introduction
Des entreprises comme SpaceX utilisent des pièces stables pour couvrir les risques de change, car ces actifs numériques sont liés à des devises plus stables, généralement le dollar américain. Contrairement aux monnaies nationales volatiles, les pièces stables évitent les fluctuations extrêmes de leur valeur, ce qui rend les transactions transfrontalières plus sûres et plus prévisibles. En convertissant les paiements provenant de pays aux monnaies instables en monnaies stables, l’entreprise réduit les pertes potentielles causées par les fluctuations rapides des taux de change. Cette approche simplifiée réduit également les frais bancaires et élimine les virements électroniques fastidieux, réduisant ainsi les coûts et la complexité des transactions.
SpaceX, dirigé par Elon Musk, connu pour son soutien au mème DOGE, utilise des pièces stables telles que l'USDT. Dans le même temps, les investissements importants de Tesla dans Bitcoin, également attribués aux conseils de Musk, se sont révélés rentables. Sa valeur a dépassé le milliard de dollars le mois dernier, après la hausse de la crypto-monnaie suite à la victoire électorale de Donald Trump.
SpaceX utilise des pièces stables pour atténuer les risques de change, a révélé Chamath Palihapitiya sur le podcast All-In le vendredi 20 décembre 2024. Le risque de change découle des fluctuations des devises qui peuvent avoir un impact sur les entreprises opérant sur les marchés internationaux. Par exemple, une entreprise américaine ayant des clients au Brésil risque des pertes financières lors de la conversion de paiements du réal brésilien (BRL) en dollars américains.
Utiliser des pièces stables comme couverture
SpaceX collecte les paiements Starlink dans les « petits pays » et les convertit en pièces stables, réduisant ainsi la volatilité du forex. Les Stablecoins sont ensuite échangés contre des dollars aux États-Unis, éliminant ainsi la complexité des virements bancaires. Palihapitiya préconise l'utilisation de pièces stables comme principal outil pour les transactions transfrontalières, ce qui pourrait perturber les systèmes bancaires existants et réduire les frais de transaction. Il affirme qu’une réduction de 3 % des frais, comme c’est le cas de ceux imposés par Stripe, augmenterait considérablement le PIB mondial.
Palihapitiya a déclaré que la société reconvertissait les pièces stables en dollars américains :
"Lorsqu'ils [SpaceX] collectent les [paiements] dans tous ces pays éloignés, ils ne veulent pas nécessairement assumer le risque de change. Ils ne veulent pas s'occuper de l'envoi de virements bancaires."
L'utilisation de pièces stables aide SpaceX à atténuer les risques de change et à simplifier le processus de paiement en convertissant les paiements en pièces stables, qui sont ensuite transportées aux États-Unis et reconverties en dollars. Cette stratégie est essentielle pour les régions où les monnaies locales sont instables, faisant des pièces stables un outil pratique pour les transactions. En revanche, les régions développées comme l’Amérique du Nord et l’Europe continuent de s’appuyer sur les méthodes de paiement traditionnelles. Cette décision est conforme à l'évolution des cadres réglementaires, tels que la prochaine radiation de Tether (USDT) de la liste de l'UE d'ici décembre 2024 en vertu de la réglementation MiCA. La dépendance de SpaceX à l'égard des pièces stables reflète la tendance croissante des crypto-monnaies dans les paiements transfrontaliers.
Stablecoins vs finance traditionnelle : potentiel d’économies d’un milliard de dollars
Les fournisseurs de Stablecoin comme Tether (USDT) et Circle (USDC) deviennent des concurrents des banques et des géants des paiements comme Mastercard et American Express. Leurs solutions résolvent le problème des transferts et du stockage d’argent internationaux et réduisent les coûts pour les utilisateurs. Aaron Levy, PDG de Box, soutient ce changement, soulignant que les pièces stables offrent une alternative logique aux systèmes traditionnels coûteux. Le défenseur de la crypto-monnaie, Elon Musk, intègre des actifs numériques dans ses projets, en utilisant des pièces stables sur SpaceX et en permettant les dons de crypto-monnaie sur X (anciennement Twitter).
L'empreinte d'Elon Musk sur les monnaies numériques et les défis de SpaceX
Elon Musk, connu pour son soutien au DOGE, a également dirigé l'important investissement de Tesla dans Bitcoin. La valeur des avoirs en cryptomonnaies de Tesla a récemment dépassé le milliard de dollars, en partie à cause du rallye post-électoral. Ce succès montre pourquoi SpaceX s'appuie sur des pièces stables ; L’exemple de Tesla montre à quel point les actifs numériques peuvent être à la fois rentables et stratégiques.
Opérer dans plusieurs pays expose SpaceX au risque de fluctuations des monnaies locales. Les convertir en dollars américains pourrait exposer l’entreprise à des risques élevés sur le marché des changes, qui vaut des milliers de milliards à l’échelle mondiale. Selon Chamath Palihapitiya sur le podcast All-In, SpaceX gère cela en collectant les paiements en devises locales et en les convertissant instantanément en pièces stables, évitant ainsi les fluctuations des taux de change.
Chamath Palihapitiya souligne que les transactions internationales impliquent souvent des frais bancaires élevés. Ces pièces stables contournent les systèmes traditionnels, réduisant ainsi les coûts et les délais de traitement. Même une petite réduction des frais de 3 % pourrait avoir un impact significatif sur le PIB mondial, faisant des pièces stables plus qu'une simple commodité pour les entreprises : elles promettent également des avantages économiques plus larges.
Notes réglementaires et perspectives d’avenir pour les stablecoins
L'adoption des pièces stables par SpaceX se produit dans un contexte d'évolution des réglementations. L'Union européenne, par exemple, prévoit de supprimer Tether (USDT) d'ici décembre 2024 dans le cadre de la MiCA, ce qui affectera la manière dont les entreprises choisissent les fournisseurs de pièces stables. À mesure que les règles se durcissent, les entreprises doivent équilibrer les exigences de conformité avec les avantages offerts par les pièces stables.
L'intérêt d'Elon Musk pour les crypto-monnaies va au-delà de SpaceX, comme le montre son soutien aux pourboires en crypto-monnaies sur X (anciennement Twitter). Les fournisseurs de Stablecoin comme Tether (USDT) et Circle (USDC) rivalisent avec MasterCard et American Express en simplifiant les transferts d'argent et en réduisant les coûts. Des dirigeants comme Aaron Levy, PDG de Box, notent que ce changement pourrait permettre d'économiser des milliards de frais par an, soulignant le rôle croissant des pièces stables dans la finance moderne.
Conclusion
En adoptant des pièces stables pour réduire les risques de change, SpaceX démontre une démarche calculée pour simplifier les transactions mondiales et lutter contre les fluctuations monétaires. Combinée au succès de Tesla avec les investissements Bitcoin, cette stratégie montre comment les actifs numériques remodèlent la finance institutionnelle. À mesure que les cadres réglementaires évoluent et que la technologie progresse, ils pourraient devenir des pièces stables.
Un pilier du commerce mondial.