Escrito por: Alvis & Tom, MarsBit | Fin del Informe
Introducción: Las sorpresas y certezas del mundo cripto en 2024
En 2024, la industria de las criptomonedas se puede describir con cuatro palabras: avance vertiginoso. Ese año, Bitcoin rompió la barrera de los 100,000 dólares, asestando un fuerte golpe a aquellos que decían que “Bitcoin es demasiado caro”; los memes se dispararon desde principios de año hasta finales, y los agentes de IA y DeSci surgieron, provocando una ola de riqueza que pasó de la ciencia ficción a la realidad; nuevas cadenas públicas como TON y SUI también emergieron, demostrando que los recién llegados pueden brillar con tecnología y ecosistemas.
Ese año también fue un año “sorpresa”: el ecosistema de Ethereum no logró la explosión que se había imaginado, mientras que Solana mantuvo su posición como la principal cadena pública gracias a su ecosistema y tecnología; DeFi fue olvidado por un tiempo, pero resurgió con fuerza gracias a las políticas; y aquellos activos llamados “veteranos clásicos”, como XRP y XLM, mostraron que los veteranos siempre pueden hacer un regreso en momentos clave.
El mundo de las criptomonedas nunca ha sido tranquilo, y 2024 es aún más agitado. Este informe no solo te brinda un resumen de los eventos destacados de este año, sino que también te ofrece una visión de la lógica y el impacto detrás de cada fenómeno. Desde cambios tecnológicos hasta evolución del mercado, desde turbulencias políticas hasta luchas de capital, enumeraremos los diez eventos más inesperados de la industria de criptomonedas de este año y veremos a dónde nos lleva este “avance vertiginoso”.
El evento más emocionante del año: Bitcoin supera la barrera de los 100,000 dólares
El 10 de enero, la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC) aprobó el ETF de Bitcoin al contado, marcando la aceptación formal de Bitcoin en el mercado financiero convencional de EE. UU., introduciendo nuevas vías regulatorias y atrayendo la atención de inversores institucionales. Posteriormente, el cuarto halving de Bitcoin en abril redujo aún más la oferta de nuevos Bitcoins; históricamente, cada halving ha estado acompañado por un aumento en el precio en los meses siguientes. El punto de inflexión más crucial ocurrió en noviembre, cuando Trump ganó la elección presidencial en EE. UU., y su actitud positiva hacia las criptomonedas y las expectativas políticas encendieron el ánimo del mercado, impulsando el precio de Bitcoin desde los 68,000 dólares a principios de noviembre. Para el 5 de diciembre, el precio de Bitcoin superó oficialmente los 100,000 dólares, marcando un nuevo récord histórico, gracias a la acumulación de múltiples factores:
Las entradas netas de fondos en el ETF de Bitcoin durante el año alcanzaron los 36.8 mil millones de dólares, 81 veces más que las entradas netas en el ETF de oro.
El total de activos bajo gestión (AUM) del ETF de Bitcoin actualmente asciende a 110.3 mil millones de dólares, con un número de Bitcoins que supera los 1.1 millones.
Varias instituciones continúan aumentando sus tenencias de Bitcoin: MicroStrategy, como la compañía que más Bitcoin posee en la bolsa, sigue aumentando su posición. Para finales de 2024, MicroStrategy posee más de 444,000 Bitcoins. BlackRock, la mayor empresa de gestión de activos del mundo, también ha seguido aumentando sus tenencias de Bitcoin, alcanzando actualmente 550,000 Bitcoins.
Las elecciones presidenciales de EE. UU. y la relajación de políticas impulsan el aumento de Bitcoin: La victoria de Trump en las elecciones y su claro apoyo a las criptomonedas, así como su anuncio de que se cambiará al presidente actual de la SEC, Gary Gensler, y su plan de comprar criptomonedas a través de la WLFI Investment Company, resultaron en más políticas favorables a las criptomonedas. Al mismo tiempo, la Reserva Federal implementó políticas monetarias expansivas, disminuyendo las tasas de interés en septiembre, noviembre y diciembre, con un total de 100 puntos básicos, proporcionando un fuerte apoyo a Bitcoin.
El activo más incapaz de levantarse del año: el ecosistema de Ethereum
En 2024, el ecosistema Layer 2 de Ethereum no logró desarrollarse como se esperaba, lo que llevó a una presión continua sobre el precio de Ethereum. Mirando hacia atrás, el tipo de cambio ETH/BTC superó en un momento el 0.085 en 2021, y el precio de ETH alcanzó los 4800 dólares, lo que generó confianza en su futuro. Sin embargo, a principios de 2024, el tipo de cambio ETH/BTC había caído a 0.056, con el precio de ETH rondando los 2300 dólares, claramente rezagado en comparación con el fuerte desempeño de Bitcoin. A pesar de que en marzo, en medio de la explosión del mercado de altcoins, el precio de ETH superó brevemente los 4000 dólares, no pudo mantener esa estabilidad y posteriormente experimentó una caída, cayendo a un mínimo de 2100 dólares. A finales de año, con Bitcoin alcanzando nuevos máximos, ETH superó los 4000 dólares nuevamente, pero una vez más no pudo mantener su impulso alcista, cayendo rápidamente a un mínimo de 3100 dólares. Si calculamos el precio de Ethereum de hoy basado en el tipo de cambio ETH/BTC de la última corrida alcista, debería estar alrededor de 8000 dólares, pero el precio actual es menos de la mitad, incluso sin romper el máximo histórico. Esta situación débil es el resultado de la acumulación de múltiples factores:
Cambio en la lógica de valoración de Ethereum: Bitcoin, como “oro digital”, tiene una lógica de valoración similar al oro, impulsada principalmente por la percepción del mercado sobre su escasez, atributos de refugio y almacenamiento de valor a largo plazo, manteniendo así una fuerte estabilidad ante cambios en el entorno macroeconómico. En cambio, la lógica de valoración de Ethereum ha cambiado a un método de valoración PE similar al que utilizan las empresas tradicionales, centrándose en efectos de red, escenarios de aplicación y desarrollo del ecosistema. A medida que las expectativas del mercado sobre la futura revalorización de Ethereum disminuyen gradualmente, especialmente ante la falta de avances en el ecosistema Layer 2 y las aplicaciones reales, su capacidad de apoyo en la valoración se debilita, dificultando que el precio mantenga una tendencia alcista.
El efecto de la actualización Dencun es limitado: A pesar de que Ethereum realizó la actualización Dencun en marzo, los principales beneficios de esta actualización no se reflejan directamente en la mainnet de Ethereum, sino que mejoraron significativamente el rendimiento de redes Layer 2 como Arbitrum, Optimism y Polygon. Estas redes de segunda capa ayudan a expandir la capacidad de procesamiento de Ethereum al agrupar transacciones de usuarios y enviarlas en lotes a la cadena principal de Ethereum, logrando liquidaciones en masa.
Esta actualización redujo significativamente los costos de almacenamiento de datos en Layer 2, con tarifas de Gas que disminuyeron más del 90%. Por ejemplo, las tarifas de Gas para el intercambio de tokens en Base se reducirán drásticamente de aproximadamente 0.58 dólares a 0.01 dólares tras la implementación de EIP-4844.
La mainnet de Ethereum actualizada dependerá más de los ingresos obtenidos por la venta de espacio en bloques, mientras que los ingresos por impuestos a nivel de aplicación se trasladarán a las redes Layer 2 universales. Aunque las soluciones Layer 2 han logrado avances técnicos significativos, sus problemas ideológicos han ido en aumento, careciendo de la efectividad de ejecución que han demostrado cadenas competidoras como Solana, lo que dificulta que puedan formar una oposición efectiva en la competencia del ecosistema.
Ethereum enfrenta inflación: La debilidad del ecosistema de Ethereum también está estrechamente relacionada con el crecimiento continuo en la cantidad de activos en staking. Actualmente, la cantidad de ETH en staking ha superado los 54 millones (aproximadamente el 45% del suministro total), y el ETH re-estacado representa casi el 10% del total en staking. Protocolos emergentes como el staking líquido y el re-staking (como Eigenlayer) han aumentado enormemente las oportunidades de rendimiento para los participantes en staking, atrayendo grandes flujos de capital. Aunque estas innovaciones han traído mayores retornos para los stakers, también han incrementado la tasa de emisión de ETH, lo que ha llevado a una creciente presión inflacionaria sobre Ethereum.
El ETF de Ethereum enfrenta debilidades: Tras su aprobación, el ETF de Ethereum experimentó una continua salida neta de capital en sus inicios, aunque hacia finales de año la situación mejoró, con flujos de fondos que se volvieron entradas netas de 733,000 ETH. Sin embargo, en comparación con el ETF de Bitcoin, las entradas de fondos en el ETF de Ethereum siguen siendo significativamente inferiores. Una de las principales razones es que el ETF de Ethereum no pudo ofrecer soporte para stakings, lo que hizo que los inversores perdieran un potencial de rendimiento del 3.5%. Además, las tarifas de gestión del ETF comprimieron aún más los retornos reales de los inversores, lo que llevó a muchos inversores a preferir hacer staking directamente de ETH en lugar de participar a través del ETF, debilitando aún más el atractivo y la competitividad del ETF.
Vitalik enfrenta presión de FUD: El fundador de Ethereum, Vitalik Buterin, ha enfrentado amplias críticas y FUD de la comunidad cripto este año, especialmente dado el desarrollo del ecosistema de Ethereum que no ha cumplido las expectativas. La fundación de Ethereum vendió un total de 4466 ETH este año, exacerbando la crisis de confianza en el mercado.
Estos factores en conjunto han llevado a Ethereum a una desventaja en la competencia con Bitcoin, sin poder experimentar la explosión del ecosistema que se esperaba.
El lanzamiento de tokens más inesperado del año: BOME
La preventa de BOME es sin duda uno de los momentos destacados del mercado cripto en 2024. En solo 24 horas, BOME recaudó más de 10,000 SOL. Con solo tres días de existencia, BOME logró un exitoso lanzamiento en Binance, superando los 1.5 mil millones de dólares en capitalización de mercado, convirtiéndose en un objetivo muy deseado para muchos proyectos. El éxito de BOME no solo impulsó la fiebre de la preventa en Solana, sino que también atrajo a más proyectos de meme coins a la competencia, impulsando aún más el desarrollo del ecosistema de Solana.
La evaporación de 10 millones de dólares de Slerf: En contraste con el éxito de BOME, la preventa de Slerf tuvo un desenlace inesperado. A pesar de que Slerf recaudó 50,000 SOL, debido a un error operativo de los desarrolladores, todos los SOL y el token de Slerf fueron volcados en un solo pool de liquidez, causando la quema de LP, lo que generó un amplio debate en la comunidad. A pesar de esto, Slerf sigue manteniendo la liquidez en cadena más rica entre todas las meme coins.
El riesgo de RUG se ha intensificado: En 2024, el total de fondos en preventa en la cadena Solana ha superado las 600,000 SOL. Varias cadenas como ETH y Base han comenzado a promover el fenómeno de lanzar tokens de manera rápida; sin embargo, esto ha llevado a numerosos proyectos sin transparencia a realizar rug pulls debido a la falta de mecanismos claros y riesgos éticos, causando grandes pérdidas para los inversores.
Emisión de tokens de AI en pre-venta: Con el auge de los agentes de IA, el proyecto AI-Pool, iniciado por miembros de A16zDAO, se ha convertido en un representante de la innovación. AI-Pool recaudó más de 35,000 SOL en 24 horas, y el token METAV subió de un valor de mercado de 16 millones de dólares en la venta privada a 96 millones de dólares, aumentando más del 500%. Este proyecto utiliza tecnología de Entorno de Ejecución Confiable (TEE) para gestionar fondos a través de agentes de IA, evitando riesgos de centralización en las pre-ventas tradicionales.
La apuesta más impresionante del año: Polymarket
Polymarket es un mercado de predicciones basado en blockchain, que proporciona datos de probabilidad cuantificables y en tiempo real, ayudando a los usuarios a predecir mejor los resultados de eventos futuros. En 2024, con las elecciones presidenciales de EE. UU. acercándose, el volumen de transacciones y la actividad de usuarios de Polymarket alcanzaron niveles sin precedentes.
El capital de FOMO: A principios de 2024, el volumen mensual de transacciones en la plataforma era de aproximadamente 50 millones de dólares, y para septiembre, esta cifra superó los 500 millones de dólares, alcanzando más de 2.5 mil millones de dólares en octubre. El total de contratos no liquidados aumentó de 7 millones de dólares en enero a 500 millones de dólares en noviembre. La profundidad del mercado y la liquidez de Polymarket han alcanzado niveles comparables a algunos DEX líderes, superando brevemente el valor total bloqueado de la red TON.
La mayor apuesta en la historia de las elecciones presidenciales de EE. UU.: En 2024, el tráfico en el sitio web de Polymarket se disparó, alcanzando 35 millones de visitas en octubre, el doble que plataformas de apuestas populares como FanDuel. El volumen total de transacciones de Polymarket durante el año para las elecciones presidenciales de EE. UU. superó los 3.6 mil millones de dólares, superando momentáneamente otras plataformas de apuestas tradicionales, convirtiéndose en la apuesta electoral más grande de la historia.
Predicciones más precisas que los medios tradicionales: En comparación con plataformas de apuestas convencionales, Polymarket siempre ha mantenido una probabilidad alta de que Trump gane. Esto se puede atribuir en parte al apoyo de la comunidad cripto hacia Trump, cuya inclinación a votar afecta la fijación de precios del mercado. A pesar de las encuestas que generalmente apoyan a Harris, Polymarket mantuvo una alta tasa de victoria, demostrando su precisión en la predicción de eventos del mundo real. Polymarket ha pasado de ser una plataforma innovadora en la industria cripto a convertirse en una plataforma popular de atención general, siendo una fuente de datos crucial para los informes de los medios tradicionales.
La aplicación más rentable del año: PumpFun
PumpFun es una plataforma de emisión y comercio de meme coins basada en la cadena de Solana, que rápidamente ha emergido en la comunidad cripto gracias a su innovador mecanismo de emisión de tokens y su único enfoque de operación del mercado. La característica central de la plataforma es su principio de emisión justa, sin pre-venta ni asignación al equipo, utilizando un modelo de precios de curva conjunta para lograr ajustes automáticos y dinámicos en el precio y la emisión del token.
La plataforma de más rápido crecimiento en la historia de las criptomonedas: PumpFun ha tenido un desempeño impresionante desde su lanzamiento en enero de 2024. Pumpfun ha emitido más de 5.2 millones de tokens, capturando un 70% del mercado de emisión de meme coins en la cadena Solana, generando ingresos de más de 200 millones de dólares, y en su pico de ingresos diarios superó los 14 millones de dólares, superando momentáneamente a Uniswap, convirtiéndose en el cuarto protocolo más grande del blockchain.
Una nueva plataforma para celebridades sociales y memes culturales: PumpFun se ha convertido en una nueva plataforma de emisión para celebridades sociales, memes de Internet y símbolos culturales. La cultura meme en redes sociales como TikTok se convierte en tokens a través de PumpFun, no solo como herramientas de expresión de marca personal, sino también como formas de recaudar fondos y publicar actitudes políticas y de vida, como PNUT y Chillguy. Muchas celebridades optan por emitir tokens para interactuar con sus fans, promoviendo sus propias ideas y puntos de vista.
Esta tendencia ha permitido que PumpFun se transforme de una mera plataforma de especulación en un fenómeno cultural; las meme coins ya no son solo herramientas de especulación, sino que se han convertido en un nuevo lenguaje social.
La pista más caliente del año: MEME
Los memes sin duda se han convertido en la pista más caliente de la industria de las criptomonedas en 2024, con una capitalización de mercado total de meme coins que ha superado los 105 mil millones de dólares, estableciendo un nuevo récord histórico.
Desde principios de año, el mercado ha estado lleno de una loca especulación de meme coins, con monedas como Bonk, WIF, People, PEPE y Bome generando un enorme efecto de riqueza.
Con el lanzamiento de una gran cantidad de tokens de VC en intercambios principales en marzo, la liquidez del mercado se desvió, resultando en caídas de casi diez veces en muchos tokens de VC, y todo el mercado de criptomonedas entró en una fase de caída. Esta situación provocó fuertes críticas de la comunidad cripto hacia los tokens de VC, y una vez más, se volvió a la búsqueda de meme coins.
En agosto, Binance ajustó su política de listados y lanzó sucesivamente meme coins como POPCAT, Neiro, BABYDOGE, CAT y MOODENG, reavivando el entusiasmo del mercado, convirtiendo la especulación en meme coins en la opción de inversión más caliente.
En octubre, con el auge de conceptos como AI MEME, Desci y AI Agent, la fiebre de las meme coins alcanzó una altura sin precedentes.
Las elecciones impulsan un aumento masivo en Dogecoin: Doge subió desde un mínimo de 0.074 dólares a un máximo de 0.484 dólares, con un aumento de más del 550%. Esta ola de aumento ocurrió en octubre y noviembre, coincidiendo con momentos clave de las elecciones en EE. UU., y el aumento en el precio de Dogecoin estuvo estrechamente relacionado con las acciones de Elon Musk, el fundador de Tesla. Como “embajador” de Dogecoin, Musk no solo apoyó públicamente a Trump, sino que también expresó su disposición a asumir el cargo de líder del Comité de Eficiencia del Gobierno de EE. UU. (D·O·G·E). Esta serie de eventos políticos y sociales inyectó más capital de opinión pública en Dogecoin, impulsando aún más su precio.
Mientras tanto, el Shiba Inu también experimentó un aumento significativo. Desde un precio inicial de 0.0000083 dólares, subió a 0.0000457 dólares, con un aumento de más del 450%.
El ascenso de la fuerza joven: PEPE se convierte en la tercera meme coin, después de DOGE y SHIB, en superar los 10 mil millones de dólares en capitalización de mercado. Con el apoyo de plataformas como Coinbase y Upbit, el precio de PEPE subió de 0.00000086 dólares a 0.00002836 dólares, con un aumento de más del 3200%.
Bonk y WIF ocupan el cuarto y sexto lugar en capitalización de mercado en la pista de meme coins.
Bonk nació a finales de 2022, en el fondo de la crisis del colapso de FTX y la caída de Solana por debajo de los 10 dólares. Como el “perro de Shiba” de Solana, Bonk subió a contracorriente en medio de las dudas del mercado. Este año, Bonk subió desde un mínimo de 0.000009 dólares a un máximo de 0.000062 dólares, con un aumento del 688%.
WIF nació a finales de diciembre de 2023, logrando un exitoso lanzamiento en múltiples intercambios, incluyendo Binance, Coinbase y Robinhood, y durante el año subió de un mínimo de 0.067 dólares a un máximo de 4.8 dólares, con un aumento superior al 7100%, convirtiéndose en un representante de la nueva generación de meme coins.
El nuevo fenómeno en el resurgimiento de NFT: PENGU: Pudgy Penguins NFT se estableció en 2021, inicialmente ganando fama rápidamente por su adorable imagen de pingüino y su cultura comunitaria única. En el contexto del resurgimiento de NFT a finales de 2024, el precio mínimo de su NFT se disparó a 35 ETH, superando a BAYC y convirtiéndose en el segundo mayor proyecto de NFT. Posteriormente lanzó el token PENGU y logró cotizar con éxito en Binance y Bithumb; una semana después, su capitalización de mercado había aumentado a casi 2.7 mil millones de dólares, rápidamente posicionándose como la quinta meme coin en capitalización de mercado.
DeSci MEME enciende el mercado: DeSci (ciencia descentralizada) ha tenido un notable auge en el mercado de Memecoin, que tiene antecedentes; en diciembre del año pasado, la narrativa de DeSci ganó atención gracias a la mención de CZ y la creación de ResearchHub por el fundador de Coinbase. Recientemente, Vitalik y CZ, que acaba de salir de prisión, volvieron a mencionar el tema, y Binance Labs invirtió en BIO (el protocolo de gestión y liquidez de DeSci), lo que provocó un gran entusiasmo en la cadena, y DeSci creó rápidamente MEME en el espacio de tokens. RIF proviene de la plataforma Pump.science, representando Rifampicina (RIF). El token aumentó 2000 veces en una semana, y su capitalización de mercado se disparó a 250 millones de dólares. El token URO aumentó más de 1000 veces en una semana, y su capitalización de mercado se disparó a 170 millones de dólares.
La recuperación más inesperada del año: el resurgimiento total de DeFi y DeFi 3.0
Tras el incidente de Luna, el invierno de DeFi continuó durante un tiempo considerable, pero 2024 trajo una recuperación inesperada. El TVL de DeFi se recuperó significativamente desde los 55 mil millones de dólares a principios de año, alcanzando un máximo de 140 mil millones de dólares, acercándose al máximo histórico de 180 mil millones de dólares. Al mismo tiempo, la capitalización de mercado de stablecoins creció sin cesar durante todo el año, superando los 205.3 mil millones de dólares. La confianza del mercado se está restaurando gradualmente, surgiendo proyectos innovadores y plataformas emergentes que se convierten en el foco del mercado.
DeFi ya no solo vuelve al punto de partida, sino que está experimentando una transformación en una nueva era 3.0.
AAVE y CRV lideran nuevamente: Aave es actualmente el protocolo de préstamos más grande y el más probado. Como líder indiscutible en el campo de los préstamos en cadena, Aave tiene fosas defensivas y adherentes. Con la recuperación del mercado alcista, la mayor aversión al riesgo aumentará la utilización de préstamos en la plataforma, impulsando el total de depósitos netos de AAVE a 34.3 mil millones de dólares, manteniéndose en la cima de la industria. El token AAVE pasó de un mínimo de 70 dólares a un máximo de 400 dólares, con un aumento del 471%.
Curve, como un antiguo grupo de liquidez de comercio de stablecoins en el ecosistema de Ethereum, se benefició de las apuestas de instituciones como BlackRock en el ecosistema de Ethereum y de la promoción del desarrollo de DeFi a través de fondos de BUIDL, haciendo que el token de Curve (CRV) subiera de 0.18 dólares a 1.33 dólares, alcanzando un sorprendente aumento del 638%.
Una vez más se demuestra la fuerte demanda del mercado por protocolos de préstamos y liquidez descentralizados.
Proyectos representativos de RWA: Ondo Finance se centra en la tokenización de RWA, con su TVL aumentando a 650 millones de dólares y atrayendo una amplia atención a través de la gestión innovadora de activos. Su token Ondo subió de 0.17 dólares a 2.14 dólares, con un aumento del 1165%, reflejando la fuerte demanda del mercado por la tokenización de RWA.
Revolución en la Re-Estaca: EigenLayer ha creado el camino de “re-estaca”, proporcionando soluciones innovadoras de eficiencia de capital y seguridad para el ecosistema blockchain. Su innovación central es el Protocolo de Re-Estaca, que permite a los usuarios utilizar activos en staking (como el ETH de Ethereum) para garantizar la seguridad de múltiples redes, aumentando la utilización del capital y reduciendo la dependencia de un solo token. El valor total bloqueado de EigenLayer superó los 15.2 mil millones de dólares, convirtiéndose en el tercer protocolo más grande de Ethereum, con su token EIGEN subiendo de un mínimo de 2.1 dólares a un máximo de 5.6 dólares en el transcurso del año.
La nueva tendencia de stablecoins en DeFi3.0: Ethena es un protocolo de dólares sintéticos descentralizado basado en Ethereum, que combina el modelo de ingresos de las finanzas tradicionales (TradFi), atrayendo una gran cantidad de capital. Durante todo el año, los ingresos alcanzaron los 267 millones de dólares, y la capitalización de mercado de su stablecoin USDE superó los 6 mil millones de dólares. El token ENA subió desde un mínimo de 0.2 dólares a 1.33 dólares, con un aumento del 565%.
Usual es un protocolo de stablecoin liderado por Binance y Kraken, cuyo USD es una stablecoin sin permiso y completamente compliant, respaldada 1:1 por activos del mundo real (RWA), asegurando el desarrollo a largo plazo del protocolo mediante la distribución del 100% de los ingresos generados por los activos RWA a los titulares de tokens. Su token, tras ser lanzado en Binance, subió de 0.01 dólares a 1.65 dólares, y su TVL ha aumentado a 1.7 mil millones de dólares.
El nuevo rey de Dex ha nacido: El punto culminante de Hyperliquid radica en su algoritmo de consenso HyperBFT, diseñado específicamente para intercambios de órdenes de contratos perpetuos de alto rendimiento, asegurando una alta capacidad de transacciones de 200,000 por segundo y una latencia mediana de solo 0.2 segundos. Esto permite que Hyperliquid mantenga una velocidad y eficiencia similares a las casas de cambio centralizadas mientras logra descentralización. Con su única arquitectura de blockchain Layer 1 y un innovador estándar de token, Hyperliquid ha atraído rápidamente una gran atención del mercado.
La plataforma Hyperliquid ha tenido un explosivo crecimiento este año, con más de 280,000 usuarios, un TVL cercano a 2.29 mil millones de dólares, y un volumen total de transacciones que supera los 575 mil millones de dólares. El valor de los tokens de la plataforma lanzados superó los 7 mil millones de dólares, rompiendo el récord de la airdrop de $UNI de Uniswap lanzado en septiembre de 2020. El token HYPE subió de un precio inicial de 3.9 dólares a 33 dólares, con su capitalización de mercado aumentando rápidamente, alcanzando una FDV (valor de mercado completamente diluido) de 30 mil millones de dólares, situándose entre los 20 principales en la clasificación de criptomonedas.
La innovación más explosiva del año: Agente de IA
En 2024, la combinación de Crypto+AI experimentó una explosión sin precedentes. Desde el aumento en el precio de Nvidia que impulsó el surgimiento del concepto DePin, hasta el plan de ingreso básico universal de Worldcoin, y la red de IA descentralizada proporcionada por Bittensor, la narrativa de Crypto+AI ha tenido un impulso. Sin embargo, el rápido ascenso de los agentes de IA a finales de año se convirtió, sin duda, en la innovación más explosiva del año en el espacio cripto. Varios tokens de IA, como ACT, AIXBT, GAME, FAI, PHA y PAAL, han encendido el entusiasmo del mercado, mostrando el enorme potencial de la combinación de IA y blockchain.
El AI-agent marca el primer éxito a gran escala de CryptoAI, encontrando demanda real para poder de computación descentralizada, conjuntos de datos y redes de aprendizaje automático. Antes de esto, la demanda en estos campos solía ser punto a punto y carecía de sostenibilidad; la llegada del AI-agent no solo rompió este cuello de botella, sino que también impulsó un efecto de rueda de inercia en los sectores relacionados. Como puente entre la infraestructura y la economía de atención, el AI-agent lleva su potencial a los usuarios de base, impulsando la prosperidad de todo el ecosistema.
El protocolo de identidad digital de la era de IA: Worldcoin (WLD), fundado por Sam Altman de OpenAI, tiene como objetivo implementar un ingreso básico universal (UBI) respaldado por inteligencia artificial. Aunque su escáner de iris ha suscitado algunas controversias, no se puede ignorar su estrecha relación con OpenAI y Altman. La integración con OpenAI proporciona un fuerte respaldo a Worldcoin, lo que le permite aspirar a convertirse en una de las diez principales criptomonedas del mundo de la noche a la mañana.
El núcleo de la red de IA descentralizada: Bittensor (TAO) se autodenomina como el primer “Internet Neural”, proporcionando una plataforma central interconectada para proyectos de IA descentralizados. Esta plataforma apoya a los desarrolladores en el despliegue de código y en la competencia con otros proyectos por el token TAO, impulsando la innovación en IA. El objetivo de Bittensor es convertirse en una incubadora de IA descentralizada y un lugar de validación de ideas, creando un nuevo modelo de fusión profunda entre IA y blockchain.
En las etapas iniciales del ciclo del Agente de IA, surgieron numerosas combinaciones de Meme + Agente de IA, y en la actualidad, ambos en el modelo comercial no son muy diferentes; esencialmente, ambos son economía de atención, no generan valor, solo producen cultura, por lo que mientras haya un número suficiente de seguidores que crean firmemente en ti, este token o cultura puede perdurar.
La locura de la IA en las redes sociales: Goatseus Maximus (GOAT) es el primer proyecto de agente de IA que ha ganado amplia atención y ferviente apoyo de los fanáticos en las redes sociales. Este proyecto está respaldado por Truth Terminal, y su historia de fondo está llena de locura y creatividad al estilo de Hunter S. Thompson. El token GOAT fue creado en Pumpfun, y en un mes, su capitalización de mercado superó los 1.3 mil millones de dólares, atrayendo a muchos seguidores e inversores, demostrando el enorme potencial de los agentes de IA en plataformas sociales.
Construyendo el metaverso de AI-Agent: Virtuals Protocol (VIRTUAL) es la infraestructura central basada en la cadena Base, enfocándose en simplificar el despliegue de agentes de IA, especialmente en el ámbito de los juegos y el metaverso. A través de este protocolo, los desarrolladores pueden desplegar fácilmente agentes de IA y lograr compartir ingresos y tokens, impulsando la aplicación de tecnología IA en el mundo virtual.
En las etapas iniciales, muchos proyectos de agentes de IA optaron por lanzar tokens a través de la plataforma pump.fun. Sin embargo, construir una plataforma de ecosistema de agentes de IA realmente sostenible va mucho más allá de un mero lanzamiento de tokens. Virtuals es una de las plataformas de ecosistema más completas en este campo. Su modelo comercial inicial incluye una plataforma de lanzamiento de tokens, un marco de agentes de IA, herramientas de creación de agentes de IA, tokens del ecosistema, personajes IP nativos de influencia y múltiples casos de aplicación práctica. Esta construcción de ecosistema multidimensional ha permitido a Virtuals generar un fuerte efecto de inercia en esta ola de entusiasmo, impulsando su desarrollo. El precio del token VIRTUAL ha aumentado de un mínimo de 0.02 dólares a más de 3.7 dólares, con un aumento superior al 18400%.
Creando un nuevo campo para agentes en cadena: ai16z y Eliza representan una nueva fuerza en los agentes en cadena. El marco de Eliza es uno de los proyectos líderes en Github, diseñado para brindar apoyo a múltiples industrias (no solo criptomonedas). Su potencial radica en descubrir y conectar la relevancia a largo plazo entre diversas industrias. La amplia aplicación de Eliza promoverá la penetración intersectorial de los agentes de IA, acelerando la difusión y desarrollo de esta tecnología. El token ai16z ha visto aumentar su capitalización de mercado de un millón de dólares a 1.5 mil millones de dólares en solo dos meses.
La mayor sorpresa del año: la explosión de monedas veteranas
Cuando todos pensaban que los tokens veteranos ya no tenían narrativa, en 2024, esos clásicos activos de primera línea, olvidados por el mercado, sorprendieron con un fuerte repunte, demostrando que los tokens veteranos no están muertos. Desde la relajación de políticas hasta las acumulaciones de instituciones como Grayscale, estos tokens veteranos han atraído nuevamente la atención de los inversores a través de acciones reales, convirtiéndose en nuevos puntos destacados en el mercado.
Fin de la demanda de la demanda de la SEC, XRP vuelve a la cima: La resurrección de XRP se debe a la resolución de la demanda con la Comisión de Bolsa y Valores de EE. UU. (SEC). XRP se liberó de disputas legales y recuperó la confianza de inversores y reguladores. La atracción de XRP en mercados como Corea del Sur aumentó rápidamente y se comenzó a implementar en escenarios de pago global. Su precio subió de 0.5 dólares a 2.9 dólares, con un aumento del 480%, y su capitalización de mercado se disparó más de 130 mil millones de dólares en menos de 40 días, con el volumen de operaciones superando brevemente a Bitcoin, convirtiéndose en la altcoin con el mayor aumento de capitalización de mercado en 2024.
Tron alcanza un nuevo máximo: Tron (TRX) ha revitalizado su actividad gracias a su ventaja en las transferencias de USDT y el desarrollo de DApps. En 2024, la plataforma Tron se convirtió en la cadena preferida para transferencias de USDT, con el mayor número de direcciones que poseen USDT entre todas las cadenas, impulsando significativamente el volumen de transacciones y el total de valor bloqueado. El TVL de Tron alcanzó un nuevo máximo de 13 mil millones de dólares, con ingresos de casi 560 millones de dólares en el último año, y el precio de TRX subió de un mínimo de 0.1 dólares a un máximo de 0.45 dólares, con un aumento superior al 350%.
ADA: El proyecto Layer 1 Cardano, que alguna vez estuvo a la par con Solana, ha tenido un renacer reciente. Tras la re-lista de ADA en Robinhood US, el precio se disparó desde un mínimo de 0.3 dólares a un máximo de 1.3 dólares, mostrando una fuerte capacidad de rebote en el mercado.
XLM: XLM subió de un mínimo de 0.08 dólares a 0.63 dólares en dos semanas, con un aumento superior al 680%.
EOS: EOS subió de un mínimo de 0.4 dólares a 1.5 dólares, con un aumento superior al 275%.
La burbuja más dolorosa del año: el ecosistema de Inscripción de Bitcoin cae del pedestal
La intensa volatilidad del ecosistema de Inscripción de Bitcoin es sin duda un caso clásico en el mercado cripto de 2024. Desde su brillante inicio hasta su drástica caída, la historia de Ordi revela profundamente la irracionalidad del mercado y nos advierte que la oleada especulativa no puede resistir la dura prueba de la realidad. En las etapas iniciales del auge de las inscripciones, una gran cantidad de capital especulativo fluyó, impulsando su rápido crecimiento, pero la rápida desaceleración del mercado expuso la vulnerabilidad de este campo.
El mercado de inscripciones, que había alcanzado su apogeo a principios de año, vio una abrupta caída en su popularidad: Desde finales de 2023 hasta principios de 2024, el ecosistema de inscripciones, especialmente Ordi, se convirtió brevemente en la aplicación estrella en la red de Bitcoin. Con la introducción de la función de “inscripción” en la cadena principal de Bitcoin, Ordi amplió los escenarios de aplicación de Bitcoin más allá de las simples transacciones, despertando el entusiasmo de los inversores del mercado.
El precio de Ordi se disparó de 3 dólares a 90 dólares tras su lanzamiento en Binance, con una capitalización de mercado que superó brevemente los 2 mil millones de dólares. Del mismo modo, Sats también se lanzó en Binance, alcanzando una capitalización de mercado de 2 mil millones de dólares. Sin embargo, este fervor del mercado no pudo sostenerse. Con la rápida retirada de fondos especulativos, la capitalización de mercado de Ordi se redujo drásticamente después de marzo de 2024, y el precio cayó a un mínimo de 20 dólares. Al mismo tiempo, el volumen total de comercio en el mercado de inscripciones se redujo drásticamente, y la liquidez de las inscripciones casi se volvió nula.
El nacimiento de Runes no pudo cambiar el rumbo: Runes, como un nuevo proyecto en el ecosistema de Inscripción, intenta revertir la tendencia del mercado a través de funciones y escenarios aplicativos mejorados. Sin embargo, a pesar de que Runes lanzó varios elementos innovadores y mecanismos de incentivos, su atracción de capital y usuarios sigue siendo limitada. En los dos meses posteriores al lanzamiento, el volumen de comercio de Runes ha seguido disminuyendo, manteniéndose en niveles bajos. Hoy en día, a excepción de DOG y PUPS, que aún mantienen 600 millones y 100 millones de dólares en capitalización de mercado respectivamente, el ecosistema de Runes ha perdido casi toda atención del mercado.
El potencial y futuro del ecosistema de Inscripción: A pesar de que Ordi y el ecosistema de Inscripción de Bitcoin han experimentado una gran volatilidad, la retirada de la especulación a corto plazo no implica su fracaso total. Ordi, como pionero en el ecosistema de Inscripción de Bitcoin, ha ampliado con éxito los escenarios de aplicación de Bitcoin, no limitándose a transacciones simples, sino también ofreciendo nuevas oportunidades en áreas como el almacenamiento descentralizado y NFT.
El verdadero valor del ecosistema de Inscripción radica en su posición única en la innovación de tecnología blockchain y activos digitales. La seguridad y descentralización de Bitcoin hacen que las funciones de inscripción sean una infraestructura de gran potencial, y en el futuro, se espera que traiga más aplicaciones y oportunidades de desarrollo; la innovación de Ordi aún tiene un considerable potencial de desarrollo.
Resumen: A veces hay que navegar con viento a favor, desplegar las velas y cruzar el mar.
En 2024, toda la industria de criptomonedas experimentó una revolución y un impacto extremadamente agitados. El histórico momento en que Bitcoin rompió la barrera de los 100,000 dólares no solo mostró el fuerte atractivo de las criptomonedas, sino que también demostró el papel esencial de los activos digitales en el sistema financiero global. Al mismo tiempo, el auge de nuevas cadenas públicas y la tendencia de tokens de IA cambiaron nuevamente el panorama del mercado de criptomonedas, ofreciendo oportunidades y desafíos sin precedentes a los inversores.
A medida que los gobiernos de todo el mundo implementan políticas y regulaciones más normativas, el mercado de criptomonedas se regulará aún más, proporcionando una mayor confianza y protección a los inversores.
Mantenemos una fuerte visión optimista sobre el futuro de las criptomonedas, a pesar de que el mercado pueda experimentar fluctuaciones. Sin embargo, con la continua evolución de las innovaciones tecnológicas y un entorno de mercado cada vez más maduro, la tecnología blockchain seguramente encontrará un espacio de desarrollo más amplio, convirtiéndose en una fuerza que no se puede ignorar en los campos financieros, tecnológicos y de inversión global.
Nota: Los datos del gráfico son de https://dune.com/marsbit/2024-final
