En las primeras operaciones asiáticas del miércoles (23 de agosto), el índice del dólar estadounidense continuó frenando y recuperándose durante la noche, cotizando a 103,57. Los alcistas desafiaron la tendencia alcista, pero las operaciones se mostraron cautelosas antes del discurso del presidente de la Reserva Federal, Powell. El S&P Global PMI hace un gran debut y se espera que el índice se mantenga en 52. El oro se convirtió en un activo insoportable, cayendo por debajo de los 1.900 dólares. El análisis técnico advirtió que la estructura de la tendencia estaba dañada y la presión a la baja continuaba. Después de la caída repentina de Bitcoin, la severa sobreventa generada por el RSI fortaleció la señal de rebote en forma de V.

En general, el mercado se mantiene cauteloso, ya que el banco central de China recortó las tasas de interés menos de lo esperado. En Wall Street, el Dow Jones cayó un 0,51%, el S&P 500 cayó un 0,28% y el Nasdaq subió un 0,06%, mientras seguía dominando la cautela. Las preocupaciones sobre China, junto con nuevas rebajas de calificación de los bancos estadounidenses por parte de S&P y las expectativas de mayores tasas de interés a largo plazo, están ejerciendo presión a la baja sobre la confianza del mercado.

El simposio anual de Jackson Hole, que comienza el jueves, es de gran importancia; el presidente de la Reserva Federal, Jerome Powell, hablará el viernes. Antes de la reunión, los rendimientos de los bonos del Tesoro de Estados Unidos aumentaron ligeramente, alcanzando un máximo de varios años, y el rendimiento de los bonos del Tesoro a 10 años superó el 4,30%.

Los datos publicados el martes mostraron que las ventas de viviendas existentes en Estados Unidos cayeron un 2,2% en julio a una tasa anual de 4,07 millones de unidades, inferior a las expectativas del mercado de 4,15 millones de unidades. El índice manufacturero de la Reserva Federal de Richmond subió a -7 desde -9 en agosto, en línea con el consenso del mercado.

Los analistas de Wells Fargo ofrecen su opinión sobre las ventas de viviendas usadas: "El impacto del reciente aumento de las tasas hipotecarias es cada vez más claro: las ventas de viviendas usadas cayeron un 2,2% en julio, la segunda caída mensual consecutiva. Como las ventas de viviendas usadas reflejan cierres de contratos, por lo que los datos de julio reflejan principalmente la actividad en junio, cuando las tasas hipotecarias promediaron el 6,8%, pero las tasas han ido subiendo desde entonces."

En Estados Unidos, el miércoles se publicarán más datos sobre vivienda, incluidas las ventas de viviendas nuevas. Además, se espera que se publique el PMI global de S&P, y se espera que el índice compuesto se mantenga en 52. Antes del simposio de Jackson Hole, la atención se centrará principalmente en los banqueros centrales.

El EUR/USD subió inicialmente hasta 1,0930, pero luego retrocedió y probó el soporte en 1,0830. El par sigue bajo presión y se acerca al promedio móvil simple de 200 días en 1,0799. Los datos del PMI de la eurozona se publicarán el miércoles y se espera que el PMI compuesto caiga de 48,6 a 48,5. Unos datos más débiles de lo esperado podrían ejercer presión sobre el euro. Además, Eurostat publicará los datos preliminares sobre la confianza del consumidor de agosto más tarde ese mismo día.

El endeudamiento del gobierno del Reino Unido en julio fue inferior a lo esperado: 4.300 millones de libras, un aumento de 3.400 millones de libras desde julio de 2022. El déficit presupuestario de abril a julio fue de £56,6 mil millones de libras, £11,3 mil millones menos que el pronóstico de 2020 de la Oficina de Responsabilidad Presupuestaria, lo que proporciona alguna razón para que el gobierno considere recortes de impuestos.

El GBP/USD cotizó por encima de la media móvil simple (SMA) de 20 días, pero desde entonces ha vuelto a caer por debajo de 1,2750. El par se está consolidando y es alcista en el corto plazo. Se espera que el PMI compuesto S&P Global/CIPS del Reino Unido caiga de 50,8 a 50,3, con la industria de servicios de 51,5 a 50,8 y la industria manufacturera de 45,3 a 45, ambas mostrando contracción.

Oro: La presión a la baja persiste y la estructura de la tendencia está dañada

El analista de FXEmpire, Bruce Powers, dijo que todavía existe presión a la baja sobre el oro, que es difícil recuperarse del mínimo de la tendencia de 1.885 dólares y que continúa teniendo un desempeño débil. El oro se mantiene por debajo de su media móvil de 200 días, por debajo de la cual cayó la semana pasada. El repunte del martes encontró resistencia por debajo de la línea de 200 días, en el máximo del día de 1.904 dólares. Posteriormente, los precios cayeron. Parece que el oro terminará el día en la mitad inferior de su rango, lo que no es una señal de fortaleza.

Una nueva preocupación es un cruce bajista por debajo de la EMA de 12 días y la EMA de 200 días, que ocurrió el martes. La combinación de un cruce bajista y un cierre débil luego de una prueba exitosa de resistencia en la línea de 200 días sugiere una presión de venta continua. Por supuesto, eso podría cambiar pronto.

Dado que los precios del oro se mantienen relativamente cerca de la línea de 200 días, sería necesario un rebote por encima de esa línea y luego un cierre diario por encima para que surjan señales alcistas sostenibles. La línea de 200 días se encuentra actualmente en 1.907 dólares, y el máximo de 5 días también está en 1.907 dólares. El siguiente es el máximo de la semana pasada de 1.916 dólares. Además, hubo un patrón de inversión de mini doble fondo en el mínimo de retroceso, con el oscilador del Índice de Fuerza Relativa (RSI) volviendo a caer a los mismos niveles que tenía antes del rebote desde los mínimos del primer trimestre.

La estructura de la tendencia ha sufrido algunos daños durante la corrección actual. El oro pasó varios días cerrando por debajo de la línea de tendencia ascendente y por debajo del promedio móvil de 200 días. Además, el precio de cierre estuvo por debajo del último nivel volátil visto en junio en 1.893 dólares. Una ruptura por debajo del mínimo de hoy de 1.889 dólares es una señal de debilidad y podría poner a prueba el soporte a corto plazo.

El soporte de tendencia baja se ubica en $1,885, y si el oro cae por debajo de ese nivel, podría moverse a una de las tres posibles áreas de soporte. La primera zona de precios está alrededor de $1893, seguida por las áreas de precios más importantes de $1871 a $1864, y luego de $1839 a $1834, con las dos áreas inferiores surgiendo de la confluencia de múltiples niveles de Fibonacci.

La impactante señal de rebote en forma de V de Bitcoin

Michaël van de Poppe, fundador y director ejecutivo de la empresa de comercio de criptomonedas 8, señaló la grave señal de sobreventa generada por el RSI, que está por debajo de 19 en el marco de tiempo de 12 horas, cerca de su nivel más bajo desde el final del mercado bajista en 2018. Los niveles diarios son similares, alcanzando niveles no vistos desde el colapso del mercado cruzado de COVID-19 en marzo de 2020.

"Cada vez que vemos un movimiento como este, hay algún tipo de recuperación en forma de V y el equilibrio se encuentra en niveles más altos", dijo Van de Poppe sobre caídas repentinas anteriores del precio de Bitcoin.

Añadió que Bitcoin "muy probablemente" regresará, con la mirada puesta en los $26,500 o más a continuación.

El criptoanalista Jelle sugirió junto al cuadro comparativo: "La acción actual del precio de Bitcoin me recuerda a septiembre de 2020, justo antes de que comenzara el último mercado alcista".

"Durante un período de tiempo, absorbiéndolo y ascendiendo lentamente, pude ver resultados similares".