Нещодавно блогер на Weibo (можливо, KOL у валютному колі) оголосив, що поліцейське управління округу Пінцзян провінції Хунань розслідувало його за нібито участь у справі про азартні онлайн-ігри на біржі BKEX, і зараз він перебуває під заставою в очікуванні суду.

Блогер нагадав, що «високе кредитне плече в безстрокових контрактах наразі визначається як азартні ігри в Інтернеті. Якщо ви берете участь у транзакції, вас підозрюють в азартних іграх і затримають у кримінальному порядку. Усі агенти зі знижками комісій, включаючи фізичних осіб, які розвиваються офлайн, є спільниками казино та буде призначено покарання у виді позбавлення волі на певний строк". Зазначені покарання..."

Джерело: "PANews"

Насправді те, що сказав цей блогер, було не дуже точним, але це викликало невеликий ажіотаж у групі WeChat, які обговорили це й були дуже шоковані. З точки зору юридичної практики юрист Лю проаналізував взаємозв’язок між іграми за контрактом, торгівлею кредитним плечем та гральними злочинами на біржах віртуальних валют, а також можливість того, що сам обмін віртуальної валюти є злочином відкриття казино.

1. BKEX

Згідно з інформацією, оприлюдненою в Інтернеті, BKEX була заснована в червні 2018 року Джі Мому, Юань Моумоу та іншими. З моменту заснування, особливо з 2020 року, в Інтернеті можна знайти велику кількість негативної інформації, такої як запуск кількох проектів повітряної валюти, зловмисне заморожування та вилучення коштів клієнтів тощо. Юрист Лю навіть бачив користувача в Chengdu High -tech Zone Oriental Hope Sky Фотографії банерів, розміщених у Xiang Plaza (вважається, що це фактична робоча адреса Bike) для захисту прав, але ми не бачили жодної офіційної заяви на офіційному веб-сайті Bike помилка DNS і не може бути відкрита. Згідно зі статтею в публічному обліковому записі «Yuanverse NEWS» від 5 листопада 2021 року, Bike все ще публічно вимагав транзакції внутрішніх клієнтів після «9.24 Notice», що справді є типом операції, яка грає з вогнем.

На Zhihu також є допис (опублікований 31 травня 2023 року), у якому йдеться про те, що поліція «вибрала з-під контролю» Biike Exchange. Звичайно, як юристи, коли ми не бачимо конкретної інформації про справу проти Байка (наприклад, повідомлення про порушення справи, надіслане органом громадської безпеки потерпілому, повідомлення про затримання/арешт сім’ї, інформаційний звіт поліції від агентство громадської безпеки тощо), не може гарантувати, що наведена вище інформація є 100% достовірною. Але можна сказати точно те, що багато операцій Bike несуть великі кримінально-правові ризики.

2. Що таке безстроковий контракт?

На вищезазначеному скріншоті блогер Weibo стверджував, що безстрокові контракти та транзакції з високим кредитним плечем класифікуються як азартні ігри. Якщо ви хочете знати, чи правильне це твердження, ви повинні знати, що таке безстроковий контракт (якщо ви розумієте безстрокові контракти, ви. природно зрозуміє значення високого кредитного плеча).

Багато ігрових процесів у валютному колі є похідними від традиційних ринків цінних паперів і безстрокових контрактів, однак безстрокові ф’ючерси є унікальною інвестиційною моделлю у валютному колі BitMEX. Крипто-ф'ючерсний дериватив, винайдений у 2016 році. На відміну від ф'ючерсних контрактів, безстрокові контракти не мають терміну дії (дати поставки), що означає, що ви можете утримувати певний контракт постійно та вільно обирати дату розрахунків, не ліквідуючи свою позицію.

Загалом, безстроковий контракт має такі характеристики: по-перше, він може бути довгим і коротким, що є основною операцією як для традиційних ф’ючерсних контрактів, так і для контрактів на віртуальну валюту; по-друге, він має високий коефіцієнт кредитного плеча порівняно з традиційними ф’ючерсними контрактами Максимальне кредитне плече – це 20 разів, якщо обмін валюти працює на повну потужність, кредитне плече може бути збільшено до 100 разів. Друзі, які цікавляться цими двома знаннями, можуть дізнатися про це самостійно. Як практикуючий юрист, юрист Лю не спеціалізується на фінансовій сфері.

Торгівля за допомогою кредитного плеча відрізняється від торгівлі контрактами, наприклад, джерелом коштів для торгівлі кредитним плечем є позика від платформи. примусова ліквідація торгівлі з кредитним плечем. Ціна відрізняється від ціни контрактної торгівлі, також існують відмінності в комісіях за обробку операцій, але, по суті, торгівля контрактами та торгівля кредитним плечем — це ризиковані ігри «використання малого для отримання великого».

3. Чи грати в контракти з кредитним плечем на біржі є гральним злочином?

Положення кримінального законодавства нашої країни або судові тлумачення не пояснюють детально, що таке азартні ігри. Згідно з академічними поясненнями, так звані «азартні ігри» стосуються азартних ігор або азартних ігор з майном, заснованих на випадковому виграші або програші. Випадковий виграш або програш вимагає, щоб результат азартної гри не можна було передбачити заздалегідь, що є «поведінкою вдалого кидка».

На практиці не всі азартні ігри є кримінальним правопорушенням. У кримінальному законодавстві моєї країни існує дві основні категорії азартних ігор: одна полягає в зборі людей для гри в азартні ігри, а в іншій – це професія. Згідно з судовим тлумаченням, так звані збори азартних ігор повинні бути: з метою отримання прибутку "організація більше ніж 3 осіб для азартних ігор, і загальна сума прибутку від азартних ігор досягає більше 5000 юанів; або організація більше ніж 3 осіб для грати в азартні ігри, а загальна сума азартних ігор досягає понад 50 000 юанів; або «Організація азартних ігор для більш ніж 3 осіб, а загальна кількість учасників азартних ігор досягає більше 20 осіб» та інші умови , комп’ютерна мережа, зв’язок, платіжно-розрахункова та інша допомога іншим особам у вчиненні злочинів, пов’язаних з азартними іграми, є співучасником грального злочину. Якщо ви не відповідаєте вищевказаним умовам, вас можуть покарати адміністративною охороною.

Отже, чи є гра в контракти на біржі гральним злочином?

Насправді, незалежно від контракту чи кредитного плеча, ми проаналізували їх основну модель у першому пункті цієї статті, яка полягає в тому, щоб використовувати невеликі гроші, щоб отримати великі гроші , але щоб перевірити, чи відповідає модель наступному замкнутому циклу: інвестиції у власність – азартні ігри (випадкові результати, спекуляції, удача) – вихід із власності. Відповідно до положень про винесення судових рішень у керівній справі № 146 Верховного суду від 2020 року «Чень Цінхао, Чень Шуцзюань і Чжао Яньхай відкривають справу про казино»: в ім’я торгівлі «бінарними опціонами» (тобто лише купівля вгору або вниз ), на офіційній ф’ючерсній біржі. Вони використовують Інтернет для залучення інвесторів іззовні та використовують тенденцію цін на різновиди іноземної валюти в майбутньому як об’єкт торгівлі та визначають прибутки та збитки відповідно до «скупки» та «скупки». «Інвестори», які купують у правильному напрямку зростання чи падіння, отримають прибуток, а принципал неправильної покупки отримає прибуток фактичне підвищення або зниження ціни - це "ставка на великий чи малий, ставка на виграш чи програш", що є гральним злочином.

Звідси можна зробити висновок, що якщо говорити про контрактні операції на біржі віртуальної валюти, незалежно від того, наскільки високим є кредитне плече, якщо не використовується модель торгівлі «бінарними опціонами», майбутні прибутки та збитки від контракту та реальні результати ринкові коливання (збільшення) віртуальної валюти. Адвокат Лю вважає, що гральний злочин недостатньо, якщо він відповідає не лише простим і грубим збиткам або прибуткам, але й функціям стоп-профіту та стоп-лоссу в налаштування транзакцій і можливість самостійного вибору закриття позицій. Щодо того, чи є це незаконними комерційними злочинами та іншими злочинами, зверніться до аналізу нижче.

4. Чи є відкриття контракту на обміні віртуальної валюти злочином відкриття казино?

Відповідно до аналізу в третьому пункті статті, якщо договірних операцій на біржах віртуальних валют недостатньо для того, щоб складати гральний злочин, то, природно, не є злочином відкриття казино для обміну віртуальних валют.

Однак слід зазначити, що на практиці багато бірж дійсно були визнані винними у відкритті казино через контракти та транзакції з високим кредитним плечем. Тут є дві можливості: по-перше, контракти, відкриті засудженими біржами віртуальної валюти, є підробленими контрактами; Звичайні операції «вставлення пінів» на сьогоднішньому ринку віртуальних валют (навіть деякі так звані провідні біржі робили це в перші дні), біржі, що ріжуть цибулю-порей, або азартна модель «бінарних опціонів» у згаданій вище справі № 146 тощо, якщо це є злочином, навіть злочин відкриття казино вважається легким, а деякі з них також відповідають складу злочину шахрайства (з більш суворими покараннями); по-друге, біржові контракти, які повністю відповідають основний геймплей ринку помилково характеризується як азартні ігри, а потім біржу помилково характеризують як винну у відкритті казино. Така ситуація не є рідкістю. Деякі низові судові органи не можуть добре зрозуміти нові речі через брак знань про віртуальні валюти, операційні моделі бірж і навіть традиційні цінні папери та ф’ючерси, що зрештою призводить до неправильної характеристики.

Тим не менш, пропозиція адвоката Лю полягає в тому, що якщо ви вважаєте, що поведінка клієнта не є злочином щодо відкриття казино, не поспішайте спочатку визнавати себе винним. Ви повинні подумати про відкриття обмінника віртуальної валюти та надання послуг за контрактом буде вважатися незаконним підприємницьким злочином? Зокрема, порушенням нормативних актів є відкриття біржі віртуальної валюти (порушення положень «Повідомлення 9.24») і ведення контрактного бізнесу віртуальної валюти, який дуже схожий на ф’ючерсні контракти. Хоча віртуальні валютні біржі не є еквівалентами ф’ючерсних бірж, а віртуальні валютні контракти не є суто ф’ючерсними контрактами, у судовому контексті, де незаконні бізнес-операції легко розширити, як тільки це буде визначено як незаконний бізнес-злочин, штраф і покарання є значно вищим, ніж за злочин, пов’язаний із відкриттям казино. Зважаючи на те, що основні покарання не відрізняються, злочин, пов’язаний з незаконною діяльністю, завдає шкоди сторонам, які беруть участь.

5. Висновок

Суть багатьох кримінальних справ у валютному колі сьогодні полягає в обережному та суворому ставленні країни до віртуальних валют. Правила політики представлені «Повідомленням 9.24», не кажучи вже про самостійне відкриття віртуальних валютних бірж (як внутрішніх, так і закордонних). ). Для місцевих громадян (або інших юридичних осіб), навіть якщо вони надають маркетинг, оплату та розрахунки, технічну підтримку та інші послуги закордонним біржам віртуальних валют, вони є незаконною фінансовою діяльністю та нестимуть юридичну відповідальність.

Як юрист, який спеціалізується на наданні юридичних послуг у web3, блокчейні, віртуальній валюті та інших сферах, Лю Лу бачив надто багато радості та горя у валютному колі. Щодо питань контрактів, які обговорюються в цій статті, у кінці є шаблонна порада: цінуйте життя та тримайтеся подалі від контрактів. Це стосується не лише звичайних валютних гравців, а й підприємців валютної індустрії, тому що гравці можуть втратити власність, а підприємці можуть втратити свободу.

• Ця стаття відтворена з дозволу: "PA News"

• Автор оригіналу: Юрист Лю Женяо, Шанхайська юридична фірма Mankiw