Penulis asli: Lucy, Sky
Pada 13 Juni, Reuters melaporkan bahwa Terraform Labs setuju untuk membayar $4.47 miliar dalam kasus dengan SEC. Terakhir kali mereka terkena denda finansial sebesar itu adalah $4 miliar dari Binance.
“Keputusan ini akan memastikan pengembalian dana maksimum kepada investor yang dirugikan dan membuat Terraform gulung tikar,” kata SEC dalam dokumen pengadilan. Oleh karena itu, hukuman yang diusulkan adil, masuk akal, dan demi kepentingan umum. Pengacara mereka tidak segera menanggapi permintaan komentar.
Setengah tahun pertarungan pengadilan
Melihat kembali kehancuran LUNA 2 tahun lalu, aksi jual UST senilai $84 juta memicu bencana yang mengerikan bagi Terra sebagai ekosistem rantai publik terbesar kedua, hampir $40 miliar menguap hanya dalam dua hari.
Meskipun setelah UST memicu spiral kematian, ada rumor bahwa Jump, Alameda, dan institusi lain telah mencapai kesepakatan di balik layar dan bersiap untuk menginvestasikan US$2 miliar untuk menyelamatkan perusahaan. Binance juga berpartisipasi dalam pertempuran pertahanan UST dan secara paksa menetapkan harga dasar perdagangan untuk buku pesanan UST. Namun kehancuran UST masih terjadi di depan mata, menjadi insiden THB+Lehman berskala besar pertama dalam sejarah perkembangan kripto.
Bacaan terkait: "$84 juta memanfaatkan kerajaan finansial senilai 40 miliar, keseluruhan kisah keruntuhan UST"
Setelah runtuhnya LUNA, SEC mendakwa perusahaan tersebut dan mantan CEO-nya Kwon Do-hyeong melakukan penipuan sekuritas pada Februari 2023, dengan mengatakan bahwa mereka merencanakan "penipuan sekuritas aset kripto senilai miliaran dolar" dan dengan "menyediakan dan menjual serangkaian" Sekuritas aset kripto yang saling terkait" telah mengumpulkan miliaran dolar dari investor.
Selanjutnya, berita tentang putusan Terraform Labs dan Do Kwon telah mempengaruhi komunitas enkripsi, dan kasus tersebut awalnya dijadwalkan untuk disidangkan pada Januari 2024. Pada 12 Januari, Do Kwon menyatakan keinginannya untuk hadir langsung di pengadilan dan oleh karena itu meminta agar persidangannya ditunda hingga pertengahan Maret 2024.
$166 juta “dana gelap”
Pada tanggal 22 Januari, Terraform Labs mengajukan perlindungan kebangkrutan Bab 11 sebagai tanggapan atas gugatan penipuan sekuritas SEC, menyatakan dalam pengajuan bahwa aset dan liabilitasnya berkisar antara $100 juta hingga $500 juta, dan memiliki 100 hingga 199 kreditur.
Pada tanggal 5 Februari, Han Chang-joon, mantan kepala keuangan Terraform Labs, diekstradisi ke Korea Selatan. Polisi Montenegro mengatakan pelanggaran pidana terkait dengan layanan investasi keuangan, investasi dan penipuan pasar modal "dapat dihukum penjara seumur hidup di Korea Selatan". Namun meskipun demikian, Do Kwon dan Shin Hyun-seung masih mempertimbangkan stablecoin TerraUSD sebagai opsi pembayaran potensial bagi investor, menurut Lee (nama samaran), mantan pengembang di Terraform Labs yang bersaksi di pengadilan Korea Selatan.
Selanjutnya, Han Chang-joon ditangkap oleh Kantor Kejaksaan Distrik Selatan Seoul pada tanggal 8 Februari, dengan tuduhan menghasilkan keuntungan sebesar 53,6 miliar won (sekitar US$40 juta) melalui dugaan pemasaran curang stablecoin Terra, dan total keuntungan ilegal dari kaki tangan lainnya. Sebesar 462,9 miliar won.
Han juga dituduh secara ilegal mencatat sekitar 100 juta informasi pembayaran elektronik pengguna di blockchain Terra tanpa izin, dan memanipulasi harga pasar dan volume perdagangan koin Terra dan Luna dengan menggunakan "bot". Selain itu, ia juga diduga mewakili mata uang yang dikeluarkan Terra sebagai harga mati, dan sebenarnya mengoperasikan pasar dalam kisaran harga tertentu melalui banyak transaksi, sehingga melanggar peraturan penawaran umum dan penjualan pasar modal.
Dalam persiapan persidangan, Terraform Labs membayar firma hukum Dentons pembayaran di muka hingga $166 juta pada akhir Februari.
SEC menyatakan ketidakpuasan yang kuat terhadap hal ini, menuduh bahwa pembayaran di muka dalam jumlah besar adalah "dana gelap" dan percaya bahwa dana tersebut dapat digunakan untuk membayar kembali kreditor perusahaan. Terraform Labs membayar Dentons $122 juta dalam bentuk obligasi pembayaran senior, SEC mengatakan firma hukum tidak boleh mewakili Terraform Labs kecuali ia mengembalikan $81 juta yang tersisa di rekening obligasi dan biayanya harus tunduk pada pengawasan pengadilan kebangkrutan.
Menghadapi keberatan SEC, Terraform Labs mengajukan tantangan dan mengajukan penasihat litigasi khusus ke pengadilan kebangkrutan dan meminta agar biaya hukum sebesar $6,3 juta dialokasikan kepada karyawan dan mitra luar yang menghadapi tuntutan hukum. Pada akhirnya, sekitar $3,25 juta akan digunakan untuk membayar biaya hukum karyawan, menurut dokumen pengadilan. Pada 13 Maret, pengadilan AS mengizinkan Terraform Labs menyewa firma hukum Denton.
Denda sebesar $4,55 miliar
Tidak seperti Binance, proses penyelesaian Terraform Labs tidak “mudah” dan telah berdebat dengan SEC selama berbulan-bulan mengenai jumlah denda.
Setelah penangkapannya, Do Kwon ditahan di penjara Montenegro dan diadili di pengadilan Manhattan pada tanggal 25 Maret. Seorang pengacara SEC mengatakan kepada juri di Manhattan bahwa Terraform Labs dan pendirinya Do Kwon berulang kali membahas Kebohongan platform cryptocurrency dengan sukses.
Regulator sedang mencari sanksi keuangan perdata terhadap Do Kwon dan Terraform dan perintah yang melarang mereka dari industri sekuritas karena kasus mereka atas dugaan penipuan investor akan segera berakhir.
Pada tanggal 6 April, Terraform Labs dan Do Kwon dinyatakan bersalah oleh juri dalam kasus penipuan perdata di pengadilan federal Manhattan. Juru bicara Terraform mengatakan perusahaannya kecewa dengan keputusan tersebut dan mengatakan SEC tidak memiliki yurisdiksi untuk membawa kasus tersebut.
Dalam pengajuan tanggal 19 April ke Pengadilan Distrik A.S. untuk Distrik Selatan New York, SEC memerintahkan Do Kwon dan Terraform untuk membayar sekitar $4,7 miliar dalam bentuk pencairan dan bunga pra-penilaian setelah kasus perdata diputuskan, serta total $520 juta. dalam ganti rugi perdata, dimana Terraform akan membayar US$420 juta dan Do Kwon akan membayar US$100 juta.
Terraform malah mengusulkan denda perdata maksimum $3,5 juta, dan Do Kwon mengusulkan $800.000.
Pada tanggal 1 Mei, seorang hakim federal AS memerintahkan para pihak untuk membahas klaim mulai dari jutaan hingga puluhan setelah juri memutuskan Terraform Labs dan salah satu pendirinya Do Kwon bertanggung jawab dalam kasus penipuan dengan Komisi Sekuritas dan Bursa AS (SEC). berkisar US$100 juta.
Dalam paket kompensasi lebih lanjut, SEC masih meminta denda $5,22 miliar, sementara tim hukum Terraform semakin mengurangi jumlah kompensasi, merekomendasikan denda perdata sebesar $1 juta tanpa pencairan hasil.
Pada tanggal 30 Mei, Terraform Labs dan Do Kwon mencapai penyelesaian “prinsip” awal dengan SEC terkait kasus penipuan tersebut. Total putusan akhir adalah $4,55 miliar, dan Terraform telah setuju untuk membayar denda perdata sebesar $4,47 miliar.
Apakah Do Kwon masih harus masuk penjara?
Hanya ada segelintir denda yang melebihi US$4 miliar dalam lingkaran mata uang, dan hanya US$4 miliar Binance yang dapat membandingkannya.
Pada tanggal 21 November tahun lalu, peraturan AS meluncurkan serangan formal lainnya terhadap Binance, dengan Departemen Kehakiman AS mengeluarkan denda lebih dari $4 miliar sebagai bagian dari usulan resolusi untuk penyelidikan selama bertahun-tahun. Sementara CZ juga divonis empat bulan penjara.
Bacaan terkait: "Departemen Kehakiman AS mengeluarkan denda sebesar $4 miliar, Binance menyelesaikannya dengan peraturan"
Tak hanya CZ, para pendiri yang pernah menghebohkan dunia kripto pun tak luput dari bencana tersebut. Jika hukuman 25 tahun penjara bagi SBF memang pantas, maka putusan bersalah pendiri Tornado Cash ini kontroversial dan bahkan Vitalik berkontribusi pada pendanaan hukumnya.
Keputusan terhadap Terraform mencakup pencairan sebesar $4,05 miliar ditambah bunga dan denda perdata sebesar $420 juta. Karena Terraform mengajukan pailit pada bulan Januari, sebagian besar uangnya mungkin tidak dibayarkan. Sebaliknya, hal tersebut akan diperlakukan sebagai klaim tanpa jaminan dalam kasus kebangkrutan Bab 11, di mana Terraform dilikuidasi.
Informasi tentang hukuman pidana terhadap Do Kwon saat ini tidak diketahui. Dia menghadapi hukuman perdata sebesar $80 juta, dilarang melakukan transaksi kripto, dan diharuskan mentransfer $204,3 juta ke aset kebangkrutan Terraform.
Perlu juga ditekankan bahwa selain tuntutan perdata SEC, Do Kwon saat ini menghadapi tuntutan pidana di Korea Selatan dan Amerika Serikat, dan perang perampokan manusia antara Korea Selatan dan Amerika Serikat masih tertunda.
Do Kwon awalnya diperintahkan untuk diekstradisi ke Amerika Serikat untuk diadili pada bulan Februari, namun pada bulan Maret pengadilan banding mengubah keputusan untuk mengekstradisi ke Korea Selatan. Kemudian, Kantor Kejaksaan Agung Montenegro meminta Mahkamah Agung untuk membatalkan keputusan tersebut dan meminta untuk mengekstradisi Do Kwon ke Amerika Serikat. Dia masih menunggu keputusan ekstradisi di Montenegro.
Pengajuan kebangkrutan Terraform Labs sebelumnya dimaksudkan untuk memungkinkan perusahaan terus melaksanakan rencana bisnisnya sambil menghadapi proses hukum dalam kasus penipuan sekuritas yang diajukan oleh SEC. Namun hari ini, The Block melaporkan bahwa Terraform Labs berencana menjual proyeknya di ekosistem Terra, termasuk Pulsar Finance, Station Wallet, dan Enterprise DAO. CEO Terraform Labs Chris Amani telah meminta pengambilalihan komunitas karena perusahaan berencana untuk membubarkan operasinya.
“TFL selalu dimaksudkan untuk dibubarkan pada suatu saat, dan inilah saatnya,” kata Chris Amani, menandai berakhirnya Terraform Labs. “Kami akan sepenuhnya menghentikan operasinya.” BlockBeats juga akan terus memperhatikan pengembangan Terraform Labs dan Do Kwon selanjutnya.
Tautan asli
