Помню, в прошлом году (2023) многие новые партнеры, присоединившиеся ко мне, оставили мне сообщения, в которых говорилось, что их цель на этом бычьем рынке была как минимум в 10 раз выше, а некоторые друзья также поставили перед собой цель в 100 раз. В результате за последний год или около того, хотя рынок и переживает бычий рынок, цели многих друзей изменились от десяти раз до ста раз: просто вернуть первоначальный капитал!
В последние дни рынок по-прежнему наполнен паникой, и многие люди, кажется, снова начинают проявлять порывистость. В первых двух статьях Хуа Ли Хуавай все рассказали о текущем рынке и условиях. Сегодня мы продолжим эту тему.
Что касается истории развития, я по-прежнему считаю, что по сравнению с другими финансовыми рынками нынешний рынок шифрования все еще находится на относительно ранней стадии. Но благодаря темпам развития ETF и широкому участию крупных институтов нынешний рынок криптовалют, похоже, контролируется фондами и крупными игроками. Они могут легко контролировать эти 2 триллиона, даже не прилагая особых усилий с помощью долларовой рыночной капитализации. .
В оперативном плане учреждения и крупные игроки накопили большие объемы предложения. Они не только могут легко посеять страх на рынке посредством продажи, а затем вернуть дешевые чипы у розничных инвесторов. Более того, крупные покупки могут быть использованы для повышения настроений на рынке, привлечения новой ликвидности на рынок и привлечения лука-порея к возвращению на рынок. Независимо от взлетов и падений рынка, эти фонды и крупные игроки, похоже, способны зарабатывать деньги на луке-порей.
Хотя недавнее падение Биткойна превзошло наши ожидания, многие люди также сдали свои фишки. Однако, судя по внутрисетевым данным, мы обнаружим, что многие адреса китов продолжают накапливать биткойны. На данный момент адреса кошельков, содержащие более 10 000 биткойнов, достигли самого высокого уровня за 6 лет. А с июня этого года они накопили более 212 450 биткойнов (1,05% от общего количества). Как показано ниже.
В то время как розничные инвесторы предпочитают продавать, многие киты накапливают активы. Если вы хотите сохранить свой пирог, но не хватает веры и терпения, иногда это сложно, и киты этим пользуются.
Например, киты часто покупают в областях сопротивления и продают на отскоках, что вызывает стоп-лосс, вызывая колебания цен, и многие трейдеры теряют свои позиции в процессе. Или киты будут продолжать толкать цену вниз в течение периода консолидации, чтобы накопить более низкие позиции, а затем контролировать будущие цены после завершения накопления.
Другой пример: киты могут также использовать FVG (разрыв справедливой стоимости, разрыв справедливой стоимости) для создания некоторого ценового дисбаланса, и восполнение любого дисбаланса может принести им прибыль. Проще говоря, FVG может представлять собой ценовой импульс в любом направлении, приводящий к значительным изменениям цены. То есть, когда одна сторона в одно мгновение резко подталкивает цену, а другая сторона не успевает отреагировать, образуется зона недоторговли. .
Короче говоря, в цикле киты будут пытаться манипулировать рынком различными способами с целью постоянно заставлять лук-порей попадать в различные торговые ловушки.
Рынок иногда похож на воздушный шар. Хотя часто кажется, что он вот-вот лопнет, не забывайте, что воздушный шар можно стабилизировать, продолжая расширяться и сдуваться. Ключевой вопрос здесь в том, что никто не знает. определенный предел этого шара, все, что вам нужно сделать, это попытаться постепенно выходить каждый раз, когда шар расширяется до максимального объема.
Если мы кратко рассмотрим прошлые бычьи рынки криптовалют, мы сможем обнаружить некоторые интересные явления. Бычий рынок в 2017 году многие называли «тюльпановым пузырем». И к моменту бычьего рынка в 2021 году многие люди увидели свои мечты. Многие люди действительно верили, что блокчейн может изменить мир. Но на этом бычьем рынке (2025?) ситуация стала совершенно иной, и благодаря участию Уолл-стрит многие люди, кажется, полагают, что рынок шифрования стал еще одним фондовым рынком США.
Но будь то рынок шифрования или фондовый рынок США, нам нужно как можно лучше понять некоторые из основных закономерностей или проблем. например:
С точки зрения кредитного плеча: в нормальных обстоятельствах чрезмерное кредитное плечо часто приводит к принудительной ликвидации и краху рынка, а возникающее в результате этого непредвиденное принятие риска может вызвать каскадный эффект. Таким образом, прежде чем рынок сможет вновь войти в новый раунд роста, необходимо устранить риски, и этот процесс часто вызывает крупномасштабное снижение рисков портфеля и оставляет инвесторов с чрезмерным заемным капиталом в тяжелом положении.
С точки зрения активов: Биткойн в настоящее время тесно связан с долларом США. С определенной точки зрения, владение биткойнами означает владение долларами США, которые можно купить по всему миру. Таким образом, мы также обнаружим, что многие крупные транснациональные компании добавили Биткойн (включая Биткойн-ETF) в качестве важного актива компании. Многие люди даже описывают Биткойн как цифровое золото, поэтому можно предвидеть, что Биткойн может иметь определенную связь с золотом в будущем.
Если вы сейчас можете хранить 1 биткойн, это эквивалентно тому, что вы превзошли многих обычных людей по всему миру. И если вы всегда сможете хранить 1 биткойн, вы определенно превзойдете многих обычных инвесторов в этой области в будущем.
Помню, я уже упоминал ранее, что если вы не профессиональный трейдер, то старайтесь избегать частых колебаний, поскольку по вашему личному ощущению или уровню сложно конкурировать с профессиональными трейдерами. Если обычные люди надеются добиться чего-то в этой области, единственное, что они могут использовать, — это уловить законы большого цикла, а затем добавить собственное терпение. Причём, нам нужно победить на самом деле не китов, нам нужно победить всего лишь более 90% таких же, как мы, обыкновенных луков-порей.
Я помню, что в январе этого года (2024 года) Биткойну потребовалось около двух недель, чтобы упасть с 46 000 долларов США до 39 000 долларов США. За этот период я также получил много сообщений, и многие из них были похожи на то, что я получил. Проблема была аналогичной. Многие друзья также потеряли свои фишки из-за паники на этом этапе, а затем наблюдали, как биткойн вырос до 73 000 долларов менее чем за два месяца.
Хотя подобные обратные вызовы происходят каждый цикл, похоже, что многие люди предпочитают терять свои фишки из-за паники во время процесса обратного вызова. Одна и та же история всегда повторяется снова и снова. Возможно, так действует рыночная психология.
По сравнению с ростом цен на биткойны, вызванным повествованием о BTC ETF, из-за недостаточной возможности притока капитала в ETH ETF и FUD (страх, неопределенность, сомнение), вызванных текущими застойными рыночными условиями, в ближайшие 1– Мы можем не увидеть слишком очевидных изменений роста в течение 2 месяцев, и есть высокая вероятность того, что консолидация продолжится.
Но, как я уже сказал, я сохраняю оптимизм в отношении долгосрочного развития рынка. А что касается альткойнов, то, судя по ончейн-данным, текущий общий уровень производительности альткойнов уже эквивалентен уровню ноября прошлого года (2023 г.). Это также указывает на наступление нового витка сезона альткойнов. еще возможная возможность. Как показано ниже.
Кроме того, судя по индексу BTC.D, с апреля этого года BTC.D консолидируется между 54% и 57%. В настоящее время этот диапазон должен стать более разумным, как только он начнет падать ниже этого диапазона. возможно, мы сможем начать новый виток сезона подражаний. Как показано ниже.
Конечно, это по-прежнему основная проблема, упомянутая в предыдущей статье Хуа Ли Хуавай: из-за недостаточного вливания новой ликвидности и большого количества новых проектов, рождающихся в этом цикле, не все альткойны имеют возможность решить эту проблему. новый виток подъема. Если вы хотите перезагрузить сейчас, лучше всего сохранить как можно более узкую сферу деятельности и сосредоточиться в первую очередь на проектах, которые имеют более широкое повествовательное (историческое) будущее.
Что касается вопроса выбора проектов, то недавно я открыл для себя другую точку зрения. Многие, похоже, стали отрицать правило «спекулировать на новом, а не на старом». Здесь я не спорю, что лучше, новое или старое. Я хочу сказать, что все диалектично. Если вам нравится думать о проблемах в одном измерении, вам будет легко впасть в крайность. другое.
Смысл фразы «спекулировать на новых валютах, но не на старых» не означает просто, что вам разрешено покупать только новые валюты, но не старые валюты. Первоначальное значение этого правила заключается в том, что старые валюты обычно принадлежат более широкому кругу валют. человек и, следовательно, менее подвержены манипулированию ценами. Большая часть находящихся в обращении новых монет обычно распределяется между конкретными людьми или группами для хранения, что делает цены более восприимчивыми к манипуляциям.
Если манипуляторы нацелены на старые монеты, то для того, чтобы повлиять на цены, им необходимо создать или воспользоваться падающим рынком (или напрямую использовать цикл медвежьего рынка), чтобы вернуть эти монеты с рынка. более трудный и периодический. Но если это новая валюта, то ею легко добиться краткосрочных манипуляций. Следовательно, это двусторонняя проблема. Это зависит от того, как вы это воспринимаете и используете. Если вы можете следить за мышлением манипулятора, то вы можете пить суп, иначе вас отрежут.
В качестве примера возьмем популярные в последнее время проекты STRK и ZK. Хотя они были сброшены с воздуха в больших масштабах, вам все равно нужно подумать над несколькими вопросами:
- Обязательно ли распределяются аирдропы справедливо? Многие токены также могут быть переброшены на определенные кошельки!
- Как только токен появился в сети, возникло давление со стороны продавцов, поэтому динамика цен была не очень хорошей. После того, как STRK вышел в сеть, цена упала сразу с 2,7 до 0,6 доллара, а ZK упала сразу с 0,28 до 0,15 доллара. различные разблокировки в будущем. Но задумывались ли вы когда-нибудь о том, кто воспользовался возможностью продать токены на рынке вторичной переработки? Правда ли, что все продажи осуществляются розничными инвесторами?
Конечно, разобраться в вышеперечисленных вопросах сложно или даже невозможно проверить, но это действительно должно стать для нас образом мышления. Поэтому, если вы все еще хотите участвовать в альткойнах, вы можете подумать об этом со следующих точек зрения:
Если вы хотите торговать старыми монетами, постарайтесь найти монеты, которые продолжали генерировать сделки во время медвежьих рынков или периодов консолидации и были накоплены крупными игроками;
Если вы хотите торговать новыми монетами, постарайтесь найти монеты, у которых крупные игроки забрали или скупили большую часть предложения после выпуска токена (не до его выпуска);
Независимо от того, старая это валюта или новая, лучше всего оставить место для спекуляций. Так называемая шумиха означает, что большинство людей могут понять и поверить в это (или напрямую убедить вас). Например, AI и RWA на самом деле представляют собой повествования, которые легче разрекламировать.
СТРК и ЗК, о которых я упоминал выше, — это всего лишь случайные примеры, а не конкретные инвестиционные предложения. Но если вы сможете найти токен, соответствующий вышеуказанным условиям, это может увеличить вероятность успеха ваших инвестиций. Следующий шаг — это менталитет. Не пугайтесь так называемых плохих новостей. Что вам нужно в данный момент. сделать, это активно обращать внимание на эти новые движущие силы рынка, такие как:
- Ход принятия ETH ETF (утверждение формы ETF S1)
- Политические тенденции в США (президентские выборы в ноябре и поддержка Трампом криптовалюты)
- Ожидания снижения процентных ставок Федеральной резервной системой (данные по индексу потребительских цен США будут опубликованы 11 июля. Снизит ли она процентные ставки хотя бы один раз до конца года?)
- FTX может выплатить кредиторам 16 миллиардов долларов (средства продолжают поступать на криптовалютные рынки и приносить позитивные настроения)
Следующий шаг — рационально спланировать управление позициями, контролировать риски и отдать приоритет стратегии DCA при планировке. Короче говоря, инвестиции — это долгосрочная вещь. Это не спринт, а скорее гонка на длинные дистанции. Только когда вы достигнете финиша в конце цикла, вы станете настоящим победителем.
