Tento článek představí 12 nástrojů pro určení cyklu a indikátorů výstupu, z nichž většina je málo známá. Níže jsou podrobnosti:
PI cyklus
Zdroj grafu: BiTBO
Indikátor vrcholu PI cyklu úspěšně zachytil vrcholy tří předchozích cyklů. Tento indikátor používá 111denní klouzavý průměr (dMA) a 2násobek 350 dMA ceny. V posledních třech cyklech, když 111 dMA překročí 2násobek 350 dMA, znamená to vrchol cyklu Bitcoin/USD. Proto se nazývá vrchol PI cyklu, protože 350/111 = 3,153, což není daleko od 3,142.
Očekává se, že to tentokrát může být jinak, protože očekávaná křižovatková cena překročí 400 000 dolarů (těžko realizovatelné), ale můžeme očekávat, že po dosažení 2násobku 350denního klouzavého průměru (v současnosti přibližně 126 000 dolarů) dojde k poslednímu vzrušení.
MVRV Z Score
Zdroj grafu: BiTBO
Dalším již zmíněným on-chain indikátorem je MVRV Z-Score, což je nástroj pro hodnocení extrémních bublin. MVRV Z-Score může pomoci identifikovat, zda je Bitcoin nadhodnocen nebo podhodnocen vůči spravedlivé hodnotě na extrémní úrovni.
Tento indikátor používá tržní hodnotu Bitcoinu (cena x oběžná nabídka) a reálnou hodnotu (průměrná cena posledního pohybu každého Bitcoinu x oběžná nabídka) a vypočítává mezi nimi Z-skóre, aby identifikoval extrémní hodnoty.
Historicky, Bitcoin/USD dosáhl vrcholu tohoto poměru během několika týdnů po dosažení vrcholu. Očekává se, že tento cyklus dosáhne alespoň hodnoty 4; pokud překročí tuto úroveň, lze začít zkoumat další indikátory pro výstup.
Zajímavější verze tohoto indikátoru, která je málo známá, je MVRV velryb (držitelé 1 000 až 10 000 Bitcoinů), viz níže:
Zdroj grafu: ChainExposed
VAPLI a Decay Oscillator
Index Volatility Adjusted Power Law Index (VAPLI) je postaven na konceptu mocniny, aby hodnotil odchylku ceny Bitcoinu od přizpůsobené křivky mocniny a upravil ji podle volatility, aby zohlednil změny tržní struktury v čase. Podívejte se na následující graf, můžete vidět, že období, kdy index směřoval k 100 a poté se otočil a začal klesat, bylo v souladu s vrcholem cyklu. V současnosti tento digitální index opět překonal 100.
Zdroj grafu: Bitcoin Good Fiat Bad
Podobně jako s volatilností upravenou mocninou, následující dekadentní kanál oscilátoru (Decay Oscillator) byl modelován Sminstonem With. Tento oscilátor téměř uzamkl vrchol předchozích cyklů během několika dní, ale očividně nemá způsob, jak přesně určit, kde dosáhne vrcholu: když tento indikátor dosáhne 90% a poté se podíváte na další signály výstupu, pravděpodobnost, že se dostanete blízko místa, kde chcete vystoupit, dosahuje 95%. V současnosti je tento indikátor stále pod 60%, což naznačuje, že tento tržní cyklus se stále nachází ve vzestupné fázi:
Zdroj grafu: Bitcoin Good Fiat Bad
Mayer Multiple
Mayer Multiple je násobek 200 denního klouzavého průměru při obchodování s cenou. I když je výše uvedený graf užitečný, s ohledem na to, že volatilita se s časem snižuje, standardizace je ve skutečnosti užitečnější. Následující graf ukazuje upravený Mayer Multiple indikátor. V současnosti jsme daleko od historického vrcholu vůči 200 dennímu klouzavému průměru; ve skutečnosti jsme se ještě nevrátili na vrchol z března 2024. Očekáváme, že překonáme vrchol z března 2024 a budeme směřovat směrem k oblasti 0.9:
Zdroj grafu: TradingView
NUPL
NUPL, tedy čistý neuskutečněný zisk/ztráta, používá tržní hodnotu a realizovanou hodnotu (jak bylo zdůrazněno v předchozí části MVRV Z Score), odečítá realizovanou hodnotu od tržní hodnoty. Poté dělí tržní hodnotou, vzorec je: (tržní hodnota - realizovaná tržní hodnota) / tržní hodnota.
Zdroj grafu: BiTBO
Tento graf poskytuje intuitivní pohled na tržní sentiment a fázi trhu, ve které může být aktuálně. Historicky, když se blíží nebo překračuje 75%, vrchol cyklu není daleko.
Terminální cena
Terminální cena je nástroj vytvořený analytikem Checkmate. K výpočtu tohoto indikátoru je třeba vydělit počet dní, kdy byly Bitcoiny zničeny, stávající dodávkou Bitcoinů a jeho oběžnou dobou. To se považuje za "přenášenou cenu", přenášená cena se násobí 21.
Použití je velmi jednoduché, slouží jako referenční oblast, která má zajistit, že pozice jsou proporcionálně upraveny – nyní je jeho cena 180 000 dolarů. To neznamená, že musíte čekat na 180 000 dolarů, abyste se zbavili jakékoli dlouhodobé expozice, ale spíše to, že byste to měli kombinovat se všemi ostatními indikátory výstupu. Při hledání signálů výstupu je třeba více dbát na jiné již diskutované on-chain indikátory.
Zdroj grafu: Bitcoin Magazine Pro
4letý MA násobek
4letý MA násobek je velmi jednoduchý: nakreslete 4letý klouzavý průměr a vypočítejte, jak moc se cena od tohoto násobku odchyluje. Historicky, vrcholy překračovaly 4,5násobek 4letého MA, ale když se tento násobek blíží 4, je třeba začít věnovat pozornost všem ostatním indikátorům výstupu:
Zdroj grafu: BiTBO
22denní RSI
Indikátor 22denního RSI je velmi užitečný, samozřejmě můžete použít také 2týdenní nebo měsíční RSI, ale 22 dní je pro hlavní volatilní body obzvlášť jasný. Ve skutečnosti, kdykoli 22denní RSI dosáhne vrcholu nad 90, cyklický vrchol se vytvoří během následujících 22 dní (s výjimkou vrcholu 21. listopadu).
Můžete se podívat na 22denní RSI Bitcoinu, když je tento indikátor nad 90, můžete v následujících 3-6 týdnech vystoupit z pozice:
Zdroj grafu: TradingView
Žebříček aplikací Coinbase / Phantom / Moonshot
Nyní existuje mnoho podpůrných důkazů souvisejících se životním cyklem kryptoměn, žebříček aplikací Coinbase na prvním místě mezi "všemi aplikacemi" je jasným signálem, že jsme v době vrcholu cyklu.
Phantom a Moonshot mohou sloužit jako potenciální signály. Phantom být na prvním místě ve všech aplikacích by byl jednoznačný indikátor k výstupu. Obvykle trendy v žebříčku aplikací Coinbase App Store vykazují vrcholy a dna v posledních měsících cyklu, když je na prvním místě ve všech aplikacích, často se v následujících 4 týdnech objeví hlavní vrchol. Tento indikátor je také třeba kombinovat s jinými indikátory.
Můžete sledovat v reálném čase pomocí AppFigures, nebo můžete sledovat každodenní aktualizace robotů, jako je žebříček aplikací Coinbase. Bitcoindata21 také poskytuje pravidelné aktualizace s analýzou sentimentu.
Trend vyhledávání
Můžete použít Google Trends k určení tržního sentimentu a pochopit, co veřejnost zajímá v jakémkoli konkrétním okamžiku, ale většina lidí hledá velmi základní klíčová slova, jako je "Bitcoin" nebo "kryptoměna". Potřebujete být konkrétnější, abyste skutečně získali nějaké signály. Například: klíčová slova jako BINANCE LOGIN, NEJLEPŠÍ KRYPTOMĚNY, APLIKACE KRYPTOMĚN, COINMARKETCAP, KOUPIT KRYPTOMĚNY, CENY KRYPTOMĚN atd.
TOP X tržní kapitalizace
Toto je metoda hodnocení tržního cyklu, která se sleduje od roku 2020 a je velmi užitečná pro sledování vrcholu cyklu v polovině roku 2021. Pokud se očekává dlouhodobý růst kryptoměn, pak se očekává, že tržní kapitalizace se celkově zvýší. Ať už je vrchol v předchozím cyklu TOP 10, TOP 25 nebo TOP 100 tokenů, tento cyklus bude překonán před příchodem vrcholu.
Například v předchozím cyklu bylo potřeba mít tržní kapitalizaci přibližně 1,2 miliardy dolarů, aby se dostalo mezi 100 nejlepších před vrcholem v listopadu 2021. Dnes je potřeba 1,25 miliardy dolarů, aby se dostalo mezi 100 nejlepších na Coinmarketcap. V současnosti jsme již mírně překročili vrchol předchozího cyklu. Podle pohledu na celkovou tržní kapitalizaci je konzervativní očekávání, že před vrcholem cyklu by tržní kapitalizace prvních 100 měla dosáhnout alespoň přibližně 2 miliardy dolarů. Jakmile se dostaneme do této oblasti, rozhodně byste měli začít hledat příležitosti k výstupu.
Tříměsíční annualizovaný basis
Tříměsíční annualizovaný basis je rychlý způsob, jak pochopit bublinu na trhu derivátů, ale je užitečnější zdůraznit, kdy byste měli být opatrní při snižování rizika, spíše než zcela opustit spotový investiční portfolia, když se očekává vrchol cyklu. Nicméně, historicky, když tříměsíční annualizovaný basis překročí 30%, situace se začne stávat nebezpečnou. Protože míra bubliny derivátů se zvyšuje, jak se blížíme k vrcholu cyklu (nebo dokonce k vrcholu středního cyklu).
Zdroj grafu: Velo
【Zřeknutí odpovědnosti】 Trh je rizikový, investice vyžaduje opatrnost. Tento článek nepředstavuje investiční poradenství a uživatelé by měli zvážit, zda jakýkoli názor, pohled nebo závěr v tomto článku odpovídá jejich konkrétní situaci. Investice na základě toho, nese odpovědnost sám čtenář.
Tento článek byl autorizován k repostu z: (PANews)
Původní autor: Ostium, kryptoanalytička
Článek "V býčím trhu je třeba znát únik! Řekneme vám 12 cyklických nástrojů a indikátorů pro výstup, které vám pomohou uchopit příležitosti" byl poprvé publikován na "Kryptoměstě"
