Spis treści:
6. Wykres likwidacji kontraktów BTC, odniesienie do pozycji zarządzania ryzykiem;
7. Indeks altcoinów nadal rośnie, sezon altcoinów zbliża się do strefy ryzyka;
8. Zapowiedź dużych odblokowań tokenów.
9. Analiza gorących tematów: nadchodzi super tydzień non-farm, urzędnicy Fed wygłaszają liczne przemówienia.
6. Wykres likwidacji kontraktów BTC, odniesienie do pozycji zarządzania ryzykiem.
Zgodnie z najnowszymi danymi z kontraktów, jeśli cena BTC wzrośnie powyżej 98 000 dolarów, zostanie zlikwidowana pozycja krótka o wartości 1,345 miliarda dolarów;
Jeśli cena BTC spadnie poniżej 94 000 dolarów, zostanie zlikwidowana pozycja długa o wartości 10,8 dolarów.
7. Indeks altcoinów nadal rośnie, sezon altcoinów zbliża się do strefy ryzyka.
Logika indeksu altcoinów jest taka, że jeśli 75% z 50 największych kryptowalut w ostatnich 90 dniach osiągnęło lepsze wyniki niż BTC, to jest sezon altcoinów, obecnie osiągnięto 80, należy zwrócić uwagę na stopniowe zbliżanie się do strefy ryzyka, a poprzedni szczyt wynosił 85, a przedtem osiągnięto 98.
W ciągu ostatnich trzech miesięcy XLM z pierwszej pięćdziesiątki wzrosło o około 500%, zajmując pierwsze miejsce, od początku sierpnia osiągnęło maksymalny wzrost o 740%, a HBAR dzisiaj awansował na pierwsze miejsce pod względem wzrostu. Ostatnio starsze główne kryptowaluty radzą sobie dobrze, XRP wczoraj wróciło na trzecie miejsce pod względem kapitalizacji, a wieczorem kontynuowało wzrost do 2,87+ dolarów, przekraczając SOL; XRP jest również starszym bratem XLM, a jego całkowity wzrost jest również w czołowej trójce.
8. Zapowiedź dużych odblokowań tokenów:
Dane pokazują, że TAIKO, ADA, ENA i inne tokeny będą miały dużą ilość odblokowań w przyszłym tygodniu, w tym:
Taiko (TAIKO) odblokuje około 9,29 miliona tokenów w dniu 5 grudnia o godzinie 20:00 czasu singapurskiego, co stanowi 11,38% obecnego obiegu, o wartości około 20,9 miliona dolarów;
Cardano (ADA) odblokuje około 18,53 miliona tokenów w dniu 6 grudnia o godzinie 8:00 czasu singapurskiego, co stanowi 0,05% obecnego obiegu, o wartości około 19,8 miliona dolarów;
Ethena (ENA) odblokuje około 12,86 miliona tokenów w dniu 4 grudnia o godzinie 15:00 czasu singapurskiego, co stanowi 0,45% obecnego obiegu, o wartości około 10,5 miliona dolarów.
W tym tygodniu zwróć uwagę na te tokeny ze względu na negatywne efekty związane z ich odblokowaniem, unikaj rynku spot, szukaj możliwości shortowania w kontraktach. Wśród nich, odblokowanie TAIKO ma dużą proporcję i skalę, należy na to szczególnie zwrócić uwagę.
9. Analiza gorących tematów: nadchodzi super tydzień non-farm, urzędnicy Fed wygłaszają liczne przemówienia.
Właśnie minął miesiąc wyborczy w USA, a wpływ powrotu Trumpa do Białego Domu uznawany jest za kluczowy czynnik wpływający na globalne rynki. Indeks S&P 500 wzrósł o ponad 25% w ciągu ostatnich 11 miesięcy, a 'transakcja Trumpa' wspiera wzrosty na amerykańskim rynku akcji.
W tym tygodniu nadchodzi 'super tydzień', dane z amerykańskiego rynku pracy, szczególnie piątkowy raport non-farm payrolls, mają ogromny wpływ na plany obniżek stóp procentowych przez Fed, a wielu urzędników Fed również wygłosi przemówienia. W ostatnich tygodniach inwestorzy skupiali się na polityce gospodarczej Trumpa i zmianach oczekiwań dotyczących obniżek stóp przez Fed. Ostatnio wzrosły oczekiwania dotyczące obniżek stóp w grudniu, jednak w dłuższej perspektywie droga do luzowania polityki jest trudna. W październiku liczba nowych miejsc pracy w sektorze pozarolniczym spadła drastycznie, co wzbudziło obawy o pogorszenie się rynku pracy. Oczekuje się, że w listopadzie liczba nowych miejsc pracy wyniesie 195 tysięcy, ale stopa bezrobocia może wzrosnąć do 4,2%. Dane o zatrudnieniu mogą lepiej odzwierciedlić podstawowe trendy, a rynek ma wiele sporów na temat ścieżki stóp procentowych Fed. W przyszłym tygodniu urzędnicy Fed będą wygłaszać liczne przemówienia, a wystąpienie Powella będzie szczególnie obserwowane. Większość urzędników uważa, że szybkie tempo obniżek stóp nie może się utrzymać, a Powell wcześniej stwierdził, że nie ma potrzeby do pośpiechu w obniżaniu stóp. Różne instytucje i analitycy mają różne oczekiwania co do obniżek stóp przez Fed.
Uważamy, że obecny rynek jest pod wpływem zarówno czynników politycznych, jak i ekonomicznych. Potencjalne wpływy polityki Trumpa przyciągają uwagę rynku, podczas gdy wzrost amerykańskich akcji pokazuje optymizm inwestorów. Jednak dane z rynku pracy stały się kluczowe, ponieważ mają bezpośredni związek z polityką monetarną Fed. Wyniki raportu non-farm payrolls będą decydować o możliwości i tempie obniżki stóp procentowych przez Fed. Ostatnie wzrosty oczekiwań dotyczących obniżek stóp w grudniu oraz długoterminowa ostrożność odzwierciedlają złożoną ocenę rynku dotyczącą krótko- i długoterminowych ryzyk inflacyjnych. Niepewność dotycząca danych o zatrudnieniu zwiększa napięcie na rynku, a możliwy wzrost stopy bezrobocia rzuca cień na perspektywy gospodarcze. Przemówienia i postawa urzędników Fed będą miały istotny wpływ na oczekiwania rynku. Różnice w opiniach różnych instytucji i analityków wskazują na dużą niepewność co do przyszłych trendów gospodarczych i kierunków polityki.
Rynek kryptowalut będzie również mocno dotknięty danymi makroekonomicznymi i polityką monetarną. Jeśli oczekiwania dotyczące obniżek stóp przez Fed wzrosną, może to spowodować, że więcej kapitału opuści tradycyjne rynki finansowe w poszukiwaniu wyższych możliwości inwestycyjnych. Część kapitału może trafić na rynek kryptowalut, podnosząc ceny kryptowalut, ponieważ obniżka stóp zazwyczaj zwiększa płynność na rynku. Jeśli w dłuższym okresie droga do luzowania polityki Fed będzie trudna, może to ograniczyć masowy napływ kapitału na rynek kryptowalut, ponieważ inwestorzy mogą być ostrożni wobec rozwoju całego rynku finansowego i podaży pieniądza. Wyniki danych o zatrudnieniu również mogą pośrednio wpływać na rynek kryptowalut. Dobre dane o zatrudnieniu mogą zwiększyć zaufanie rynku do gospodarki, zmniejszając popyt na aktywa ryzykowne (w tym kryptowaluty); natomiast słabe dane o zatrudnieniu mogą wywołać obawy o recesję gospodarczą, skłaniając inwestorów do poszukiwania kryptowalut i innych alternatywnych aktywów jako zabezpieczenia lub środka ochrony wartości. Należy jednak pamiętać, że rynek kryptowalut ma również swoją niezależną logikę działania, a jego ceny są bardziej wpływane przez unikalne czynniki, takie jak rozwój technologii, polityka regulacyjna, nastroje rynkowe itp. Powiązanie z tradycyjnymi rynkami finansowymi nie jest absolutnie bezpośrednie i liniowe, dlatego te wpływy mogą być pośrednie i mają pewną niepewność.
Autor: Stary Li Mortar
