El mercado tradicional estuvo relativamente tranquilo ayer, con los tres principales índices bursátiles de EE. UU. cerrando planos. Sin embargo, la próxima semana se publicará una gran cantidad de datos macroeconómicos importantes. Para los operadores que se centran en la deuda estadounidense, el IPC del miércoles será el foco de atención. En los últimos días, los rendimientos del mercado de bonos han aumentado en medio de datos inesperados de inflación y discursos agresivos de los funcionarios de la Reserva Federal. Las expectativas del mercado sobre las futuras políticas de tasas de interés también han pasado gradualmente de recortes optimistas de las tasas de interés de "tres recortes de tasas de interés" a "50 puntos básicos" a "tasas de interés altas". Las tasas de interés pueden mantenerse durante un período de tiempo más largo”.

Fuente: SignalPlus, Calendario Económico, esta semana estará ocupada con la publicación de datos macro

En términos de moneda digital, BTC una vez más desafió el máximo histórico después de regresar a la marca de $ 70,000, retroceder cerca de 73,000 y retroceder a alrededor de 7 W. A juzgar por los datos proporcionados por Farside, el ETF de BTC experimentó una gran salida neta (-223,8 millones de dólares) por primera vez en el último día, debido principalmente a la repentina disminución en el flujo de compra de IBIT y FBTC, lo que lo hizo Es difícil equilibrar el exceso de $ 300 millones del GBTC en un solo día. El volumen de salida puede ser uno de los factores negativos que afectó la continua tendencia alcista del precio de BTC ayer.

Fuente: SignalPlus y TradingView, BTC no logró desafiar el máximo histórico y el precio volvió a caer a $7W

Fuente: Farside Investors, BTC ETF experimentó grandes salidas netas, principalmente debido a la repentina disminución en los flujos de compra de IBIT y FBTC.

En otros lugares que pueden reflejar el sentimiento del mercado, hemos observado que después de que los contratos largos apalancados de futuros de BTC sufrieran una gran cantidad de liquidaciones la semana anterior, el nivel de la tasa de financiación también cayó significativamente. Por otro lado, el Vol Skew a corto plazo se refleja en En los últimos tres días, el mercado de opciones ha retrocedido gradualmente por encima del eje cero, la volatilidad implícita inicial ha disminuido significativamente y la curva se ha vuelto más pronunciada. Emociones de todo tipo parecen reflejar un enfriamiento.

Fuente: Coinglass Después de que se liquidaran las posiciones largas apalancadas hace algún tiempo, se corrigió el nivel de la tasa de financiación.

Fuente: Deribit (a partir de 3A PR 16:00 UTC+ 8)

Fuente: SignalPlus, ATM Vol, la volatilidad implícita inicial vuelve a caer

Fuente: SignalPlus, Vol Skew, Vol Skew a corto plazo se recupera gradualmente y vuelve a ser positivo

Desde el punto de vista comercial, la prima de volumen generada por la reciente diferencia entre IV y RV ha atraído transacciones bajistas de fluctuación a corto plazo. El Put de ETH de 3400 esta semana se ha vendido mucho. En términos de BTC, esta visión está más impulsada por Sell ​​Put/La implementación de Call Spread protege las ganancias y pérdidas en situaciones extremas. Al mismo tiempo, a finales de abril se observó una gran cantidad de ventas netas de 75.000-C, lo que puede generar dudas sobre la capacidad de BTC para superar los históricos. máximos de este mes. Sin embargo, en términos de forwards, BTC todavía recibió muchas transacciones grandes de opciones de compra OTM, con precios de ejercicio de hasta 10 W/20 W dólares estadounidenses.

Fuente: SignalPlus

Fuente de datos: Deribit, distribución de transacciones ETH

Fuente de datos: Deribit, distribución de transacciones BTC

Fuente: Deribit Block Trade