Zlecenie Spot Trailing Stop
Często Zadawane Pytania
Zlecenie Spot Trailing Stop
Czym Jest Zlecenie Spot Trailing Stop?
Zlecenie trailing stop jest podobne do zlecenia stop-limit, z tym że cena wyzwalająca zlecenia trailing stop podąża za twoją pozycją, kiedy rynek idzie w korzystną stronę, a jeżeli rynek idzie w stronę niekorzystną, zamyka pozycję. Dzięki zleceniu spot trailing stop można złożyć wstępnie ustalone zlecenie oddalone o określony procent od ceny rynkowej.
Kiedy cena porusza się w korzystną stronę, zlecenie trailing stop zabezpiecza zysk, umożliwiając pozostawienie otwartej pozycji oraz osiąganie dalszych zysków, dopóki cena porusza się w korzystnym kierunku. Trailing stop nigdy nie rusza się wstecz. Kiedy cena przesunie się o określony procent w drugą stronę, zlecenie trailing stop zostanie wykonane jako zlecenie limit. Kiedy transakcja nie idzie w korzystnym kierunku, zlecenie trailing stop może pomóc w zminimalizowaniu strat i zabezpieczeniu zysków.
Jak działa Zlecenie Spot Trailing Stop?
W przypadku transakcji long cena sprzedaży powinna być wyższa niż ostatnia cena. Kiedy cena idzie w górę, cena krocząca podnosi się za ostatnią ceną i zachowuje określony odstęp procentowy. Cena krocząca przestaje się jednak podnosić, jeżeli cena spadnie. Jeżeli cena przesunie się bardziej niż określona z góry różnica krocząca od najwyższej ceny i dojdzie do ceny kroczącej, w księdze zleceń zostaje umieszczone zlecenie sprzedaży limit.
Zlecenie trailing stop „kup” jest przeciwieństwem zlecenia trailing stop „sprzedaj”.
W przypadku transakcji short cena zakupu powinna być niższa od ostatniej ceny. Kiedy cena spadnie, cena krocząca przesuwa się w dół wraz z ostatnią ceną i zachowuje określony odstęp procentowy. Jednak cena krocząca przestanie podążać, jeśli cena wzrośnie. Jeżeli cena przesunie się bardziej niż z góry określona różnica krocząca od najniższej ceny i dojdzie do ceny kroczącej, w księdze zleceń zostaje umieszczone zlecenie kupna limit.
Uwaga: aby uaktywnić zlecenie limit i zamknąć transakcję, muszą być spełnione warunki ceny aktywacji i różnicy kroczącej.
Przykłady
(1) Składanie Zlecenia Trailing Stop na sprzedaż w przypadku pozycji long
Cena rynkowa BTCUSDT wynosi 8500 USDT i składasz zlecenie trailing stop o następujących parametrach:
- Różnica krocząca: 5%
- Cena aktywacji: 8500 USDT
- Cena limit: 8600 USDT
Cena krocząca wynosi 8075 USDT, a ostatnia cena to 8500 USDT. Cena krocząca dojdzie do 15 200 USDT [Ostatnia cena* (1 - różnica krocząca)], kiedy cena wzrośnie do 16 000 USDT.
Cena krocząca zatrzymuje się, kiedy cena spada. Kiedy cena osiągnie szczytową cenę 18 000 USDT, cena krocząca osiągnie 17 100 USDT. Kiedy cena spadnie, cena trailing stop ponownie się zatrzyma. Kiedy cena spadnie o więcej niż 5% i dojdzie do ceny kroczącej 17 100 USDT lub ją przekroczy, do księgi zleceń zostaje wysłane zlecenie sprzedaży (8600 USDT).
Uwaga:
Ponieważ cena rynkowa wynosi 17 100, zlecenie sprzedaży (8600 USDT) zostaje zrealizowane od razu. Ostateczna cena sprzedaży będzie znacznie wyższa niż cena limit z zyskiem 8500 USDT. Jeżeli jednak użyjesz zlecenia stop limit o tych samych parametrach (cena stop: 8500 USDT, cena limit: 8600 USDT), zlecenie zostanie zrealizowane natychmiast po cenie 8600 USDT. Z kolei zlecenie trailing stop może zmaksymalizować Twoje dochody.
(2) Składanie Zlecenia Trailing Stop na zakup w przypadku transakcji short
Cena rynkowa BTCUSDT wynosi 9000 USDT i składasz zlecenie trailing stop o następujących parametrach:
- Różnica krocząca: 5%
- Cena aktywacji: 9000 USDT
- Cena limit: 8900 USDT
Cena trailing stop to 9450 USDT, a ostatnia cena to 9000 USDT. Cena krocząca dochodzi do 8925 USDT [Ostatnia cena* (1 + różnica końcowa)], kiedy cena spadnie do 8500 USDT.
Cena krocząca zatrzymuje się, kiedy cena rośnie. Kiedy cena przesunie się do najniższej ceny wynoszącej 8000 USDT, cena krocząca wyniesie 8400 USDT. Kiedy cena rośnie, cena krocząca ponownie się zatrzymuje. Kiedy cena wzrośnie o więcej niż 5% i dobije do ceny kroczącej 8400 USDT lub ją przekroczy, do księgi zleceń zostaje wysłane zlecenie kupna (8900 USDT).
Różnice między Zleceniami Spot Trailing Stop a Zleceniami Futures Trailing Stop
1. W Zleceniu Spot Trailing Stop tzw. różnica krocząca odzwierciedla określony procent ruchu w przeciwnym kierunku, jaki jesteś w stanie znieść. Z kolei w Zleceniu Futures Trailing Stop występuje tzw. stawka callback.
2. Zakres różnicy kroczącej spot zawiera się w przedziale 0,1%–20,0%, a zakres stawki callback w przypadku kontraktu futures zawiera się tylko w przedziale 0,1%–10,0% (patrz: aktualny przedział limit na stronie handlu).
3. Po spełnieniu warunków wyzwalających zlecenie Spot Trailing Stop zostanie wykonane jako zlecenie limit, a zlecenie Futures Trailing Stop zostanie zrealizowane jako zlecenie market. Dlatego do złożenia zlecenia Spot Trailing Stop konieczna jest cena limit.
Jak złożyć zlecenie Spot Trailing Stop?
Istnieją dwa warunki, aby aktywować zlecenie trailing stop.
Zlecenie kupna trailing stop zostanie uruchomione, jeżeli:
- Cena Aktywacji ≥ Najniższa Cena
- Stawka odbicia ≥ różnica krocząca
Zlecenie sprzedaży trailing stop zostanie uruchomione, jeżeli:
- Cena Aktywacji ≤ Najwyższa Cena
- Stawka odbicia ≥ różnica krocząca
1. Cena aktywacji
Cena aktywacji to żądany poziom ceny, który powoduje uruchomienie trailing stopu. Jeżeli cena aktywacji nie zostanie ustawiona, będzie to domyślnie cena rynkowa.
Aby możliwe było złożenie zlecenia kupna trailing stop, cena aktywacji musi być niższa niż cena rynkowa. I odwrotnie – aby możliwe było złożenie kroczącego zlecenia sprzedaży, cena aktywacji musi być wyższa niż cena rynkowa.
Najwyższa/najniższa cena na rynku musi dojść do ceny aktywacji lub ją przekroczyć, aby spełnić warunek.
2. Różnica krocząca
Trailing Delta to procent ruchu w przeciwnym kierunku, jaki jesteś w stanie wytrzymać. Trailing Delta można ustawić w przedziale od 0,1% do 20,0% poprzez ręczne umieszczenie wartości w polu różnicy kroczącej. Można też skorzystać z dostępnych opcji szybkiego wyboru, np. „1%” lub „2%”.
3. Cena limit
Cena limit określa cenę zlecenia przekazywanego na rynek, kiedy zlecenie trailing stop zostanie wykonane jako zlecenie limit. Można ustawić żądaną cenę limit.
Ważne Uwagi
- Ustalenie optymalnej różnicy końcowej i ceny aktywacji może być trudne.
- Aby trailing stop był skuteczny, różnica krocząca nie powinna być ani za mała, ani za duża, a cena aktywacji nie powinna być ani zbyt blisko, ani zbyt daleko od ceny rynkowej. Kiedy różnica krocząca jest zbyt mała lub cena aktywacji jest za blisko, trailing stop jest zbyt blisko ceny wejścia i łatwo może dojść do jego uruchomienia z powodu regularnych codziennych ruchów rynkowych. Transakcja nie będzie mieć miejsca na ruch w korzystnym kierunku zanim nastąpią jakiekolwiek znaczące ruchy cenowe. Transakcja zostanie zamknięta/zakończona w punkcie, w którym rynek zaliczył jedynie chwilowy dołek, a następnie odrobił straty, co będzie oznaczać przegraną transakcję.
- Kiedy różnica krocząca jest zbyt duża, trailing stop może zostać wywołany tylko przez ekstremalne ruchy na rynku, co oznacza, że podejmujesz ryzyko niepotrzebnie dotkliwych strat.
- Wyższa różnica końcowa jest zazwyczaj lepszą opcją w okresach niestabilności, a niższa różnica końcowa jest bardziej pożądana w normalnych warunkach rynkowych.
- Nie ma idealnej optymalnej różnicy końcowej i ceny aktywacji. Zaleca się, aby od czasu do czasu korygować strategię trailing stop ze względu na ciągłe wahania cen na rynku. Należy zawsze dokładnie rozważyć, czy transakcja jest zgodna z naszą tolerancją na ryzyko, doświadczeniem inwestycyjnym, kondycją finansową oraz innymi względami, które mogą być dla nas istotne. Oprócz przedziału zmian cenowych należy zawsze określać różnicę kroczącą oraz cenę aktywacji na podstawie docelowych poziomów rentowności i akceptowalnych strat w granicach swoich możliwości.
1. Jaka jest różnica między zleceniem stop limit a zleceniem trailing stop?
Zlecenie trailing stop ma zmienną cenę stop, którą można ustawić o określony procent lub kwotę od aktualnej ceny rynkowej. Chodzi o zabezpieczenie zysków, ponieważ zlecenie może nadal przynosić zyski, o ile cena będzie się poruszać w korzystnym kierunku. Kiedy cena rynkowa dobije do ceny stop w drugą stronę, system automatycznie składa zlecenie limit po cenie limit ustawionej przez użytkownika, aby zamknąć zlecenie.
2. Jak obliczać cenę trailing stop?
- W przypadku zleceń kupna cena zlecenia stop kroczącym to nowa najniższa cena market * (1 + różnica krocząca).
- W przypadku zleceń sprzedaży ceną trailing stop jest nowa najwyższa cena rynkowa * (1 - trailing delta).
3. Co to jest cena aktywacji?
Podobnie jak w przypadku zlecenia stop-limit, cena aktywacji to cena, po której aktywowane jest zlecenie trailing stop. Po dojściu do ceny stop różnica krocząca się uaktywnia. Po osiągnięciu różnicy dochodzi do umieszczenia w księdze zleceń zlecenia limit z ceną limit, którą ustalisz.
Podobnie jak w przypadku zlecenia stop-limit, cena aktywacji to cena, po której aktywowane jest zlecenie trailing stop. Po dojściu do ceny stop różnica krocząca się uaktywnia. Po osiągnięciu różnicy dochodzi do umieszczenia w księdze zleceń zlecenia limit z ceną limit, którą ustalisz.
Przykładowo: użytkownik A składa zlecenie trailing stop BNBUSDT o następujących parametrach:
- Cena limit: 300 USDT
- Cena aktywacji: 280 USDT
- Różnica krocząca: 0,5%
Aby uruchomić różnicę kroczącą 0,5%, cena market musi najpierw dobić do ceny aktywacji. Kiedy cena BNB dojdzie do 280 USDT, zlecenie kroczące zostanie uruchomione, a w księdze zleceń zostanie umieszczone zlecenie limit na 300 USDT.
4. Dlaczego moje zlecenie limit nie zostało zrealizowane po uruchomieniu warunków zlecenia trailing stop?
Należy pamiętać, że nie ma gwarancji realizacji zlecenia limit. Jeżeli cena market nie dobije do ceny limit, Twoja transakcja pozostanie w księdze zleceń niewypełniona.
Należy pamiętać, że nie ma gwarancji realizacji zlecenia limit. Jeżeli cena market nie dobije do ceny limit, Twoja transakcja pozostanie w księdze zleceń niewypełniona.
Realizacja zlecenia limit zależy również od warunków rynkowych. Jeżeli cena rynkowa szybko ulegnie zmianie w krótkim okresie, może nie dojść do realizacji zlecenia limit, ponieważ po drugiej stronie nie było wystarczającej liczby pasujących zleceń. Należy pamiętać, że zlecenia w księdze zleceń są wypełniane w porządku chronologicznym.
5. Jak mogę sprawdzić czy zlecenie jest uaktywnione/uruchomione?
Status zlecenia można sprawdzić w menu [Otwarte Zlecenia].
Jeżeli korzystasz z Aplikacji Binance:
Warunki zlecenia pozostają bez zmian, jeżeli nie jest ono uaktywnione.
Kiedy zlecenie zostaje uruchomione, obok opcji [Warunki] pojawia się zielony haczyk. Aby sprawdzić, czy zlecenie jest uaktywnione lub przesłane do księgi zleceń, kliknij przycisk [Warunki], a pojawi się wyskakujące okienko ze znacznikami czasowymi.
Jeżeli status zlecenia jest [Uaktywniony], zlecenie limit nie zostało jeszcze przesłane do księgi zleceń.
Jeżeli status Twojego zlecenia to [Przesłane], to znaczy, że zlecenie jest uaktywnione, a zlecenie limit jest przesłane do księgi zleceń.
Jeżeli korzystasz ze strony internetowej Binance:
Otwarte zlecenie(-a) możesz sprawdzić, klikając status zlecenia.
Jeśli zlecenie jest uaktywnione, ale jeszcze nie uruchomione, status zlecenia będzie widnieć jako [Uaktywniony]. Aby sprawdzić czas uaktywnienia, wystarczy kliknąć opcję [Uaktywniony].
Jeżeli zlecenie zostanie uruchomione, status zlecenia będzie widnieć jako [Przesłane]. Możesz sprawdzić, kiedy Twoje zlecenie zostało uaktywnione i przesłane do księgi zleceń, klikając przycisk [Przesłane].
6. Jak mogę sprawdzić czas uaktywnienia/uruchomienia, jeżeli zlecenie zostanie wypełnione?
Czas uaktywnienia lub uruchomienia można sprawdzić na stronie [Historia Zleceń] – [Szczegóły Zlecenia]. Czas uaktywnienia i przesłania zlecenia będzie widoczny w menu [Czas Uaktywnienia] i [Czas Przesłania].
