Bitcoin lovește un alt zid la 64.000 USD

După ce s-a ridicat la aproape 64.000 de dolari, Bitcoin a părut să întâmpine rezistență pe termen scurt în această dimineață (a 8-a) a scăzut din nou peste 62.000 de dolari. În prezent, este cotat la 62.400 de dolari. Incertitudinile macroeconomice și geopolitice sunt încă în detrimentul tendințelor pe termen scurt. Piața se așteaptă ca Fed să reducă ratele dobânzilor, iar săptămâna aceasta va vedea, de asemenea, începerea sezonului IPC și a câștigurilor.

De ce scade Bitcoin?

Mediul macroeconomic și incertitudinea geopolitică

În ultimele opt săptămâni, Bitcoin nu a reușit să depășească pragul de 66.000 de dolari. Principalele motive includ incertitudinea privind creșterea economică globală, tensiunile în creștere în Orientul Mijlociu și incertitudinea cu privire la rezultatul alegerilor prezidențiale din SUA.

În plus, datele privind ocuparea forței de muncă din SUA în septembrie au fost mai puternice decât se aștepta, reducând posibilitatea recesiunii economice, dar reducând și șansa ca Rezerva Federală să reducă ratele dobânzilor.

Potrivit datelor CME Group FedWatch, piața prezice în prezent că probabilitatea ca Rezerva Federală să reducă ratele dobânzilor cu încă 2 puncte procentuale la următoarea întâlnire a ratei dobânzii FOMC a scăzut la 0% de la 40% în urmă cu două săptămâni.

Un mediu cu dobândă ridicată îi va face pe investitori mai aversi față de risc, ceea ce este în detrimentul prețurilor Bitcoin. În plus, cele mai recente măsuri de stimulare economică ale Chinei au redus cererea de active alternative sigure, indicele bursier din Hong Kong ajungând chiar la maximul din 32 de luni, în timp ce indicele S&P a scăzut cu 0,5% de la maximul său istoric.

Sold pe termen lung și scurt pe termen scurt Bitcoin, ieșire netă ETF

Rata anualizată a primelor futures Bitcoin rămâne în jur de 8%, ceea ce indică faptul că forțele lungi și scurte sunt relativ echilibrate. În plus, începând cu 1 octombrie, ETF-ul Bitcoin spot a înregistrat o ieșire netă de 335 milioane USD.

Datele IPC din SUA vor fi publicate în această săptămână

Pe lângă factorii de mai sus, în această săptămână, Statele Unite vor introduce săptămâna câștigurilor și date economice grele, care ar putea fi și motivul pentru care investitorii tind să fie conservatori. Pe 10 și 11 octombrie, Statele Unite vor publica Indicele prețurilor de consum (IPC) și, respectiv, Indicele prețurilor de producător (IPP) pentru septembrie. Ambele date sunt indicatori importanți pentru măsurarea inflației și au un impact puternic asupra politicii de reducere a ratei dobânzii a Rezervei Federale. Există un impact direct.

Dacă IPC și IPP scad, indicând că inflația încetinește, Rezerva Federală ar putea lua în considerare reducerea în continuare a ratelor dobânzilor, ceea ce va contribui la stimularea creșterii economice.

Potrivit estimărilor pieței, rata anuală de creștere a IPC în septembrie ar putea încetini până la 2,3%, cu o rată de creștere lunară de 0,1%. Cu toate acestea, deoarece datele privind salariile non-agricole din septembrie au depășit așteptările, așteptările pieței pentru o reducere a ratei dobânzii în cursul anului au fost reduse semnificativ.

Dacă inflația rămâne lipicioasă și datele de salarizare non-agricole din octombrie sunt relativ puternice, Fed ar putea întrerupe planul de reducere a ratei dobânzii.

Sezonul câștigurilor din acțiunile din SUA începe săptămâna aceasta

Pe lângă datele despre inflație, săptămâna aceasta va introduce și începutul sezonului câștigurilor din acțiunile din SUA. Giganți financiari precum JPMorgan Chase, Wells Fargo și BlackRock vor fi primii care vor publica rapoarte financiare, care nu numai că au un impact direct asupra sectorului financiar, ci sunt, de asemenea, considerate ca un punct de referință pentru sănătatea economiei SUA.

Întrucât Bitcoin rămâne sensibil la schimbările macroeconomice și geopolitice, datele economice și rapoartele privind câștigurile corporative din această săptămână pot avea un impact important asupra prețului, iar tendințele pieței ar trebui să li se acorde o atenție deosebită.