Relatório de pesquisa da cadeia pública em maio de 2024: ajustes regulatórios e novas tendências de mercado

Fonte de dados: página de pesquisa de cadeia pública

Em maio, o mercado de criptomoedas passou por importantes desenvolvimentos regulatórios e políticos. A Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) aprovou o pedido preliminar para um ETF Ethereum à vista, um movimento que impulsionou o desempenho do mercado para Ethereum e suas soluções de Camada 2. A campanha de Trump anunciou que aceitará doações em criptomoedas, sinalizando o impacto potencial que as próximas eleições presidenciais dos EUA poderiam ter nos mercados. Solana continua a registar um forte crescimento à medida que é cada vez mais adoptada pelas principais plataformas, como o PayPal. A TON está atraindo muita atenção devido ao “maior investimento até o momento” da Pantera Capital e ao crescimento da TVL e da atividade na rede.

Os dados para este relatório vêm da página de pesquisa da cadeia pública da Footprint Analytics. Esta página disponibiliza um dashboard de fácil utilização contendo as estatísticas e indicadores mais críticos para o entendimento do campo da cadeia pública, atualizados em tempo real.

1. Visão geral do mercado de criptografia

Em maio de 2024, a dinâmica do mercado foi significativamente afetada por um grande desenvolvimento regulatório, com a Comissão de Valores Mobiliários dos EUA (SEC) aprovando um pedido preliminar para um ETF Ethereum à vista. Este marco não só ajuda a Ethereum a se destacar no mercado mais amplo de criptomoedas, mas também marca uma mudança no suporte regulatório para criptomoedas.

Além disso, a situação política também tem impacto no sentimento do mercado. A campanha de Trump anunciou que aceitará doações de criptomoedas, um movimento que sugere que as próximas eleições presidenciais dos EUA poderão ter um impacto profundo no mercado de criptomoedas, e o seu impacto poderá ser comparável aos ajustes da política monetária da Reserva Federal.

Pelo contrário, a resolução em curso do caso de falência da bolsa Mt. Gox exerceu alguma restrição sobre os preços do Bitcoin. A bolsa, que está em falência há uma década, anunciou em setembro passado que os pagamentos aos credores começariam em outubro de 2024, despertando preocupações sobre o impacto potencial de uma venda massiva de tokens.

2. Visão geral das redes públicas

No final de maio, a capitalização de mercado total das criptomoedas blockchain públicas aumentou 10,5% em relação a abril, para US$ 1,9 trilhão. Entre eles, Bitcoin, Ethereum, BNB Chain e Solana lideram o market share, com 62,9%, 21,4%, 4,1% e 3,6% respectivamente. Notavelmente, a participação de mercado da Ethereum aumentou de 19,7% para 21,4%, enquanto Solana melhorou de 3,1% para 3,6%.

Fonte de dados: Participação no valor de mercado dos tokens de cadeia pública

Em maio de 2024, o Bitcoin se recuperou fortemente dos mínimos do final de abril, subindo de US$ 60.653 no início do mês para US$ 67.606 no final do mês, um aumento de 11,5%. Enquanto isso, o Ethereum também mostrou uma forte recuperação, com seu preço subindo 25,5%, de US$ 3.011 para US$ 3.778 no mesmo período.

Fonte de dados: Tendências de preços de Bitcoin e Ethereum

As criptomoedas de cadeia pública se recuperaram de um desempenho medíocre em abril, impulsionadas pelas tendências mais amplas do mercado de criptomoedas. Além do Bitcoin e do Ethereum, a capitalização de mercado da Solana aumentou 34,5%, a NEAR aumentou 19,0% e a Avalanche aumentou 14,8%.

Fonte de dados: preço do token da cadeia pública e valor de mercado

O preço do Toncoin aumentou 23,0%, mas o seu valor de mercado caiu 14,6%. A razão é que em 30 de maio, The Open Network (TON) anunciou uma atualização na oferta circulante de Toncoin no agregador de dados, excluindo a parcela detida por Telegram, TON Foundation e TON Believers Fund. Esta atualização causou uma queda imediata na capitalização de mercado do Toncoin.

No final de maio, o TVL geral da rede pública atingiu US$ 87,2 bilhões, um aumento de 14,7% em relação a abril. Entre eles, Ethereum, Tron e BNB Chain estão liderando o caminho. Digno de nota é que o TVL da TON aumentou 106,4% em um mês.

Fonte de dados: comparação de TVL de rede pública

Em maio, Solana continuou sua tendência ascendente, principalmente devido à popularidade contínua das moedas meme e a uma série de desenvolvimentos importantes. Entre elas, a LayerZero incorporou Solana em sua rede cross-chain, possibilitando conexões com sete cadeias: Ethereum, Avalanche, Polygon, Arbitrum, BNB Chain, Optimism e Base, e planeja expandir esta rede para mais de 70 blockchains. Além disso, o PayPal escolheu Solana para expandir sua moeda estável PayPal USD (PYUSD), marcando a primeira incursão da empresa em uma rede pública fora do ecossistema Ethereum.

TON também atraiu muita atenção. No início de maio, a Pantera Capital, que gere mais de 5 mil milhões de dólares em ativos, anunciou que tinha feito o seu “maior investimento até à data” na TON. Além disso, os projetos de bots de jogos do Telegram, como Tapswap e Hamster Kombat, ganharam popularidade em meio à mania do Notcoin, atraindo mais usuários para o TON e impulsionando um aumento na atividade na rede.

Desenvolvimento das principais cadeias públicas da Camada 1 em maio de 2024

Bitcoin

• BlackRock IBIT quebra recordes e se torna o ETF mais rápido a atingir US$ 20 bilhões em ativos.

• A Animoca Brands anunciou sua entrada no Bitcoin com o protocolo OPAL.

Ethereum

• Os analistas da Bloomberg prevêem que a demanda por ETFs Ethereum à vista pode atingir 20% a 25% dos ETFs Bitcoin à vista.​

• Vitalik Buterin e outros desenvolvedores principais do Ethereum propuseram o EIP-7702.

Cadeia BNB

• A Cadeia BNB anunciou quatro hard forks na rede de teste opBNB, e o custo do gás no opBNB será reduzido em 10 vezes no período posterior.​

• A Rede BNB lançou seu mais recente plano de incentivo ao volume de negociação.

APROXIMAR

• NEAR: O número de fragmentos da rede principal aumentou de 4 para 6, melhorando ainda mais o desempenho da rede.

• NEAR anuncia o lançamento de seu novo laboratório de P&D, NEAR AI.

Vamos

• Sui nega acusações relacionadas à manipulação do fornecimento de tokens.​

• A ferramenta básica de login social da Sui, zkLogin, adiciona funcionalidade de recuperação de múltiplas assinaturas e suporta login com uma conta Apple.

Polígono

• Polygon Labs anunciou que usará o SP1 para criar provas pessimistas para AggLayer.

Cadeia de núcleo

• O “Game Summer Contest – Summer 2024” do Core DAO começou em 20 de maio.

Cadeia de Gala

• Um hacker desconhecido comprometeu as contas de controle interno da Gala Games, cunhando 5 bilhões de novos tokens GALA em 20 de maio. A equipe da Gala Games descobriu rapidamente o ataque e usou o recurso de lista negra para isolar o endereço do invasor.

3、Camada 2

Em maio, a SEC aprovou um pedido preliminar para um ETF Ethereum à vista, impulsionando o desempenho da Camada 2 do Ethereum. A Arbitrum liderou o mercado com 44,8% de participação de mercado e 19,6% de crescimento de TVL. O otimismo seguiu em segundo lugar com 22,2% de participação de mercado e 13,1% de crescimento de TVL. O TVL da Blast cresceu 22,3%, enquanto o da Base cresceu 27,2%.

Graças à sua campanha DeFi Linea Surge, o TVL da Linea aumentou 82,9%, atraindo mais entusiastas do DeFi e aumentando significativamente o TVL na rede. O TVL da Manta Pacific aumentou 17,4% devido ao lançamento bem-sucedido de um novo produto, Manta CeDeFi, que oferece recompensas de ganhos CeFi e DeFi.

Fonte de dados: Visão geral da camada 2 do Ethereum

Desenvolvimento das principais cadeias públicas da Camada 2 em maio de 2024

Decisão

• Uniswap: Arbitrum é a primeira Camada 2 a quebrar US$ 150 bilhões em volume total de negociação em uma DEX.

• A Injective planeja lançar sua própria rede Layer 3 em EVM baseada em Arbitrum Orbit.

Otimismo

• A equipe do Optimism dá as boas-vindas à Layer 3 para se juntar ao Superchain, desenvolver o OP Stack e compartilhar receitas com o Optimism Collective.

Rede Estelar

• StarkWare anunciou o lançamento do ZKThreads, uma estrutura de extensão para execução de sharding baseada em ZK.

Explosão

• Blur lança Blast, fornecendo Blast Points e 2 milhões de recompensas de OURO.​

Taiko

• Taiko foi lançado na rede principal em 27 de maio.​

Porta-enxerto

• Fundador do Rootstock: A programabilidade do Bitcoin pode acontecer dentro de 12 meses.

Corrente Merlin

• A Merlin Chain anunciou que todos os ativos do Selo Merlin podem ser desempenhados.

4. Jogos Blockchain

Um total de 1.525 jogos permaneceram ativos em múltiplas plataformas blockchain em maio, com BNB Chain, Polygon e Ethereum liderando com participações de mercado de 23,3%, 19,7% e 15,7%, respectivamente.

Entre os 3,3 milhões de usuários ativos diários em maio, Ronin, Polygon e NEAR permaneceram no topo, semelhante ao mês anterior. A Ronin continua a dominar, com aproximadamente 29,0% de participação de mercado. A participação da NEAR cresceu de 12,1% no início de maio para 14,8% no final do mês. A Flow também apresentou crescimento, com sua participação passando de 0,7% para 3,3%. A participação da Rede BNB caiu, de 8,0% para 5,9%.

Fonte de dados: Número de usuários ativos diários de jogos blockchain de cadeia pública

No dia 24 de maio, a comunidade Arbitrum lançou uma votação para o plano catalisador de jogos de 200 milhões de ARB, que terminará no dia 8 de junho, com o objetivo de fortalecer o ecossistema de jogos na rede. No momento da redação deste artigo, a proposta conta com apoio majoritário, de 80,6%. Ao mesmo tempo, a Arbitrum está desenvolvendo um ecossistema de cadeia específico para jogos de Camada 3, e o ecossistema de jogos NFT multi-cadeia Polychain Monsters anunciou o lançamento de uma cadeia específica para jogos de Camada 3 baseada em Arbitrum Orbit por meio de Altlayer.

A Fundação Starknet concedeu uma doação de 2 milhões de STRK ao jogo Metaverse Realms.World na rede como parte de sua estratégia anunciada em março para aprimorar o ecossistema de jogos Starknet por meio da distribuição de 50 milhões de tokens STRK.

Desenvolvido pela Mint Town Co., Ltd. e BLOCKSMITH&Co., uma subsidiária da gigante de jogos móveis KLab Inc., o clássico jogo de futebol "Captain Tennis" foi lançado oficialmente na Oasys em maio. A Oasys está buscando ativamente mais colaboração com Mint Town e outros desenvolvedores para integrar propriedade intelectual (IP) premium em jogos blockchain.

Para obter mais dados, consulte o Relatório de jogos Blockchain de maio: "Relatório de pesquisa de jogos Blockchain de maio de 2024: crescimento do valor de mercado, mudanças na participação dos jogadores e a ascensão dos minijogos".

5. Situação de investimento e financiamento da cadeia pública

Em maio, ocorreram um total de 17 eventos de financiamento na área da cadeia pública, com um valor total de financiamento de US$ 89,7 milhões, uma redução de 14,3% em relação ao mês anterior. Contudo, o montante específico do financiamento não foi anunciado para 7 dos eventos de financiamento. Vale ressaltar que a Pantera Capital anunciou seu investimento na TON, chamando-o de “maior investimento da história”. Anteriormente, o maior investimento do Pantera foi a compra da Solana por US$ 250 milhões com desconto na falida bolsa FTX.

Eventos de financiamento de cadeia pública em maio de 2024 (fonte de dados: crypto-fundraising.info)

No domínio da infraestrutura blockchain, o progresso tecnológico continua a ser o foco, atraindo a atenção de um grande número de investidores. Entre eles, um avanço tecnológico significativo é a integração de ativos do mundo real (RWA) em aplicações criptográficas. Em maio, tanto a blockchain E Money Network da Camada 1 quanto a Rede Plume da Camada 2 da Ethereum receberam com sucesso uma nova rodada de financiamento destinada a integrar suas redes com RWA.

O Protocolo Humanidade é certamente outro caso de destaque, tendo arrecadado com sucesso 30 milhões de dólares em financiamento a uma avaliação de mil milhões de dólares. A empresa está focada no desenvolvimento de um sistema de identidade baseado em blockchain que usa tecnologia de digitalização de palma para identificar indivíduos, com o objetivo de fornecer serviços de verificação de identidade online em uma era de deepfakes de inteligência artificial. Este evento de financiamento catapultou rapidamente o Humanity Protocol para as fileiras das empresas unicórnios, uma conquista que demorou menos de um ano.

Curiosamente, está se tornando cada vez mais difícil definir claramente a Camada 2 como Bitcoin ou Ethereum, já que muitas soluções da Camada 2 suportam escalabilidade para múltiplas cadeias. Por exemplo, Lumoz serve como uma camada de computação modular e plataforma ZK-RaaS que simplifica o uso do ZK-Rollup e impulsiona sua adoção mais ampla. A plataforma suporta múltiplas redes, incluindo Ethereum, Bitcoin e BNB Chain, entre outras.

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O conteúdo deste artigo destina-se apenas à pesquisa e comunicação da indústria e não constitui qualquer conselho de investimento. O mercado é arriscado e o investimento precisa ser cauteloso.