Escrito por: Joe@Go2Mars

El mes pasado, Lumoz anunció la finalización de una nueva ronda de financiación estratégica, con la participación del tradicional Mega Fund IDG y otro capital, y solo ha pasado aproximadamente un mes desde la finalización de la ronda de financiación Pre-A. Anteriormente, Lumoz reveló que realizaría ventas de nodos en un futuro próximo. En la actualidad, las ventas han llegado a casi la mitad y la respuesta del mercado ha sido buena. En los últimos meses, muchos proyectos de alta calidad también han lanzado ventas de nodos. Entonces, ¿por qué muchas partes del proyecto con experiencia técnica completa tienen recientemente una debilidad por las ventas de nodos?

Las ventas de nodos prevalecen y la guerra está a punto de estallar

Las ventas de nodos, un nuevo modelo de emisión de tokens que puede beneficiar a muchas partes, son favorecidos por muchas partes del proyecto e inversores debido a su flexibilidad, y gradualmente se han convertido en uno de los métodos de financiación más populares en el mercado. Para cualquier red descentralizada, se necesita una gran cantidad de nodos para respaldarla. Por lo tanto, las partes del proyecto pueden establecer una cierta proporción de recompensas de tokens de nodo (Node Rewards) en su Tokenmetric para las ventas de nodos, y los inversores obtienen recompensas de tokens de nodo comprando minería de nodos.

Entonces, ¿cómo entender las ventas de nodos? Comencemos con el mercado primario y el mercado secundario con los que estamos más familiarizados. El mercado primario es el principal canal de financiación para los participantes en el proyecto, pero los inversores comunes casi no tienen oportunidad de participar en la financiación del mercado primario de proyectos de alta calidad. No existen restricciones de umbral en el mercado secundario, pero los proyectos en el mercado secundario a menudo tienen valoraciones más altas, lo que pone a prueba en gran medida la visión de los inversores y las capacidades de investigación de inversiones. Las ventas de nodos pueden entenderse simplemente como el mercado de 1,5 niveles entre el mercado primario y el mercado secundario. Para las partes del proyecto, el método de financiación de las ventas de nodos es más flexible que el mercado primario, mientras que para los inversores minoristas, pueden participar en inversiones tempranas con una valoración más baja antes de que se lance el proyecto para obtener mayores ingresos por inversiones.

Los factores que influyen en las ventas de nodos son similares a las ventas de tokens normales. Por lo tanto, al evaluar si vale la pena participar en la venta de nodos de un proyecto, además de la investigación fundamental sobre el proyecto en sí, también debe considerar 1. La proporción de recompensas de tokens de nodos 2. Las reglas de liberación/canje de tokens de nodos 3. Liberación reglas para otros tokens, como los tokens utilizados para incentivos ecológicos, marketing y, lo más importante, la liberación de acciones de equipos e instituciones de inversión.

Dejemos que los datos hablen: algunas referencias de datos sobre Lumoz

A continuación, usemos datos para comparar varios proyectos principales de ventas de nodos en el mercado actual: Lumoz, Aethir, CARV y Sophon, y expliquemos por qué Lumoz se destaca de la actual guerra de ventas de nodos principalmente desde la perspectiva de los ingresos esperados.

Descripción del proyecto

  • Lumoz: Centrarse en la construcción de la capa informática modular y la plataforma ZK-RaaS y la innovación tecnológica. Lumoz tiene como objetivo simplificar el uso de ZK-Rollup y mejorar la universalidad, facilitando así la implementación a gran escala de cadenas de aplicaciones basadas en zkEVM. Los desarrolladores pueden implementar fácilmente su ZK-Rollup (zkEVM) en múltiples cadenas. Para los mineros, Lumoz es un protocolo PoW de múltiples cadenas que admite la minería en varias cadenas públicas y genera pruebas de conocimiento cero para ZK-Rollups. La innovación de la capa de potencia informática modular se puede utilizar para hacerse cargo de manera eficiente de la potencia informática inactiva en el mercado, proporcionando así soporte de potencia informática modular para ZK-Rollups.

  • Aethir: infraestructura de nube descentralizada escalable (Decentralized Cloud Infra), construye una infraestructura informática distribuida basada en GPU, rompe las barreras causadas por el hardware y potencia la IA y los juegos.

  • Sophon: Una blockchain modular basada en zkSync enfocada a la industria del entretenimiento. Como hipervínculo zkSync que aprovecha ZK Stack, Sophon está diseñado para personalizarse para cualquier aplicación de alto rendimiento.

  • CARV: El protocolo CARV es una capa de datos modular que facilita el intercambio de datos y la distribución de valor entre los dominios de juegos y de IA. Con el protocolo CARV, ahora todos pueden poseer, controlar, verificar y monetizar sus datos, garantizando que la privacidad, la propiedad y el control permanezcan firmemente en manos del individuo.

Comparación de datos básicos

Como se puede ver en el panel de datos de ventas de nodos anterior, comparando los cuatro proyectos principales, Lumoz y CARV son muy generosos en términos de acciones de tokens de nodos, asignando ambos el 25% de sus acciones a las ventas de nodos, mientras que los tokens de nodos de Aethir y Sophon Las proporciones monetarias son sólo del 15% y el 20% respectivamente. El impacto más obvio en la estabilidad de precios durante el proceso de liberación del token es la liberación de las acciones del equipo del proyecto y de las instituciones de inversión durante la financiación del mercado primario.

A juzgar por las reglas de liberación de tokens, los tokens de nodo de Lumoz se liberan linealmente en 36 meses, mientras que las acciones de los inversores en ambas rondas de financiación tienen un período de bloqueo de 6 meses y se liberan en 36 meses; las acciones del equipo se bloquean en 12 meses; Fase de meses, estrenada en 48 meses. Las acciones de los inversores de CARV se desbloquearán después de 6 meses y las acciones del equipo se desbloquearán después de 9 meses. Debido a que el período de canje de los tokens de nodo es de 5 meses, los tokens de nodo comienzan a circular antes que las acciones de los inversores.

El equipo de Aethir y las acciones de los inversores tienen un período de bloqueo de 12 meses, pero dado que el 35% del total de tokens GPU se lanzan simultáneamente con los tokens de nodo, el doble de tokens de nodo puede traer consecuencias inflacionarias inevitables. Por el contrario, Lumoz y CARV, que tienen asignaciones de tokens de nodo más generosas y reglas de liberación más amigables, pueden enfrentar una tasa de inflación menor durante el proceso de desbloqueo de tokens.

Análisis de la tasa de rendimiento esperada y el período de recuperación.

plan de ventas lumoz

  • Plan de distribución de recompensas de tokens de nodo: al comprar la minería de nodos Lumoz zkVerifier, puede obtener una recompensa total de tokens de nodo MOZ del 25%

  • método de venta:

  • Pago ETH, compatible con la red Arbitrum

  • Pago BTC, compatible con Merlin Chain

  • Pago BNB/BTCB, compatible con la red BSC

  • Pago USDT/USDC/ZKF (10 % de descuento), compatible con Arbitrum, BSC y ZKFair Network

  • Mecanismo de invitación para las ventas de nodos Lumoz: los compradores de nodos pueden obtener descuentos ingresando el código de invitación al comprar. El descuento no entrará en vigencia de inmediato, pero se reembolsará a los compradores de nodos en el futuro. Además, el invitante puede ganar una comisión de hasta el 10%.

  • Mecanismo de reembolso: después de 6 meses de Lumoz TGE, se abre la ventana de reembolso. Los usuarios pueden optar por devolver todos los tokens y NFT generados y recibir un reembolso incondicional del 80% del monto del pago.

Análisis de la tasa de retorno esperada y el período de recuperación de los poseedores de tokens del nodo MOZ

Lo anterior es el plan específico para las ventas de nodos de Lumoz. El límite superior de nodos es 100.000, con un total de 10 niveles. El precio de los nodos zkVerifier que se pueden ver aumenta con cada ronda. Desde 200 USD en la primera ronda hasta 704 USD en la última ronda, el precio de venta del nodo aumenta aproximadamente 2,5 veces. Si se venden por completo 100.000 nodos, Lumoz recaudará 40 millones de dólares mediante la venta de nodos. Para los compradores de nodos zkVerifier, el rendimiento total esperado a través de la minería incluye: compartir 40 millones de puntos Lumoz (antes de TGE), 25% de token Lumoz (después de TGE) y lanzamientos aéreos de nuevas cadenas de capas potenciales en el ecosistema Lumoz.

Como parte más importante del componente de recompensa, aquí solo utilizamos la recompensa del token del nodo MOZ para estimar los ingresos esperados por participar en la venta del nodo Lumoz. Actualmente, Lumoz ha completado tres rondas de financiación y, en la tercera ronda de financiación, Lumoz fue valorada en 300 millones de dólares. En términos generales, el valor de mercado de un proyecto en el momento de TGE puede alcanzar 10 veces la valoración de la ronda anterior, que para Lumoz es de 3 mil millones de dólares, y el 25% de los tokens MOZ valen un total de 750 millones de dólares. Sin embargo, teniendo en cuenta la incertidumbre del sentimiento del mercado y las fluctuaciones del mercado, así como el impacto de otros factores incontrolables, estimamos de manera conservadora que, basándose en un valor de mercado de mil millones de dólares, el valor total del 25% de los tokens MOZ es de 250 dólares. millón.

Un análisis más detallado de los costos muestra que del nivel 1 al nivel 10, el precio de venta del nodo aumenta un 15% en cada ronda. Si participa en la compra del nivel 1, el costo por nodo es de $200; el nivel 3 cuesta $265; el nivel 6 cuesta $402 y finalmente el nivel 10 cuesta $704; Aquí solo mostramos la cantidad de tokens de nodo desbloqueados en los primeros 12 meses. De hecho, se desbloquean en un total de 36 meses.

El suministro total de tokens MOZ es de 10 mil millones de recompensas simbólicas mensuales estimadas: el valor acumulado de las recompensas recibidas por cada nodo a partir del mes actual.

Una vez completada la venta del nodo, los ingresos reales de la minería del nodo dependen de la cantidad de nodos en línea al mismo tiempo y del tiempo en línea. Como se muestra en la figura anterior, cuando 10.000 nodos están en línea al mismo tiempo, cada nodo puede recibir 6.944 recompensas simbólicas en el primer mes. Cuando 50.000 nodos están en línea al mismo tiempo, la recompensa minera en el primer mes se reduce a 1.388. fichas. En otras palabras, cuantos más nodos haya en línea al mismo tiempo, menos recompensas simbólicas podrá recibir cada nodo.

El período total de liberación de todas las recompensas de los nodos es de 36 meses.

A continuación, podemos estimar más a fondo la rentabilidad de la minería de nodos. La tabla muestra los ingresos mensuales esperados por participar en la minería de nodos durante el primer año según una valoración de mil millones. Supongamos que el pequeño y afortunado A participa con éxito en la compra del nivel 1 y su costo es 200U, entonces el cuadrado verde en la imagen de arriba es el momento para que recupere su capital. Cuando la cantidad de nodos en línea es 10,000, la tasa de ganancia de Little A alcanza más del 300% en solo un mes, y puede alcanzar 10 veces la ganancia ($2083) en el tercer mes. El costo para Little B que participó en la venta de nodos de nivel 6 para comprar un nodo zkVerifier es 402U, por lo que Little B también recuperará el dinero en el primer mes y obtendrá más del 150% de los ingresos. Al mismo tiempo, en medio año, Little B también puede obtener más de 10 veces los ingresos ($4167) a través de la minería de nodos.

En comparación con otros proyectos, el ciclo de recuperación de XAI, que inició esta ronda de ventas de nodos, es de aproximadamente 4 meses. En cuanto a CARV, que es más similar a Lumoz, aunque el valor de los tokens de nodo lanzados en el primer mes es suficiente para que los usuarios de nivel 1 recuperen su capital, los tokens veCARV liberados deben canjearse en CARV antes de que puedan comercializarse. Si desea canjear 1:1, debe esperar un período de canje de 150 días, por lo que el ciclo de recuperación también demora al menos 4 a 5 meses.

En términos de recompensas de lanzamiento aéreo, los compradores de nodos zkVerifier también tendrán la oportunidad de recibir recompensas de lanzamiento aéreo de las próximas nuevas cadenas respaldadas por Lumoz, socios ecológicos (como Merlin Chain, ZKFair) y empresas en las que invierte. Vale la pena mencionar que debido a la venta masiva causada por el desbloqueo del token, las expectativas de precios de los tokens tanto de MERL como de ZKF están casi en el fondo. Con el debilitamiento de la presión de venta y la reversión del sentimiento del mercado, para Merlin y ZKFair, dos proyectos de alta calidad con tecnología, antecedentes y narrativa, las recompensas esperadas del lanzamiento aéreo han hecho que la gente espere con ansias las ventas de nodos de Lumoz.

Para pasar el rato hay que tener fuerza y ​​experiencia.

Como red informática modular distribuida global, Lumoz se compromete a proporcionar servicios avanzados de prueba de conocimiento cero (ZKP), respaldar el desarrollo de la red Rollup y proporcionar potentes servicios informáticos para tecnologías de vanguardia como la inteligencia artificial (IA). Para abordar el desafío actual de los altos costos computacionales en el campo de la computación de conocimiento cero, Lumoz Network aprovecha su profunda experiencia en ZKP a lo largo de los años para mejorar significativamente la eficiencia informática a través de una optimización innovadora de circuitos y algoritmos. Esto resuelve eficazmente los problemas de alto costo y baja eficiencia que enfrenta el proyecto Rollup y reduce el umbral para que los usuarios comunes participen en el mercado de la informática de conocimiento cero. Por otro lado, Lumoz ha lanzado simultáneamente una capa de potencia informática modular para absorber el exceso de potencia informática en el mercado, proporcionando así soporte de potencia informática para su paquete acumulativo ZK.

Al mismo tiempo, el nodo zkVerifier lanzado por Lumoz también brinda una comodidad sin precedentes a los usuarios. Simplemente ejecutando un nodo liviano, los usuarios pueden realizar fácilmente cálculos ZK y recibir las recompensas correspondientes de la red. Este movimiento innovador promoverá la aplicación generalizada de la tecnología informática de conocimiento cero y brindará perspectivas de aplicación más amplias a toda la industria. Desde 2022, Lumoz ha apoyado más de 16 proyectos Rollup en la red de prueba; ha implementado 20.002.146 transacciones; el tamaño de la comunidad ha llegado a 440.000 personas y, a partir de 2024, admitirá Merlin Chain (BTC L2), ZKFair (EVM L2), Orange; Chain (BTC L2) y más de 20 nuevas cadenas próximas brindan soporte técnico relacionado con ZKP.

La narrativa más popular, la tecnología central única y las excelentes capacidades de I+D también han hecho que Lumoz sea el favorito del mercado de capitales. Lumoz acaba de completar una ronda de financiación Serie A en abril con una valoración de 120 millones de dólares, liderada por Polychain. Además de OKX Venture, la principal institución en Crypto Native, otros inversores incluyen fondos tradicionales en dólares estadounidenses como GGV e IDG Capital que han estado activos en el mercado de criptomonedas en los últimos años. Luego, a finales de mayo, Lumoz anunció que había completado una ronda estratégica de financiación por un valor de 300 millones de dólares. La cantidad específica no fue revelada. Los principales inversores fueron IDG Blockchain, Gate Ventures, Blockchain Coinvestors y Xiayan Capital. Sin duda, la sólida experiencia financiera aumenta la competitividad de Lumoz para destacarse en la guerra de ventas de nodos.

Resumir

Se acerca el verano y hemos sobrevivido a un "largo" mercado bajista de dos meses. Actualmente, con la aprobación del ETF de ETH y las fuertes palabras de Trump sobre el cifrado, se espera que las expectativas del mercado y el consenso de que el mercado alcista está a punto de regresar alcancen un clímax nuevamente. A juzgar por la experiencia, el mercado en general espera que el verdadero clímax de este mercado alcista aún no haya llegado, o al menos que alcance nuevamente el máximo de marzo. Impulsado por este estado de ánimo optimista, ¿cómo es posible que Lumoz, que tiene tanto tema, fuerza como antecedentes, no haga que la gente lo espere con ansias?