Autore: Wesner, Odaily Planet Daily

Negli ultimi giorni, il mercato delle criptovalute ha subito un generale ritracciamento, ma l'ecosistema di Solana ha comunque mostrato prestazioni brillanti il mese scorso, con la possibilità di un rapido recupero dei prezzi in futuro, continuando il mercato rialzista.

Secondo le statistiche, nel novembre 2024, le DApp native di Solana hanno ottenuto 365 milioni di dollari di ricavi, un nuovo massimo mensile; quasi l'84% dei ricavi proviene dall'ecosistema DeFi, mentre portafogli e infrastrutture rappresentano meno del 15%. Inoltre, ci sono 20 DApp di Solana con ricavi mensili superiori a 1 milione di dollari, con pump.fun che diventa "il primo protocollo di Solana a superare 100 milioni di dollari di ricavi mensili". Odaily Planet Daily combinerà i rapporti di Syndica in questo articolo per analizzare le prestazioni relative all'ecosistema di Solana nel mese di novembre, per riferimento dei lettori.

Esplora Solana: ricavi dell'ecosistema e ricavi protocollari stabiliscono nuovi massimi

Secondo le statistiche, a novembre, i ricavi dell'ecosistema di Solana e i ricavi delle DApps hanno rispettivamente raggiunto 92 milioni di dollari e 365 milioni di dollari, entrambi creando un "nuovo massimo per quest'anno". Il primo era solo di 6 milioni di dollari all'inizio dell'anno, aumentando di 15 volte; il secondo era solo di 26 milioni di dollari all'inizio dell'anno, aumentando di 14 volte.

È degno di nota che il 50% dei ricavi dell'ecosistema di Solana è principalmente utilizzato per il riacquisto e la distruzione di token SOL; le statistiche sui ricavi delle DApps provengono principalmente da dati sui protocolli di punta e sono statistiche incomplete.

Nel frattempo, secondo i dati di Coingecko, il prezzo di SOL all'inizio dell'anno era di circa 101 dollari, e il 23 novembre ha superato un massimo di 263 dollari, attualmente è tornato a circa 188 dollari, con un incremento annuale che si mantiene intorno all'88%.

Grafico dei ricavi dell'ecosistema di Solana e delle DApps

I protocolli dell'ecosistema di Solana: pump.fun spicca, con 10 protocolli che superano i 10 milioni di dollari di ricavi mensili

Un altro esempio dello sviluppo rapido dell'ecosistema di Solana è il numero di protocolli con ricavi brillanti. Nel mese di novembre, ci sono stati 41 protocolli con ricavi superiori a 100.000 dollari; 20 protocolli con ricavi superiori a 1.000.000 dollari; 10 protocolli con ricavi superiori a 10.000.000 dollari; e solo pump.fun ha superato i 100.000.000 dollari.

Secondo le statistiche di Syndica, pump.fun ha ottenuto 106 milioni di dollari di ricavi nel novembre, posizionandosi al primo posto tra i protocolli di Solana; altri DApps in cima alla classifica includono Photon, Raydium, BullX, Trojan, BONKbot, Phantom, Jupiter e altri progetti infrastrutturali come DEX, Telegram Bot e portafogli.

Statistiche mensili sui ricavi delle DApps nell'ecosistema di Solana

Dati sui primi 8 protocolli per ricavi

Principale motivo della crescita di Solana: il settore DeFi è dominante, l'ecosistema dei meme esplode di oltre 300 volte

Secondo le statistiche, l'83,7% dei ricavi dei protocolli dell'ecosistema di Solana proviene dal settore DeFi; a fronte di ciò, i ricavi dei protocolli correlati ai portafogli rappresentano il 9,6%; i progetti infrastrutturali hanno una quota del 3,4%; i ricavi del settore NFT rappresentano solo il 2,2%; i ricavi del settore giochi sono ancora più ridotti, rappresentando solo lo 0,9%; il settore dei pagamenti e DePIN ha la quota più bassa, inferiore all'1%.

Da un altro punto di vista, l'ecosistema di Solana ha ancora ampio spazio di mercato, i settori dei giochi, dei pagamenti e di DePIN hanno ampie opportunità.

Nel settore DeFi, dominato dall'ecosistema di Solana, i ricavi dei protocolli di meme e i protocolli che supportano i meme rappresentano la quota più alta, con ricavi annuali che raggiungono i 509 milioni di dollari; seguono il settore dei Telegram Bot con ricavi annuali di 300 milioni di dollari; il DEX spot si posiziona al terzo posto, con ricavi annuali di 141 milioni di dollari. È interessante notare che i ricavi mensili delle DApps correlate ai meme sono passati da 600.000 dollari a gennaio a 183 milioni di dollari a novembre, con un incremento di 305 volte, diventando un "miracolo del settore".

Inoltre, grazie all'impulso di pump.fun, Raydium è diventato anche il "maggiore beneficiario" di questo settore, con ricavi mensili della piattaforma che hanno raggiunto i 32 milioni di dollari a novembre, superando di gran lunga Orca e Lifinity, pari a 8 volte i ricavi mensili di Orca; 32 volte i ricavi mensili di Lifinity. Inoltre, dal mese di aprile, il rapporto FDV dei token DEX rispetto ai ricavi mensili dei protocolli è diventato sempre più stabile, mantenendosi progressivamente nell'intervallo dell'85% ± 10%.

Grazie alle buone prestazioni del progetto, Raydium ha riacquistato 5,4 milioni di token RAY a novembre, per un valore di 28 milioni di dollari, destinati a essere distribuiti ai delegatori.

Statistiche sulla quota di ricavi dei settori dell'ecosistema di Solana

Le DApps correlate ai meme dominano

Le DApps correlate ai meme mostrano un aumento sorprendente

Raydium guida il settore DEX spot

I possessori di token RAY beneficiano dell'effetto Raydium

Settore di nicchia con potenzialità illimitate: Telegram Bot diventa una macchina per creare ricchezza nell'ecosistema

Allo stesso modo, grazie all'ecosistema dei meme in forte espansione, Solana ha fornito un terreno fertile per una grande quantità di Telegram Bot.

Con l'aumento del volume delle transazioni DEX, i ricavi totali dei protocolli correlati ai Telegram Bot hanno raggiunto 82 milioni di dollari, il doppio dei ricavi totali di ottobre; rappresentano il 4,5% della quota di volume delle transazioni DEX, e questa percentuale sta diventando sempre più stabile. BullX e Trojan sono diventati i due principali DApp in questo settore, con ricavi mensili superiori a 20 milioni di dollari, per un totale vicino ai 60 milioni di dollari.

Telegram Bot diventa un campione di guadagni nel settore di nicchia

L'"app super" dell'ecosistema di Solana: JLP di Jupiter è il miglior obiettivo

A novembre, grazie all'impulso dei contratti perpetui di Jupiter, i ricavi protocollari sono cresciuti a 17 milioni di dollari. Il 75% delle commissioni perpetue è stato distribuito come ricompensa ai LP di JLP, mentre il restante 25% è stato restituito al protocollo di Jupiter, rendendo JLP un obiettivo di investimento popolare per molti fondi.

Per quanto riguarda i partner che hanno integrato l'API di Jupiter Swap, i loro ricavi complessivi sono cresciuti a 153 milioni di dollari quest'anno, con Phantom Wallet al primo posto con un ricavo annuale di 91 milioni di dollari; Solflare è arrivato secondo con 31 milioni di dollari di ricavi; piattaforme aggregatrici come Birdeye seguono a ruota.

Panoramica dei ricavi mensili di Jupiter nel 2024

Panoramica dei ricavi dei partner dell'API di Jupiter Swap

Phantom è il grande vincitore

Settori di potenziale nell'ecosistema di Solana: prestiti, NFT, pagamenti, DePIN

A novembre, la piattaforma di prestiti di punta dell'ecosistema di Solana, Kamino, ha mostrato prestazioni eccezionali, con i suoi ricavi protocollari che hanno superato un nuovo massimo, raggiungendo 2,9 milioni di dollari, di cui l'80% proviene dai prestiti.

La piattaforma NFT di Solana, Metaplex, è un concorrente "così discreto da risultare quasi invisibile", essendo il protocollo blockchain sottostante per quasi tutti i token, le monete meme e gli NFT sulla rete di Solana, ha anch'essa stabilito un nuovo massimo storico di ricavi protocollari a novembre, raggiungendo 3,4 milioni di dollari; e il suo rapporto FDV/ricavi è sceso da 273 a gennaio a 113 a novembre, mostrando un miglioramento nella stabilità operativa del progetto, riducendo in parte il precedente "sovrappeso". Il suo token MPLX ha visto un aumento di oltre il 20% dopo che la Metaplex Foundation ha annunciato il lancio della rete Aura a settembre.

Nel settore dei pagamenti, molti progetti dell'ecosistema di Solana sembrano essere in un "preludio all'esplosione". Tra questi, l'azienda di pagamenti crittografici Helio ha visto i suoi ricavi mensili crescere da 43.000 dollari a gennaio a 316.000 dollari, un aumento di quasi 7 volte. Il progetto addebita una commissione del 2% su ogni transazione, mentre i possessori di NFT HelioX godono di uno sconto del 50%, pagando solo l'1% di commissione.

Nel settore DePIN, i progetti principali dell'ecosistema di Solana includono Render Network, Nosana, Helium, Hivemapper. I ricavi mensili di questi quattro progetti sono aumentati da circa 150.000 dollari a gennaio, raggiungendo 669.000 dollari a novembre, con un incremento di circa il 446%. È importante notare che i ricavi qui calcolati sono basati sul valore di distruzione dei token RENDER, HONEY, NOS, e sono solo a scopo di riferimento.

Kamino è una piattaforma di prestiti di punta

Il rapporto FDV/ricavi di Metaplex è notevolmente diminuito

L'infrastruttura di pagamento si trova nel preludio all'esplosione

Il settore DePIN procede con stabilità

Conclusione: Solana nel breve e medio termine continua a dipendere da "un'unica gamba", mentre nel lungo termine si spera che le misure favorevoli all'economia crittografica di Trump possano apportare cambiamenti.

Nel breve e medio termine, la maggior parte dei ricavi dell'ecosistema di Solana proviene ancora dai settori DeFi e meme, mentre il settore DePIN, che è stato a lungo considerato un'area promettente dalla Solana Foundation e dalla comunità di Solana, nonostante l'inizio "da sogno" con il telefono SAGA, non ha ancora completamente aperto il suo potenziale; il settore dei pagamenti è ancora nelle fasi iniziali di sviluppo, con il progetto di pool di scambio di stablecoin Perena, fondato da un ex membro della Solana Foundation, Anna Yuan, che ha il potenziale di apportare cambiamenti alla situazione attuale, ma richiede ancora tempo per attrarre più liquidità.

A lungo termine, lo sviluppo continuo dell'ecosistema di Solana dipende ancora da una serie di misure favorevoli all'economia crittografica che verranno lanciate dopo l'insediamento ufficiale di Trump come presidente degli Stati Uniti, permettendo a più fondi, capitali e costruzioni infrastrutturali blockchain di integrarsi profondamente con l'economia statunitense per realizzare una vittoria multipla su "ecosistema, capitalizzazione di mercato dei token, prezzo dei token".