Криптовалюта – топ вже на місці?
Це питання табу у спільноті криптовалют.
Однак ігнорування цього може дорого коштувати (ось чому більшість людей проходять через повні цикли злетів і падінь).
"Реальність така, що вона не зникає, коли ти перестаєш у це вірити", - П. Дік
Ось чому може статися вершина і як ви все ще можете процвітати, незважаючи на ситуацію.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Порушення ринкової структури
Першим серйозним занепокоєнням є нещодавня втрата біткойном 4-місячного діапазону.
У той час як довгостроковий тренд залишається незмінним, середньостроковий тренд став ведмежим.
Ендрю Канг вважає, що це схоже на цінову дію у травні 2021 року. (Дякую @Rewkang)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Потенційний подвійний верх?
З втратою ключових рівнів підтримки подвійну вершину на тижневому графіку важко ігнорувати.
Хоча я не фахівець з технічного аналізу, це виглядає як класичний шаблон «Плече самовдоволення».
«Спотові ринки комфортні, криптовалюти безпечні, оскільки ліквідність знову зросте» = Consensus View
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Від «Стіни тривоги» до «Річки надії»
Бичачий ринок піднімається на «Стіну занепокоєння»; ведмежий ринок скочується вниз по «Річці надії». Цей зсув відбувається поступово, і вершина зазвичай підтверджується лише постфактум.
Щоб оцінити цей зсув, можна проаналізувати такі моменти:
Цінова реакція на позитивні та негативні новини
Психологія бездіяльного капіталу
Реакція ринку на новини
На слабкому ринку хороші новини не чують, а погані викликають величезний страх. Останній приклад:
Хороші новини: Трамп говорить про біткойн як корпоративний актив + Ethereum Spot ETF незабаром буде запущено.
Погані новини: Mt. Gox/Німеччина продає біткойни (дякую @CryptoDonAlt)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Бездіяльний капітал і пошук вигідних угод
Роздрібні інвестори, які сліпо купують нижню ціну без чіткого каталізатора, викликають занепокоєння.
Ринки сповзли вниз по цій річці надії, коли самовдоволення та заперечення перетворилися на паніку. (Спасибі Т. Лівінгстону)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Технічне відновлення в 2022 році
У 2022 році ринок пережив кілька технічних підйомів, але не змінив тренд.
В ідеалі ви хочете бачити значні каталізатори попереду, а вільний капітал не наважується купувати падіння.
Протилежне сигналізує про небезпеку, як показала недавня цінова дія спотового ETF Ethereum.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Теорія суперциклу біткойна
Багато альткойнів, можливо, досягли піку, але біткойн може вступити в суперцикл.
Хоча глобальна ліквідність може стрімко зростати, це ставить під сумнів припущення про те, що альткойни є найшвидшими кіньми.
Можливо, відбувається зміна парадигми, її наслідки відстають. (Дякую @Rewkang)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Розбіжність біткойна та S&P 500
Послаблення кореляції біткойна з акціями (найнижче за 4,5 роки) може викликати занепокоєння.
Величезне надлишок пропозиції (Німеччина, США тощо) може довести це відокремлення до меж. (Дякую @WClementeIII)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Подібно до 2019 року
Розбіжність біткойна з індексом S&P 500 (SPX) подібна до 2019 року, коли біткойн досяг піку в червні. Знадобилося більше 12 місяців, щоб досягти нового максимуму. (Дякую @intocryptoverse)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Великі компанії ШІ затьмарюють криптовалюти
Можливо, ринок досяг піку не тому, що криптовалюти були поганими, а тому, що штучний інтелект був привабливішим.
Ми спостерігаємо найслабше зростання акцій в історії (на чолі з великими компаніями ШІ).
Хоча доступ до Bitcoin ніколи не був кращим, роздрібний попит зростав повільно. чому (Дякую @TXMCtrades)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Чи минулося найбільше божевілля?
Найбільше божевілля може закінчитися. Цей цикл може бути короткочасним.
Докази: меми-монети досягли піку в першому кварталі 2024 року і відтоді мають тенденцію до зниження.
Пік біткойна досягає в 1 кварталі 2024 року (збіг?) (Дякую @ki_young_ju)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Meme Coin Super Cycle = Top Signal
Концепція «суперциклу мемкойнів» може стати найвищим сигналом.
Подібний найвищий сигнал стався в 2021 році, коли деякі передбачали, що біткойн увійде в суперцикл (250 000 доларів на біткойн).
Оскільки в цьому циклі було менше розчарування, можливо, ми швидше увійшли в мем-коін-манію.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Домінування монетної індустрії мемів
Вперше меми-монети стали найпопулярнішою категорією на CoinMarketCap (CMC).
Як довго альткоїни можуть працювати в спекулятивній бульбашці без реальних додатків, що стимулюють органічний попит? (Дякую @coinmarketcap)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Прибуток від хеджування
Навіть якщо ми досягли вершини, це не означає, що вся надія втрачена.
Хеджування сильного альткойна шляхом короткого замикання слабкого альткойна може бути дуже прибутковим.
Це дозволяє вам отримувати прибуток від падінь, залишаючись при цьому учасником ринку. (Дякую @GiganticRebirth)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Домінування біткойнів зростає
На ринках, які не схильні до ризику, інвестори, які продають альткоїни за біткойн, як правило, посилюють домінування біткойна.
Коротке скорочення слабкої торгової пари ALT/BTC, щоб вловити цю тенденцію, може бути дуже прибутковим.
@intocryptoverse вважає, що домінування біткойнів (BTC.D) може досягти 60% до 4 кварталу 2024 року.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Наживаючись на жадібності ВК
Визначте монети з надлишковою пропозицією та величезними нереалізованими венчурними прибутками.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Що робити, якщо чотирирічний цикл порушений?
Уявіть, якби березень 2024 року був лише піком наступних 6–12 місяців?
Це все ще вершина циклу?
Враховуючи обмежений потенціал зростання в цьому циклі, розумно очікувати також менше недоліків.
Через короткий цикл + низька волатильність.
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
Вершина загальної економіки ще не виникла?
Хоча є деякі потенційні сигнали, вершина циклу може ще не досягнута (особиста думка, лише для довідки).
Ліквідність є найважливішим фактором, і є вагомі докази того, що пік може відбутися в 2025 році.
Хоча ліквідність зараз низька, ми, схоже, на порозі серйозних змін (дякую @zerohedge)
Джерело зображення: Shenchao TechFlow
[Відмова від відповідальності] На ринку існують ризики, тому інвестувати потрібно обережно. Ця стаття не є інвестиційною порадою, і користувачі повинні розглянути, чи підходять будь-які думки, погляди чи висновки, що містяться в цій статті, для їхніх конкретних обставин. Інвестуйте відповідним чином і робіть це на свій страх і ризик.
Цю статтю передруковано з дозволу: "Deep Wave TechFlow"
Оригінальний автор: Crypto, Distilled
