市場レビュー
今週、米ドル指数は全体的に若干下落しました。最も刺激的な傾向は、FRBが木曜日の早朝に金利を50ベーシスポイント引き下げた後に起こりました。米ドル指数は取引中に急激に下落しました。そして一度は100ラウンド数のマークに近づきましたが、その後、失われた地盤のほとんどを力強く回復しました。アジアの取引は木曜日に再び下落した。
今週木曜早朝の米連邦準備理事会（ＦＲＢ）の金利決定後、金価格は一時２６００ドルに達し、過去最高値を更新したが、その後週間で５０ドル以上急落した。安値は2,546ドルで、その後徐々に上昇して史上最高値近くまで上昇しました。金曜日のヨーロッパ市場の前に、金は2,600整数のマークを突破し、新高値に達しました。記事執筆時点では、最高価格はオンスあたり2,620ドル近くでした。
米国以外の通貨に関しては、日銀は金曜日に金利を据え置いたが、ハト派姿勢が米ドルの上昇を引き起こしたと上田和夫総裁は述べた。対円で144円を超え、日中は100％以上上昇した。イングランド銀行は今週利下げを停止し、段階的なアプローチを強調し、ポンドは対ドルで一時２年半ぶりの高値を付けた。
中東情勢の激化とイスラエルとカザフスタンの停戦合意の悲観的な見通しにより、国際原油価格は今週全体的に上昇した。さらに、ハリケーン・フランシンによる米国メキシコ湾の石油生産への影響は、需要に対する市場の継続的な懸念に影を落とし、原油価格も押し上げた。両原油とも２週連続の上昇で終了すると予想されていた。
米国株に関しては、連邦準備理事会（FRB）の大幅利下げにも関わらず、水曜日の米国株は依然として総じて下落し、S&Pは連勝記録を7で止めた。しかし、米国株のパフォーマンスは木曜日に反転し、S&P500指数は5,700ポイントを突破し、2024年以来39位という新記録を樹立し、今年の上昇率は約20％に拡大した。ダウ工業株30種平均は4万2000ポイントを突破し、最高値を更新した。
今週の主な出来事
1. FRBは大胆に50ベーシスポイントの利下げを開始しました！
FRBは50ベーシスポイントの利下げサイクルを開始し、米国では2020年3月以来初の利下げとなった。ドットプロットは、FRBが今年さらに50ベーシスポイント利下げし、来年さらに100ベーシスポイント利下げすることを示しており、ボウマン総裁は25ベーシスポイントの利下げに賛成票を投じた。
パウエル議長は記者会見で、実際の経済状況に応じて将来の利下げが早まったり遅くなったり、あるいは停止される可能性もあり、雇用とインフレのリスクは均衡しており、経済には金利上昇を示す兆候は見られないと述べた。景気後退の可能性はあるが、インフレとの戦いが勝利するとは発表していない。同氏はまた、５０ベーシスポイントの利下げは、将来的に後手に回らないというＦＲＢのコミットメントとみなされるべきだが、非農業統計が正常な水準であるとみなすべきではないと述べた。 7月の会合前にその月の金利が得られると、すでに7月には利下げが行われる可能性がある。市場が５０ベーシスポイント（ｂｐ）の利下げを予想していなければ、このような大幅な利下げが行われていたかとの質問に対し、パウエル議長は経済にとって何が最善かだけを考慮すると述べた。
経済予測の概要で、FRBは今年のGDP成長率予測を2.0％に引き下げ、今年と来年の失業率予測を4.4％に引き上げ、今年と来年のPCEとコアPCEインフレ率予測を下方修正した。年。パウエル議長は、インフレの下振れリスクと失業の上振れリスクの両方が高まっていると述べた。
トランプ前米大統領は、FRBの50ベーシスポイント（ｂｐ）利下げは「政策をしているだけではないのであれば、経済状況は非常に悪い。だからこそこれほど大幅な利下げをしなければならない」ことを示していると述べた。同氏はまた、FRBの利下げは政治的配慮によるものだと述べた。パウエル議長は記者会見で、今回の決定は政治的配慮とは何の関係もないと述べた。ハリス米副大統領は、FRBの決定は米国民にとって朗報だと述べた。
JPモルガン・チェースは今週、FRBによる50ベーシスポイントの利下げを正確に予測し、同銀行の米国首席エコノミスト、マイケル・フェローリ氏は11月にさらに50ベーシスポイントの利下げが行われると主張したが、それは今後の雇用統計の結果にも左右されると主張した。ゴールドマン・サックスは、失業率とPCEの最新の予想値が現在の水準に非常に近いため、FRBが利下げを拡大する閾値は低いと考えている。同銀行は今年さらに７５ベーシスポイントの利下げを予想している。
2. トランプ大統領に再び暗殺の疑いが！
現地時間15日、フロリダ州ウェストパームビーチにあるトランプ前米大統領所有のゴルフクラブ付近で銃撃事件が発生した。法執行機関関係者によると、捜査当局はトランプ大統領のゴルフ場近くでAK-47ライフルを持った男を発見し、容疑者と銃撃戦を繰り広げ、少なくとも4発発砲したという。しかし、容疑者が発砲したかどうかは不明だ。
伝えられるところによると、トランプ氏はゴルフをしていたところ銃撃があり、ゴルフカートに乗せられてクラブハウス内の安全な場所に連れて行かれたという。負傷者はいなかった。トランプ大統領は「私は大丈夫、シークレットサービスは素晴らしい仕事をしている」と応じた。
マスク氏はソーシャルメディア「X」上で「なぜトランプ氏を暗殺しようとしたのか」というコミュニティユーザーの質問に答え、バイデン氏やハリス氏を暗殺しようとする者は誰もいないと述べ、「考えている」という絵文字を付け加えた。ハリス米副大統領は「本日トランプ氏に対する暗殺未遂の可能性があり、非常に動揺している」と述べた。
3. レバノンの多くの場所でポケベルが爆発し、レバノンとイスラエルの間の状況が大幅に悪化しました。
レバノンでは通信機器の爆発が発生し、その後イスラエルによる大規模な空爆が発生し、本格的な紛争の可能性が大幅に高まり、ハマスとの外交が複雑化した。米政府高官らは、来年１月のバイデン大統領の任期満了までにイスラエルとハマスが停戦と人質解放で合意に達するとは予想していないと述べた。
今週レバノンでポケベルの爆発が発生し、37人が死亡、2,931人が負傷した。ベイルートはイスラエルが背後にいると主張し、ヒズボラは報復を誓った。国連のレバノン代表部は安全保障理事会に宛てた書簡の中で、レバノン当局は予備調査に基づいて、同国に到着する前に爆発性通信機器に爆発物が仕掛けられており、機器に電子メッセージを送信することで爆発したことを発見したと述べた。 。
さらに、イスラエル軍は現地時間9月19日夜、レバノンのヒズボラ標的に対する新たな空爆を開始するため数十機の戦闘機を派遣し、一度にレバノンのヒズボラに属する100カ所以上のロケット発射場を攻撃した。すべての当事者が自制を求めているときに、イスラエルとレバノンの武装組織ヒズボラの間の紛争が激化した。
ガザ戦争に関して国連総会はイスラエルに対し、12カ月以内に「パレスチナ占領地における不法駐留」を中止するよう求める決議を可決した。しかし、米国高官らはここ数カ月間、停戦と人質解放の合意が差し迫っていると主張してきたが、ジョー・バイデン大統領の任期満了までにイスラエルとハマスが合意に達するとは期待していないと今は非公式に認めている。バイデン政権は合意の模索を諦めないとし、ガザ戦争を終わらせ、イスラエルとレバノンのヒズボラ間の紛争の急速な拡大を防ぐ唯一の方法と引き続き考えていると述べた。
4. LPR は 9 月は「停滞」、第 4 四半期も依然として低下傾向が予想される
中国人民銀行は９月のローンプライムレート（ＬＰＲ）を予定通り発表し、１年物と５年物のローンプライムレート（ＬＰＲ）をそれぞれ３．３５％、３．８５％に据え置いた。
アナリストらは、FRBの利下げが「効果を発揮」した後、中国と米国の金利差の逆転が縮小し、人民元相場の下落圧力が緩和され、我が国の金融政策の運用余地が広がったと述べた。しかし、これは中央銀行が直ちに金利を引き下げなければならないという意味ではない。業界関係者らはまた、内需の促進や相場の質の向上などの複数の要因を考慮すると、LPRは今年も引き続き低下すると予想され、既存の住宅ローン金利も引き下げられる可能性があると述べた。
5. イングランド銀行は金利を据え置く
イングランド銀行は木曜日、利上げに賛成票を投じた人はいなかったため、8対1の投票で基準金利を5.00％に据え置いた。金融政策委員会の委員のほとんどは、段階的な金利引き下げが合理的であると考えている。イングランド銀行（イングランド銀行）のベイリー総裁は、利下げが早すぎたり、利下げが多すぎたりしないよう注意が必要だと述べた。
イングランド銀行は、賃金と物価の傾向は正常化を続けており、労働市場は引き続き緩和しているものの、歴史的な基準に照らしれば依然として逼迫していると述べた。量的引き締めは順調に進んでおり、市場機能が損なわれた形跡は見つかっていない。スタッフらは第３・四半期の国内総生産（ＧＤＰ）と年末までのインフレ予想を引き下げ、インフレリスクが沈静化するまで十分な期間、金融政策を引き締める必要があると繰り返した。
6. 日銀、インフレ期待が上昇しているとして利上げを一時停止
金曜日、日本銀行は市場の予想通り、基準金利を0.25％に維持することを全会一致で決定した。日銀は声明で、インフレ期待は緩やかに上昇しており、インフレ率は３年間の予測期間にわたって日銀の物価目標とほぼ一致すると予想されていると述べた。消費は緩やかな増加傾向にあり、日本経済は緩やかに回復しており、一部の弱さはあるものの、潜在成長率を上回る成長を遂げる可能性があります。
また、日銀は、為替変動による物価への影響は過去に比べて大きくなっており、金融市場や為替市場の変動が日本の経済や物価に与える影響については警戒する必要があると述べた。上田和夫総裁は、経済発展が期待通りであれば利上げを継続し、利上げの影響に細心の注意を払うと述べたが、これは必ずしも将来の利上げペースが適切であることを意味するものではないと指摘した。減速する。
7. 多くの地方の金融機関が預金金利を引き下げた
中秋節の前夜、寧武瑞都農村銀行、来賓郷長江農村銀行、新城県農村信用協同組合、蒙陰奇峰農村銀行などの多くの農村金融機関が人民元の個人預金金利を引き下げた。金利を最大55％引き下げる金融機関もある。また、7月22日の貸出市場相場金利（LPR）の引き下げを受けて、一部の銀行は主に期間1年以上の一括預金を対象に2回目の預金金利の調整を行っている。
8. 香港取引所：2024年9月23日より悪天候取引を実施
香港取引所は、2024年6月18日に発行された協議概要と7月15日と8月2日の通知に基づき、同取引所が悪天候時の取引を実施することを規制当局から承認されたと発表した。悪天候協定は2024年9月23日から発効する。悪天候の取引日でも、証券取引は通常通り行われますが、すべての取引所参加者は悪天候の間も取引関連サービスを提供し続ける必要があります。同取引所は参加者に対し、リモート作業モードとオンラインサービスの利用を強く推奨している。
9. Apple iPhone 16の販売は楽観的ではないかもしれない
Appleの新製品販売動向を正確に予測することで知られるアナリストのミンチー・クオ氏は、最初の週末の予約に基づくと、iPhone 16 Proシリーズに対する市場の需要は予想よりも低かったと述べた。ミンチー・クオ氏は、iPhone 16シリーズの最初の週末の販売台数は前年比12.7％減の3700万台になると予想している。需要が予想よりも低い理由として考えられるのは、最大の販売台数を誇るApple Intelligenceだ。ポイント、iPhone 16のリリースでは起動できません。さらに、中国市場での熾烈な競争はiPhoneの需要に影響を与え続けています。
9月20日午前8時、Apple iPhone 16シリーズが主要Apple Storeで正式に発売され、同日10時8分にHuawei MateXT Master Extraordinaryも正式に発売されました。この「ダフ屋」は、200元の値上げでiPhone 16 Pro Maxのみを受け取ると主張したが、その日の午後にはそれ以上は受け取らないと述べた。ファーウェイの３つ折り画面携帯電話は瞬く間に完売し、「ダフ屋」らは２万～３万元の値上げには応じられないと話した。
記事の転送元: Golden Ten Data