OG Fan Token ($OG), die mit der europäischen E-Sport-Organisation OG verbundene Kryptowährung, erlebte in der vergangenen Woche erhebliche Preisschwankungen. Der Wert des Tokens stieg innerhalb von nur vier Tagen dramatisch von 2,6 $ auf einen Höchststand von 14,3 $, nur um dann an einem einzigen Tag um mehr als 50 % auf 6,6 $ zu fallen. Trotz dieser Volatilität verzeichnete der Token dennoch eine beeindruckende Sieben-Tage-Rendite von 178 %. Während dieses Zeitraums stieg das Handelsvolumen auf Convert um mehr als das 350-fache, da Händler die Plattform nutzten, um große Trades auszuführen und gleichzeitig Marktrisiken zu mindern.

  • Ebenso erlebte der Santos FC Fan Token ($SANTOS) einen deutlichen Anstieg der Handelsaktivität auf Convert, wobei sich das Handelsvolumen im Vergleich zur Vorwoche verzwölffachte. Der Anstieg der Nachfrage nach Fan-Token auf der Chiliz-Blockchain wurde weitgehend durch die Aktivität rund um den OG Fan Token beeinflusst.

  • Auch Wing Finance ($WING), eine dezentrale Kreditplattform, die auf einem kreditbasierten, kettenübergreifenden Modell basiert, verzeichnete einen deutlichen Anstieg des Interesses. Die Partnerschaften der Plattform haben es ihr ermöglicht, verschiedene Kreditmärkte zu erkunden, darunter unterbesicherte und synthetische Token-Kredite. Letzte Woche stieg das Handelsvolumen von WING auf Convert um das 33-fache, was zu einem wöchentlichen Gewinn von 20,3 % führte.

  • Der Prosper-Token ($PROS) erlebte einen bemerkenswerten Wertanstieg, nachdem Animoca Brands, ein Blockchain- und Spielesoftwareunternehmen, seine Absicht bekannt gab, weitere native Token der Plattform zu erwerben. Diese Nachricht erregte die Aufmerksamkeit des Marktes und führte innerhalb einer Woche zu einem Preisanstieg von über 55 %, begleitet von einem Anstieg des Handelsvolumens bei Convert um 89,9 %.

Gesamtmarkt

  • Das obige Diagramm zeigt die BTC-Preisbewegung im 8-Stunden-Diagramm.

  • Letzte Woche zeigte die allgemeine Risikostimmung an den Finanzmärkten Anzeichen einer Verbesserung, die vor allem durch positive Entwicklungen sowohl am chinesischen A-Aktienmarkt als auch am Hongkonger Aktienmarkt getrieben wurde. Dieser Stimmungsaufschwung war besonders während der Schließung des chinesischen A-Aktienmarkts wegen des Nationalfeiertags deutlich, einer Zeit, in der unser Team einen erheblichen Kapitalzufluss in den Kryptowährungssektor beobachtete. Dieser Investitionsschub führte zu einem bemerkenswerten Anstieg des Bitcoin-Preises, der am Wochenende von 60.000 auf über 64.000 Dollar stieg, was das gestiegene Interesse und den Optimismus der Anleger im Kryptobereich widerspiegelt.

  • Diese Aufwärtsdynamik war jedoch nur von kurzer Dauer. Am ersten Handelstag nach der Wiedereröffnung des chinesischen A-Aktienmarkts warf ein deutlicher Rückgang der Aktienkurse einen Schatten pessimistischer Stimmung auf den Kryptowährungsmarkt. Der Rückgang des A-Aktienmarkts löste bei den Anlegern Bedenken aus und führte zu einer vorsichtigen Haltung gegenüber riskanteren Anlagen wie Kryptowährungen. Diese pessimistische Stimmung wurde noch durch die Veröffentlichung robuster Arbeitsmarktdaten aus den Vereinigten Staaten verstärkt, die auf eine starke Wirtschaft hindeuteten und die Erwartungen aggressiver Zinssenkungen durch die US-Notenbank verringerten. Diese Entwicklung trug zu einer Stärkung des US-Dollars bei und setzte Bitcoin und andere Kryptowährungen weiter unter Druck.

  • Infolgedessen erlebten wir während der US-Handelszeiten in den letzten drei von vier Tagen bemerkenswerte Ausverkäufe bei Bitcoin, da die Anleger auf die sich ändernde Wirtschaftslandschaft reagierten. Unsere Analyse ergab ein konsistentes Muster: Der Bitcoin-Preis sank während der US-Handelszeiten typischerweise um über 2 %, während er während der asiatischen und europäischen Sitzungen tendenziell stabil blieb. Dieser Trend deutet darauf hin, dass Marktdynamik und Anlegerverhalten während verschiedener Handelszeiten eine entscheidende Rolle bei den Preisbewegungen von Bitcoin spielen.

  • Interessanterweise war Bitcoin trotz des neuen Allzeithochs des S&P 500-Index einem erheblichen Verkaufsdruck ausgesetzt. Eine mögliche Erklärung für dieses Phänomen ist, dass Anleger in Bitcoin-Spot-ETFs ihr Kapital möglicherweise in den US-Aktienmarkt umschichten und versuchen, von der Aufwärtsdynamik bei Aktien zu profitieren. Diese Theorie wird durch die anhaltenden Kapitalabflüsse bei 11 Bitcoin-Spot-ETFs weiter gestützt, die auf eine Veränderung der Anlegerstimmung und -strategie hindeuten. Während sich Anleger in der sich entwickelnden Marktlandschaft zurechtfinden, wird das Zusammenspiel zwischen traditionellen Aktien und Kryptowährungen weiterhin die Dynamik beider Anlageklassen prägen.

  • Am Donnerstag deuteten die Daten zum US-Verbraucherpreisindex (CPI) auf eine Erholung der sinkenden Inflationsrate für September hin, was die Aussichten auf eine Zinssenkung um 50 Basispunkte durch die Federal Reserve im November effektiv schmälerte. Nach dieser Nachricht erlebte Bitcoin während der US-Handelssitzung einen schnellen Ausverkauf, konnte jedoch vor der Öffnung der asiatischen Märkte die meisten seiner Verluste wieder wettmachen.

  • Unsere Analyse geht weiterhin davon aus, dass der Bereich von 58.000 bis 59.000 USD als Unterstützungsniveau dienen wird, von dem aus wir eine Erholung des Bitcoin-Preises erwarten. Sollte dieses Unterstützungsniveau durchbrochen werden, erwarten wir, dass Bitcoin den Bereich von 50.000 bis 52.000 USD erneut erreichen wird. Wenn dieses Szenario eintritt, gehen wir davon aus, dass der Preis die 100.000-Dollar-Marke erst im ersten Quartal 2025 erreichen wird.
    Optionsmarkt

  • Das obige Diagramm zeigt die implizite Volatilität von At-the-Money-BTC-Optionen.

  • Nach den jüngsten robusten Arbeitsmarktdaten und einer Erholung der CPI-Zahlen zeigte der US-Dollar eine bemerkenswerte Stärke, was zu einem neuen Allzeithoch für US-Aktien, insbesondere im S&P 500-Index, führte. Im Gegensatz dazu erlebte Bitcoin aufgrund von Kapitalabflüssen aus Bitcoin-ETFs in den Vereinigten Staaten einen erheblichen Ausverkauf. Die beigefügte Tabelle zeigt, dass die impliziten Volatilitäten (IVs) für die Optionen mit 7-tägiger Laufzeit einen Abwärtstrend aufweisen, während die IVs für mittel- und langfristige BTC-Optionen im Bereich von 50 % bis 55 % relativ stabil bleiben.

  • Wie im Abschnitt „Gesamtmarkt“ hervorgehoben, deutet unsere Analyse darauf hin, dass der BTC-Preis wahrscheinlich auf diesem Niveau Unterstützung findet und sich anschließend erholt. Angesichts unserer positiven langfristigen Prognose für BTC-Preise könnte der Einsatz einer Kalender-Spread-Optionsstruktur das Gewinnpotenzial optimieren und gleichzeitig Verluste minimieren.

  • Der typische Kalender-Spread-Handel umfasst den Verkauf einer Option (entweder Call oder Put) mit einem kurzfristigen Verfallsdatum und den gleichzeitigen Kauf einer Option (Call oder Put) mit einem längerfristigen Verfallsdatum. Beide Optionen sind vom gleichen Typ und verwenden normalerweise den gleichen Ausübungspreis.

  • Durch den Einsatz einer Long Call Calendar Spread-Strategie profitiert der Händler von Preissteigerungen des Basiswerts oder von steigender Volatilität. Diese Strategie ist mit einem begrenzten Risiko verbunden, wobei der maximale Verlust die vom Händler gezahlte Nettoprämie beträgt. Darüber hinaus bietet sie unbegrenztes Gewinnpotenzial, wenn der Basiswert bis zum Ablauf der längerfristigen Option an Wert gewinnt.

Makro auf einen Blick 

  • Letzten Donnerstag (24.10.03)

    • In den USA wurden in dieser Woche 225.000 Erstanträge auf Arbeitslosenunterstützung registriert, was leicht über den erwarteten 222.000 und dem Wert der Vorwoche von 219.000 liegt. Diese Zahl der Erstanträge spiegelt weiterhin einen in den letzten Wochen zu beobachtenden Trend zum unteren Ende wider und deutet auf eine Erholung des Arbeitsmarkts in den Vereinigten Staaten hin.

    • Im September erreichte der ISM-PMI für den Nicht-Produktionssektor 54,9 und übertraf damit die erwarteten 51,7 und den Vormonatswert von 51,5. Darüber hinaus lag der ISM-Preisindex für den Nicht-Produktionssektor der USA im September bei 59,4 und damit auf dem höchsten Stand seit Januar. Diese Zahl übertrifft die Prognose von 56,3 und den Wert des Vormonats von 57,3 deutlich. Der erhöhte Preisindex deutet auf anhaltenden Inflationsdruck hin, was die Federal Reserve dazu veranlassen könnte, hinsichtlich künftiger Zinssätze eine vorsichtige Haltung einzunehmen.

  • Letzten Freitag (24.10.04)

    • Der US-Arbeitsmarktbericht für den Nichtlandwirtschaftssektor ergab für September einen Stellenzuwachs von 254.000, was die erwarteten 147.000 und die Gesamtzahl von 159.000 im August bei weitem übertrifft. Diese starken Arbeitsmarktdaten haben die Wahrscheinlichkeit verringert, dass die Federal Reserve in naher Zukunft den Leitzins um 50 Basispunkte senken wird.

    • Die Arbeitslosenquote in den USA sank von 4,2 Prozent im August auf 4,1 Prozent im September und lag damit unter den Prognosen der Analysten von 4,2 Prozent.

    • Angesichts des robusten Arbeitsmarktes kletterte der US-Dollarindex über 102,66 und beendete die Woche mit einer fünftägigen Gewinnserie und einem Plus von 2,15 %. Im Gegensatz dazu verzeichneten die Goldpreise einen leichten Rückgang auf 2.653 USD, während Bitcoin von 60.700 USD auf 62.000 USD zurückprallte.

  • Am Mittwoch (24.10.09)

    • Die Protokolle des FOMC deuten darauf hin, dass es keine weiteren Leitlinien gibt, da die Mitglieder der Federal Reserve bei ihren Entscheidungen weiterhin auf Daten angewiesen sind. Der Markt hat die Möglichkeit aggressiver Zinssenkungen ausgeschlossen und rechnet nun sowohl im November als auch im Dezember mit Senkungen um 25 Basispunkte. Während die Erwartungen einer Zinssenkung durch die Fed nachließen, behielt der US-Dollar seinen Aufwärtstrend bei und schloss bei 102,87. Unterdessen geriet Bitcoin unter erheblichen Verkaufsdruck, fiel unter die Unterstützungsmarke von 62.000 USD und schloss bei 60.300 USD.

  • Am Donnerstag (24.10.10)

    • Die US-CPI-Daten für September übertrafen die Erwartungen mit einem monatlichen Anstieg von 0,2 % und einer Jahresrate von 2,4 %, womit sie die erwarteten Werte von 0,1 % bzw. 2,3 % übertrafen. Der Kern-CPI zeigte ebenfalls eine Erholung und verzeichnete einen monatlichen Anstieg von 0,3 % und eine Jahresrate von 3,3 %, beide über den Prognosen von 0,2 % und 3,2 %. Nach dem höher als erwarteten CPI-Bericht stieg der US-Dollarindex über die Marke von 103, gab jedoch im späteren Handelsverlauf den größten Teil seiner Gewinne wieder ab. Unterdessen setzte Bitcoin seinen Abwärtstrend fort und notierte unter 59.000 $, bevor es nach Börsenschluss in den USA einige Verluste wieder wettmachte.

Portalvolumen ändern

  • Die obige Tabelle zeigt die Volumenänderung auf unserem Convert-Portal nach Zone.

  • BTC erholte sich von der bedeutenden 60.000-Dollar-Marke und überschritt am Wochenende die 64.000-Dollar-Marke. Nach der Wiedereröffnung des chinesischen A-Aktienmarkts nach dem Nationalfeiertag begann jedoch ein Ausverkauf, der zu einem Abschwung führte. Die Stärke des US-Dollars, gestützt durch robuste Arbeitsmarktdaten und erhöhte CPI-Zahlen, übte weiteren Druck auf den BTC-Preis aus, der während der Handelssitzung am Donnerstag unter 59.000 Dollar fiel. In diesem risikoreichen Umfeld stellte unser Desk letzte Woche einen deutlichen Anstieg der Nachfrage nach Fan-Token fest.

  • In der Fan Token Zone gab es einen deutlichen Anstieg der Handelsaktivität, wobei sich das Handelsvolumen um mehr als das 14-fache erhöhte. Dieses bemerkenswerte Wachstum war in erster Linie auf die Performance von zwei der fünf am stärksten im Trend liegenden Vermögenswerte der Woche zurückzuführen, die maßgeblich zu diesem Anstieg beitrugen. Die Aufregung um diese Fan-Tokens deutet auf ein steigendes Interesse bei Händlern und Investoren hin und unterstreicht die lebhafte Dynamik dieses Sektors innerhalb des Kryptowährungsmarktes.

  • Die BNB Chain Zone verzeichnete einen bemerkenswerten Anstieg des Handelsvolumens, das um 30,7 % zunahm. Dieser Aufschwung war größtenteils auf den OG Fan Token ($OG) zurückzuführen, der eine äußerst volatile Handelswoche erlebte und über das 30-fache des üblichen Volumens auf dem Spotmarkt aufwies. Dies deutet auf eine lebendige Community innerhalb des BNB Chain-Ökosystems hin.

  • Darüber hinaus verzeichnete die Launchpool Zone einen deutlichen Anstieg des Handelsvolumens um 23,1 %. Der OG Fan Token ($OG) war maßgeblich an diesem Volumenwachstum beteiligt.
    Warum OTC handeln?

Binance bietet unseren Kunden verschiedene Möglichkeiten, auf den OTC-Handel zuzugreifen, darunter Chat-Kommunikationskanäle und die Binance OTC-Plattform (https://www.binance.com/en/otc) für manuelle Preisnotierungen, Algo-Orders oder automatisierte Preisnotierungen über die Binance Convert- und Block Trade-Plattform (https://www.binance.com/en/convert) und die Binance Convert OTC API.