Что такое DeFi и как он работает?
Децентрализованные финансы (DeFi) — это быстрорастущий сектор криптовалютной индустрии, целью которого является воссоздание традиционных финансовых систем и услуг с использованием технологии блокчейн. В отличие от традиционных финансовых систем, которые полагаются на централизованные учреждения, такие как банки, DeFi работает без посредников, используя смарт-контракты в сетях блокчейнов, в первую очередь Ethereum.
Ключевые концепции DeFi
1. Децентрализация:
- Нет центрального органа: платформы DeFi децентрализованы, то есть работают без центрального руководящего органа. Это стало возможным благодаря использованию технологии блокчейн и смарт-контрактов.
- Система без доверия: пользователи могут напрямую взаимодействовать с протоколами DeFi без необходимости доверять центральному субъекту, что снижает риск контрагента.
2. Смарт-контракты:
- Автоматизированные соглашения. Смарт-контракты — это самоисполняющиеся контракты, условия которых непосредственно записаны в коде. Они автоматически выполняют транзакции при выполнении предопределенных условий.
- Прозрачность и безопасность: Смарт-контракты работают в сетях блокчейна, обеспечивая прозрачность, неизменность и безопасность.
3. Совместимость:
- Кроссплатформенная функциональность: многие протоколы DeFi разработаны с учетом совместимости, что позволяет различным платформам и приложениям беспрепятственно взаимодействовать и интегрироваться друг с другом.
- Составная экосистема: проекты DeFi могут строиться друг на друге, создавая многоуровневую и составную финансовую систему.
Основные компоненты DeFi
1. Децентрализованные биржи (DEX):
- Торговля без посредников: DEX позволяют пользователям торговать криптовалютами напрямую друг с другом, не полагаясь на централизованный обмен. Примеры включают Uniswap, SushiSwap и PancakeSwap.
- Пулы ликвидности: пользователи предоставляют ликвидность бирже, внося свои токены в пулы ликвидности, получая взамен комиссию.
2. Платформы кредитования и заимствования:
- Одноранговое кредитование: платформы DeFi, такие как Aave, Compound и Maker, позволяют пользователям одалживать свои криптоактивы другим и получать проценты или брать активы взаймы, предоставляя залог.
- Залоговые кредиты: заемщики должны обеспечивать свои кредиты чрезмерным обеспечением, чтобы обеспечить безопасность кредитора и снизить риск дефолта.
3. Стейблкоины:
- Криптовалюты со стабильной ценой: Стейблкоины — это криптовалюты, привязанные к стабильному активу, такому как доллар США, обеспечивающие стабильное средство сбережения и средство обмена. Примеры включают DAI, USDC и Tether (USDT).
- Алгоритмичность и обеспечение: некоторые стейблкоины контролируются алгоритмически, а другие обеспечены залогом.
4. Фермерство доходности и ставки:
- Получение вознаграждений. Фермерство доходности включает в себя кредитование или размещение криптоактивов в протоколах DeFi для получения прибыли, часто в виде дополнительных токенов.
- Стимулирование участия: платформы DeFi стимулируют пользователей предоставлять ликвидность или участвовать в сети, предлагая вознаграждения.
5. Страхование:
- Управление рисками: страховые платформы DeFi, такие как Nexus Mutual, предлагают покрытие на случай сбоев смарт-контрактов, взломов и других рисков, связанных с деятельностью DeFi.
- Децентрализованные страховые пулы: пользователи могут вносить средства в страховые пулы и получать компенсацию в случае претензии.
См. оригинал
Что такое DeFi и как он работает?
![](https://public.bnbstatic.com/image/pgc/202312/7c2986aa16122ea0b49bf35ece91949b.png)
--・486 views
Отказ от ответственности: на платформе опубликованы материалы и мнения третьих лиц. Не является финансовой рекомендацией. Может содержать спонсируемый контент. См. Правила и условия.
0