З наближенням кінця 2024 року фінансовий ринок зібрав відносно глибокі тенденції змін у кількох важливих вузлах. Згідно з останнім аналітичним звітом Goldman Sachs, майже немає очікувань щодо зниження процентної ставки Федеральною резервною системою в грудні 2024 року, а в наступних січні та березні 2025 року очікується, що ринок продовжить знижувати процентні ставки на 25 базисних пунктів. . Хоча очікування трейдерів щодо зниження ставок у грудні зараз близькі до 97%, нещодавні сильні економічні дані США підвищили ймовірність призупинення зниження ставок на початку 2025 року. Тому, хоча очікується, що Федеральна резервна система продовжить процес зниження процентної ставки в короткостроковій перспективі, темпи коригування в наступний період залишаються невизначеними.
Зниження ставок ФРС та очікування ринку
Прогноз зниження ставок від Goldman Sachs надає ринку оптимістичних очікувань. Безперервне зниження ставок ФРС допомагає зменшити інфляційний тиск, викликаний перегрівом економіки, стимулюючи попит на ринку, особливо на американському фондовому ринку та ринку криптовалют. Введення такої політики, безумовно, вплине на ліквідність ринку та тенденції цін на активи. Згідно з відгуками ринку, посилення очікувань зниження ставок не лише підвищило довіру інвесторів у фондовому ринку, але й сприяло зростанню цін на цифрові активи, такі як біткоїн.
За повідомленнями, трейдери вважають, що ймовірність зниження процентних ставок на 25 базисних пунктів на засіданні 17-18 грудня становить до 97%. Однак позиція чиновників ФРС стала більш обережною, що вказує на можливе уповільнення темпів зниження ставок, особливо після зміцнення економічних даних США у листопаді, що підвищує ризик призупинення зниження ставок. Якщо жорстка риторика ФРС збігається з економічними даними, очікування зниження ставок на ринку можуть змінитися.
Довгострокові імпульси зростання біткоїна
На фоні зниження ставок ФРС ринок криптовалют також отримує сильний імпульс зростання. За повідомленнями, біткоїн встановив найдовшу серію зростання з 2021 року за останні сім тижнів. Цей ріст обумовлений не лише впливом монетарної політики ФРС, але також тісно пов'язаний зі зміною позиції Трампа щодо підтримки цифрових активів під час виборів. З подальшим просуванням Трампа на позицію США як глобального лідера в індустрії криптовалют, попит інституційних інвесторів на криптовалютні продукти також значно зріс.
Варто зазначити, що американський спотовий ETF на біткоїн за останній час залучив 12,2 мільярда доларів чистого припливу, а ETF на ефір також отримав 2,8 мільярда доларів капіталу. Ці дані підтверджують впевненість інституційних інвесторів у криптоактивах, і, зіткнувшись із невизначеністю на ринку, вони все ще сподіваються на довгострокову прибутковість. Засновник MicroStrategy Майкл Сейлор випустив інформацію про трекер біткоїнів шостий тиждень поспіль, і його компанія має намір ще більше збільшити свої інвестиції в біткоїн. Ця серія дій ще раз підтверджує, що біткоїн є не лише спекулятивним активом, а поступово стає важливою частиною інституційного розміщення капіталу.
Прибуток Сальвадору від біткоїна привертає увагу
З більш макроекономічної точки зору, скріншот прибутків від біткоїн-активів, опублікований президентом Сальвадору Найібом Букеле, знову запалив інтерес ринку до довгострокової цінності біткоїна. Згідно з опублікованою інформацією, загальна сума інвестицій Сальвадору в біткоїн складає 270 мільйонів доларів США, наразі прибуток складає приблизно 362 мільйони доларів США, а дохідність становить 133,95%. Цей рівень прибутковості свідчить про те, що стратегічне розміщення Сальвадору на ринку біткоїнів є успішним, і це безумовно вплине на інвестиційні рішення інших країн або установ.
Згідно з даними Token Unlocks, цього тижня (з 16 по 22 грудня за київським часом) токени ARB, APE, QAI та інші отримають великі розблокування, серед яких:
Arbitrum（ARB）буде розблоковано 16 грудня о 21:00, приблизно 92,65 мільйона токенів, що становить 2,26% від поточної циркуляції, вартість приблизно 91,4 мільйона доларів США;
ApeCoin（APE）буде розблоковано 17 грудня о 20:30, приблизно 15,6 мільйона токенів, що становить 2,16% від поточної циркуляції, вартість приблизно 24 мільйони доларів США;
QuantixAI（QAI）буде розблоковано 18 грудня о 08:00, приблизно 232 тисячі токенів, що становить 5,16% від поточної циркуляції, вартість приблизно 22 мільйона доларів США;
Cardano（ADA）буде розблоковано 16 грудня о 08:00, приблизно 18,53 мільйона токенів, що становить 0,05% від поточної циркуляції, вартість приблизно 20,1 мільйона доларів США;
Pixels（PIXEL）буде розблоковано 19 грудня о 18:00, приблизно 54,38 мільйона токенів, що становить 7,05% від поточної циркуляції, вартість приблизно 12,1 мільйона доларів США;
Ethena（ENA）буде розблоковано 18 грудня о 15:00, приблизно 12,86 мільйона токенів, що становить 0,44% від поточної циркуляції, вартість приблизно 14,7 мільйона доларів США;
Echelon Prime（PRIME）буде розблоковано 17 грудня о 08:00, приблизно 750 тисяч токенів, що становить 1,46% від поточної циркуляції, вартість приблизно 10,5 мільйона доларів США;
Eigenlayer（EIGEN）буде розблоковано 18 грудня о 03:00, приблизно 1,29 мільйона токенів, що становить 0,61% від поточної циркуляції, вартість приблизно 6,2 мільйона доларів США.
BTC: Вчора біткоїн закрився з "маленькою зеленою свічкою", продовжуючи встановлювати історичний максимум! На тижневому рівні закрилася "висока свічка", що відображає зменшення імпульсу зростання на ринку, а також поступове проявлення тиску на пропозицію, в короткостроковій перспективі знаходиться в стадії коливань або корекції.
У цілому, хоча біткоїн у короткостроковій перспективі перевищив новий максимум, ця хвиля зростання може містити ризик "помилкового прориву", ринок ще не пройшов достатньо корекцій. У короткостроковій перспективі ціна може знизитися для тестування нижньої підтримки. Якщо не буде сильного втручання капіталу та попиту, поглинання тиску на пропозицію буде досить складним. У середньостроковій та довгостроковій перспективі тенденція зростання біткоїна все ще існує, але потрібен час для поступового відновлення структури ринку, і наступний сильний прорив все ще потребує накопичення енергії.
ETH: Вчора ефір закрився з "маленькою зеленою свічкою", зараз знаходиться вище 5-денної середньої. На денному рівні MACD має можливість сформувати золотий перетин вище нульової осі, подальший тренд має потенціал продовжити за біткоїном, загальна тенденція виглядає як коливання вгору з новими максимумами.
Альткоїни: Нещодавно загальний стан ринку альткоїнів був досить слабким, багато криптовалют зазнали корекції різного ступеня. Ця корекція не означає, що ринок завершився, а є здоровим виправленням. Насправді, з технічної точки зору, така корекція допомагає ринку усунути бульбашки та створити кращі умови для подальшого припливу капіталу.
Індекс страху і жадоби на сьогодні: 83 (екстремальна жадоба) #BTC再创新高
