S&P Dow Jones Indices nimmt in der Regel große Unternehmen in den Index auf, nachdem sie Rentabilitätskriterien erfüllen, und es wird erwartet, dass in den kommenden Monaten weitere Unternehmen hinzugefügt werden.
Wer wird als nächstes in den S&P 500 aufgenommen? Zu den Spitzenkandidaten zählen Apollo Global Management (APO.N), Workday (WDAY.O), The Trade Desk (TTD.O) und Coinbase (COIN.O).
Laut Informationen von S&P Dow Jones Indices werden Dell (DELL.N), Palantir (PLTR.N) und ERIE Insurance (ERIE.O) vor Handelsbeginn am 23. September in den S&P 500 aufgenommen. Die Nachricht kam nach Börsenschluss am Freitag.
Die S&P Dow Jones Indizes umfassen in der Regel große Unternehmen, nachdem sie Rentabilitätskriterien erfüllen.
Dell und Palantir waren vor ihrem Beitritt die beiden größten Unternehmen, die nicht im S&P 500 vertreten waren, mit einer Marktkapitalisierung von 72 bzw. 68 Milliarden US-Dollar. Die Aktien beider Unternehmen stiegen am Montag, wobei Dell um 3,8 % auf 105,89 US-Dollar und Palantir um 14,1 % auf 34,60 US-Dollar zulegten. Yirui Insurance fiel jedoch um 0,6 % auf 503,19 $.
Derzeit sind Workday und Apollo mit einer Marktkapitalisierung von 67 bzw. 61 Milliarden US-Dollar die Top-Unternehmen, die nicht im Index enthalten sind.
Aufgrund seiner Größe, Rentabilität und seines Status als einer der größten alternativen Vermögensverwalter hinter KKR und Blackstone Group (BX.N) wird Apollo voraussichtlich innerhalb der nächsten sechs Monate in den S&P 500 aufgenommen. Blackstone trat dem Index im Jahr 2023 bei und KKR trat Anfang dieses Jahres bei. Apollo betreibt außerdem eine große Versicherungsgesellschaft und ist ein bedeutender Rentenanbieter.
Workday dürfte ebenfalls einbezogen werden, da es sich um einen führenden Softwareanbieter handelt.
Marvell Technology (MRVL.O), das eine Marktkapitalisierung von 57 Milliarden US-Dollar hat, könnte länger brauchen, um in den Index aufgenommen zu werden, da das Unternehmen nach den allgemein anerkannten Rechnungslegungsgrundsätzen (GAAP) keinen Gewinn erwirtschaftet. Um die Einschlusskriterien zu erfüllen, verlangt S&P von Unternehmen, dass sie auf der Grundlage ihrer kumulierten Gewinne der letzten vier Quartale GAAP-gewinnbringend sind und im letzten Quartal profitabel sind.
Viele Technologieunternehmen, insbesondere Softwareunternehmen, verdienen Geld auf Nicht-GAAP-Basis, was die Aktienvergütung im Ergebnis berücksichtigt, auf GAAP-Basis jedoch kein Geld. Bei dieser Behandlung werden eingeschränkte Aktien oder Optionen häufig als Aufwand behandelt.
Coinbase, Trade Desk und Ferguson Enterprises, deren Marktkapitalisierungen zwischen 30 und 50 Milliarden US-Dollar liegen, sind aufgrund ihrer Größe und Rentabilität ebenfalls Kandidaten für den S&P 500.
S&P verlangt von Unternehmen, die im S&P 500, S&P MidCap 400 und S&P MidCap 600 enthalten sind, dass sie in den Vereinigten Staaten registriert sind und eine Marktkapitalisierung von mindestens 18 Milliarden US-Dollar haben. Ferguson hat seine Registrierung vor einem Monat vom Vereinigten Königreich in die USA verlegt und scheint daher für die Aufnahme in Frage zu kommen.
S&P fügt manchmal Large-Cap-Unternehmen aus dem S&P MidCap 400 zum S&P 500 hinzu, wie es bei Iris Insurance der Fall war, aber derzeit gibt es außer Carlisle Partners (CSL.N) nicht viele Mid-Cap-Unternehmen, die die 18-Milliarden-Dollar-Schwelle erreichen. .
S&P erlaubt keine Aufnahme von Geschäftsentwicklungsunternehmen und Master Limited Partnerships in den S&P 500 und seine Mid-Cap- und Small-Cap-Indizes, was Enterprise Products (EPD.N) mit einer Marktkapitalisierung von 62 Milliarden US-Dollar ausschließt.
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