A DWF Labs foi identificada entre as empresas acusadas de envolvimento em esquemas de pump-and-dump e manipulação de mercado na exchange de criptomoedas Binance no ano passado, de acordo com um relatório publicado no Wall Street Journal na quinta-feira.

Um ex-membro da Binance afirmou que a equipe de investigação da bolsa descobriu US$ 300 milhões em negociações de lavagem do DWF Labs, concluindo que as ações da empresa foram violações dos termos de uso da bolsa.

Wash trading refere-se à compra e venda simultânea do mesmo ativo para criar uma falsa impressão de atividade de mercado.

O DWF Labs resistiu às acusações. “É um FUD impulsionado pela concorrência”, disse Heng Yu Lee, sócio fundador do DWF Labs, ao DL News, usando a sigla para medo, incerteza e dúvida.

De acordo com o relatório do WSJ, as acusações decorrem de reclamações sobre a DWF feitas por empresas rivais formadoras de mercado.

Eles também ocorrem no momento em que a Binance busca limpar sua atuação depois que seu fundador, Changpeng Zhao, se confessou culpado no final do ano passado por violar leis antilavagem de dinheiro e violar sanções.

O DWF Labs se autodenomina um formador de mercado de ativos digitais. Os formadores de mercado são contratados por projetos de criptografia para garantir que seus tokens tenham liquidez nas bolsas, minimizando a volatilidade dos preços e proporcionando melhores preços para compradores e vendedores.

Mas a criação de mercado criptográfico está envolvida em controvérsia, com inúmeras acusações de crime dirigidas às empresas envolvidas.

Caso DWF divide Binance

A equipe que investigou o DWF Labs foi contratada no mundo financeiro tradicional para ajudar a limpar a ação da Binance, de acordo com a reportagem do Wall Street Journal.

Em setembro, a equipe de investigação da Binance começou a investigar a DWF depois que duas outras empresas formadoras de mercado levantaram preocupações de forma privada.

“Os investigadores da Binance descobriram que a DWF manipulou o preço do YGG e de pelo menos seis outros tokens, e faturou mais de US$ 300 milhões em negociações de lavagem em 2023”, disse o Journal. YGG é o token nativo da organização autônoma descentralizada, ou DAO, Yield Guild Games.

Mas depois que a equipe de investigação da Binance apresentou suas descobertas, algo estranho aconteceu.

O chefe do departamento de clientes VIP da Binance questionou as descobertas e reclamou com a liderança da empresa. Após uma nova investigação, a bolsa determinou que não havia provas suficientes de que a DWF se envolveu em abuso de mercado.

A Binance, disse o executivo ao jornal, sentiu que o chefe da equipe de vigilância havia colaborado muito estreitamente no caso com um dos concorrentes da DWF que fez as reclamações originais.

O chefe das investigações da Binance foi demitido uma semana depois de relatar as conclusões da investigação da DWF.

Briga entre formadores de mercado

Outros criadores de mercado de criptografia já denunciaram o DWF Labs, mas não acusaram diretamente a empresa de irregularidades.

Em setembro, na época em que dois formadores de mercado desconhecidos reclamaram da DWF Labs para a Binance, Cristian Gil, presidente do formador de mercado GSR, disse que era “um insulto” que o CEO da DWF Labs, Andrei Grachev, tivesse sido convidado para um painel com outros formadores de mercado no Conferência Token2049.

“É muito triste que no final de 2023, maus atores como o DWF Labs ainda consigam tanto tempo de transmissão”, disse Gil.

Evgeny Gaevoy, CEO do criador de mercado Wintermute, também acusou a DWF Labs e Grachev de rotularem incorretamente a sua atividade comercial como investimentos.

Grachev negou as acusações de manipulação de mercado em uma entrevista à Blockbeats em setembro. “Não estamos envolvidos em nenhuma manipulação”, disse ele.

A Wintermute também não escapou ao escrutínio sobre as suas práticas de criação de mercado.

Em junho, uma ação coletiva contra o extinto credor de criptografia Celsius alegou que Wintermute ajudou a sustentar o valor do token CEL da Celsius por meio de suas atividades de criação de mercado. Acusou especificamente a empresa de comércio de lavagem.

Wintermute negou essas acusações.

“Tudo o que estamos tentando fazer é mostrar lances e ofertas na tela, que é basicamente o nosso negócio principal. E isso é tudo que existe, basicamente”, disse Gaevoy ao DL News em uma entrevista em agosto.

Tim Craig é correspondente de DeFi na DL News. Tem uma dica? Envie um e-mail para ele em tim@dlnews.com.