• ASA 起訴 SEC 執法行動缺乏透明度。

  • SEC 使用例外 7(a) 扣留文件的行爲受到質疑。

  • FOIA 合規問題引發了監管責任方面的法律糾紛。

美國證券協會（ASA）對美國證券交易委員會（SEC）提起訴訟，指控其缺乏透明度。

該訴訟凸顯了 ASA 對 SEC 不透明的執法行動以及涉嫌不遵守《信息自由法》（FOIA）要求的不滿。ASA 正在尋求更清晰的說明，瞭解 SEC 如何計算罰款以及如何選擇目標實體。

ASA 於 6 月 6 日提起的訴訟凸顯了人們對監管透明度日益增長的擔憂。ASA 認爲，SEC 一直未能提供有關其決策過程的充分信息。這種缺乏披露的情況引起了利益相關者對 SEC 執法行動的公平性和一致性的質疑。

ASA 的投訴重點在於 SEC 使用例外 7(a) 來扣留根據 FOIA 要求的文件。此例外保護可能干擾正在進行的執法程序的信息。然而，ASA 認爲這不應適用於已解決的案件。他們認爲 SEC 沒有滿足其嚴格的舉證責任來證明釦留這些文件是合理的。

此外，ASA 對 SEC 的處罰制度表示擔憂。該協會聲稱 SEC 在沒有充分解釋其理由的情況下就實施了處罰。這導致人們懷疑這些處罰可能被用來提高年終統計數據，而不是增強市場誠信或保護投資者。

這種情況也引起了包括社交媒體評論員在內的各種人士的批評。MetaLawMan 指出，私人公民在要求 SEC 承擔責任方面發揮了不同尋常的作用。這一責任傳統上落在國會身上，但國會沒有發出傳票或採取重大行動。因此，私人公民和 ASA 等組織正在訴諸 FOIA 請求和訴訟來獲取必要的信息。

所有這些訴訟都是由私人公民提起的，要求美國證券交易委員會對違法行爲負責，奇怪的是……這應該是我們付錢給國會做的事情。我從未見過對政府機構的監督被全面轉移到私營部門……https://t.co/M7bgpcOqxX

- MetaLawMan (@MetaLawMan) 2024 年 6 月 7 日

埃莉諾·特雷特 (Eleanor Terrett) 重點提到了 ASA 的訴訟，強調 SEC 未能迴應《信息自由法》的要求。這場法律糾紛反映了人們對政府在監管執法方面的透明度和問責制的廣泛擔憂。

ASA 對 SEC 的訴訟代表着有關監管透明度的持續爭論邁出了重要一步。

監管攤牌：ASA 因 FOIA 合規問題將 SEC 告上法庭，此文最先出現在 Coin Edition 上。