Bitcoin alcanzó un nuevo máximo histórico ayer, alcanzando un máximo de $108,353. Al mismo tiempo, las altcoins no solo no lograron seguir el ritmo del aumento, ¡sino que también parecían estar a punto de caer!
Muchos inversores minoristas quieren maldecir: cuando Bitcoin tenía más de 40.000, la altcoin en sus manos tenía este precio, y Bitcoin está a punto de ser 110.000, ¡y el precio todavía está a este precio! Esto ha llevado a muchas personas a creer que Bitcoin es ahora un mercado alcista para una persona y que las altcoins no tienen ninguna posibilidad en esta ronda de reducción a la mitad.
Entonces, Bitcoin continúa rompiendo nuevos máximos, y continúa rompiendo nuevos máximos después de romper la barrera psicológica de los $ 100,000. ¿Por qué las altcoins continúan manteniéndose bajas? ¿Llegará la próxima temporada de imitadores? ¿Cómo debemos responder a las siguientes condiciones del mercado?
¿Por qué Bitcoin marca nuevos máximos mientras las altcoins siguen estancadas?
Desde que Bitcoin cayó y tocó los 49,000 dólares en agosto de este año, ha estado subiendo continuamente, hasta que este mes superó la barrera psicológica de los 100,000 dólares, aunque justo después de romper los 100,000 dólares se produjo una gran corrección, sin embargo, únicamente 4 días de retroceso y volvió a romper el récord histórico. Se puede decir que su impulso es avasallador.
El aumento de Bitcoin se debe principalmente a la reducción de tasas de la Reserva Federal, la entrada masiva de instituciones tras la aprobación del ETF de contado, las expectativas de halving y los cambios en el entorno de políticas internacionales. Analizar estos puntos no solo permite entender por qué Bitcoin ha estado alcanzando nuevos máximos, sino también por qué la mayoría de las altcoins están estancadas.
Desde la perspectiva de la reducción de tasas de la Reserva Federal, después de la reducción, debería haber buena liquidez en el mercado, lo que haría que Bitcoin subiera y llevara al mercado a un aumento general, pero la realidad es que el mercado actual no tiene dinero y no puede subir en general. Desde que la Reserva Federal redujo las tasas en septiembre, han pasado un total de 3 meses, el dinero liberado ha pasado por los bancos, el mercado de deuda, el mercado de valores y el mercado inmobiliario, y apenas ha llegado al ecosistema de criptomonedas. A través de ETFs, se ha inyectado masivamente en Bitcoin, lo que ha provocando que se desborde en gran medida para irrigar otras criptomonedas. Ahora estamos en la fase de llenar este 'tanque' de Bitcoin.
Tras la aprobación del ETF de Bitcoin, muchas instituciones han entrado en el mercado, la mayoría de este dinero se ha concentrado en Bitcoin. Esta lógica es fácil de entender, actualmente todo el mercado de criptomonedas tiene un 'tanque' de Bitcoin lo suficientemente grande como para acomodar estos grandes fondos, permitiendo su libre entrada y salida; además, el riesgo es el más bajo, la lógica de los grandes fondos es diferente a la de los pequeños, ya que se centran más en el control del riesgo que en los rendimientos, por lo que después de que estos fondos institucionales elevaron el precio de Bitcoin, el exceso ha ido a parar a criptomonedas consolidadas como XRP, DOGE, BCH, etc., mientras que las altcoins menos conocidas o las nuevas criptomonedas no han mostrado un desempeño destacado.
En el actual entorno internacional, en realidad, no es pacífico, según datos relevantes, actualmente al menos más de 30 países están en estado de guerra o en estado de guerra casi. La propiedad comprobada de Bitcoin como activo de refugio, sin duda, es más popular en esta situación, atrayendo a muchos inversores a comprarlo de manera competitiva, lo que hace que Bitcoin continúe subiendo y alcanzando nuevos máximos.
Además, tanto El Salvador al declarar a Bitcoin como moneda de curso legal, como el nuevo presidente electo de EE.UU., Donald Trump, proponiendo establecer reservas de Bitcoin, así como empresas que cotizan en bolsa como Tesla y MicroStrategy que continúan comprando Bitcoin, han llevado a Bitcoin a una nueva altura; estos factores no son compartidos por muchas altcoins.
Se puede decir que, en el contexto actual de falta de liquidez en el mercado y un entorno relativamente volátil, es normal que los fondos se concentren en Bitcoin como la fachada y la base de todo el ecosistema de criptomonedas. Actualmente, la participación de mercado de Bitcoin alcanza el 56.6%, en comparación con el 59.3% a principios de noviembre, ya ha comenzado a mostrar una tendencia a la baja, lo que en realidad se debe a que los fondos dentro de Bitcoin han comenzado a desbordarse, y el fenómeno de estancamiento de las altcoins podría revertirse pronto.
¡El mercado alcista desenfrenado ha llegado, es la temporada de altcoins!
En esta ronda de aumentos, el mercado en general cree que está intentando alcanzar el umbral de 120,000, de hecho, en esta época, independientemente de cómo resulte el intento de Bitcoin de alcanzar nuevos máximos de 120,000, es el momento en que los 'flujos de agua' comienzan a desbordarse para irrigar otras altcoins.
Anteriormente en el artículo: ¿Bitcoin alcanzará los 120,000? ¿Se avecina un mercado alcista desenfrenado? ¿Cómo aprovechar la locura del mercado alcista? mencioné brevemente este asunto, ahora lo expandiré:
1. El 16, que es este lunes, ETH finalmente superó el punto máximo creado por el pequeño mercado alcista de marzo de este año, ETH, tras 8 meses, finalmente rompió los 4,100 dólares. Como el referente de las altcoins, el viento ha comenzado a soplar; independientemente de la situación, ETH, como la cadena pública con el ecosistema más rico, ha mantenido su posición como la segunda criptomoneda por capitalización de mercado. Después de que ETH rompiera, la temporada de altcoins realmente comenzará la cuenta regresiva.
2. El índice de la temporada de altcoins, en realidad, ya había subido a 86 a principios de diciembre, solo que debido a una ola de caídas, las altcoins cayeron aún más, y Bitcoin rompió primero, ahora el índice de la temporada de altcoins ha caído a 63, pero está a solo un paso del valor de 75 que marca el inicio de la temporada de altcoins.
3. Desde la perspectiva de la historia del mercado, 7/8 meses después del halving, la temporada de altcoins suele ser explosiva; por ejemplo, el segundo halving de Bitcoin se completó en julio de 2016 y 7 meses después, a principios de 2017, el precio de Bitcoin alcanzó aproximadamente 1,000 dólares, dando lugar a un mercado alcista épico, ETH se convirtió en la principal altcoin, aumentando 140 veces, y muchas altcoins como LTC, XRP también comenzaron a experimentar un crecimiento explosivo en este período.
En mayo de 2020, tras el tercer halving de Bitcoin, 7-8 meses después (de finales de 2020 a principios de 2021), Bitcoin superó los 20,000 dólares, dando inicio a la 'ola DeFi' y la 'ola NFT', UNI, AAVE, COMP, AXS, Flow comenzaron a ser populares, y otras altcoins conocidas como BNB, ADA, FIL, DOT también comenzaron a subir, lo que provocó una explosión en todo el mercado de altcoins. Desde el halving en abril de 2024, ahora estamos justo a 8 meses, y todas las condiciones externas ya están presentes, es el momento de una gran explosión de altcoins.
4. Desde la perspectiva del entorno, el mercado actual está tranquilo, no hay eventos de riesgo significativos, los próximos eventos importantes son la decisión de tasas de la Reserva Federal a las 3 a.m. del día 19 y la toma de posesión de Trump como presidente de EE.UU. el 20 de enero de 2025; ambos eventos se consideran positivos para las finanzas.
Desde los indicadores de datos hasta la historia del mercado, ahora es el momento de una gran explosión de altcoins. Después de que Bitcoin rompa niveles de precios clave, comenzará a desbordarse para nutrir a otras criptomonedas. Este momento también es el más estimulante y loco en cada ciclo de halving, donde la explosión de la temporada de altcoins es una de las características más destacadas de esta locura del mercado alcista, y es la época en que la mayoría de los inversores obtienen los rendimientos más abundantes.
¿Qué hacer para enfrentar el mercado alcista desenfrenado?
Como se puede ver en el texto anterior, se avecina un mercado alcista desenfrenado, entonces en esta etapa, ¿qué hacer para aprovechar las oportunidades que pueden surgir en cualquier momento?
Uno de los puntos más importantes es establecer una estrategia de inversión que se adapte a uno mismo y optimizarla continuamente en función de la práctica. La estrategia de inversión abarca muchos aspectos y es un 'proyecto' integral: incluye la selección de activos, la asignación de fondos, la elección de métodos de transacción, etc. Debido a limitaciones de espacio, aquí me centraré principalmente en el aspecto de la asignación de activos.
El mercado de criptomonedas es aún muy 'joven' en comparación con los mercados de inversión tradicionales, muchas estrategias maduras del mercado tradicional pueden ser referenciadas por el mercado de criptomonedas. Por ejemplo:
Regla del 80: En esta regla, la proporción de inversión de riesgo depende de la edad. La fórmula es: Proporción de inversión total en el mercado de criptomonedas = (80 - tu edad) * 100%.
Por ejemplo, si tienes 25 años, entonces el total de fondos que puedes invertir en el mercado de criptomonedas puede ocupar el (80 - 25) * 100% = 55% de tus activos totales.
Con el paso de los años, la capacidad de resistencia al riesgo de las personas disminuye, por lo que la proporción de inversión de riesgo también debe reducirse gradualmente.
Regla del 4321: Esta regla es un principio de inversión resumido por los inversores en el marco de planificación financiera a largo plazo, utilizado para guiar a las personas sobre la asignación de fondos en inversiones. Específicamente para el mercado de criptomonedas, se puede aplicar de esta manera:
El 40% de los fondos se destina a inversiones seguras, como acumular BTC, ETH, y participar en plataformas de intercambio como Binance, Bitget, etc., para generar intereses.
El 30% de los fondos se destina a inversiones de seguro, pudiendo elegir criptomonedas líderes en diferentes sectores conceptuales, como los proyectos de cadenas públicas mencionados anteriormente: SUI, TIA, APT, DOT, AVAX, así como conceptos de IA: FET, AGIX, AI, WLD; tokens MEME: DOGE, SHIB, PEPE, etc.
El 20% de los fondos se destina a inversiones de riesgo, pudiendo elegir algunas criptomonedas de baja capitalización, incluso participar en el mercado primario como 'guerrero de 10U', asumiendo ciertos riesgos para obtener mayores rendimientos.
El 10% de los fondos se destina a inversiones de riesgo, pudiendo elegir productos financieros como operaciones de contratos, apalancamiento de criptomonedas, entre otros, para operar, apalancándose y asumiendo el riesgo de liquidación forzada para obtener rendimientos extraordinarios.
Ante la diversidad de criptomonedas y las diferentes maneras de operar en el mercado, solo una asignación razonable y una inversión científica pueden lograr el mejor equilibrio entre rendimientos y riesgos.
Conclusión
Después de haber presentado algunos métodos concretos, ahora exploremos algunas teorías metafísicas. Ya sea que se esté juzgando en qué etapa se encuentra todo el mercado alcista o formulando algunas estrategias de inversión concretas, debe haber un razonamiento lógico detrás, y no simplemente tomar decisiones al azar y luego golpearse la pierna y caer nuevamente en el mismo hoyo.
Por ejemplo, aplicando el principio de 'perspectiva de desarrollo' para observar el proceso general del cuarto halving de Bitcoin:
La esencia del desarrollo es la creación de nuevas cosas y la extinción de las viejas, correspondiente a cada caída al inicio de un halving y la recuperación gradual que lleva a nuevos máximos;
El camino del desarrollo es la unidad de avance y retroceso, correspondiente a cada retroceso causado por factores internos o externos, pero el conjunto sigue en alza;
El estado del desarrollo es la unidad de cambio cuantitativo y cualitativo, correspondiente a las pruebas repetidas y oscilaciones cuando Bitcoin rompe cada vez niveles de resistencia importantes, finalmente superando la presión y volando alto;
Determinar en qué etapa de desarrollo se encuentra el mercado en general, y en qué etapa de desarrollo se encuentra el aumento de una criptomoneda específica, es muy importante, porque solo participando en las primeras etapas del desarrollo de las cosas se pueden obtener rendimientos extremadamente altos. En términos figurativos: incluso si una criptomoneda es un proyecto de baja calidad que 'cosecha' a los inversores, si participas temprano, aún puedes obtener un beneficio 'caliente'; por el contrario, aunque sea una montaña de oro, si participas en su etapa tardía, solo podrás obtener un montón de piedras.
Hacer juicios lógicos sobre las cosas es mucho más confiable que hacer juicios solo basados en sentimientos, y además puede sostenerte para ver la esencia a través de los fenómenos, tomando decisiones correctas y manteniéndote firme hasta el final.
Volviendo a la situación actual del mercado, cada vez que Bitcoin alcanza un nuevo máximo, inmediatamente se producen correcciones, casi sin excepción. Esto es principalmente para liquidar a aquellos que están utilizando apalancamiento alto para seguir el ritmo. Subir con un movimiento oscilante es muy frustrante, pero ¿no suena más razonable decir que se están realizando operaciones de subida mientras se lava el mercado? A menos que ocurra un imprevisto, esta vez Bitcoin va por los 120,000; en ese momento, tras la stagnación de Bitcoin, será el momento en que las altcoins comenzarán a aumentar.
