Відповідно до звіту про DeFi, опублікованого Exponential.fi, протоколи DeFi обробили понад 300 мільйонів доларів у ліквідаціях без накопичення значних боргів, забезпечуючи стабільність системи, одночасно генеруючи постійний дохід.
У серпні 2023 року світовий ринок криптовалюти зазнав різкої корекції, втративши 7% від загальної вартості зі зменшенням загальної ринкової капіталізації на 162 мільярди доларів. Однак, незважаючи на цей бурхливий сценарій, сектор децентралізованих фінансів (DeFi) продемонстрував дивовижну стійкість.
Управління ліквідаціями в протоколах DeFi: звіт Exponential.fi
Під час серпневого краху основні платформи кредитування DeFi зіткнулися з хвилею ліквідацій, але їхні внутрішні механізми продемонстрували високу ефективність у стримуванні ризиків.
Прозорість і автоматизація, які пропонує технологія блокчейн, дозволили запобігти накопиченню безнадійних боргів, забезпечивши високий рівень безпеки для користувачів. В умовах такого різкого падіння ринку платформи продемонстрували здатність захищати інвесторів і водночас отримувати дохід, підкреслюючи надійність усієї екосистеми.
Ще одна важлива тема, розглянута у звіті Exponential.fi, стосується все більшого впровадження токенізації реальних активів (Real-World Assets, RWA). Цей процес дозволяє традиційним активам, таким як нерухомість, облігації та акції, бути представлені як токени в блокчейні. У 2023 році загальна вартість цих токенізованих RWA перевищила 12,7 мільярда доларів, що свідчить про постійне розширення цього сектору.
Токенізація забезпечує прозорість і ліквідність на історично неліквідних ринках, роблячи інвестиції в традиційні активи більш доступними та ефективними. Ця тенденція не тільки збільшує участь інвесторів, але й має потенціал для зниження операційних витрат і збільшення швидкості транзакцій.
Зростаючий апетит до ризику та високих доходів
Незважаючи на крах світового ринку, звіт Exponential.fi підкреслює, що дедалі більший сегмент інвесторів вивчає можливості з високою прибутковістю, навіть якщо вони передбачають більший ризик. DeFi продовжує приваблювати тих, хто готовий ризикнути, щоб досягти більшої прибутковості порівняно з традиційними ринками. Завдяки постійному вдосконаленню технологій і безпеки платформи можливості для цих інвесторів збільшуються.
Сектор DeFi постійно розвивається, і останні інновації змінюють ландшафт прибутковості. Наприклад, рестейкінг розширює охоплення, дозволяючи інвесторам заробляти відсотки на широкому діапазоні розміщених активів. Цей новий підхід збільшує можливості для користувачів.
Інша важлива розробка представлена AMM концентрованої ліквідності (clAMM), які революціонізують роботу децентралізованих бірж (DEX). clAMM дозволяють постачальникам ліквідності зосереджувати свої активи в певних цінових діапазонах, оптимізуючи ефективність капіталу та дозволяючи їм максимізувати прибуток.
Нарешті, багато кредитних платформ використовують ізольовані моделі ризику, де ризики обмежені окремими активами, таким чином зменшуючи потенційний вплив на всю систему.
Безпека та доступність: пріоритети DeFi
За словами Дрісса Бенамора, співзасновника та генерального директора Exponential.fi, «безпека та доступність DeFi завжди були нашим головним пріоритетом». Бенамур підкреслює, що навчання інвесторів є ключовим компонентом майбутнього DeFi, і завдяки співпраці з дослідницькими платформами, такими як DefiLlama, все більше і більше інвесторів отримують необхідну інформацію, щоб краще зрозуміти цей сектор.
У звіті Exponential.fi підкреслюється важливість спільного бачення ринкової освіти та сприяння більш широкому застосуванню DeFi. Завдяки безперервним технологічним інноваціям і підвищенню обізнаності інвесторів сектор DeFi готується до подальшого зростання, прокладаючи шлях до нових фінансових можливостей для користувачів у всьому світі. Підсумовуючи, DeFi продемонстрував свою здатність протистояти викликам глобальних ринків і, завдяки постійним інноваціям та управлінню ризиками, залучає все більше і більше інвесторів, зацікавлених у високій прибутковості та нових інвестиційних моделях. Звіт Exponential.fi містить чітку та оптимістичну перспективу майбутнього децентралізованих фінансів.
