😾
Bitcoin lui Schrödinger: Evaluarea Bitcoin #Bitcoin

Modelul Schrödinger al Bitcoin estimează un preț corect de 192.838 USD, mai mare decât prețul actual de 103.901 USD, sugerând un potențial de creștere de două ori. Capitalizarea de piață rezultată din model este de 4,050 trilioane de dolari, comparativ cu actualele 2,182 trilioane de dolari. Proiecția arată calea de monetizare de-a lungul a 30 de ani, cu o valoare finală estimată la 1.236.810 trilioane USD

Graficul de mai jos detaliază contribuțiile activelor tradiționale, cum ar fi acțiuni, obligațiuni, aur, imobiliare și altele, la valoarea Bitcoin, evidențiind includerea „demonetizării” acestor active ca un factor cheie pe termen lung. creșterea prețului Bitcoin.

$BTC #BTC

$BTC Crezi că știai deja toți indicatorii #Bitcoin , nu?! Ai crezut că e greșit!

Google Trends este un instrument care dezvăluie interesul global pentru diverși termeni de căutare pe Google și YouTube. Deoarece aceste platforme sunt cele mai mari din lume, analizarea a ceea ce caută oamenii poate oferi informații importante asupra tendințelor pieței

În cazul Bitcoin, există o corelație interesantă între creșterile de preț și creșterea căutărilor pentru termenul „Bitcoin”. Din punct de vedere istoric, vârfurile pieței din 2013, 2017 și 2021 au coincis cu creșteri ale interesului pentru Google, indicând o corelație #BTC

Această relație este logică și de înțeles! Pe măsură ce prețul Bitcoin crește, crește și curiozitatea și dorința de a investi, ceea ce determină mai mulți oameni să caute informații online. În prezent, suntem departe de un nou vârf al căutărilor, ceea ce sugerează că nu am atins încă următorul maxim istoric. Deși nu este sigur dacă vom depăși recordul din 2017, este probabil să îl depășim pe cel din 2021.

Acest indicator, deși simplu, oferă o perspectivă interesantă asupra dinamicii pieței și poate ajuta la prezicerea mișcărilor viitoare, nu crezi? Ți s-a părut interesant?

$BTC De la începutul lunii noiembrie, Bitcoin a atins în mod repetat noi maxime istorice „ATH” de-a lungul lunii, începând o fază optimistă similară cu ciclurile anterioare, sugerând că prețul ar putea crește peste 100.000 USD. Când se compară performanța prețurilor din ciclul actual cu ciclurile 2015-2018 și 2018-2022, se observă o similitudine atât în ​​ceea ce privește amploarea raliului, cât și durata, surprinzător de consistentă, în ciuda condițiilor de piață semnificativ diferite. Din punct de vedere istoric, piețele bull anterioare s-au întins pe perioade între 4 și 11 luni de la punctul actual, oferind un cadru istoric pentru evaluarea duratei și impulsului ciclului.

#BTC Valoarea pe termen scurt SOPR¹ (Spent Output Profit Ratio) este un instrument esențial pentru urmărirea comportamentului deținătorilor de Bitcoin care dețin monede pentru o perioadă cuprinsă între 1 și 155 de zile. Acest indicator măsoară relația dintre prețul de vânzare și prețul de cumpărare al valutelor, permițându-vă să identificați dacă investitorii realizează profit sau pierderi. Pe 21 noiembrie, SOPR pe termen scurt a ajuns la 1.096, ceea ce indică faptul că deținătorii pe termen scurt își vindeau monedele cu profit. Acest comportament este obișnuit în perioadele de creștere a pieței, când investitorii caută să profite de câștigurile recente. Din punct de vedere istoric, SOPR pe termen scurt a fost, de asemenea, o măsură utilă pentru identificarea potențialelor puncte de inversare pe piață.

Când deținătorii pe termen scurt încep să-și vândă monedele în pierdere (SOPR sub 1), adesea semnalează un moment de capitulare, care ar putea indica sfârșitul unui trend descendent. Corecțiile semnificative care îi duc pe acești investitori în teritoriu negativ creează adesea oportunități de cumpărare atractive pentru investitorii mai strategici, care urmăresc îndeaproape comportamentul acestei valori. Aceste momente de „vânzare în pierdere” tind să reducă presiunea de vânzare și să deschidă spațiu pentru o redresare a pieței, mai ales atunci când sunt însoțite de o creștere a interesului din partea cumpărătorilor pe termen lung sau instituționali, precum cel cu care ne confruntăm.

$BTC s-ar putea confrunta cu o corecție de 10% până la 15% (între 87.000 și 84.000 USD), conform analizelor care indică o corelație între prețul criptomonedei și indicele global M2, care măsoară oferta de bani în circulație în economie. . Această relație are o întârziere medie de 70 de zile (teoria de 10 săptămâni), ceea ce înseamnă că fluctuațiile M2 tind să afecteze prețul Bitcoin după această perioadă. Din septembrie 2023, Bitcoin a urmărit îndeaproape variațiile M2 și, cu indicele traversând o perioadă de deflație în ultimele două luni, prețul criptomonedei ar putea reflecta această tendință cu o corecție între 20% și 25%

Această mișcare ar fi un răspuns natural la reducerea lichidității globale, întărind sensibilitatea Bitcoin la condițiile pieței monetare; Deși Bitcoin a demonstrat momente de decuplare de piața financiară globală, cum ar fi între 2022 și 2023 din cauza unor evenimente specifice precum prăbușirea FTX și scăderea interesului pentru activele digitale, factorii structurali pot ajuta la atenuarea posibilelor scăderi. Lansarea ETF-urilor Bitcoin, presiunea crescută de cumpărare a marilor corporații și o mai mare adoptare instituțională sunt elemente care ar putea susține prețul criptomonedei, chiar și în fața unei reduceri a lichidității globale.

$BTC Am încheiat luna noiembrie cu o apreciere de +37,29%, rămânând în istorie una dintre cele mai bune luni pentru Bitcoin de-a lungul anului și luna cu cea mai mare apreciere absolută a prețului; crescând de la 70.202 USD la începutul lunii și atingând maxime aproape de 100.000 USD, închizându-se la 96.441 USD. Această performanță depășește nu numai câștigurile acumulate în ultimele luni, dar marchează și unul dintre cele mai mari progrese lunare din istoria recentă a activului.

Creșterea puternică a fost determinată de o combinație de factori, inclusiv alegerile americane, creșterea încrederii instituționale, intrarea de noi investitori pe piață și proiecții optimiste care indică un viitor și mai promițător. De la minimul de 38.505 USD înregistrat în ianuarie, Bitcoin a acumulat deja o apreciere de peste 150%, consolidându-se drept cel mai performant activ de pe piața financiară globală din toate timpurile, pentru al doilea an consecutiv. În plus, activul a atins o capitalizare de piață de peste 1,9 trilioane USD, o realizare de peste 1 trilion USD în capitalizarea pieței pe parcursul anului 2024.

Conform datelor onchain, ruperea prețului a $BTC peste 89,5k USD reflectă o dinamică semnificativă a profitabilității pe piață. Acest avans indică faptul că investitorii dețin profituri nerealizate semnificative din punct de vedere statistic, ceea ce crește potențialul pentru activități de luare de profit. Cu toate acestea, istoria arată că piețele din statele „supraîncălzite” pot susține acest comportament pentru perioade prelungite, mai ales atunci când există intrări substanțiale de capital capabile să absoarbă presiunea de vânzare.

Deși unele valori sugerează un risc mai mare de atragere a profitului, lichiditatea robustă de pe piața criptomonedelor poate continua să mențină un impuls pozitiv, consolidând încrederea investitorilor și creând un mediu propice susținerii raliurilor. Sentimentul de euforie pe piața Bitcoin este evident, indicele de frică și lăcomie indicând „lăcomie extremă”, indicând încrederea în creștere a investitorilor și cererea puternică pentru criptomoneda. Acest scenariu este similar cu ceea ce a fost văzut în timpul ultimului mare bull run, unde perioade prelungite de lăcomie extremă au condus prețul la noi recorduri. Cu toate acestea, există și riscuri, deoarece piața este notoriu de volatilă și tinde să reacționeze brusc la un optimism exagerat și, deși momentul actual sugerează posibilități de noi vârfuri de preț, trebuie să fim atenți la potențialele corecții, care pot apărea ca răspuns firesc la o piata prea optimista

Dacă lichiditatea continuă să scadă din cauza unui dolar puternic sau a politicilor monetare restrictive, prețul Bitcoin s-ar putea confrunta cu presiuni în scădere în săptămânile următoare. Pe de altă parte, o revenire a lichidității globale ar putea crește prețul activelor după perioada de întârziere, întărind importanța monitorizării acestor indicatori macroeconomici $BTC

$BTC Ar putea scăpa mai mult!

Există o corelație puternică între prețul Bitcoin și lichiditatea globală, iar Bitcoin tinde să reacționeze la mișcările de lichiditate cu o întârziere de aproximativ 10 săptămâni. De la sfârșitul lunii septembrie, lichiditatea globală este în scădere, determinată de aprecierea semnificativă a dolarului american, care reduce lichiditatea disponibilă pe piețele globale. Această scădere afectează negativ activele riscante, cum ar fi Bitcoin, care depinde de fluxurile de capital speculative pentru a-și susține prețul.

Răspunsul pieței la prima reducere a dobânzilor FED a fost atipic, randamentele obligațiunilor de trezorerie pe 10 ani crescând de la 3,66% la 4,42% (+76 pb) în loc să scadă. Acest lucru reflectă viziunea prudentă a investitorilor asupra politicii monetare și a inflației, indicând faptul că, deși inflația pare controlată pe termen scurt, forțele inflaționiste persistente rămân o provocare, ceea ce face dificilă revenirea la politici monetare mai flexibile.

De obicei, rata dobânzii reduce randamentele obligațiunilor pe termen lung, deoarece investitorii se așteaptă la o economie mai slabă și la o inflație controlată. Cu toate acestea, de data aceasta, randamentele au crescut, reflectând așteptările privind o inflație mai persistentă, o economie rezistentă și percepția că FED nu va reveni rapid la politici monetare laxe. Acest lucru demonstrează o încredere mai scăzută a pieței că reducerile ratelor dobânzilor vor atenua presiunile economice și inflaționiste pe termen scurt.

Reducerea dobânzii FED? va fi?

Potrivit analiștilor CME, șansa unei reduceri a dobânzii cu 0,25 pb de către FED este de 56,2% la următoarea întâlnire din 18 decembrie. În timpul unui discurs la Dallas, Texas, pe 14 noiembrie, președintele FED, Jerome Powell, a declarat că „economia nu trimite niciun semnal că trebuie să ne grăbim să reducem ratele” în urma reducerilor recente de 50 și 25 de puncte de bază în septembrie și noiembrie. Această declarație sugerează o atitudine prudentă din partea FED, menținând stabile ratele dobânzilor în timp ce evaluează puterea economică actuală, care are un impact direct asupra activelor riscante precum Bitcoin.

$BTC Dacă vă întrebați cât de mult poate cădea Bitcoin pentru a face noi contribuții substanțiale DCA, vă voi ajuta cu câteva date statistice. Degradările suferite în timpul recentei creșteri ale prețurilor sunt relativ modeste în comparație cu ciclurile anterioare. Din punct de vedere istoric, Bitcoin a experimentat scăderi semnificative după ce a atins vârfuri ridicate, cum ar fi -49,4% din ciclul 2011, -71,2% din 2011 până în 2013, -36% din 2015 până în 2017 și -62,6% din 2018 până în 2021

În schimb, ciclul actual, începând din 2022, a prezentat o reducere de doar -26% în raport cu maximele recente. Aceste cifre indică faptul că, în ciuda fluctuațiilor și provocărilor cu care se confruntă, actuala piață bull a fost mai puțin volatilă și mai rezistentă decât ciclurile anterioare. Cererea cumpărătorilor s-a dovedit remarcabil de robustă, susținând structura generală a trendului ascendent, iar această rezistență sugerează că, în ciuda obstacolelor precum incertitudinile economice globale și evenimentele specifice pieței criptomonedei, încrederea investitorilor în potențialul pe termen lung al Bitcoin rămâne puternică. Capacitatea pieței de a rezista la declinuri mai puțin severe și de a menține interesul continuu al investitorilor evidențiază o maturitate tot mai mare a comportamentului participanților pe piață, semnalând o bază solidă pentru creșterea viitoare.

$BTC Deși profitul este substanțial, acesta a rămas sub maximele istorice, sugerând spațiu suplimentar pentru câștiguri suplimentare înainte de a ajunge la o potențială epuizare a cererii. Comenzile de vânzare sunt deosebit de ridicate în jurul valorii de 93.000 și 95.000 USD, ceea ce sugerează că mulți comercianți sunt dispuși să obțină profituri la aceste niveluri, dar în ciuda tensiunilor de pe piață, Bitcoin a depășit pragul de 80.000 USD, determinat de „FOMO” și ordinele de cumpărare mari. între 88.000 și 85.000 USD

Cu toate acestea, marii jucători sau „balenele” profită pentru a-și vinde pozițiile la aceste prețuri ridicate, fapt dovedit de volumele substanțiale de vânzări. Lacunele în ordinele de cumpărare indică faptul că poate apărea o strângere a lichidității, care poate duce la mișcări de preț mai extreme pe măsură ce oferta se adaptează la cerere. Acest lucru sugerează că, deși piața este optimistă, marii investitori sunt precauți cu privire la sustenabilitatea acestui raliu.

Anchetă: Gensler a încălcat Legea privind reforma serviciului public

La câteva ore după alegerea lui Donald J. Trump în funcția de președinte, Gary Gensler, președintele Comisiei pentru Valori Mobiliare și Burse (SEC), se confruntă cu o investigație din cauza acuzațiilor de părtinire ideologică în numirile sale în funcții de conducere în cadrul agenției.

Ancheta, condusă de comitetele Congresului, urmărește să evalueze dacă Gensler a încălcat Legea privind reforma serviciului public prin favorizarea persoanelor din organizații de stânga, compromițând astfel imparțialitatea SEC. Această acțiune apare pe fondul preocupărilor cu privire la influența afilierii politice asupra deciziilor agenției privind personalul, subliniind importanța supravegherii pentru a asigura conformitatea cu legislația federală.

Anchetă: Gensler a încălcat Legea privind reforma serviciului public

La câteva ore după alegerea lui Donald J. Trump în funcția de președinte, Gary Gensler, președintele Comisiei pentru Valori Mobiliare și Burse (SEC), se confruntă cu o anchetă din cauza unor acuzații de părtinire ideologică în numirile sale în funcții de conducere în cadrul agenției.

Ancheta, condusă de comitetele Congresului, urmărește să evalueze dacă Gensler a încălcat Legea privind reforma serviciului public prin favorizarea persoanelor din organizații de stânga, compromițând imparțialitatea SEC. Această acțiune vine pe fondul preocupărilor cu privire la influența afilierii politice asupra deciziilor personalului agenției, subliniind importanța supravegherii pentru a asigura respectarea legii federale.

Harta electorală a SUA îl arată pe Trump în frunte cu 292 de voturi electorale împotriva celor 224 ale lui Harris, depășind cele 270 necesare. Trump are 72.828.339 de voturi populare, în timp ce Harris are 67.843.270. Harta afișează săgeți roșii și albastre, indicând modificări ale marjelor din 2020

Predominanța săgeților roșii sugerează o creștere a sprijinului pentru Trump în mai multe regiuni, în timp ce săgețile albastre arată câștiguri pentru Harris. Această vizualizare relevă dinamica electorală și schimbări semnificative în sprijinul politic în diferite domenii

Harta electorală a SUA arată că Trump conduce cu 292 de voturi electorale față de 224 ale lui Harris, depășind cele necesare 270. Trump are 72,828,339 de voturi populare, în timp ce Harris are 67,843,270. Harta afișează săgeți roșii și albastre, indicând schimbările de marjă din 2020

Predominanța săgeților roșii sugerează un suport crescut pentru Trump în mai multe regiuni, în timp ce săgețile albastre arată câștiguri pentru Harris. Această vizualizare dezvăluie dinamica electorală și schimbările semnificative în suportul politic în diferite zone.

Va mai fi doar o reducere a ratei dobânzii în acest an, avertizează CEO-ul BlackRock, Larry Fink, care crede că piețele ar putea ajunge să fie dezamăgite
---
Va mai fi doar o reducere a ratei dobânzii în acest an, avertizează CEO-ul BlackRock, Larry Fink, care crede că piețele ar putea ajunge să fie dezamăgite

$BTC Analizând baza anualizată a futures Bitcoin pe o bază rulantă de trei luni, evidențiind evoluția randamentelor în timp, vedem că la 22 octombrie 2024, baza anualizată a atins 9,6%, indicând o oportunitate semnificativă pentru „cash-and- strategii de transport. Aceasta strategie presupune achizitionarea activului pe piata spot si concomitent vanzarea pe piata futures, valorificand diferenta de pret. Cu randamentele aproape duble față de cele ale obligațiunilor de trezorerie americane pe termen scurt, această strategie devine atractivă, mai ales într-un scenariu în care sunt așteptate reduceri de dobândă de către FED. Acest lucru ar putea stimula și mai mult participarea instituțională, crescând lichiditatea și eficiența pieței Bitcoin. Întrucât profiturile din strategiile cash-and-carry le depășesc pe cele ale instrumentelor financiare tradiționale, cum ar fi obligațiunile de trezorerie, Bitcoin este poziționat ca o alternativă viabilă și profitabilă pentru investitorii instituționali; iar această tendință nu numai că crește lichiditatea pieței, dar întărește și legitimitatea Bitcoin ca activ financiar.

$BTC Analizând baza anualizată a futures-urilor Bitcoin pe o bază mobilă de trei luni, evidențiind evoluția randamentelor în timp, vedem că pe 22 octombrie 2024, baza anualizată a ajuns la 9.6%, indicând o oportunitate semnificativă pentru strategii de cash-and-carry. Această strategie implică achiziționarea activului pe piața spot și vânzarea simultană pe piața futures, capitalizând pe seama diferenței de preț. Cu randamente aproape duble față de cele ale obligațiunilor de trezorerie pe termen scurt din SUA, această strategie devine atrăgătoare, mai ales într-un scenariu în care se așteaptă tăieri de rată din partea Fed. Acest lucru ar putea stimula și mai mult participarea instituțională, crescând lichiditatea și eficiența pieței Bitcoin. Pe măsură ce randamentele din strategiile de cash-and-carry depășesc cele ale instrumentelor financiare tradiționale precum obligațiunile de trezorerie, Bitcoin se poziționează ca o alternativă viabilă și profitabilă pentru investitorii instituționali; iar această tendință nu doar că crește lichiditatea pieței, ci și întărește legitimitatea Bitcoin-ului ca activ financiar.