CCData, організація, уповноважена фінансовим регулятором Великобританії, FCA, для адміністрування контрольних показників, виділяється як ключовий гравець у сфері даних цифрових активів. Компанія надає високоякісні дані в реальному часі та історичні дані як інституційним, так і роздрібним інвесторам. Спираючись на свій досвід роботи з даними, CCData створює аналітичні звіти та статті про лідерство, щоб запропонувати неупереджене розуміння індустрії цифрових активів.

2 липня CCData опублікувала свій прогнозний звіт за 2 півріччя 2024 року за другу половину 2024 року. У цьому звіті розглядається макроекономічне середовище 2024 року, досліджуються нові тенденції та можливі зміни протягом року. Аналіз охоплює низку тем, включаючи зміни в інституційних активах під управлінням, обсяги торгівлі криптовалютою, ландшафт централізованих бірж, зростання токенізації, активність DeFi та додаткові відповідні сфери в просторі цифрових активів.

Регуляторні зміни та вплив на ринок

Звіт CCData підкреслює важливість нормативної чіткості в криптоіндустрії. У США схвалення спотових ETF біткойн і Ethereum знаменує собою ключовий крок, який значно покращує доступ і легітимність цих цифрових активів. Європа також робить кроки вперед завдяки Регулюванню ринків криптовалют (MiCA), метою якого є гармонізація регулювання цифрових активів у державах-членах ЄС. Подібним чином Велика Британія працює над комплексним законодавством для розгляду цифрових активів нарівні з іншими фінансовими інструментами.

Регуляторний прогрес віддзеркалюється позитивними макроекономічними умовами та циклічним каталізатором зменшення біткойна вдвічі, що в сукупності зміцнює оптимізм у галузі. CCData зазначає, що ці фактори створюють міцну основу для майбутнього галузі, потенційно стимулюючи подальше зростання та інновації.

Сплеск інституційних інвестицій

Аналіз CCData підкреслює зростання визнання цифрових активів серед інституційних інвесторів. Менеджери активів у всьому світі розглядають цифрові активи як життєздатні інвестиційні можливості, особливо завдяки покращеному доступу, який надають ETF. Ефективність Bitcoin та Ethereum, які випередили такі основні індекси, як S&P 500 і NASDAQ, є прикладом потенціалу значного прибутку на ринку криптовалют.

У звіті також наголошується, що пом’якшення позиції Федеральної резервної системи, включаючи потенційне зниження ставок наприкінці 2024 і 2025 років, може додатково стимулювати інвестиції на спекулятивних ринках. Це, у поєднанні з президентськими виборами в США, відновлює оптимізм серед інвесторів щодо майбутнього крипторинку.

Ефективність ринку та тенденції

За даними CCData, крипторинок продемонстрував надзвичайну стійкість і зростання. Незважаючи на невдачі в минулих ведмежих циклах, таких як крах FTX і Luna, настрої ринку значно покращилися. Це очевидно у зростаючих обсягах торгівлі та зростанні інституційного впровадження, що свідчить про зрілий ринок, готовий до майбутніх викликів.

Однією з помітних тенденцій є відновлення активності децентралізованої біржі (DEX). Хоча централізовані біржі (CEX) продовжують домінувати, на DEX спостерігається значне зростання обсягів торгів. CCData повідомляє про збільшення обсягів DEX на 51% за останній рік, що свідчить про зростання переваги децентралізованих торгових платформ. Цей зсув додатково підтверджується майже рекордними обсягами торгів на DEX за останні місяці.

Ліквідність і якість ринку

Дані CCData показують значне зростання ліквідності на централізованих біржах. Ліквідність зросла з $722 млн у другому півріччі 2023 року до $1,01 трильйона в першому півріччі 2024 року, що відображає зростання майже на 50%. Ця підвищена ліквідність у поєднанні з вузькими спредами навіть у періоди високої волатильності підкреслює зростаючу зрілість і стійкість ринку.

У звіті також підкреслюється важливість передових торгових інструментів, таких як деривативи. Такі показники, як відкритий відсоток і ставки фінансування, дають змогу зрозуміти поточні настрої ринку, причому після схвалення ETF спостерігається значна активність. Постійне зростання цін на BTC і ETH разом із збільшенням відкритого інтересу вказує на сильну участь на ринку та впевненість.