A actual situação económica global grave, a inflação elevada, as situações geopolíticas turbulentas e outros factores forçaram os bancos centrais de todo o mundo a adoptar uma série de políticas monetárias flexíveis. Recentemente, o Banco do Canadá e o Banco Central Europeu anunciaram sucessivamente cortes nas taxas de juro, o que reflecte plenamente que os bancos centrais globais estão a conduzir antecipadamente um novo ciclo de flexibilização. Esta mudança é, sem dúvida, um grande benefício para o mercado de criptomoedas, e o mercado altista está prestes a retornar.
As criptomoedas como o Bitcoin têm sido historicamente consideradas ativos de proteção contra a inflação. No contexto do aumento da inflação global, os preços das criptomoedas beneficiarão naturalmente disso. Arthur Hayes, o fundador da famosa bolsa de criptomoedas BitMEX, previu que, à medida que os bancos centrais de vários países começarem a relaxar as políticas monetárias, o Bitcoin dará início a um aumento e todo o mercado de criptomoedas retornará ao mercado altista. Ele acredita que, no curto prazo, os investidores devem rapidamente “operar comprados em Bitcoin”, sem perder oportunidades no mercado de altcoins.
Hayes disse: O "Grupo de Tolos", isto é, os governadores dos bancos centrais das principais economias, começaram a iniciar um ciclo de cortes nas taxas de juros, um após o outro. Eles estão tentando salvar a economia lenta, mas isso também significa que a riqueza será diluída novamente, o que se tornará uma oportunidade favorável para o aumento dos preços do Bitcoin e das criptomoedas.
Na opinião de Hayes, quando os bancos centrais de todo o mundo tiverem de manter políticas monetárias ativas, o mercado de criptomoedas fornecerá uma ferramenta adicional para cobrir os riscos de inflação e procurar a preservação da riqueza. Esta rodada de cortes globais nas taxas de juros significa que o Bitcoin e as criptomoedas deverão se tornar mais uma vez os queridinhos da alocação de ativos convencionais. Ele previu que nos próximos 12 a 18 meses, o preço do Bitcoin ultrapassará US$ 100.000 e atingirá um novo máximo. Atualmente, o mercado de criptomoedas está se preparando para o choque que se aproxima.
O banco central anunciou cortes nas taxas de juros
Em 7 de junho, o Banco do Canadá anunciou que reduziria a taxa básica de juros de 5% para 4,75%. Esta é a segunda vez que o Banco do Canadá corta as taxas de juros este ano. Posteriormente, em 8 de junho, o Banco Central Europeu também anunciou que iria baixar a sua taxa de juro de referência de 4% para 3,75%, o que foi o primeiro corte de taxa de juro pelo Banco Central Europeu desde 2019.
Os dois principais bancos centrais procederam sucessivamente a cortes nas taxas de juro, com o objectivo principal de conter a pressão inflacionista e estimular o crescimento económico. Sendo grandes economias, as decisões de política monetária do Canadá e da Europa não só afectarão as tendências económicas da região, mas também terão uma reacção em cadeia nas políticas monetárias e nos mercados financeiros em todo o mundo. Além disso, a Reserva Federal também deu a entender que poderá começar a cortar as taxas de juro ainda este ano. Esta série de ações do banco central significa que o ciclo global de flexibilização monetária está prestes a começar. Neste contexto, o mercado de criptomoedas certamente abrirá novas oportunidades.
Observou-se que depois que o Banco Central Europeu anunciou um corte nas taxas de juros, o preço do Bitcoin subiu imediatamente, subindo junto com o mercado de ações. Os dados mostram que no dia de negociação em que o Banco Central Europeu anunciou o corte da taxa de juros, o preço do Bitcoin subiu 0,5%, para US$ 69.470. Além disso, o S&P 500 e o Nasdaq Composite também subiram 0,8% e 1,2%, respetivamente. , indicando que as criptomoedas estão se tornando uma nova opção para os investidores lidarem com a inflação e a incerteza econômica.
Os analistas apontam que os cortes nas taxas de juros muitas vezes significam um ambiente de liquidez frouxa, que beneficiará, até certo ponto, ativos de risco, incluindo Bitcoin e outras criptomoedas. Ao mesmo tempo, com o abrandamento da pressão inflacionista, os bancos centrais tendem a adoptar políticas monetárias mais prudentes, o que também contribui para um maior desenvolvimento do mercado de criptomoedas.
Por que taxas de juros mais baixas são boas para o Bitcoin
No contexto do contínuo ambiente económico global lento, as criptomoedas como o Bitcoin não são afetadas pelo ambiente de taxas de juro elevadas e podem, em vez disso, beneficiar das políticas de flexibilização do banco central. Ao contrário dos mercados financeiros tradicionais, os mercados de criptomoedas tendem a responder às mudanças na política económica global de uma forma mais reativa. As decisões de redução das taxas de juros do Canadá e do Banco Central Europeu trouxeram, sem dúvida, benefícios para o mercado de criptomoedas.
Nos últimos anos, os preços do Bitcoin foram afetados principalmente por fatores macro, e suas flutuações estão altamente correlacionadas com grandes ações de tecnologia. No futuro, à medida que os bancos centrais de todo o mundo continuarem a relaxar as políticas monetárias, os fundos fluirão para ativos de risco, como ações de tecnologia e criptomoedas, em grandes quantidades, aumentando o preço do Bitcoin. Ao mesmo tempo, o ambiente de baixas taxas de juros também significa que os investidores deterão ativos menos seguros, como moedas estáveis, e estarão mais inclinados a investir em criptomoedas com retornos mais elevados, o que trará nova injeção de capital e boom de investimento aos mercados de Bitcoin e altcoin. .
Ao acompanhar as tendências políticas dos principais bancos centrais em todo o mundo, os investidores podem aproveitar melhor as oportunidades no mercado de criptomoedas. No futuro, enquanto as principais economias do mundo continuarem a cortar as taxas de juro, espera-se que os activos digitais como o Bitcoin inaugurem uma nova ronda de mercado altista. Os bancos centrais de todo o mundo estão atualmente a relaxar as políticas monetárias, o que é sem dúvida uma boa notícia para criptomoedas como o Bitcoin.
Altcoins também iniciará um período ativo
Além do Bitcoin, as perspectivas de desenvolvimento do mercado Altcoin também são promissoras. À medida que o banco central inicia seu ciclo de flexibilização, as “altcoins” também recuperarão a preferência dos investidores.
No passado, quando a liquidez do mercado era suficiente, os investidores frequentemente diversificavam os seus fundos em altcoins que não o Bitcoin. Quando o atual ambiente económico global é lento e o apetite pelo risco diminui, os investidores estão mais inclinados a concentrar os seus fundos em ativos digitais maduros, como o Bitcoin. No entanto, à medida que o banco central reduz intensamente as taxas de juro, o apetite pelo risco dos investidores aumentará gradualmente e espera-se que os fundos regressem ao mercado de altcoins. Os investidores devem investir oportunamente em algumas altcoins promissoras, porque a “temporada das altcoins” pode estar chegando em breve.
Ao observar os dados históricos, podemos descobrir que os ativos digitais geralmente mostram uma clara tendência ascendente durante o ciclo global de política monetária frouxa. Por exemplo, em dezembro de 2017, o aumento das taxas de juro da Reserva Federal desencadeou um aumento no mercado de criptomoedas, e o preço do Bitcoin já ultrapassou os 20.000 dólares. Pelo contrário, durante o mercado baixista de 2022, o mercado de criptomoedas sofreu um declínio severo, à medida que a Reserva Federal aumentou significativamente as taxas de juro. Abraçar o ciclo de política de flexibilização será a principal força motriz para que os activos digitais mantenham a sua ascensão no próximo período.
Resumir
Vale ressaltar que especialistas analisam que esse mercado altista pode durar muito tempo. O banco central tem adoptado políticas monetárias excessivamente flexíveis ao longo dos últimos 10 anos, e esta política produziu efeitos secundários graves, como o aumento da inflação e o fraco crescimento económico. Portanto, os bancos centrais terão de continuar a realizar cortes mais agressivos nas taxas de juro até que a economia e a inflação melhorem significativamente.
Isto significa que criptomoedas como o Bitcoin continuarão a beneficiar desta ronda de cortes globais nas taxas de juro e espera-se que os seus preços permaneçam elevados durante algum tempo. Para os investidores, agora pode ser um momento de ouro para entrar no mercado. No entanto, devemos também notar que as reduções das taxas de juro globais não são um processo tranquilo. As ações do Fed no controle da inflação e nas decisões sobre taxas de juros podem afetar a direção de todo o mercado criptográfico. Os preços das criptomoedas também podem sofrer flutuações significativas se as medidas tomadas pela Reserva Federal forem inconsistentes com as expectativas do mercado.
Em suma, os cortes nas taxas de juro por parte dos bancos centrais globais indicam que políticas monetárias frouxas estão a começar antecipadamente, e todo o mercado de criptomoedas está prestes a regressar ao mercado altista, que os investidores não devem perder. Mas, ao mesmo tempo, os investidores também precisam de estar atentos a vários factores de risco, prestar muita atenção a vários dados económicos e tendências políticas, e agir com cautela.