Кінцева мета генерального директора BlackRock Ларрі Фінка — токенізація традиційних активів — щойно отримала поштовх від трьох великих компаній, які забезпечують підтримку глобальних фінансових ринків.

Цього тижня Depository Trust and Clearing Corporation, Euroclear і Clearstream випустили офіційний документ.

У ньому викладаються принципи безпечної та надійної токенізації таких активів, як акції та облігації, що відкриває шлях для компаній, які прагнуть вийти на ринок, який оцінюється в 16 трильйонів доларів до 2030 року.

Фінансовим компаніям потрібні вказівки щодо того, як йти ва-банк на блокчейні у вирішальний момент для загального впровадження цієї технології, сказала DL News Надін Чакар, керуючий директор і голова DTCC Digital Assets.

«Події лише минулого тижня — включно з ухваленням FIT21, Комісія з цінних паперів і бірж, що відкриває шлях до Ethereum ETF, та інші нещодавні дії — це переломні моменти, які сигналізують про зрушення в бік ширшого інституційного впровадження», — сказала вона.

Палата представників прийняла FIT21 — проект закону, який запровадить ринкову структуру для криптокомпаній — 22 травня двопартійним голосуванням.

А 23 травня SEC змінила правила, щоб дозволити певним біржам розміщувати та торгувати спотовими фондами Ethererum.

Чакар сказав, що DTCC був радий помітити великий інтерес до технології блокчейн, але фінансова галузь потребує поштовху.

Саме тут DTCC, Euroclear і Clearstream сподіваються, що їхні офіційні документи допоможуть.

Не побутові назви

Можливо, ці три фірми не є загальновідомими, але вони є надзвичайно важливими частинами світових фінансових ринків.

Наприклад, DTCC щодня здійснює кліринг операцій з цінними паперами на суму близько 10 трильйонів доларів США. Його власниками є великі інвестиційні банки, такі як JPMorgan, Citigroup і Morgan Stanley.

Clearstream і Euroclear є еквівалентами DTCC на європейських ринках.

Ці фірми, як правило, активно допомагають розробити стандарти високого фінансування — і тепер вони сподіваються дати інвестиційним банкам і менеджерам активів спосіб прийняти технологію блокчейн.

Незважаючи на те, що банки випустили токенізовані облігації на суму близько 4 мільярдів доларів, а такі фірми, як BlackRock і Franklin Templeton, пропонують інвесторам токенізовані фонди грошового ринку, у документі зазначено, що це лише початок.

Blockchain може допомогти банкам і менеджерам активів пропонувати клієнтам швидші та дешевші послуги, а також скоротити їх річні витрати на глобальну інфраструктуру до 20 мільярдів доларів, йдеться в документі.

Проте широке впровадження технології блокчейн у фінансових компаніях все ще низьке — згідно з опитуванням торговельних організацій, лише 37% фінансової індустрії використовують технологію блокчейн.

І проекти часто обмежуються огородженими садами висококонкурентних інвестиційних банків.

Whitepaper робить наступне:

  • Висуває шість основних принципів, що стосуються відповідності та найкращих практик у всьому ланцюжку створення цифрових активів.

  • Розглядає життєвий цикл цифрових цінних паперів — від їх випуску до того, як фірми повинні взаємодіяти з кліринговими агентствами, такими як DTCC, до того, як активи мають бути захищені після створення.

  • Рекомендує, щоб принципи стали відповідальністю нейтральної третьої сторони, наприклад організації фінансової індустрії, яка може розвивати їх далі.

«Ми розглядаємо цю роботу як фундаментальний будівельний блок для дискусії навколо стандартів», — сказав Чакар.

«Це дозволить нам говорити «спільною мовою» щодо токенізації, зокрема про те, як ми сприяємо сумісності між платформами та системами — як мережевими, так і застарілими».

Джоанна Райт пише про перетин традиційних фінансових ринків і криптовалюти. Зверніться до неї за адресою joanna@dlnews.com.