Comment calculer les gains et pertes sur les contrats Futures

Le calcul des gains et des pertes est basé sur le montant de la garantie du contrat, appelée « garantie ». Par exemple, un contrat sur marge USDⓈ sera dénommé en USDT, alors qu’un contrat sur marge en cryptos BTC sera dénommé en BTC. 

Veuillez remarquer que les gains et pertes latents sont calculés sur la base du prix repère, tandis que les gains et pertes réalisés sont calculés sur la base du dernier prix. 

Un contrat Futures sur marge en cryptos BTC est dénommé, garanti et réglé en Bitcoin, ce qui signifie que le Bitcoin est la cryptomonnaie de base. Chaque contrat sur marge en cryptos BTC représente 100 USD et en tant que tel, l’USD est la devise de contrepartie. Comme chaque contrat représente une quantité fixe d’USD, cela signifie que le BTC est utilisé pour financer la marge initiale ou calculer les gains et pertes. 

Supposons que vous achetiez 100 contrats perpétuels sur marge en BTC (100 * 100 $ = 10 000 $) à 50 000 $ chacun. Ce faisant, vous vendez essentiellement 10 000 $ et achetez une valeur équivalente de Bitcoin (10 000 / 50 000 = 0,2 BTC).

Supposons que le prix du Bitcoin ait atteint 55 000 $ et que vous souhaitiez sécuriser vos gains sur ce trade. Pour fermer la position, vous rachetez des contrats pour une valeur de 10 000 $ et vendez simultanément l’équivalent en Bitcoin (10 000 / 55 000 = 0,1818 BTC).

Dans ce trade, votre gain sera calculé comme suit : quantité de Bitcoins à l’entrée - quantité de Bitcoins à la sortie = 0,2 - 0,1818 = 0,0182 BTC.

En bref, la formule de calcul du gain ou de la perte est :

((1/prix d’entrée des contrats Futures) – (1/prix de sortie des contrats Futures)) x taille de la position

((1/ 50 000) - (1 / 55 000)) * (100 * 100) = 0,0182 BTC

Exemple de position courte :

Short BTCUSD 0925 trimestriellement (acheter des USD, vendre des BTC) : 

((1/prix d’entrée des contrats Futures) – (1/prix de sortie des contrats Futures)) x (Taille de la position x -1)

((1/50 000) - (1/45 500)) * (100 contrats * 100 USD * -1) = 0,0198 BTC

Supposons que vous achetiez (long) 10 000 USDT de contrats perpétuels BTCUSDT à 50 000 USDT. Le prix augmente et vous sortez à 55 000 USDT. Votre gain sera de :

((1/prix d’entrée des contrats Futures) – (1/prix de sortie des contrats Futures)) x taille de la position

( 1 / 50 000 - 1 / 55 000 ) * 10 000 = 0,018182 BTC

En USDT, il serait de 0,018182 * 55 000 USDT = 1 000 USDT 

Supposons que vous vendiez (short) des contrats perpétuels BTCUSDT d’une valeur de 10 000 USDT à 50 000 USDT. Le prix diminue et vous sortez à 45 000 USDT. Votre gain sera de :

((1/prix d’entrée des contrats Futures) – (1/prix de sortie des contrats Futures)) x (Taille de la position x -1)

 ( 1 / 50 000 - 1 / 45 000 ) * -10 000 = 0,022 BTC

En USDT, il serait de 0,022 * 45 000 USDT = 1 000 USDT 

Vous pouvez utiliser le prix repère ou le prix d’entrée pour calculer le retour sur investissement (RSI). Accédez à l’onglet l[Positions] de l’interface de trading, cliquez sur [G et P (% de RSI)] et sélectionnez le prix de base souhaité.

G et P latents = taille de la position * direction de l’ordre * (prix repère - prix d’entrée)

% de RSI = G et P latents en USDT/Marge d’entrée = ( (Prix repère - Prix d’entrée) * Direction de l’ordre * Taille) / (montant de la position * multiplicateur du contrat * prix repère * IMR)

*IMR = 1 / Effet de levier

G et P latents = Taille de la position * Direction de l’ordre * (Dernier prix - prix d’entrée)

% de RSI = G et P latents en USDT/marge d’entrée = ( (Dernier prix - prix d’entrée) * Direction de l’ordre * Taille) / (montant de la position * multiplicateur du contrat * prix repère * IMR)

Direction de l’ordre : 1 pour les ordres longs ; -1 pour les ordres short

G et P latents = taille de la position * multiplicateur du contrat * direction de l’ordre * (1 / prix d’entrée - 1 / prix repère)

% de RSI = G et P latents * prix/abs(taille) * multiplicateur du contrat * IMR

Veuillez remarquer que « prix » dans la formule ci-dessus peut être le prix repère ou le prix d’entrée (basé sur le prix de base).