19 серпня Звіт про дослідження ринку криптовалютних опціонів

Фондовий ринок США відновився майже на 10%, а загальний криптовалютний ринок є слабким. Існує висока ймовірність того, що до кінця місяця будуть більші коливання.

Coincall (підроблений варіант № 1 U-стандарту, торгуючи популярними підробленими опціонами, такими як Sol, Ton, Ordi тощо), стороння керована опціонна платформа з простим KYC (виберіть HK)

1. Основні точки зору

1- Ринок різко скоротився протягом вихідних, і неявна волатильність на ринку опціонів в основному згладилася, судячи з поточних конусів волатильності BTC і ETH, вона все ще знаходиться на рівні 25-50 процентилей.

2- Реальний обліковий запис Coincall має дві дельта-нейтральні стратегії, одна — це стратегія гамма-скальпінгу наприкінці місяця, а інша — стратегія нейтрального продавця, яка побудована з використанням спреду цього тижня відрегулювати на нейтраль;

3. Суб'єктивно оцінюється, що короткострокові та середньострокові ризики шифрування ще більші; це також можна чітко побачити з припущеної волатильності ринку опціонів. Цієї п'ятниці пут btc delta15 становить 3 об більше ніж дзвінок;

4- У найближчому майбутньому ви можете звернути увагу на довгострокові можливості високоякісних імітаторів акцій, якщо відбудеться різке падіння. Наприклад: Орді, БНБ тощо;

5- Немає жодних змін у поглядах Сола та Тони

Підсумок: за останні два тижні ми все ще повинні бути обережними щодо ризиків «чорного лебедя». Оскільки наразі ми перебуваємо в середовищі IV із середнім і низьким, продавці, основним фокусом яких є тета, побоюються ризиків гамми.

2. Масові операції

Максимальна сума BTC становить 485 монет

купити BTC-30AUG24-62000-C

Максимальна кількість золю 1050 штук

купити SOL_USDC-20AUG24-145-C

3. Макроринок

Акції США:

Минулого тижня американські акції підскочили один за одним, і індекс Nasdaq 100 досяг позиції, близької до 20 000 пунктів. З Чорного понеділка, 5 серпня, він відновився майже на 10%. Загальний ринок все ще дуже сильний. Проте моє судження про те, що загальна оцінка знаходиться на середньому або високому рівні, не змінилося. Гравці, які не хочуть бути короткими, повинні продовжувати використовувати опціони для зниження спотових витрат на цьому етапі, тому що шанси утримувати спотові ціни зараз дійсно недостатні. Індекс паніки VIX впав з попереднього максимуму в 65 до 14,8. Деякі гравці підхопили цю хвилю VIX market private training class 2.0. Надалі загальна ситуація все ще буде в зоні інтенсивного спалаху чорного лебедя, і ми все ще матимемо подібні можливості. Довгострокові облігації США ще більше прояснили невеликий торговий діапазон, і знайомі гравці продовжують використовувати опціони для зниження витрат.

Протягом 3-го та 4-го кварталів я суб’єктивно оцінив, що в акціях США все ще є багато асиметричних можливостей, особливо для гравців, які знайомі з деривативами.