Хранение криптовалюты может быть сложной темой, поскольку существует множество вариантов, с которыми инвесторы и консультанты сталкиваются при рассмотрении вопроса о хранении, безопасности и доступности цифровых активов. В сегодняшней основной статье Тодд Бенделл из Amphibian Capital обсуждает различные варианты хранения, которые должны знать финансовые консультанты.
Мередит Ярбро из LaHoja Capital Partners отвечает на вопросы о хранении и залоге биткойнов в сегодняшней программе «Спросите эксперта».
–С.М.
Вы читаете Crypto for Advisors, еженедельный информационный бюллетень CoinDesk, в котором рассказывается о цифровых активах для финансовых консультантов. Подпишитесь здесь, чтобы получать новости каждый четверг.
Крипто-хранение для финансовых консультантов
В динамичном мире криптовалют стратегическое предвидение является необходимостью. Финансовые консультанты, стремящиеся ориентироваться в этой нестабильной ситуации, должны понимать весь спектр вариантов хранения криптовалюты, балансируя инновации с управлением рисками для оптимизации клиентских портфелей.
Самоопека: максимальный контроль
Выбор в пользу самостоятельной опеки приравнивается к взятию в руки бразды ответственности. Этот подход предполагает защиту закрытых ключей с помощью холодного хранилища — аппаратных кошельков, изолированных от онлайн-угроз. Это крепость одиночества для криптовалют, предлагающая максимальную безопасность, но требующая технической смекалки. Для опытного инвестора или человека, ориентированного на конфиденциальность, самостоятельное хранение лучше всего подходит для тех, кто отдает приоритет абсолютному контролю над своими цифровыми активами.
Биржевое хранение: удобство с выгодой
Удобство биржевого хранения невозможно переоценить. Криптовалюты остаются легкодоступными, что облегчает быстрые транзакции. Однако этот метод не лишен недостатков — безопасность надежна настолько, насколько надежно самое слабое звено платформы. Здесь кроется парадокс: чем удобнее доступ, тем больше уязвимость. Крах FTX подчеркнул потенциальные уязвимости и важность выбора платформ с надежными, прозрачными практиками безопасности и соответствием нормативным требованиям. Поэтому советникам приходится выбирать платформы с протоколами безопасности военного уровня, однако даже самые укрепленные замки пали.
Внебиржевые решения: институциональное обеспечение
Для тех, кто управляет значительными активами, внебиржевые депозитарные решения представляют собой стратегический шахматный ход. Этот тип соглашения может включать дополнительные уровни проверки за счет привлечения третьей стороны к авторизации транзакций, что соответствует строгим требованиям институциональных инвесторов. Он представляет собой стратегическое сочетание банковской безопасности старого мира и эффективности новых технологий.
Инвестирование в криптоквантовые фонды
Участие в криптовалютных квантовых фондах предлагает убедительную историю. Эти фонды используют алгоритмы высокочастотной торговли и другие рыночно-нейтральные стратегии, потенциально снижая риски за счет диверсификации и сложных стратегий. Этот метод может обеспечить диверсифицированное и долгосрочное воздействие на флагманские криптовалюты, сводя при этом к минимуму типичные сложности и риски, связанные с прямым управлением и хранением криптоактивов.
Навигация по нормативно-правовой базе
Консультанты также должны разбираться в сложностях нормативно-правовой базы, регулирующей цифровые активы. Ландшафт настолько же политически нюансирован, насколько и технологически развит, требуя разумного баланса соблюдения требований и стратегических инноваций.
Заключительные мысли
Таким образом, интеграция криптовалют в инвестиционные портфели требует слияния знаний, стратегической хватки и четкого понимания рисков. Пути самостоятельного хранения, биржевого хранения и инновационных внебиржевых решений предлагают разнообразные стратегии, отвечающие различным потребностям. Независимо от того, владеете ли вы активами напрямую или инвестируете в фонды, управляемые алгоритмами, ключевой момент заключается в использовании этих инструментов для достижения превосходных результатов, что напоминает дух смелых стратегических инноваций цифровых активов.
- Тодд Бенделл, соучредитель и управляющий партнер Amphibian Capital.
Спросите эксперта
Вопрос. На что обращают внимание менеджеры кредитных фондов при выборе хранителя залоговых активов в биткойнах?
Менеджеры кредитных фондов отдают приоритет минимизации бизнес-рисков при выборе хранителя залога в биткойнах. Поскольку залог в биткойнах обычно удерживается на протяжении всего срока кредита, кастодианы оцениваются на предмет их долгосрочной жизнеспособности, включая методы аудита и планы обеспечения непрерывности бизнеса. Безопасность также является ключевой проблемой; Менеджеры оценивают как общую политику безопасности, так и конкретные процедуры, адаптированные к биткойнам, а также любые дополнительные услуги, которые может предложить хранитель. Самой большой проблемой при выборе хранителя является отсутствие стандартизации, поскольку многие учреждения модифицируют традиционные структуры, включив в них программы биткойнов.
Вопрос. Чем хранение залога в биткойнах отличается от традиционного хранения активов?
Хотя существуют общие проблемы, такие как риски кибербезопасности как для традиционных, так и для цифровых активов, хранение биткойнов сопряжено с уникальными проблемами. Например, киберриски, связанные с цифровыми активами, потенциально могут трансформироваться в физические риски из-за несанкционированного доступа к ключам. Компетентные хранители биткойнов снижают этот риск, внедряя надежные процедуры церемонии вручения ключей, при которых ключи, управляющие активами, распределяются по множеству географических мест со строгими протоколами, регулирующими их доступ и использование.
Вопрос. Можно ли застраховать биткойн-активы?
Получение страховки для биткойн-активов возможно, хотя это обычно не практикуется среди кредитных менеджеров, работающих с залогом в биткойнах, аналогично отсутствию стандартных страховых полисов для традиционных финансовых активов. Вместо этого менеджеры в значительной степени полагаются на строгие протоколы безопасности и существующую нормативную базу для защиты этих активов.
- Мередит Ярбро, управляющий партнер La Hoja Capital Partners LLC
Продолжай читать
Штат Висконсин сообщил, что он приобрел спотовый биткойн-ETF BlackRock на сумму около 100 миллионов долларов.
Директор по соблюдению требований крипто-хранителя BitGo утверждает, что неопределенность регулирования в США влияет на инновации в стране.
Канадский банк Bank of Montreal объявил о своих активах в биткойнах и ETF в заявлении SEC.
Примечание. Мнения, выраженные в этой колонке, принадлежат автору и не обязательно отражают точку зрения CoinDesk, Inc. или ее владельцев и аффилированных лиц.
