TL;DR
MARA Holdings завершила облігаційний випуск на 1 мільярд доларів з облігаціями старшого конвертованого типу без відсотків, що погашаються в 2030 році.
Компанія виділить приблизно 980 мільйонів доларів з піднятих коштів на придбання більше біткойнів і викуп конвертованих облігацій 2026 року.
Випущені облігації мають початковий курс конвертації 25,91 доларів США за акцію, і власники можуть вимагати викуп своїх облігацій у 2027 році або після певних подій.
MARA Holdings успішно закрила облігаційний випуск на 1 мільярд доларів через облігації старшого конвертованого типу без відсотків, що погашаються в 2030 році.
Пропозиція, спочатку визначена на рівні 700 мільйонів доларів, була розширена до загальної суми 1 мільярд доларів через високий попит з боку інвесторів. Компанія очікує отримати приблизно 980 мільйонів доларів після знижок і комісій, які будуть в основному використані для придбання більшої кількості біткойна.
MARA продовжує зміцнювати свою казну за рахунок біткойна
З піднятих коштів приблизно 199 мільйонів доларів буде виділено на викуп 212 мільйонів доларів існуючих конвертованих облігацій 2026 року, в той час як решта буде використана для продовження купівлі біткойна та для інших загальних корпоративних цілей, включаючи потенційні збільшення капіталу, стратегічні придбання та розширення існуючих активів. У рамках своєї стратегії казни MARA продовжує свою політику накопичення біткойнів, утримуючи всі видобуті BTC і здійснюючи регулярні покупки.
Випущені облігації пропонують початковий курс конвертації 38,5902 акцій компанії за номінальною вартістю 1 000 доларів США, що представляє курс конвертації приблизно 25,91 доларів США за акцію, що на 42,5% вище за середню ціну акцій MARA на ринку в середині листопада 2024 року.
Що можна зробити з облігаціями?
Ці облігації, які не приносять регулярних відсотків, можуть бути конвертовані в готівку, звичайні акції MARA або комбінацію обох, на розсуд компанії. Власники облігацій мають можливість вимагати, щоб MARA викупила їх облігації 1 грудня 2027 року або після певних значних змін у компанії.
Крім того, MARA має можливість викупити облігації в будь-який час після 5 березня 2028 року, якщо ціна її акцій перевищить 130% від ціни конвертації протягом певного періоду. Наразі компанія є одним з найбільших корпоративних власників біткойна, з приблизно 27 562 BTC, оціненими приблизно в 2,6 мільярда доларів.
