Qu’est-ce que la protection des prix ?
La protection des prix protège vos ordres ouverts des mouvements extrêmes du marché et des activités de trading anormales. Par exemple, lorsque le dernier prix et le prix repère d’un contrat à terme dépassent un seuil prédéterminé susceptible de déclencher un ordre stop-loss/take-profit, la fonctionnalité de protection des prix empêchera le déclenchement de l’ordre stop-loss/take-profit.
Vous pouvez activer ou désactiver la fonctionnalité de protection des prix pour chaque ordre. Cette fonctionnalité ne s’affiche sur l’interface de trading que lorsqu’elle est activée. Veuillez remarquer que les ordres placés via l’API ne seront pas affectés par la fonctionnalité de protection des prix.
Vous pouvez afficher le seuil de protection des prix dans les Règles de trading.
Comment fonctionne la protection des prix ?
Supposons que le prix actuel du BTCUSDT soit de 25 000 USDT. Vous décidez de mettre en place un ordre d’achat Limit à 25 500 USDT et de programmer un ordre take-profit pour vendre lorsque le prix atteint le prix repère (26 000 USDT) pour garantir un gain.
L’ordre Limit d’achat sera déclenché lorsque le dernier prix atteindra 25 500 USDT, tandis que l’ordre take-profit sera déclenché lorsque le prix repère atteindra 26 000 USDT.
*Le dernier prix est le dernier prix de transaction, tandis que le prix repère représente une moyenne calculée, en tenant compte des prix récents et des spécificités du marché, telles que le prix Spot et le taux de financement. Pour en savoir plus, veuillez consulter Quelle est la différence entre le dernier prix et le prix repère d’un contrat Futures ?
Aujourd’hui, le prix du BTCUSDT atteint 25 500 USDT. L’extrême volatilité du marché entraîne une divergence substantielle entre le dernier prix (25 500 USDT) et le prix repère (27 125 USDT), soit une augmentation d’environ 6,5 % par rapport au dernier prix.
- Sans activer la protection des prix : un écart de 6,5 % entre le dernier prix et le prix repère aurait déclenché votre ordre take-profit prématurément. Votre ordre pourrait potentiellement être exécuté plus près du dernier prix de 25 500 USDT en raison du prix repère gonflé. Par conséquent, vous finiriez par vendre à environ 25 500 USDT, manquant les gains potentiels de votre objectif de 26 000 USDT.
- Protection des prix activée : votre ordre Market take-profit avec un seuil de 5 %, le système bloquerait l’exécution de l’ordre lorsque le prix repère s’écarte au-delà de 5 % du dernier prix. Votre ordre Market take-profit resterait dans le carnet d’ordres, ce qui lui permettrait d’être exécuté dans des conditions de marché plus favorables.
La protection des prix est-elle toujours une bonne stratégie ?
La protection des prix est un outil précieux dans de nombreux scénarios de trading mais, comme tous les outils de trading, son efficacité dépend des objectifs, de la stratégie et des conditions de marché du trader. Voici quelques considérations :
Avantages :
- Protégez-vous contre les activités anormales du marché : en cas de hausse ou de baisse soudaine et non naturelle des prix, la protection des prix peut empêcher le déclenchement de vos ordres à des prix défavorables.
- Plus de contrôle sur l’exécution des ordres : vos ordres peuvent être exécutés plus près du prix consensuel général du marché, au lieu d’être affectés par des anomalies de courte durée.
Inconvénients :
- Occasions manquées : sur les marchés en évolution rapide où le changement de prix est réel, la protection des prix peut empêcher l’exécution de vos ordres. Cela signifie que vous pourriez passer à côté d’opportunités de gain potentielles ou de sorties de gestion des risques.
- Complexité : cela ajoute une couche supplémentaire de prise de décision à votre processus de trading. Vous devez déterminer à quel moment il est bénéfique de l’utiliser et à quel moment cela pourrait constituer un obstacle.
Si la protection des prix peut s’avérer utile pour vous protéger contre les anomalies extrêmes du marché, vous devez l’utiliser judicieusement et en accord avec votre stratégie de trading globale.
Comment activer la protection des prix ?
La protection des prix est disponible sur le site Web, l’application et l’API de Binance. Vous pouvez l’appliquer à tous les types d’ordre et l’activer ou la désactiver à tout moment.
Si vous souhaitez activer la protection des prix pour les contrats à terme USDⓈ-M et COIN-M, vous devez la configurer individuellement sur leurs interfaces de trading respectives.
Si vous utilisez le site Web de Binance :
1. Connectez-vous à votre compte Binance et cliquez sur l’icône [Paramètres] dans le coin supérieur droit.
2. Cliquez sur [Protection des prix].
3. Basculez le bouton pour l’activer ou la désactiver.
Si vous utilisez l’application Binance :
1. Connectez-vous à votre compte Binance et accédez à [Futures]. Appuyez sur [...] - [Préférences].
2. Appuyez sur [Protection des prix]. Basculez le bouton pour l’activer ou la désactiver.
Veuillez remarquer que, si vous avez activé la fonctionnalité de confirmation d’ordre, vous pouvez activer ou désactiver la protection des prix lorsque vous placez un ordre.
