Proje Tanıtımı⏰
#Liquity, kullanıcıların teminat olarak Ethereum ile LUSD (ABD dolarına sabitlenmiş) adı verilen bir stabilcoin üzerinden borç almasına ve borç vermesine olanak tanıyan merkezi olmayan bir borç verme protokolüdür.
Aynı zamanda tamamen paraya çevrilebilir bir stablecoin de sunuyor$LQTY . Protokol, Robert Lauko tarafından MakerDAO gibi mevcut sistemlere daha sermaye açısından verimli, daha düşük riskli bir alternatif sağlamak üzere tasarlandı.
Stabil para ihraç etmek için aşırı teminat gerektiren geleneksel sistemlerden farklı olarak Likidite, riskli kredilerin anında tasfiye edilmesini sağlayarak ve idari ihtiyaçları en aza indiren benzersiz bir geri ödeme mekanizması kullanarak teminat gereksinimlerini azaltır.
Bu, Liquidity'yi, Ethereum varlıklarını güçlendirmenin etkili yollarını arayan borçlular için cazip bir seçenek haline getiriyor. Ana kullanım örnekleri arasında bir pozisyon açmak (teminat olarak ETH ile LUSD ödünç almak), getiri ve LQTY karşılığında sabit havuza LUSD sağlamak, ücret kazanmak için LQTY stake etmek ve ETH'yi kullanmak için LUSD kullanmak yer alır.
Proje avantajları/dezavantajları
Liquity, merkezi olmayan stablecoin alanında önemli rekabet avantajlarına sahip ancak aynı zamanda bazı zorluklarla ve rekabet dezavantajlarıyla da karşı karşıya. Avantajları arasında tam merkeziyetsizlik, mükemmel mekanizma tasarımı ve piyasa testleri yer alırken, dezavantajlar esas olarak yönetişim mekanizması kısıtlamalarının olmaması, ücret yapısı ve yetersiz gelecek teşviklerinde yoğunlaşmaktadır.
çekirdek mekanizması
Liquity Protokolü, benzersiz tasarımıyla merkezi olmayan finans (#DeFi) alanında yenilikçi bir stabilcoin çözümü sunuyor. Üç temel mekanizma (fiyat istikrarı, takas ve arz kontrolleri) sistemin istikrarını ve verimliliğini korumak için birlikte çalışır.
Fiyat İstikrarı Mekanizması: LUSD değerini ABD dolarına 1:1 oranında sabit tutarak, kullanıcılar istedikleri zaman 1 ABD Doları fiyatından ETH ile LUSD basabilir veya LUSD kullanarak 1 ABD Doları fiyatından ETH'yi kullanabilirler. Bu mekanizma, sert bir fiyat çapası yaratır ve iki yönlü fiyat ayarlama mekanizması yoluyla güçlü bir fiyat istikrarını sağlayıcı geri bildirim döngüsü oluşturur.
Tasfiye mekanizması: Sistemi aşırı borç tehdidinden korumak ve borcun geri ödenmesini sağlamak amacıyla tasarlanmıştır. Borçlunun teminat oranı minimumun (%110) altına düştüğünde, pozisyonları aşırı borçlu kabul edilecek ve tasfiye tetiklenecektir. Liquity, geleneksel açık artırmaları gerektirmeyen anında tasfiye sürecini benimser ve borç yeniden dağıtım mekanizması aracılığıyla sistemin sağlamlığını sağlar.
Arz kontrol mekanizması: LUSD'nin toplam arzını düzenler ve fiyatını sabit tutar. Bu esas olarak, piyasa koşullarına ve itfa faaliyetlerinin sıklığına göre dinamik olarak ayarlanan basım ücretleri ve itfa ücretlerinin ayarlanmasıyla elde edilir.
$LQTY Öne Çıkanlar
LQTY, borçluların teminat yatırması durumunda basılan, Liquity protokolünün stablecoin'idir. Etkinliği, Liquity'nin yenilikçi tasfiye süreci ve geri ödeme mekanizmasına atfedilir ve bu da garanti sağlar.$LQTY Yönetişim müdahalesi olmadan istikrarı teşvik edin. Ana özellikler arasında dağıtım ve ödüller, değer yakalama mekanizması, risk ve getiri ve yönetişim işlevleri yer alır.
Aşağıdakiler LQTY'nin temel özellikleri ve bunun kullanıcılar ve tüm Liquity sistemi üzerindeki etkisidir:
Dağıtım ve ödüller:
Toplam LQTY arzı 100 milyondur ve bu tokenler esas olarak Likidite protokolüne katılan kullanıcılara çeşitli yöntemlerle dağıtılır.
Ana dağıtım yöntemi istikrar havuzu ödülleridir. Kullanıcılar, protokolün tasfiye sürecini yönetmesine yardımcı olmak için LUSD'yi sabit havuza yatırır ve karşılığında LQTY tokenları alırlar.
Aynı zamanda ETH/LUSD likiditesi sağlayan kullanıcılar da LQTY ödülleri alabiliyor.
Değer edinme mekanizması:
LQTY'nin değeri, Likidite protokolünün gelirinin bir kısmını elde edebilme yeteneğinden gelir.
Kullanıcılar bir borç verme pozisyonu açtıklarında veya LUSD'yi geri alma işlemi gerçekleştirdiğinde, belirli bir ücret ödemeleri gerekiyor ve bunun bir kısmı LQTY sahiplerine tahsis edilecek.
Bu, LQTY token sahiplerinin protokolün işleyişinden doğrudan yararlanabileceği anlamına gelir.
Riskler ve faydalar:
LQTY sahiplerinin karşılaştığı ana risklerden biri piyasa değerindeki dalgalanmalardır.
LQTY'nin piyasa fiyatı, protokol kullanımı, ETH fiyatı ve DeFi pazarının genel eğilimi gibi faktörlerden etkilenir.
Ancak kullanıcılar, protokolün yönetişimine, istikrar havuzuna ve likidite tedariğine katılarak LQTY'nin değerini aktif olarak etkileyebilir.
Yönetişim işlevleri:
LQTY'nin kendisi doğrudan yönetim haklarına sahip olmasa da Likidite protokolü ekosisteminin önemli bir bileşenidir ve protokolün katkısının tanınmasını temsil eder.
LQTY'nin tutulması ve dağıtımı, protokolün istikrarına ve likiditesine kullanıcı katkısının derecesini yansıtır.
Liquity tarafından başlatılan Tavuk Tahvilleri, protokollerin likiditeye sahip olmasını teşvik etmek için yenilikçi bir mekanizma sağlıyor. Bu mekanizma, kullanıcılara karmaşık ve sofistike tasarım yoluyla sıradan LUSD'nin ötesinde kazanç potansiyeli sağlar ve Liquity protokolünün çekiciliğini artırır. Bununla birlikte, bazı rekabet dezavantajları da vardır ve sürdürülebilirliğinin ve ilk katılımcılar üzerindeki etkisinin sürekli olarak gözlemlenmesi ve değerlendirilmesi gerekmektedir.
İş takibi
Liquity, stabilcoin-merkezi olmayan stabilcoin yoluna aittir. Stablecoin'ler, DeFi alanında ağ açısından en etkili yollardan biri haline geldi ve pazar geliştirme ve yatırım faaliyetlerinde önemli bir rol oynadı. Stablecoin'lerin pazar büyüklüğü büyümeye devam ediyor ve kripto para birimleri için temel ödeme para birimi olma konumu giderek sağlamlaşıyor.
Kişisel görüşler ve özet:
Liquity, yenilikçiliği ve pazar potansiyeli sayesinde merkezi olmayan stablecoin alanında güçlü bir rekabetçi konum oluşturmuştur.
Gelecekte, ekibin sürekli çabaları ve piyasa stratejilerinin ayarlanmasıyla Liquidity'nin iş kapsamını ve piyasa etkisini genişletmeye devam etmesi, kripto para birimi ve merkezi olmayan finans alanına daha fazla değer ve olasılık getirmesi bekleniyor.
