😾
Біткойн Шредінгера: Оцінка біткоіна #Bitcoin

Модель Шредінгера біткойна оцінює справедливу ціну в 192 838 доларів, що вище за поточну ціну в 103 901 долар, що свідчить про удвічі більший потенціал зростання. Отримана ринкова капіталізація моделі становить 4,050 трильйона доларів США порівняно з поточними 2,182 трильйона доларів США. Прогноз показує шлях монетизації протягом 30 років з оціночною кінцевою вартістю 1 236 810 трильйонів доларів США

У наведеній нижче діаграмі детально описано внесок традиційних активів, таких як акції, облігації, золото, нерухомість та інші, у вартість біткойна, підкреслюючи включення «демонетизації» цих активів як ключового фактора в довгостроковій перспективі. підвищення ціни Bitcoin.

$BTC #BTC

$BTC Ви думаєте, що вже знали всі показники #Bitcoin , чи не так?! Ви думали, що це неправильно!

Google Trends – це інструмент, який виявляє глобальний інтерес до різних пошукових термінів у Google і YouTube. Оскільки ці платформи є найбільшими у світі, аналіз того, що шукають люди, може дати важливу інформацію про ринкові тенденції

У випадку з біткойнами існує цікава кореляція між стрибками цін і збільшенням кількості пошуків за терміном «біткойн». Історично ринкові вершини в 2013, 2017 і 2021 роках збігалися зі сплесками інтересу до Google, що вказує на кореляцію #BTC

Цей зв'язок логічний і зрозумілий! Із зростанням ціни на біткойни зростає цікавість і бажання інвестувати, що спонукає більше людей шукати інформацію в Інтернеті. Зараз ми далекі від нового піку пошукових запитів, що свідчить про те, що ми ще не досягли наступного історичного максимуму. Хоча поки невідомо, чи вдасться нам перевищити рекорд 2017 року, цілком ймовірно, що ми перевищимо рекорд 2021 року.

Цей індикатор, хоч і простий, пропонує цікаву перспективу динаміки ринку та може допомогти передбачити майбутні рухи, чи не так? Вам було цікаво?

$BTC З початку листопада протягом місяця біткойн неодноразово досягав нових історичних максимумів «ATH», починаючи фазу зростання, подібну до попередніх циклів, що свідчить про те, що ціна може перевищити 100 тисяч доларів. При порівнянні цінових показників поточного циклу з циклами 2015-2018 і 2018-2022 років спостерігається подібність як у величині зростання, так і в тривалості, що є напрочуд стабільним, незважаючи на суттєво відмінні ринкові умови. Історично минулі бичачі ринки охоплювали періоди від 4 до 11 місяців від поточної точки, забезпечуючи історичну основу для оцінки тривалості циклу та імпульсу

#BTC Короткостроковий показник SOPR¹ (Spent Output Profit Ratio) є важливим інструментом для відстеження поведінки власників біткойнів, які тримають монети протягом періоду від 1 до 155 днів. Цей показник вимірює співвідношення між ціною продажу та ціною купівлі валют, дозволяючи визначити, чи отримують інвестори прибутки чи збитки. 21 листопада короткостроковий SOPR досяг 1,096, що свідчить про те, що короткострокові власники продавали свої монети з прибутком. Така поведінка поширена під час зростання ринку, коли інвестори прагнуть скористатися нещодавніми прибутками. Історично короткостроковий SOPR також був корисним показником для визначення потенційних точок розвороту на ринку.

Коли короткострокові власники починають продавати свої монети зі збитком (SOPR нижче 1), це часто сигналізує про момент капітуляції, який може вказувати на кінець спадного тренду. Значні корекції, які переводять цих інвесторів на негативну територію, часто створюють привабливі можливості для купівлі для більш стратегічних інвесторів, які уважно спостерігають за поведінкою цього показника. Ці моменти «продажу в збиток» мають тенденцію зменшувати тиск продажів і відкривати простір для відновлення ринку, особливо коли вони супроводжуються збільшенням інтересу з боку довгострокових або інституційних покупців, як той, який ми відчуваємо.

$BTC може зіткнутися з корекцією на 10%-15% (від 87 до 84 тисяч доларів США) згідно з аналізом, який вказує на кореляцію між ціною криптовалюти та глобальним індексом M2, який вимірює пропозицію грошей в обігу в економіці. . Це співвідношення має середню затримку в 70 днів (теоретично 10 тижнів), що означає, що коливання M2, як правило, впливають на ціну біткойна після цього періоду. З вересня 2023 року біткойн уважно стежить за коливаннями М2, і, оскільки індекс переживає період дефляції за останні два місяці, ціна криптовалюти може відображати цю тенденцію з корекцією від 20% до 25%

Цей рух був би природною реакцією на скорочення глобальної ліквідності, посилюючи чутливість біткойна до умов грошового ринку; Хоча біткойн демонстрував моменти відокремлення від світового фінансового ринку, наприклад, між 2022 і 2023 роками через певні події, такі як крах FTX і падіння інтересу до цифрових активів, структурні фактори можуть допомогти пом’якшити можливі падіння. Запуск біткойн ETF, посилення купівельного тиску з боку великих корпорацій і більш широке інституційне впровадження – це елементи, які можуть підтримати ціну криптовалюти, навіть в умовах зниження глобальної ліквідності.

$BTC Ми завершили листопад з підвищенням курсу на +37,29%, що увійшло в історію як один із найкращих місяців для біткойнів за весь рік і як місяць із найбільшим абсолютним підвищенням курсу; зросла з $70 202 на початку місяця і досягла максимуму близько $100 тис., закрившись на $96 441. Ця ефективність не тільки перевершує прирости, накопичені за останні місяці, але й є одним із найбільших місячних досягнень за недавню історію активу.

Сильне зростання було зумовлено сукупністю факторів, включаючи вибори в США, підвищення інституційної довіри, вихід на ринок нових інвесторів і оптимістичні прогнози, які вказують на ще більш багатообіцяюче майбутнє. З моменту мінімуму в 38 505 доларів США, зафіксованого в січні, біткойн вже накопичив подорожчання більше ніж на 150%, закріпивши себе як найефективніший актив на світовому фінансовому ринку за весь час другий рік поспіль. Крім того, ринкова капіталізація активу досягла понад 1,9 трильйона доларів США, що становить понад 1 трильйон доларів США протягом 2024 року.

Згідно з даними onchain, прорив ціни $BTC вище 89,5 тисяч доларів відображає значну динаміку прибутковості на ринку. Цей аванс вказує на те, що інвестори тримають статистично значущі нереалізовані прибутки, що збільшує потенціал для отримання прибутку. Однак історія показує, що ринки в «перегрітих» станах можуть підтримувати таку поведінку протягом тривалих періодів, особливо коли є значний приплив капіталу, здатний поглинути тиск продажів.

Незважаючи на те, що деякі показники свідчать про більший ризик фіксації прибутку, надійна ліквідність на ринку криптовалют може продовжувати підтримувати позитивний імпульс, зміцнюючи довіру інвесторів і створюючи середовище, сприятливе для підтримки зростання. Відчуття ейфорії на ринку біткойнів є очевидним, індекс страху та жадібності вказує на «надзвичайну жадібність», що вказує на зростання довіри інвесторів і високий попит на криптовалюту. Цей сценарій схожий на той, який спостерігався під час останнього великого зростання, коли тривалі періоди надзвичайної жадібності підштовхнули ціну до нових рекордів. Однак існують також ризики, оскільки ринок, як відомо, є нестабільним і має тенденцію різко реагувати на перебільшений оптимізм, і, хоча поточний момент передбачає можливість нових піків цін, ми повинні бути уважними до потенційних корекцій, які можуть виникнути як природна відповідь на надто оптимістичний ринок

Якщо ліквідність продовжить знижуватися через сильний долар або обмежувальну монетарну політику, ціна біткойна може зіткнутися з тиском на зниження в найближчі тижні. З іншого боку, відновлення глобальної ліквідності може підвищити ціну активів після періоду затримки, посилюючи важливість моніторингу цих макроекономічних показників $BTC

$BTC Можна кинути більше!

Існує сильна кореляція між ціною біткойна та глобальною ліквідністю, і біткойн, як правило, реагує на зміни ліквідності із затримкою приблизно в 10 тижнів. З кінця вересня глобальна ліквідність знижується через значне підвищення курсу долара США, що зменшує доступну ліквідність на світових ринках. Це падіння негативно впливає на ризиковані активи, такі як біткойн, ціна якого залежить від спекулятивних потоків капіталу.

Реакція ринку на перше зниження ставки ФРС була нетиповою: дохідність 10-річних казначейських облігацій зросла з 3,66% до 4,42% (+76 базисних пунктів), а не впала. Це відображає обережний погляд інвесторів на монетарну політику та інфляцію, вказуючи на те, що, хоча інфляція виглядає контрольованою в найближчій перспективі, стійкі інфляційні сили залишаються проблемою, що ускладнює повернення до більш гнучкої монетарної політики.

Як правило, зниження процентної ставки знижує прибутковість довгострокових облігацій, оскільки інвестори очікують ослаблення економіки та контрольованої інфляції. Однак цього разу дохідність зросла, відображаючи очікування більш стійкої інфляції, стійкої економіки та уявлення про те, що ФРС не швидко повернеться до м’якої монетарної політики. Це свідчить про нижчу впевненість ринку в тому, що зниження ставок зменшить економічний та інфляційний тиск у найближчій перспективі.

Зниження процентної ставки ФРС? це буде?

За словами аналітиків CME, ймовірність зниження процентної ставки на 0,25 базисних пунктів ФРС становить 56,2% на наступному засіданні 18 грудня. Під час виступу в Далласі, штат Техас, 14 листопада, голова ФРС Джером Пауелл заявив, що «економіка не посилає жодного сигналу про те, що нам потрібно поспішати зі зниженням ставок» після нещодавнього зниження на 50 і 25 базисних пунктів у вересні і листопад. Ця заява свідчить про обережну позицію ФРС, яка підтримує стабільність процентних ставок при оцінці поточної економічної потужності, що безпосередньо впливає на ризиковані активи, такі як біткойни.

$BTC Якщо вам цікаво, скільки може впасти біткойн, щоб зробити значні нові внески DCA, я допоможу вам деякими статистичними даними. Зниження рейтингів під час недавнього стрибка цін є відносно скромними порівняно з попередніми циклами. Історично біткойн зазнав значних падінь після досягнення високих піків, таких як -49,4% з циклу 2011 року, -71,2% з 2011 по 2013 рік, -36% з 2015 по 2017 рік і -62,6% з 2018 по 2021 рік.

Навпаки, поточний цикл, починаючи з 2022 року, показав падіння лише на -26% по відношенню до останніх максимумів. Ці цифри вказують на те, що, незважаючи на коливання та виклики, нинішній бичачий ринок був менш мінливим і більш стійким, ніж попередні цикли. Попит покупців виявився надзвичайно високим, підтримуючи загальну структуру висхідного тренду, і ця стійкість свідчить про те, що, незважаючи на такі перешкоди, як глобальна економічна невизначеність і специфічні події на ринку криптовалют, впевненість інвесторів у довгостроковому потенціалі біткойна залишається сильною. Здатність ринку протистояти менш серйозним падінням і підтримувати постійний інтерес інвесторів підкреслює зростаючу зрілість у поведінці учасників ринку, сигналізуючи про міцну основу для майбутнього зростання

$BTC Хоча фіксація прибутку є значною, вона залишалася нижчою за історичні максимуми, що свідчить про додатковий простір для подальшого зростання до досягнення потенційного вичерпання попиту. Ордери на продаж особливо високі в районі $93 тис. і $95 тис. Це свідчить про те, що багато трейдерів готові отримати прибуток на цих рівнях, але, незважаючи на ринкову напруженість, біткойн досяг позначки в $80 тис. від $88k до $85k

Однак великі гравці або «кити» користуються перевагою, щоб продати свої позиції за такими високими цінами, про що свідчать значні обсяги продажів. Прогалини в замовленнях на купівлю вказують на те, що може виникнути нестача ліквідності, що, можливо, призведе до більш екстремальних коливань цін, оскільки пропозиція пристосовується до попиту. Це свідчить про те, що, хоча ринок налаштований оптимістично, серед великих інвесторів існує обережність щодо сталості цього зростання

Розслідування: Генслер порушив закон про реформу державної служби

Через кілька годин після обрання Дональда Дж. Трампа президентом Гері Генслер, голова Комісії з цінних паперів і бірж (SEC), зіткнувся з розслідуванням щодо звинувачень в ідеологічній упередженості під час його призначення на керівні посади в агентстві.

Розслідування, очолюване комітетами Конгресу, має на меті оцінити, чи порушив Генслер Закон про реформу державної служби, надавши перевагу особам з лівих організацій, тим самим поставивши під загрозу неупередженість SEC. Ця дія виникає на тлі занепокоєння щодо впливу політичних пристрастей на кадрові рішення агентства, підкреслюючи важливість нагляду для забезпечення дотримання федерального законодавства

Розслідування: Генслер порушив Закон про реформу державної служби

Через кілька годин після обрання Дональда Дж. Трампа президентом Гері Генслер, голова Комісії з цінних паперів і бірж (SEC), зіткнувся з розслідуванням щодо звинувачень в ідеологічній упередженості під час його призначення на керівні посади в агентстві.

Розслідування, яке очолюють комітети Конгресу, прагне оцінити, чи порушив Генслер Закон про реформу державної служби, віддаючи перевагу особам з лівих організацій, що скомпрометувало неупередженість SEC. Ця дія відбувається на тлі занепокоєння щодо впливу політичних пристрастей на кадрові рішення агентства, підкреслюючи важливість нагляду для забезпечення дотримання федерального закону

Виборча карта США показує, що Трамп лідирує з 292 голосами виборців проти 224 у Харріса, що перевищує необхідні 270. У Трампа 72 828 339 голосів, а у Харріса – 67 843 270. На карті показано червоні та сині стрілки, які вказують на зміни маржі з 2020 року

Переважання червоних стрілок свідчить про зростання підтримки Трампа в кількох регіонах, тоді як сині стрілки показують зростання підтримки Харріса. Ця візуалізація розкриває динаміку виборів і значні зміни в політичній підтримці в різних областях

Виборча карта США показує, що Трамп лідирує з 292 виборчими голосами проти 224 у Гарріс, перевищуючи необхідні 270. Трамп отримав 72,828,339 голосів виборців, в той час як Гарріс має 67,843,270. Карта відображає червоні та сині стрілки, що вказують на зміщення маржі з 2020 року

Переважання червоних стрілок свідчить про зростаючу підтримку Трампа в кількох регіонах, в той час як сині стрілки показують здобутки Гарріс. Ця візуалізація виявляє виборчу динаміку та значні зміни в політичній підтримці в різних районах

Цього року буде лише ще одне зниження процентної ставки, попереджає генеральний директор BlackRock Ларрі Фінк, який вважає, що ринки можуть в кінцевому підсумку бути розчарованими
---
Цього року буде лише ще одне зниження процентної ставки, попереджає генеральний директор BlackRock Ларрі Фінк, який вважає, що ринки можуть в кінцевому підсумку бути розчарованими

$BTC Аналізуючи річну основу ф’ючерсів на біткойн на тримісячній безперервній основі, підкреслюючи еволюцію дохідності з часом, ми бачимо, що 22 жовтня 2024 року річна база досягла 9,6%, що вказує на значну можливість для «готівки та- стратегії виконання. Ця стратегія передбачає купівлю активу на спотовому ринку та одночасний продаж його на ф’ючерсному ринку, капіталізуючи різницю в ціні. Оскільки доходність майже вдвічі перевищує прибутковість короткострокових казначейських облігацій США, ця стратегія стає привабливою, особливо за сценарію, коли очікується зниження ставок ФРС. Це може сприяти подальшій участі інституцій, підвищуючи ліквідність і ефективність ринку біткойнів. Оскільки прибуток від стратегій «готівка-і-неси» перевершує прибутки від традиційних фінансових інструментів, таких як казначейські облігації, біткойн позиціонується як життєздатна та прибуткова альтернатива для інституційних інвесторів; і ця тенденція не тільки збільшує ліквідність ринку, але й зміцнює легітимність біткойна як фінансового активу

$BTC Аналізуючи річну основу ф'ючерсів на біткойн на тримісячній основі, підкреслюючи еволюцію прибутків з часом, ми бачимо, що 22 жовтня 2024 року річна основа досягла 9,6%, що свідчить про значну можливість для стратегій купівлі та зберігання. Ця стратегія передбачає купівлю активу на спотовому ринку та одночасний продаж його на ринку ф'ючерсів, використовуючи цінову різницю. З прибутковістю, яка майже вдвічі перевищує прибутковість короткострокових облігацій США, ця стратегія стає привабливою, особливо в сценарії, коли очікуються зниження ставок ФРС. Це може ще більше підвищити участь інституцій, збільшуючи ліквідність і ефективність ринку біткойнів. Оскільки прибутки від стратегій купівлі та зберігання перевищують прибутки традиційних фінансових інструментів, таких як державні облігації, біткойн позиціонує себе як життєздатна та прибуткова альтернатива для інституційних інвесторів; і ця тенденція не лише збільшує ліквідність ринку, але й підкреслює легітимність біткойна як фінансового активу.