В четверг (19 декабря) биткойн обрушился ниже 100000 долларов, достигнув минимальной отметки 98897 долларов. Председатель Федеральной резервной системы Пауэлл сделал сенсационное заявление, подчеркивая, что ФРС не намерена участвовать в любых действиях правительства по накоплению большого количества биткойнов. ФРС снизила процентную ставку на 25 базисных пунктов, но прогноз на 2025 год неожиданно составил 3.9%, что превышает ожидания в 3.4%. "Ястребиное снижение" подавило покупательский интерес к криптовалютам.
Пауэлл заявил на пресс-конференции после последнего двухдневного заседания Федеральной резервной системы: "Нам не разрешено держать биткойн". На этом заседании, как ожидалось, политики снизили процентные ставки и одновременно намекнули на неопределенность в будущем пути денежно-кредитной политики.
Отвечая на юридические вопросы, связанные с владением биткойном, Пауэлл объяснил: "Это то, что Конгресс должен рассмотреть, но мы не хотим, чтобы ФРС меняла закон".
Пауэлл говорил о перспективах участия центрального банка в создании так называемого стратегического биткойн-резерва после вступления в должность избранного президента Дональда Трампа. Его отказ участвовать в этом ослабил стоимость биткойна, и с момента победы Трампа на выборах 5 ноября биткойн резко вырос в цене вместе с другими криптоактивами, поскольку правительство, возможно, примет более невмешивающуюся позицию по отношению к таким активам, которые редко выполняют функции настоящей валюты, а скорее широко используются как спекулятивные инструменты.
Трамп заявил, что он создаст стратегический резерв биткойнов США. Но он не раскрыл конкретные детали этого резерва, лишь указав, что его первоначальный резерв может включать биткойны, конфискованные у преступников, что по текущим ценам составляет около 200000 биткойнов на сумму около 21 миллиарда долларов.
Из-за оптимистичного отношения Трампа к криптовалютам биткойн в этом году вырос более чем на 100%, превысив 100000 долларов. Этот актив за свои 15 лет существования зарекомендовал себя как волатильный, и аналитики отмечают, что это снижает его полезность как средства сбережения или обмена, а обе эти функции являются ключевыми атрибутами резервной валюты.
Республиканский сенатор Синтия Лумис предложила законопроект, направленный на создание такого резерва, согласно которому, в соответствии с Законом о биткойне 2024 года, Министерство финансов США будет ежегодно покупать 200000 биткойнов, пока резерв не достигнет 1 миллиона. Финансирование покупок будет осуществляться за счет депозитов Федеральной резервной системы и золотых резервов.
Согласно анализу, опубликованному Barclays на этой неделе, финансирование стратегического резерва биткойнов может потребовать одобрения Конгресса и выпуска новых государственных облигаций. Аналитики Barclays отметили, что, учитывая возможные способы создания такого резерва, "мы сомневаемся, что этот план столкнется с сильным сопротивлением со стороны Федеральной резервной системы".
В более широком плане чиновники ФРС всегда скептически относились к ценным бумагам, таким как биткойн, поскольку они также отказались от усилий по созданию полностью цифрового доллара, вместо этого позволяя частному сектору внедрять инновационные платежные технологии.
Основная роль ФРС в отношении криптовалют, похоже, сосредоточена на том, как эти активы влияют на безопасность потребителей и банковской системы. Пауэлл 4 декабря заявил: "Мы регулируем и контролируем банки, и мы хотим, чтобы взаимодействие бизнеса с криптовалютами и банками... не угрожало здоровью и благосостоянию банков".
Но он также отметил в тот момент, что, говоря о криптоактивах, "мы не будем напрямую их регулировать".
Трамп планирует назначить бывшего руководителя PayPal Дэвида Сакса на вновь созданную должность царя по искусственному интеллекту (AI) и криптовалютам в Белом доме, а также назначить криптовалютного консультанта Пола Аткинса для руководства Комиссией по ценным бумагам и биржам США (SEC).
Комитет по открытым рынкам ФРС (FOMC) в среду проголосовал 11 голосами за и 1 против за снижение учетной ставки до диапазона 4.25-4.5%. Председатель Кливлендского ФРС Бет Хамак проголосовала против, предпочитая сохранить ставки на прежнем уровне.
Обновленный прогноз показывает, что ставка на 2025 год составит 3.9%, что выше 3.4%, а целевая ставка на 2026 год — 3.4%, что отражает несколько более жесткую среднесрочную позицию, при этом ее политика более осторожна, но немного ястребиная. Несмотря на экономическую неопределенность, такую как слабый рынок труда и постоянная инфляция, постепенная корректировка политики ФРС указывает на то, что она достигла осторожного баланса между контролем за ценовым давлением и поддержкой роста.
Технический анализ биткойна
Аналитик FXEmpire Яшу Гола заявил, что цена биткойна формирует восходящий клиновидный паттерн, и когда цена растет между двумя сходящимися трендовыми линиями, это подтверждает классическую медвежью разворотную формацию, указывающую на слабый импульс.
Пробитие вниз через клиновидную трендовую линию может вызвать значительную коррекцию. Техническая цель пробития клина рассчитывается путем измерения высоты формации и вычитания этой высоты из точки прорыва. Эта настройка предсказывает нисходящую цель около 90765 долларов, что на 14% ниже текущего уровня.
50-дневная экспоненциальная скользящая средняя (EMA) составляет 91820 долларов, что является первой зоной поддержки. Дальнейшее давление на продажу может подтолкнуть биткойн к полному целевому уровню клина, то есть около 73500 долларов вблизи 200-дневной EMA.
С точки зрения импульса, индекс относительной силы (RSI) биткойна по-прежнему сохраняется на высоком уровне около 64, что указывает на то, что, если медведи возьмут верх, состояние перекупленности может усугубить давление на продажу.
Цена биткойна на недельном графике сформировала крест с надгробием, приблизившись к 104488 долларов, что предвещает потенциальный медвежий разворот. Эта формация характеризуется длинной верхней тенью и почти отсутствием тела, что указывает на то, что быки поднимали цену, но не смогли удержать импульс, когда вмешались продавцы.
Это развитие произошло на фоне тестирования биткойном уровня 1.618 по Фибоначчи, близкого к 102000 долларов в качестве уровня поддержки. Пробитие этого уровня может подтолкнуть биткойн к 20-дневной EMA, около 80000 долларов, в то время как 50-недельная EMA, близкая к 66901 доллару, станет следующей нисходящей целью.
Индекс относительной силы (RSI) колебался около 78.83, что глубоко в зоне перекупленности, что еще больше поддерживает возможность коррекции.
Чистая нереализованная прибыль/убыток (NUPL) биткойна измеряет соотношение общей прибыли инвесторов к рыночной капитализации, и этот показатель показывает, что многие инвесторы имеют нереализованную прибыль.
Стоит отметить, что если NUPL стремится подняться до 0.7, что обычно наблюдается на стадии эйфории, это может указывать на формирование рыночного пика. В то время как падение ниже 0.5 указывает на рост неопределенности инвесторов и начало более широких корректировок.
Например, в 2013, 2017 и 2021 годах NUPL поднимался выше 0.6-0.7, что указывало на высокую степень рыночного энтузиазма, за которым следовало извлечение прибыли, что приводило к значительным корректировкам. По состоянию на декабрь 2024 года NUPL биткойна составляет 0.62, трейдерам следует проявлять осторожность, особенно если цена биткойна упадет ниже 100000 долларов.
