Continuând de la articolul precedent, voi trece direct la informațiile practice.Dacă vă sunt de ajutor, vă rog să le dați like și să le transmiteți.
7. Multe strategii de lux sau strategii complexe sunt foarte rentabile pentru investitorii de retail.
Indiferent dacă tranzacționați manual sau cu asistență bazată pe programe, atunci când tranzacționați pentru o anumită perioadă de timp, videoclipurile profesorului de opțiuni vor vorbi despre același lucru. Dacă vizionați 20 de videoclipuri pe o singură strategie, veți repeta profitul respectiv. și curbe de pierdere, litere grecești; cum să le folosești. Cum să rezolvi problemele când te muți, practic nu vorbești despre asta?
Pentru că fie că este o carte sau un videoclip, ilustrează doar cuvântul „motiv” și trebuie să fie absolut corect.
În ceea ce privește corectitudinea lui fuzzy și cum să-l aplici, de fapt, totul se rezumă la propria înțelegere și experiență. Pot fi folosite strategii comune în cărți, dar aproape toate sunt foarte rentabile, cum ar fi difuzarea calendarului și fluture de fier, care arată foarte frumos. Îl folosești iar și iar, de preferință timp de un an, și îți va fi greu să faci cu adevărat profit.
Este ușor să faci profituri mici și să pierzi bani mari.
Nu există atât de multe strategii cu adevărat practice. Vom explica câteva dintre cele utile în „clasa de antrenament privată”.
8. Sunt opțiunile riscante? Opțiunile pot combina perfect stabilitatea și speculația?
Jucătorii care nu înțeleg opțiunile au două stereotipuri despre opțiuni.
1. Dificil;
2. Riscul este mare.
Am dreptate pe jumătate 1 Sincer vorbind, este într-adevăr dificil de mult timp să învețe modalități elegante de a pierde bani profituri.
Oamenii liniștiți privesc întotdeauna speculatorii cu aceiași ochi ciudați ca și jucătorii de noroc, iar speculatorii cred că oamenii siguri „nu pot face bani mari Opțiunile pot combina foarte bine stabilitatea și speculația”.
De fapt, conservatorismul și speculațiile pot fi folosite împreună, iar opțiunile pot fi folosite la eficiența lor maximă. De exemplu, dacă aveți un sistem de tranzacționare stabil delta-neutru pentru vânzătorii de opțiuni, atunci aveți de fapt modificări lunare relativ stabile.
Luând ca exemplu opțiunile de contrafacere a criptomonedei, pierderea săptămânală este de 4%, ceea ce nu este o exagerare, dar pierderea lunară este un pic de 10%.
Apoi, puteți folosi efectiv 20% din profit pentru a începe tranzacționarea lungă cu gama gamma.
Pentru piața cu volum mare de Mosaic, nu este chiar o exagerare să-l prinzi o dată pe lună.
9. Ajustările frecvente ale poziției pot duce la pierderi de bani + pierderea comisioanelor de gestionare
Partea distractivă și interesantă a strategiilor opționale constă în operațiuni precum deformarea strategiei, împărțirea picioarelor și rularea sau DDH. Deoarece majoritatea strategiilor opțiuni necesită unele ajustări adecvate.
De exemplu: strategia de cumpărare dublă gamma lungă este de a deschide o poziție atunci când piața a fost o perioadă lungă de timp, de îndată ce forța va trece, ajustarea în avans va rata oportunitatea pentru profituri substanțiale mai târziu, în același timp, cumpărarea dublă este în ddh și are gamma în același timp. o modalitate foarte bună de a zgudui piața.
De exemplu, multe strategii precum strategiile de raportare, acoperirea sintetică a portofoliului, vânzarea dublă etc. trebuie gestionate dinamic Logica fundamentală a DDH este managementul riscului, evitând expunerea excesivă la risc, dar rețineți că dacă expunerea la risc este prea mare. înseamnă că are o anumită toleranță. Nu este o mare problemă să controlezi expunerea direcțională într-un interval rezonabil. Există, de asemenea, strategii de „cadru de fier”, cum ar fi fluture și vultur.
Cu toate acestea, dacă portofoliul de opțiuni este ajustat prea atent și frecvent, câștigurile depășesc de obicei pierderile Comisioanele de manipulare sunt prea mici și oportunitățile de profit sunt perfect evitate.
Nu are prea mult sens ca investitorii de retail sau instituțiile mici să fie absolut neutri, așa cum știu toți veteranii de opțiuni. Mulți oameni cred că a nu fi neutru înseamnă a fi imatur Când aud despre o persoană grozavă care este pur neutră, îl admiră enorm, dar nu este nevoie să facă acest lucru.
10. Cunoștințe despre opțiunile care se apropie de expirare
Întotdeauna a existat o discuție dacă este mai bine să cumpărați înainte de expirare sau aproape de expirare și care este mai potrivit pentru a vinde. Unii oameni spun că este mai bine să cumpărați înainte de expirare, deoarece prețul opțiunilor aproape de expirare este foarte ieftin. și poate exista un efect de strângere, care are sens.
Unii spun, de asemenea, că este mai bine să cumpărați înainte de expirare și să vindeți aproape de expirare, deoarece consumul de valoare timp înainte de expirare nu este în mod evident benefic pentru cumpărător, iar consumul rapid de valoarea timp până la expirare este benefic pentru vânzător, ceea ce este, de asemenea, rezonabil.
Deci, se pare că nu are rost să ne certăm pentru că toți au argumentele lor pro și contra. Cu toate acestea, nu vă temeți prea mult de pierderea valorii de timp a unei opțiuni cu mult înainte de expirare, deoarece de obicei nu există nicio pierdere.
În plus, puteți cumpăra opțiuni ieftine cu două sau trei zile înainte de expirare. Nu este nevoie să le cumpărați în ultima zi. Cu 3 zile în avans Se folosește ziua de livrare Este pentru cumpărător să se retragă și să reducă volatilitatea, astfel încât piața în general nu fluctuează mult în ziua livrării opțiunii, dar aceasta este doar o probabilitate mare Piața are, de asemenea, un sfârșit de trimestru foarte rar, la ora 15:00. La urma urmei, opțiunile reacționează la baza. Prin urmare, experiența este doar un auxiliar al tranzacționării. Nu este recomandabil dacă întreaga tranzacție este plină de experiență.
11. Când este valoarea timpului consumat cel mai rapid?
Majoritatea cărților introduc de obicei doar că „consumul de valoare în timp al opțiunilor este neliniar și cu cât este mai apropiată data de expirare, cu atât este mai rapid consumul de valoare în timp, nu am spus-o”. adevăr.
Aș dori să explic că valoarea intrinsecă a unei opțiuni este fixă, dar valoarea timpului se modifică datorită influenței volatilității. Mai mult decât atât, pierderea de valoare a timpului nu este uniformă și, adesea, există în 10 zile până la sol, valoarea în timp a opțiunii at-the-money este încă de 15 USD, iar în ultimele două zile este încă de 6 USD. totul este afectat de volatilitate. Acesta este un moment în care volatilitatea este ridicată.
Când volatilitatea continuă să fie scăzută, o opțiune la bani care expiră în 10 zile costă 8 yuani, iar ultimele două opțiuni pot costa 6 yuani. Sentimentul cel mai intuitiv este că valoarea timpului nu poate fi discutată singură, deoarece este într-adevăr afectată prin volatilitate.
Dacă un maestru face niște runde de apocalipsa, de fapt, cel mai bine este să opereze dimineața.
Prin urmare, aceasta este o strategie de calendar fără minte și vă puteți concentra mai mult pe volatilitate și gândire direcțională.
12. Pierderea valorii timpului vs. pierderea valorii intrinseci, cine suferă mai mult?
Această întrebare trebuie să fie o „durere a vânzătorului”. O altă modalitate de a pune întrebarea este cine are mai multă greutate, valoare de timp sau valoare intrinsecă?
Răspunsul este că, în majoritatea cazurilor, valoarea intrinsecă este mult mai mare, așa că, în calitate de vânzător, dacă opțiunea out-of-the-money s-a transformat într-o opțiune cu valoare reală, înseamnă că a avut loc o pierdere mare și orice creștere în opțiunea cu valoare reală se va pierde partea cu valoare reală.
Dacă chiar vrei să explici clar acest lucru, trebuie să îl înțelegi printr-o ofertă reală.
Vorbind din experiență, facem în principal valoare virtuală în cripto De fapt, vânzătorii de acțiuni A fac în principal valoare reală, cu excepția valurilor înalte, desigur. De exemplu, 3 februarie anul acesta
În viitor, pe măsură ce acumulez experiență personală, voi continua să actualizez această serie.
Dacă vi se pare util, nu uitați să-i dați un like