedas estables mediante la introducción de nuevos pares comerciales spot de USDC, como ADA/USDC, DOT/USDC, MATIC/USDC y XRP/USDC. A esto le siguieron los pares de operaciones al contado SUI/USDC y TIA/USDC en enero de 2023.

  • Introducimos FDUSD en julio de 2023 al permitir una promoción con tarifa de fabricante cero para FDUSD, y además lanzamos operaciones sin tarifa para seis pares de operaciones al contado y de margen de FDUSD, incluidos DOGE/FDUSD, SOL/FDUSD y XRP/FDUSD. 

Pensamientos finales

Las monedas estables ofrecen una combinación de estabilidad y versatilidad, lo que las convierte en una parte esencial del ecosistema de las criptomonedas. En Binance, nos dedicamos a brindar una amplia gama de opciones de monedas estables, mejorar su experiencia comercial y ampliar sus horizontes de inversión generales. Nuestro enfoque sigue siendo mejorar la eficiencia y la accesibilidad para usuarios de todos los niveles y garantizar que atendemos las diversas necesidades de nuestra comunidad global.

Otras lecturas

  • ¿Qué es una moneda estable? Aquí es dónde y cómo comprarlos

  • ¡Disfrute de un 10% de descuento al operar con futuros con margen de USDC!

  • Guía de cómo comprar USDC

  • ¿Qué es el primer USD digital (USD)?

Descargo de responsabilidad sobre riesgos: los precios de las criptomonedas están sujetos a un alto riesgo de mercado y a la volatilidad de los precios. Sólo debe invertir en productos con los que esté familiarizado y en los que comprenda los riesgos asociados. Debe considerar cuidadosamente su experiencia de inversión, situación financiera, objetivos de inversión y tolerancia al riesgo y consultar a un asesor financiero independiente antes de realizar cualquier inversión. Este material no debe interpretarse como asesoramiento financiero. El rendimiento pasado no es un indicador fiable del rendimiento futuro. El valor de su inversión puede subir o bajar y es posible que no recupere la cantidad que invirtió. Usted es el único responsable de sus decisiones de inversión. Binance no es responsable de las pérdidas en las que pueda incurrir. Para obtener más información, consulte nuestros Términos de uso y Advertencia de riesgos.