Bạn nên cân nhắc điều gì khi cân nhắc lựa chọn giữa đầu tư vào ETF tiền điện tử so với thị trường ETF vàng đã phát triển?
Mục lục
Các ETF tiền điện tử đã đấu tranh
ETF tiền điện tử là gì?
Ưu và nhược điểm của ETF tiền điện tử
Cách chọn ETF tiền điện tử
Con đường phía trước
Các ETF tiền điện tử đã đấu tranh
Năm 2024 đánh dấu một cột mốc quan trọng trong thế giới tiền điện tử với việc ra mắt ETF Bitcoin (BTC) giao ngay đầu tiên vào ngày 10 tháng 1, tiếp theo là sự ra mắt của ETF Ethereum (ETH) giao ngay vào ngày 23 tháng 7.
Những lần ra mắt này, diễn ra sau nhiều năm đấu tranh và nhiều đơn đăng ký bị từ chối, cuối cùng đã đưa các sản phẩm tài chính chính thống vào thị trường tiền điện tử.
Để đánh giá tầm quan trọng của những sự kiện này, hãy xem xét các ETF vàng đầu tiên được giới thiệu vào năm 2003. Chúng đã tạo ra sự cường điệu và hứng thú đáng kể bằng cách giúp các nhà đầu tư dễ dàng tiếp cận vàng hơn mà không cần nắm giữ vàng thực tế, qua đó dân chủ hóa các hoạt động đầu tư vàng.
Theo Hội đồng Vàng Thế giới tính đến tháng 8 năm 2024, dòng vốn mới đã đẩy tổng tài sản được quản lý (AUM) của các ETF vàng lên 257 tỷ đô la, mặc dù lượng nắm giữ chung vẫn ở mức gần thấp nhất kể từ năm 2020.
Hiện tại, một làn sóng nhiệt tình tương tự đang bao quanh các ETF tiền điện tử. Tính đến ngày 13 tháng 9, các ETF Bitcoin giao ngay đã đạt tới con số ấn tượng là hơn 61 tỷ đô la, tương đương khoảng 25% AUM của các ETF vàng chỉ trong sáu tháng kể từ khi thành lập.
Trong khi đó, các ETF Ethereum giao ngay đã chứng kiến dòng vốn chảy vào đáng kể, ngoại trừ Ethereum Trust (ETHE) của Grayscale, nơi đã chứng kiến dòng vốn chảy ra lớn do tỷ lệ chi phí cao.
Với những diễn biến này, bạn có thể tự hỏi liệu mình có nên đầu tư vào ETF tiền điện tử giao ngay cho Bitcoin và Ethereum hay không. Ưu và nhược điểm là gì? Bạn nên cân nhắc những yếu tố nào trước khi đầu tư?
Hãy cùng tìm hiểu sâu hơn để khám phá những câu hỏi này và giúp bạn đưa ra quyết định sáng suốt.
ETF tiền điện tử là gì?
Quỹ ETF tiền điện tử hay quỹ giao dịch trao đổi tiền điện tử là các sản phẩm tài chính cho phép bạn tiếp xúc với tiền điện tử mà không cần phải mua trực tiếp.
Giống như ETF cổ phiếu, tập hợp một nhóm cổ phiếu lại với nhau, ETF tiền điện tử tập hợp các loại tiền điện tử, giúp bạn dễ dàng tham gia vào thị trường tiền điện tử mà không phải giải quyết những phức tạp trong việc mua, lưu trữ và bảo mật tài sản kỹ thuật số.
Quỹ ETF tiền điện tử hoạt động bằng cách nắm giữ danh mục tài sản tiền điện tử, thường phản ánh hiệu suất của một tài sản tiền điện tử cụ thể hoặc một nhóm tài sản.
Khi bạn đầu tư vào một ETF tiền điện tử, về cơ bản bạn đang mua cổ phiếu của một quỹ sở hữu tiền điện tử. Giá trị cổ phiếu của bạn sẽ tăng và giảm theo giá trị của tài sản cơ bản.
Ví dụ, một Bitcoin ETF giao ngay nắm giữ trực tiếp Bitcoin. Khi giá Bitcoin tăng, giá trị của cổ phiếu ETF tăng. Nếu giá Bitcoin giảm, giá trị của cổ phiếu ETF cũng giảm.
Một số công ty lớn đã xuất hiện trên thị trường ETF tiền điện tử. Trong số đó có các tổ chức tài chính và công ty tiền điện tử nổi tiếng như Grayscale, BlackRock, Fidelity và các công ty khác.
Bạn cũng có thể thích: ETF đạt kỷ lục vào năm 2024 — nhưng quỹ Bitcoin đang hoạt động thế nào?
Ưu và nhược điểm của ETF tiền điện tử
Đầu tư vào ETF tiền điện tử có thể là một cách tuyệt vời để bước vào thế giới tiền điện tử, nhưng điều cần thiết là phải cân nhắc những ưu và nhược điểm trước khi đưa ra quyết định. Sau đây là một số điểm chính cần cân nhắc:
Ưu điểm của ETF tiền điện tử
Đơn giản: Crypto ETF giúp đầu tư vào tiền điện tử dễ dàng. Bạn không cần phải lo lắng về việc thiết lập ví kỹ thuật số, bảo mật khóa riêng tư hoặc giao dịch với các sàn giao dịch tiền điện tử. Bạn có thể mua và bán cổ phiếu ETF giống như bất kỳ cổ phiếu nào khác.
Quy định: ETF tiền điện tử thường được quản lý bởi các cơ quan tài chính, chẳng hạn như SEC, cung cấp thêm một lớp bảo mật và tin cậy cho các nhà đầu tư. Điều này có thể đặc biệt an tâm đối với những người cảnh giác với bản chất thường không được quản lý của thị trường tiền điện tử.
Tính thanh khoản: ETF có thể được mua và bán trên sàn giao dịch chứng khoán trong giờ giao dịch, mang lại tính thanh khoản cao. Điều này có nghĩa là bạn có thể nhanh chóng chuyển đổi khoản đầu tư của mình thành tiền mặt nếu cần, không giống như đầu tư trực tiếp vào một số tài sản tiền điện tử có thể có tính thanh khoản thấp hơn.
Khả năng tiếp cận: Có thể mua ETF tiền điện tử thông qua các tài khoản môi giới truyền thống, giúp nhiều nhà đầu tư có thể tiếp cận được, những người có thể không thoải mái khi giao dịch trên các sàn giao dịch tiền điện tử.
Nhược điểm của ETF tiền điện tử
Phí: ETF tiền điện tử đi kèm với phí quản lý, có thể làm giảm lợi nhuận của bạn theo thời gian. Trong một số trường hợp, các khoản phí này cao hơn so với việc chỉ nắm giữ trực tiếp tài sản tiền điện tử.
Quyền sở hữu gián tiếp: Khi bạn đầu tư vào một ETF tiền điện tử, bạn không thực sự sở hữu các tài sản tiền điện tử cơ bản. Điều này có nghĩa là bạn không có cùng những lợi ích, chẳng hạn như sử dụng tài sản của mình trong các ứng dụng tài chính phi tập trung (DeFi) hoặc tham gia vào quản trị mạng.
Tùy chọn hạn chế: Mặc dù số lượng ETF tiền điện tử đang tăng lên, nhưng lựa chọn vẫn còn tương đối hạn chế so với vô số loại tiền điện tử có sẵn trên thị trường. Điều này có thể hạn chế các lựa chọn đầu tư của bạn.
Ý nghĩa về thuế: Việc xử lý thuế đối với ETF tiền điện tử có thể phức tạp và có thể khác nhau tùy theo quốc gia. Bạn có thể phải đối mặt với các hậu quả về thuế khác nhau so với việc nắm giữ tiền điện tử trực tiếp, có khả năng làm phức tạp thêm tình hình thuế của bạn.
Cách chọn ETF tiền điện tử
Việc lựa chọn ETF tiền điện tử phù hợp có thể là một thách thức, nhưng sau đây là một số mẹo giúp bạn đưa ra quyết định sáng suốt.
Nghiên cứu Nhà cung cấp ETF: Tìm kiếm các công ty có uy tín với thành tích vững chắc. Ví dụ, các nhà cung cấp như BlackRock, Fidelity và VanEck có lịch sử quản lý ETF thành công trong quá khứ, nâng cao uy tín của họ.
Hiểu Chiến lược của quỹ: Một số ETF có thể chỉ theo dõi giá Bitcoin hoặc Ethereum, trong khi những ETF khác có thể sử dụng các chiến lược phức tạp hơn như hợp đồng tương lai hoặc phái sinh. Đảm bảo bạn hiểu cách ETF hoạt động và phương pháp đầu tư của nó.
Tỷ lệ chi phí: Hãy chú ý đến phí. Phí cao hơn có thể làm giảm lợi nhuận của bạn theo thời gian. So sánh tỷ lệ chi phí của các ETF khác nhau để tìm ra lựa chọn tiết kiệm chi phí.
Lịch sử hiệu suất: Xem xét hiệu suất lịch sử của ETF. Mặc dù hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai, nhưng nó có thể cho bạn biết cách ETF quản lý biến động thị trường.
Thanh khoản: Đảm bảo ETF có đủ khối lượng giao dịch. Thanh khoản cao hơn có nghĩa là bạn có thể mua và bán cổ phiếu dễ dàng hơn mà không ảnh hưởng quá nhiều đến giá.
Bạn có nên đầu tư vào ETF tiền điện tử giao ngay không và nên phân bổ bao nhiêu?
Quyết định có nên đầu tư vào ETF tiền điện tử giao ngay hay không và xác định số tiền cần phân bổ cần cân nhắc cẩn thận. Sau đây là một số điểm chính cần cân nhắc:
Đánh giá khả năng chịu rủi ro của bạn: ETF tiền điện tử có thể biến động. Chỉ phân bổ số tiền bạn có thể thoải mái mất. Một nguyên tắc chung là giữ các khoản đầu tư có rủi ro cao như ETF tiền điện tử ở một phần nhỏ trong danh mục đầu tư của bạn, chẳng hạn như 5-10%.
Đa dạng hóa: Đừng bỏ tất cả trứng vào một giỏ. Đa dạng hóa các khoản đầu tư của bạn trên các loại tài sản khác nhau để phân tán rủi ro. ETF tiền điện tử chỉ nên là một phần của chiến lược đầu tư rộng hơn.
Cân nhắc về thời hạn đầu tư của bạn: Nếu bạn có thời hạn đầu tư dài hạn, bạn có thể chịu được nhiều biến động hơn. Các nhà đầu tư ngắn hạn có thể muốn phân bổ ít hơn vào các ETF tiền điện tử do giá của chúng biến động.
Luôn cập nhật: Thị trường tiền điện tử liên tục phát triển. Hãy theo dõi tin tức và xu hướng để đưa ra quyết định sáng suốt về việc điều chỉnh phân bổ của bạn khi cần.
Con đường phía trước
Khi thị trường phát triển, chúng ta sẽ thấy một số sản phẩm tài chính mới thú vị, như ETF cho các loại tiền điện tử khác nhau. Hướng phát triển của những sản phẩm này phần lớn phụ thuộc vào môi trường quản lý—các quy tắc sẽ thắt chặt hay nới lỏng?
Trong khi đó, việc theo dõi hiệu suất của các ETF BTC và ETH giao ngay sẽ rất quan trọng, vì nó có thể thúc đẩy những đổi mới trong tương lai và sự tích hợp rộng rãi hơn của tiền điện tử vào không gian tài chính.
Tiết lộ: Bài viết này không đại diện cho lời khuyên đầu tư. Nội dung và tài liệu có trên trang này chỉ nhằm mục đích giáo dục.
